“2019年，國內(nèi)產(chǎn)業(yè)支付領(lǐng)域生態(tài)化趨勢明顯，第三方支付與SaaS服務(wù)商的強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合正在創(chuàng)造新的商業(yè)模式?！苯?，第三方分析機(jī)構(gòu)愛分析發(fā)布《中國第三方支付行業(yè)報(bào)告》（下稱“愛分析報(bào)告”）認(rèn)為，產(chǎn)業(yè)支付是下一波增量機(jī)會(huì)，并將在其推動(dòng)下產(chǎn)生新的商業(yè)模式，第三方支付公司在新模式中的占比將達(dá)到30%，對(duì)應(yīng)潛在增量TPV（總支付額）為40萬億。

　　愛分析報(bào)告指出，在產(chǎn)業(yè)支付生態(tài)中，有能力的支付公司將直接成為行業(yè)經(jīng)營管理解決方案提供商，形成不同細(xì)分產(chǎn)業(yè)的支付生態(tài)。從行業(yè)格局上看，未來將呈現(xiàn)出支付寶、微信支付統(tǒng)治個(gè)人支付，其他支付公司瓜分產(chǎn)業(yè)支付的局面。

　　事實(shí)上，已經(jīng)有不少第三方支付公司把目光瞄準(zhǔn)所謂產(chǎn)業(yè)支付領(lǐng)域，比如【拉卡拉(300773)、股吧】（300773）、匯付天下、易寶支付等，拉卡拉還作為企業(yè)典型案例進(jìn)入了此次愛分析報(bào)告中被詳細(xì)介紹。

　　支付已經(jīng)進(jìn)入4.0時(shí)代

　　在愛分析的研究框架中，產(chǎn)業(yè)支付生態(tài)被劃分為支付4.0時(shí)代。此前第三方支付行業(yè)已經(jīng)走過了三段歷程，包括以支付網(wǎng)關(guān)為主的支付1.0時(shí)代、虛擬支付賬戶與線下收單爆發(fā)的支付2.0時(shí)代和個(gè)人支付生態(tài)的3.0時(shí)代，接下來將步入決勝產(chǎn)業(yè)支付生態(tài)的支付4.0時(shí)代。

　　和愛分析報(bào)告對(duì)于第三方支付行業(yè)4個(gè)階段劃分有些類似，今年8月，拉卡拉舉辦戰(zhàn)略發(fā)布會(huì)，也宣布公司進(jìn)入4.0階段，通過為中小微企業(yè)提供支付、金融、信息、電商等四類云服務(wù)，包含貸款、理財(cái)、保險(xiǎn)、信用卡發(fā)卡、金融科技系統(tǒng)及解決方案輸出、積分消費(fèi)運(yùn)營、廣告營銷、會(huì)員訂閱等，全維度為其經(jīng)營賦能，幫助商戶更好地開展經(jīng)營管理活動(dòng)。

　　這一戰(zhàn)略的核心正是支付和產(chǎn)業(yè)的結(jié)合，具體表現(xiàn)為支付深入產(chǎn)業(yè)發(fā)展、支付機(jī)構(gòu)深度賦能企業(yè)。

　　拉卡拉此前同樣經(jīng)歷了3個(gè)發(fā)展階段，包括：1.0階段構(gòu)建覆蓋全國的便民支付網(wǎng)絡(luò)；2.0階段通過推廣各類POS終端開展銀行卡收單等服務(wù)，讓街邊店都能夠受理銀行卡，解決實(shí)體中小微企業(yè)經(jīng)營中不能使用銀行卡的問題；3.0階段推出智能POS、超級(jí)收款寶、收錢寶盒等智能支付終端，擁抱移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)，實(shí)現(xiàn)對(duì)掃碼、刷卡、NFC等支付方式全支持，以及各行業(yè)應(yīng)用場景的全覆蓋，并開始為商戶提供會(huì)員營銷、增值金融服務(wù)等。

　　仔細(xì)分析拉卡拉的幾個(gè)發(fā)展階段，就會(huì)發(fā)現(xiàn)與愛分析報(bào)告指出的行業(yè)發(fā)展階段十分吻合，換句話說，拉卡拉的每一步都順應(yīng)了行業(yè)發(fā)展趨勢，抓住了每一次來自行業(yè)的發(fā)展機(jī)遇。而其最新的4.0戰(zhàn)略則又一次叩準(zhǔn)了行業(yè)發(fā)展脈搏，提前實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)支付的卡位和布局。

　　“支付即服務(wù)”時(shí)期來臨

　　愛分析報(bào)告的支付4.0也好，拉卡拉的戰(zhàn)略4.0也好，其核心都是在產(chǎn)業(yè)數(shù)字化基礎(chǔ)上對(duì)支付價(jià)值的延伸和拓展。

　　根據(jù)愛分析報(bào)告，產(chǎn)業(yè)數(shù)字化分為逐步提升的三個(gè)層次：信息化、在線化、智能化。信息化指的是IT基礎(chǔ)設(shè)施的完善，是企業(yè)服務(wù)客戶和經(jīng)營管理在線化的基礎(chǔ)；在線化普遍基于云，包括用戶交互場景，以及企業(yè)經(jīng)營場景的在線化；未來智能化時(shí)代，基于在線化沉淀下的各類數(shù)據(jù)，企業(yè)各類經(jīng)營決策將從人力驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)向數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)。

　　在此基礎(chǔ)之上，產(chǎn)業(yè)經(jīng)營生態(tài)化越發(fā)明顯，越來越多覆蓋產(chǎn)業(yè)客戶端到端經(jīng)營管理需求的解決方案出現(xiàn)。在這一過程中，第三方支付的價(jià)值度也隨之提升：從單一的支付服務(wù)到基于數(shù)據(jù)的分析決策。

　　支付作為商業(yè)流程完成的標(biāo)志，具備不可替代的入口價(jià)值，而基于數(shù)據(jù)的分析進(jìn)而為企業(yè)提供全方位的經(jīng)營管理決策的工作由支付機(jī)構(gòu)來擔(dān)當(dāng)“水到渠成”。支付機(jī)構(gòu)則有望在賦能的過程中探索新的盈利模式。

　　東吳證券分析師張良衛(wèi)認(rèn)為，支付作為入口擁有流量平臺(tái)及交易大數(shù)據(jù)，天然具有發(fā)展增值服務(wù)的優(yōu)勢，高毛利的增值服務(wù)是支付公司拓展收入來源與提高盈利能力的關(guān)鍵。

　　正如愛分析報(bào)告所說，當(dāng)前比較成熟的模式是支付公司基于標(biāo)準(zhǔn)的開放API接口，將支付核心服務(wù)開放到產(chǎn)業(yè)服務(wù)生態(tài)中。在實(shí)踐中，“支付+SaaS”已經(jīng)成為一種可行的方案。

　　8月，拉卡拉公告戰(zhàn)略投資SaaS服務(wù)商千米，兩月之后，拉卡拉發(fā)布“拉卡拉云小店”“拉卡拉收款碼”“拉卡拉匯管店”“拉卡拉云收單”四款戰(zhàn)略新產(chǎn)品，更好地滿足中小微企業(yè)線上線下一體化經(jīng)營、聚合收單、會(huì)員服務(wù)、營銷服務(wù)以及相關(guān)機(jī)構(gòu)整體收單受理解決方案等方面的需求。

　　這是拉卡拉戰(zhàn)略4.0在產(chǎn)品層面的落地。愛分析報(bào)告認(rèn)為，拉卡拉和千米在新零售領(lǐng)域的客群、服務(wù)存在明顯的協(xié)同效用，有助于拉卡拉快速獲客并為客戶提供更優(yōu)質(zhì)的綜合SaaS解決方案。

　　支付成為鏈接各方的基礎(chǔ)設(shè)施

　　業(yè)內(nèi)一個(gè)共識(shí)是，支付已經(jīng)逐漸成為一項(xiàng)重要的商業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施。愛分析報(bào)告指出，隨著產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型深入，某一場景下的終端客戶、內(nèi)部經(jīng)營管理、上下游供應(yīng)商等要逐步實(shí)現(xiàn)在線化。在這一過程中，產(chǎn)業(yè)各方參與者需要鏈接，支付服務(wù)則成為鏈接各方的重要基礎(chǔ)設(shè)施。

　　其原因主要包括兩個(gè)方面：一方面，交易是各類產(chǎn)業(yè)必不可少的環(huán)節(jié)，而支付可以打通端到端的交易場景；另一方面，支付積累的數(shù)據(jù)價(jià)值將超越支付服務(wù)本身，基于“數(shù)據(jù)資產(chǎn)”支付公司可以提供企業(yè)經(jīng)營所需的各類服務(wù)。

　　值得一提的是，推動(dòng)支付成為商業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施需要更高的智能化水平，包括第三方支付的產(chǎn)生和發(fā)展本身也是建立在人類社會(huì)的數(shù)字化、智能化發(fā)展的基礎(chǔ)之上的。

　　拉卡拉是較早意識(shí)到智能化趨勢的支付機(jī)構(gòu)之一，并先于行業(yè)大規(guī)模投放智能POS設(shè)備。根據(jù)第三方統(tǒng)計(jì)，拉卡拉的支付終端投放數(shù)量、智能POS市場占有率均位于行業(yè)第一，率先覆蓋了餐飲、零售、旅游、教育、保險(xiǎn)等多個(gè)行業(yè)。今年上半年，拉卡拉支付交易金額達(dá)1.7萬億，交易筆數(shù)36.7億筆，累計(jì)覆蓋超過2100萬家商戶。

　　在產(chǎn)業(yè)支付時(shí)代來臨、支付逐漸成為基礎(chǔ)設(shè)施的背景下，提出4.0戰(zhàn)略并快速落地的拉卡拉看起來又一次踩準(zhǔn)了節(jié)奏，贏得了先機(jī)。那么面對(duì)40萬億增量的未來市場，拉卡拉能分得多大的蛋糕，行業(yè)格局將如何演變，需要時(shí)間給出答案。