萊美藥業(yè)（300006）3月8日晚間推出非公開發(fā)行股票預(yù)案，按照新規(guī)，擬增發(fā)不超過2.44億股股票，發(fā)行價格4.50元/股（定價基準(zhǔn)日前20個交易日股票均價的80%），募資約10.97億元，用于償還借款及補(bǔ)充流動資金（7億元還貸，其余補(bǔ)流）。中恒集團(tuán)（600252）及其一致行動人中恒同德、廣投國宏擬全部認(rèn)購上述股票，并鎖定36個月。

　　今年1月20日，中恒集團(tuán)與萊美藥業(yè)原實(shí)控人邱宇簽署了《表決權(quán)委托協(xié)議》，該協(xié)議生效后，中恒將通過接受邱宇表決權(quán)委托的形式持有公司約1.84億股股票對應(yīng)的表決權(quán)，占比22.71%；再加上其通過二級市場買入的3631.50萬股股票（占比4.47%），中恒目前合計控制萊美27.19%股份對應(yīng)的表決權(quán)。本次增發(fā)完成后，中恒及其一致行動人預(yù)計將合計取得萊美43.99%股份對應(yīng)的表決權(quán)。

　　中恒集團(tuán)在收購報告書中稱，基于對萊美藥業(yè)發(fā)展前景的信心及支持上市公司持續(xù)發(fā)展的目的，決定認(rèn)購本次定增股票。這將進(jìn)一步提升其對萊美的持股比例，鞏固對上市公司的控制權(quán)。同時可有效增加萊美的營運(yùn)資金、優(yōu)化公司資本結(jié)構(gòu)、改善財務(wù)狀況，提高公司盈利水平和抗風(fēng)險能力，為公司未來穩(wěn)定發(fā)展夯實(shí)基礎(chǔ)。

　　萊美藥業(yè)則表示，一方面，通過本次定增可以進(jìn)一步擴(kuò)充資本實(shí)力，加大現(xiàn)有優(yōu)勢領(lǐng)域產(chǎn)品組合的投入力度，持續(xù)對新營銷模式、渠道的開發(fā)和投入，以及布局創(chuàng)新產(chǎn)品技術(shù)，增強(qiáng)抗風(fēng)險能力，以應(yīng)對行業(yè)變革把握機(jī)遇；另一方面，可進(jìn)一步加快國資引入，與中恒集團(tuán)建立全面、深入的戰(zhàn)略合作關(guān)系，獲得資金和產(chǎn)業(yè)資源上的支持，提升自身在甲狀腺疾病領(lǐng)域的競爭優(yōu)勢，有利于公司以抗腫瘤、消化道、抗感染等細(xì)分優(yōu)勢領(lǐng)域為基礎(chǔ)，打造甲狀腺疾病領(lǐng)域頭部企業(yè)，推動長期健康穩(wěn)定發(fā)展。

　　根據(jù)測算，本次定增募資到位后，萊美藥業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率將由49.64%大幅下降至27.22%，流動比率和速動比率則倍增，財務(wù)狀況顯著改善，風(fēng)險抵御能力有效提高；償還借款后，將大大降低融資規(guī)模，減輕財務(wù)負(fù)擔(dān)，節(jié)約每年數(shù)千萬元的財務(wù)費(fèi)用，進(jìn)而提高持續(xù)盈利能力。同時，資本實(shí)力增強(qiáng)后，可以積極提升業(yè)務(wù)開拓能力，為既定戰(zhàn)略的實(shí)施奠定堅實(shí)的基礎(chǔ)。（王屹）