證券代碼：300741 證券簡(jiǎn)稱(chēng)：【華寶股份(300741)、股吧】 公告編號(hào)：2022-037

　　華寶香精股份有限公司

　　關(guān)于對(duì)深圳證券交易所年報(bào)問(wèn)詢(xún)函回復(fù)的公告

　　本公司及除董事林嘉宇先生外的董事會(huì)全體成員保證公告內(nèi)容不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對(duì)其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。

　　華寶香精股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“公司”、“華寶股份”）于2022年5月11日收到深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板公司管理部下發(fā)的《關(guān)于對(duì)華寶香精股份有限公司的年報(bào)問(wèn)詢(xún)函》（創(chuàng)業(yè)板年報(bào)問(wèn)詢(xún)函【2022】第310號(hào)）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《問(wèn)詢(xún)函》”），公司對(duì)《問(wèn)詢(xún)函》中所提事項(xiàng)進(jìn)行認(rèn)真核查并回復(fù)，現(xiàn)將回復(fù)內(nèi)容公告如下：

　　問(wèn)題一：2020年、2021年，你公司分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入20.94億元、19.41億元，分別同比下降4.16%、7.31%；分別實(shí)現(xiàn)歸屬母公司股東的凈利潤(rùn)11.8億元、10.04億元，分別同比下降4.45%、14.9%。你公司營(yíng)業(yè)收入及凈利潤(rùn)自2019年以來(lái)持續(xù)下滑。其中食用香精分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入19.11億元、17.05億元，分別占比91.23%、87.81%，毛利率分別為79.78%、77.07%，分別同比下降1.95個(gè)、2.71個(gè)百分點(diǎn)。請(qǐng)你公司結(jié)合行業(yè)變動(dòng)情況、主要客戶(hù)變化、公司競(jìng)爭(zhēng)能力、產(chǎn)品及原材料價(jià)格變動(dòng)情況、同行業(yè)公司對(duì)比等說(shuō)明你公司近兩年?duì)I業(yè)收入、毛利率持續(xù)下滑的具體原因及合理性，未來(lái)是否存在繼續(xù)下滑的風(fēng)險(xiǎn)。請(qǐng)年審會(huì)計(jì)師核查并發(fā)表明確意見(jiàn)。

　　公司的回復(fù)：

　　一、公司近兩年?duì)I業(yè)收入持續(xù)下滑的具體原因及合理性

　　公司產(chǎn)品主要分為食用香精、日用香精和食品配料，分別占2021年?duì)I業(yè)收入比重的87.81%、5.42%和4.30%。公司近兩年各項(xiàng)業(yè)務(wù)收入情況如下：

　　項(xiàng)目 2021年度 2020年度 變動(dòng)情況

　　金額 比例 金額 比例 金額 比例

　?。ㄈf(wàn)元） （%） （萬(wàn)元） （%） （萬(wàn)元） （%）

　　項(xiàng)目 2021年度 2020年度 變動(dòng)情況

　　金額 比例 金額 比例 金額 比例

　?。ㄈf(wàn)元） （%） （萬(wàn)元） （%） （萬(wàn)元） （%）

　　主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 193,531.26 99.69 208,963.87 99.77 -15,432.61 -7.39

　　食用香精 170,472.62 87.81 191,087.26 91.23 -20,614.64 -10.79

　　日用香精 10,526.41 5.42 9,471.87 4.52 1,054.54 11.13

　　食品配料 8,342.44 4.30 6,959.14 3.32 1,383.30 19.88

　　其他 4,189.79 2.16 1,445.60 0.69 2,744.19 189.83

　　其他業(yè)務(wù)收入 606.26 0.31 482.12 0.23 124.14 25.75

　　合計(jì) 194,137.53 100 209,445.99 100 -15,308.46 -7.31

　　注：若總數(shù)與各分項(xiàng)數(shù)值之和尾數(shù)不符的情況，均為四舍五入原因造成，后續(xù)表格數(shù)據(jù)也存在此情況，原因相同。

　　公司2020年及2021年?duì)I業(yè)收入金額分別為20.94億元、19.41億元，分別同比下降4.16%、7.31%。其中食用香精分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入19.11億元、17.05億元，分別占比91.23%、87.81%，毛利率分別為79.78%、77.07%，分別同比下降1.95個(gè)、2.71個(gè)百分點(diǎn)。

　　近兩年，面對(duì)新冠肺炎疫情，各地堅(jiān)持依法防控、科學(xué)防控、聯(lián)防聯(lián)控，嚴(yán)格落實(shí)常態(tài)化防控各項(xiàng)措施要求。受疫情防控管理、客戶(hù)招標(biāo)設(shè)置最高投標(biāo)限價(jià)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、整體下游市場(chǎng)需求波動(dòng)及公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整等多重因素影響，公司食用香精的營(yíng)業(yè)收入下降。2020年、2021年，公司前十大客戶(hù)合計(jì)實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售金額分別為143,872.13萬(wàn)元、119,396.67萬(wàn)元，合計(jì)銷(xiāo)售金額占年度銷(xiāo)售總額比例分別為68.69%、61.50%，前十大客戶(hù)均為公司常年合作客戶(hù)，公司的主要客戶(hù)未發(fā)生重大變化。

　　報(bào)告期內(nèi)，公司結(jié)合自身戰(zhàn)略規(guī)劃，通過(guò)多項(xiàng)舉措推進(jìn)公司轉(zhuǎn)型升級(jí)發(fā)展、增強(qiáng)公司國(guó)際化競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，公司持續(xù)深化與科研院所、研究機(jī)構(gòu)及高校的創(chuàng)新研發(fā)及應(yīng)用研究合作，加強(qiáng)高端科研人才的引進(jìn)、培育、儲(chǔ)備，加大人才布局力度，吸納更多優(yōu)秀技術(shù)人才，不斷賦能公司科技創(chuàng)新、技術(shù)研發(fā)升級(jí)軟實(shí)力，提升公司產(chǎn)品和服務(wù)的核心競(jìng)爭(zhēng)力，鞏固公司在國(guó)內(nèi)香精領(lǐng)域的領(lǐng)先地位。

　　基于公司戰(zhàn)略規(guī)劃及業(yè)務(wù)發(fā)展需要，公司于2022年3月8日召開(kāi)第二屆董事會(huì)第二十三次會(huì)議，同意以 12,150萬(wàn)元現(xiàn)金向原股東購(gòu)買(mǎi)其合計(jì)持有的上海奕方農(nóng)業(yè)科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“上海奕方”）27%的股權(quán)。同日，公司簽署《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。本次交易完成后，公司對(duì)上海奕方的持股比例達(dá)到67%，上海奕方將成為公司的控股子公司，納入公司合并報(bào)表范圍。上海奕方涵蓋了從上游水果種植到下游食品深加工的產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)，主要產(chǎn)品包括果醬類(lèi)、果粒類(lèi)、甜品輔料類(lèi)、果脯類(lèi)等300多個(gè)產(chǎn)品，擁有果蔬配料領(lǐng)域完整的產(chǎn)業(yè)鏈，主要客戶(hù)包括工業(yè)市場(chǎng)客戶(hù)及茶飲客戶(hù)。上海奕方業(yè)績(jī)穩(wěn)定，收入呈現(xiàn)一定規(guī)模，近兩年的年均營(yíng)業(yè)收入超4億元，于2022年納入公司合并報(bào)表后，將助力于增加食品配料板塊的收入。

　　面對(duì)復(fù)雜多變的外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境，嚴(yán)峻的疫情防控形勢(shì)，公司會(huì)積極應(yīng)對(duì)，將進(jìn)一步圍繞戰(zhàn)略規(guī)劃，洞察消費(fèi)者行為，積極開(kāi)拓食用香精、日用香精和食品配料的業(yè)務(wù)范圍、增加產(chǎn)品品類(lèi)、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、加快產(chǎn)品的升級(jí)換代，滿(mǎn)足新一代消費(fèi)者的需求，提高企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力。

　　公司的同行業(yè)上市公司包括【愛(ài)普股份(603020)、股吧】、百潤(rùn)股份等，2021年度香精業(yè)務(wù)的營(yíng)業(yè)收入情況如下：

　　單位：萬(wàn)元

　　公司 2020年度香精收入 2021年度香精收入 2021年度占營(yíng)業(yè)收入比例 變動(dòng)比例

　　華寶股份 191,087 170,473 87.81% -10.79%

　　愛(ài)普股份 51,576 55,590 16.62% 7.78%

　　百潤(rùn)股份 19,853 27,342 10.54% 37.72%

　　香精行業(yè)存在產(chǎn)品差異化、需求個(gè)性化，具有小規(guī)模生產(chǎn)的行業(yè)特征。香精產(chǎn)品在最終產(chǎn)品中用量很小，但其效用高、對(duì)客戶(hù)產(chǎn)品的品味、風(fēng)格影響很大。香精所使用原料種類(lèi)繁多，不同應(yīng)用領(lǐng)域、不同產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的香精，由于產(chǎn)品配方不一，原材料及其構(gòu)成不同，產(chǎn)品存在較大差異。

　　與上述兩家同行業(yè)上市公司相比，公司香精收入規(guī)模較大，香精收入占營(yíng)業(yè)收入的比例較高，且公司的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)與愛(ài)普股份、百潤(rùn)股份的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不同，香精產(chǎn)品的應(yīng)用領(lǐng)域及細(xì)分行業(yè)存在一定差異，業(yè)務(wù)可比性不高。

　　當(dāng)前，世界經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇乏力、國(guó)內(nèi)外環(huán)境復(fù)雜嚴(yán)峻、國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)下行壓力持續(xù)加大、疫情防控深遠(yuǎn)影響、原材料價(jià)格波動(dòng)、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇、客戶(hù)需求升級(jí)等疊加因素的較大不確定性，給公司未來(lái)的發(fā)展帶來(lái)壓力。與此同時(shí)，近年來(lái)國(guó)家陸續(xù)出臺(tái)《香料香精行業(yè)“十四五”發(fā)展規(guī)劃》、《“十三五”國(guó)家食品安全規(guī)劃》、《食品安全標(biāo)準(zhǔn)與檢測(cè)評(píng)估“十三五”規(guī)劃》、《促進(jìn)食品工業(yè)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》等各項(xiàng)政策法規(guī)進(jìn)行宏觀調(diào)控，支持香料香精行業(yè)的發(fā)展，進(jìn)而帶動(dòng)日化行業(yè)、食品工業(yè)等下游產(chǎn)業(yè)，國(guó)內(nèi)呈現(xiàn)出香精產(chǎn)業(yè)的多個(gè)細(xì)分發(fā)展方向，行業(yè)預(yù)期將持續(xù)增長(zhǎng)，公司未來(lái)也將會(huì)迎來(lái)新的發(fā)展機(jī)遇。綜上，我們認(rèn)為公司營(yíng)業(yè)收入未來(lái)是否繼續(xù)下滑存在一定不確定性。

　　二、公司近兩年毛利率持續(xù)下滑的具體原因及合理性

　　公司的營(yíng)業(yè)收入和毛利率情況如下：

　　單位：人民幣元

　　類(lèi)別 2021年度 2020年度

　　收入 收入占比 毛利率 收入 收入占比 毛利率

　　主營(yíng)業(yè)務(wù)收入

　　食用香精 1,704,726,197 87.81% 77.07% 1,910,872,600 91.23% 79.78%

　　食品配料 83,424,412 4.30% 28.34% 69,591,435 3.32% 28.37%

　　日用香精 105,264,056 5.42% 44.68% 94,718,669 4.52% 48.61%

　　其他 41,897,945 2.16% 16.60% 14,455,958 0.69% 26.09%

　　小計(jì) 1,935,312,610 99.69% 71.90% 2,089,638,662 99.77% 75.68%

　　其他業(yè)務(wù)收入 6,062,648 0.31% 62.11% 4,821,192 0.23% 66.97%

　　合計(jì) 1,941,375,258 100.00% 71.87% 2,094,459,854 100.00% 75.66%

　　從公司的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和各產(chǎn)品類(lèi)別的占比情況可見(jiàn)，整體毛利率的下降主要是產(chǎn)品結(jié)構(gòu)變化及原材料價(jià)格上漲導(dǎo)致毛利率下降的雙重影響：

　　（一）公司銷(xiāo)售的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)發(fā)生變化

　　從上述表格可以得出，食用香精的銷(xiāo)售毛利率較其他產(chǎn)品高，但因其銷(xiāo)售額的占比下降，其對(duì)毛利率的貢獻(xiàn)有所下降，導(dǎo)致整體毛利率下降，而日用香精銷(xiāo)售額占比上升，其毛利率卻有一定比例的下降，從而拉低整體的毛利率水平。

　?。ǘ┰牧蟽r(jià)格上漲的變化

　　公司香精產(chǎn)品的主要原材料為香料、溶劑及其他輔料等大宗原材料，直接材料占營(yíng)業(yè)成本比重超過(guò)80%，2021年疫情常態(tài)化，下游市場(chǎng)需求存在波動(dòng)及輸入性通漲導(dǎo)致原材料價(jià)格波動(dòng)劇烈、漲幅較大；且公司因招標(biāo)等原因，價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)較為激烈，原材料上漲導(dǎo)致的成本上漲可轉(zhuǎn)移給銷(xiāo)售價(jià)格的空間受限，導(dǎo)致毛利率下降。

　　公司堅(jiān)定推進(jìn)戰(zhàn)略規(guī)劃落地，堅(jiān)持做好疫情防控工作，以戰(zhàn)略采購(gòu)主動(dòng)應(yīng)對(duì)原材料價(jià)格波動(dòng)，通過(guò)加強(qiáng)技術(shù)研發(fā)與產(chǎn)品創(chuàng)新，優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，并以消費(fèi)者價(jià)值和客戶(hù)價(jià)值為導(dǎo)向，積極探索從“銷(xiāo)售香精產(chǎn)品”到“提供解決方案”的商業(yè)模式轉(zhuǎn)型，降低原材料波動(dòng)的相關(guān)不利影響。

　　普華永道的回復(fù)：

　　我們按照中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表執(zhí)行了審計(jì)工作，旨在對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表的整體發(fā)表意見(jiàn)。我們將華寶股份對(duì)上述問(wèn)題中近兩年?duì)I業(yè)收入、毛利率持續(xù)下滑原因的相關(guān)回復(fù)與我們?cè)趯徲?jì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)取得的審計(jì)證據(jù)及從管理層獲得的解釋進(jìn)行了比較，我們沒(méi)有發(fā)現(xiàn)在所有重大方面存在不一致之處。

　　問(wèn)題二：報(bào)告期，你公司直銷(xiāo)模式營(yíng)業(yè)收入11.92億元，占比61.42%；其他模式營(yíng)業(yè)收入7.49億元，占比38.58%；前五大客戶(hù)銷(xiāo)售收入8.87億元，合計(jì)銷(xiāo)售金額占年度銷(xiāo)售總額比例45.72%，其中前五名客戶(hù)銷(xiāo)售額中關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售額占年度銷(xiāo)售總額比例18.12%。

　?。?）請(qǐng)你公司說(shuō)明通過(guò)其他模式銷(xiāo)售的原因，直銷(xiāo)模式和其他模式在定價(jià)、毛利率、退換貨機(jī)制及信用政策等方面的差異及原因，其他模式下收入確認(rèn)的時(shí)點(diǎn)、涉及的業(yè)務(wù)板塊、終端銷(xiāo)售情況、是否存在銷(xiāo)售退回情形，報(bào)告期直銷(xiāo)模式和其他模式下前五大客戶(hù)是否發(fā)生變化，如是，請(qǐng)說(shuō)明變化情況及原因。

　?。?）請(qǐng)說(shuō)明報(bào)告期對(duì)關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售的具體情況，包括關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售發(fā)生的背景、原因、前五大客戶(hù)中關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售客戶(hù)較上年是否發(fā)生變化及原因、是否具備商業(yè)實(shí)質(zhì)、關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售是否為最終銷(xiāo)售、關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售的定價(jià)公允性、銷(xiāo)售回款情況。

　　請(qǐng)年審會(huì)計(jì)師核查并發(fā)表明確意見(jiàn)，并說(shuō)明就其他銷(xiāo)售模式下?tīng)I(yíng)業(yè)收入真實(shí)性履行的審計(jì)程序及核查意見(jiàn)。

　　公司的回復(fù)：

　　一、請(qǐng)你公司說(shuō)明通過(guò)其他模式銷(xiāo)售的原因，直銷(xiāo)模式和其他模式在定價(jià)、毛利率、退換貨機(jī)制及信用政策等方面的差異及原因，其他模式下收入確認(rèn)的時(shí)點(diǎn)、涉及的業(yè)務(wù)板塊、終端銷(xiāo)售情況、是否存在銷(xiāo)售退回情形，報(bào)告期直銷(xiāo)模式和其他模式下前五大客戶(hù)是否發(fā)生變化，如是，請(qǐng)說(shuō)明變化情況及原因。

　　經(jīng)公司復(fù)核，2021年報(bào)中“第三節(jié) 管理層討論與分析”“四、主營(yíng)業(yè)務(wù)分析2、收入與成本（1）營(yíng)業(yè)收入構(gòu)成”“分銷(xiāo)售模式”披露的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)口徑有誤，予以更正為：

　　單位：元

　　2021年 2020年 同比增減

　　金額 占營(yíng)業(yè)收入比重 金額 占營(yíng)業(yè)收入比重

　　直銷(xiāo) 1,827,891,600 94.15% 1,937,263,737 92.49% -5.65%

　　其他 113,483,658 5.85% 157,196,117 7.51% -27.81%

　　1、公司采用其他模式銷(xiāo)售的原因

　　由于香精產(chǎn)品需要滿(mǎn)足客戶(hù)個(gè)性化需求，公司的絕大部分產(chǎn)品的銷(xiāo)售均采用直銷(xiāo)模式，并依據(jù)客戶(hù)的企業(yè)性質(zhì)及采購(gòu)模式不同，分別采取參加招投標(biāo)、競(jìng)爭(zhēng)性談判、詢(xún)價(jià)報(bào)價(jià)等形式。

　　對(duì)于少量通用型產(chǎn)品，公司采用買(mǎi)斷式經(jīng)銷(xiāo)方式向中小客戶(hù)銷(xiāo)售，這部分銷(xiāo)售收入歸類(lèi)為其他模式銷(xiāo)售。公司通過(guò)其他模式銷(xiāo)售的客戶(hù)群體相對(duì)分散，來(lái)源于單個(gè)客戶(hù)的銷(xiāo)售收入相對(duì)較小，主要覆蓋食用香精及其他業(yè)務(wù)板塊。

　　2021年，公司直銷(xiāo)模式、其他模式銷(xiāo)售實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入分別為18.28億元、1.13億元，占公司營(yíng)業(yè)收入比重分別94.15%和5.85%，其他模式銷(xiāo)售實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入占比較小。

　　2、直銷(xiāo)模式與其他模式在定價(jià)、毛利率以及其他銷(xiāo)售策略方面的差異

　　直銷(xiāo)模式下，為滿(mǎn)足客戶(hù)個(gè)性化及定制化需求，公司通常組建包括研發(fā)、市場(chǎng)、工藝、銷(xiāo)售等各職能的項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)，積極提供產(chǎn)品及配套的解決方案，及時(shí)響應(yīng)客戶(hù)，滿(mǎn)足客戶(hù)應(yīng)用需求。公司應(yīng)用建立在大數(shù)據(jù)分析基礎(chǔ)上的調(diào)香技術(shù)，利用公司多年積累的數(shù)據(jù)庫(kù)，實(shí)現(xiàn)智能調(diào)香，配合調(diào)香師對(duì)香精香味的處理，充分滿(mǎn)足客戶(hù)的個(gè)性化需求。

　　其他模式下，即買(mǎi)斷式經(jīng)銷(xiāo)方式，因客戶(hù)分散，規(guī)模大小不一，中小型用戶(hù)數(shù)量較多，公司的通用香型產(chǎn)品相比定制化產(chǎn)品來(lái)說(shuō)，捕捉及跟蹤客戶(hù)需求的要求較低，由經(jīng)銷(xiāo)商提供日常服務(wù)，公司根據(jù)需要配合經(jīng)銷(xiāo)商提供技術(shù)服務(wù)，公司無(wú)需提供定制化需求解決方案。

　　公司直銷(xiāo)模式采用市場(chǎng)價(jià)格定價(jià)，綜合考慮市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、客戶(hù)需求、成本等因素；買(mǎi)斷式經(jīng)銷(xiāo)模式在公司核定的市場(chǎng)指導(dǎo)價(jià)的基礎(chǔ)上給予一定比例的經(jīng)銷(xiāo)折扣。

　　報(bào)告期，公司直銷(xiāo)模式與其他模式毛利率情況如下：

　　銷(xiāo)售方式 2021年度銷(xiāo)售收入 占比 平均毛利率 2020年度銷(xiāo)售收入 占比 平均毛利率

　　直銷(xiāo) 1,827,891,600 94.15% 75.04% 1,937,263,737 92.49% 79.56%

　　其他 113,483,658 5.85% 20.72% 157,196,117 7.51% 27.61%

　　產(chǎn)品毛利率的不同主要是因?yàn)楫a(chǎn)品結(jié)構(gòu)不同、面向的客戶(hù)群體不同、經(jīng)銷(xiāo)折扣等因素。買(mǎi)斷式經(jīng)銷(xiāo)主要銷(xiāo)售通用型產(chǎn)品，針對(duì)相對(duì)分散的中小型客戶(hù)，因此毛利率相對(duì)較低。

　　直銷(xiāo)及其他銷(xiāo)售模式在退換貨機(jī)制以及客戶(hù)信用期方面均采用相同的銷(xiāo)售策略。

　　3、其他模式下收入確認(rèn)的時(shí)點(diǎn)及銷(xiāo)售退回情況

　　公司通過(guò)其他模式銷(xiāo)售的客戶(hù)群體相對(duì)分散，來(lái)源于單個(gè)客戶(hù)的銷(xiāo)售收入相對(duì)較小，主要覆蓋食用香精及其他業(yè)務(wù)板塊。其他模式下，公司遵循會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的相關(guān)要求，銷(xiāo)售商品確認(rèn)對(duì)應(yīng)收入，具體如下：

　　公司生產(chǎn)食用香精、日用香精及食品配料等產(chǎn)品并銷(xiāo)售予購(gòu)貨方。在公司將產(chǎn)品按照協(xié)議合同規(guī)定運(yùn)至約定交貨地點(diǎn)，由購(gòu)貨方確認(rèn)接收后，確認(rèn)收入。給予購(gòu)貨方的信用期通常為0-90天，與行業(yè)慣例一致。產(chǎn)品接收后，購(gòu)貨方具有自行銷(xiāo)售該等產(chǎn)品的權(quán)利并承擔(dān)該產(chǎn)品可能發(fā)生價(jià)格波動(dòng)或毀損的風(fēng)險(xiǎn)。公司在向購(gòu)貨方轉(zhuǎn)讓商品之前，如果購(gòu)貨方已經(jīng)支付了合同對(duì)價(jià)，則公司將已收的款項(xiàng)列示為合同負(fù)債，待購(gòu)貨方確認(rèn)接收貨物后，結(jié)轉(zhuǎn)計(jì)入收入。

　　公司的回款情況良好，在質(zhì)量出現(xiàn)問(wèn)題時(shí)允許客戶(hù)退換貨，且歷史上客戶(hù)退換貨的概率及金額極小。

　　4、公司前五大客戶(hù)變動(dòng)情況

　　報(bào)告期內(nèi)，公司的經(jīng)營(yíng)情況較為平穩(wěn)，銷(xiāo)售收入及客戶(hù)構(gòu)成也相對(duì)較為穩(wěn)定。

　　直銷(xiāo)模式下，公司2021年前五大客戶(hù)發(fā)生了一定的變化，主要由于下游客戶(hù)的需求波動(dòng)及結(jié)構(gòu)調(diào)整，公司對(duì)兩名客戶(hù)的銷(xiāo)售收入增加，該兩名客戶(hù)從公司原來(lái)的前十大客戶(hù)上升成為前五大客戶(hù)，未發(fā)生重大變化。

　　2021年，直銷(xiāo)模式下前五大客戶(hù)銷(xiāo)售金額及占比具體明細(xì)如下：

　　序號(hào) 客戶(hù)名稱(chēng) 2021年度 占營(yíng)業(yè)收入比例

　　銷(xiāo)售額（人民幣萬(wàn)元）

　　1 客戶(hù)一 26,736.32 13.77%

　　2 客戶(hù)二 23,416.53 12.06%

　　3 客戶(hù)三 21,951.37 11.31%

　　4 客戶(hù)四 8,444.53 4.35%

　　5 客戶(hù)五 8,214.73 4.23%

　　合計(jì) -- 88,763.50 45.72%

　　2020年，直銷(xiāo)模式下前五大客戶(hù)銷(xiāo)售金額及占比具體明細(xì)如下：

　　序號(hào) 客戶(hù)名稱(chēng) 2020年度 占營(yíng)業(yè)收入比例

　　銷(xiāo)售額（人民幣萬(wàn)元）

　　1 客戶(hù)一 49,443.26 23.61%

　　2 客戶(hù)二 24,621.33 11.76%

　　3 客戶(hù)三 22,235.88 10.62%

　　4 客戶(hù)六 8,737.09 4.17%

　　5 客戶(hù)七 8,641.36 4.13%

　　合計(jì) -- 113,678.92 54.28%

　　注：客戶(hù)四、客戶(hù)五2020年度銷(xiāo)售額分別為7,090.66萬(wàn)元、8,530.89萬(wàn)元。

　　其他模式下，2021年?duì)I業(yè)收入為1.13億元，占公司營(yíng)業(yè)收入比重僅為5.85%，占比較小。2021年，其他模式下前五大客戶(hù)銷(xiāo)售金額及占比具體明細(xì)如下：

　　序號(hào) 客戶(hù)名稱(chēng) 2021年度 占營(yíng)業(yè)收入比例

　　銷(xiāo)售額（人民幣萬(wàn)元）

　　1 客戶(hù)A 2,040.27 1.05%

　　2 客戶(hù)B 903.62 0.47%

　　3 客戶(hù)C 328.50 0.17%

　　4 客戶(hù)D 326.49 0.17%

　　5 客戶(hù)E 303.51 0.16%

　　合計(jì) -- 3,902.38 2.01%

　　2020年，其他模式下前五大客戶(hù)銷(xiāo)售金額及占比具體明細(xì)如下：

　　序號(hào) 客戶(hù)名稱(chēng) 2020年度 占營(yíng)業(yè)收入比例

　　銷(xiāo)售額（人民幣萬(wàn)元）

　　1 客戶(hù)F 3,070.51 1.47%

　　序號(hào) 客戶(hù)名稱(chēng) 2020年度 占營(yíng)業(yè)收入比例

　　銷(xiāo)售額（人民幣萬(wàn)元）

　　2 客戶(hù)A 1,861.84 0.89%

　　3 客戶(hù)B 1,332.75 0.64%

　　4 客戶(hù)G 1,012.44 0.48%

　　5 客戶(hù)H 723.77 0.35%

　　合計(jì) -- 8,001.31 3.83%

　　其中：為滿(mǎn)足客戶(hù)對(duì)產(chǎn)品個(gè)性化的需求，客戶(hù)F、客戶(hù)G于2021年初轉(zhuǎn)為直銷(xiāo)客戶(hù)。

　　二、請(qǐng)說(shuō)明報(bào)告期對(duì)關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售的具體情況，包括關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售發(fā)生的背景、原因、前五大客戶(hù)中關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售客戶(hù)較上年是否發(fā)生變化及原因、是否具備商業(yè)實(shí)質(zhì)、關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售是否為最終銷(xiāo)售、關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售的定價(jià)公允性、銷(xiāo)售回款情況。

　　請(qǐng)年審會(huì)計(jì)師核查并發(fā)表明確意見(jiàn)，并說(shuō)明就其他銷(xiāo)售模式下?tīng)I(yíng)業(yè)收入真實(shí)性履行的審計(jì)程序及核查意見(jiàn)。

　　報(bào)告期內(nèi)，根據(jù)公司業(yè)務(wù)發(fā)展和日常經(jīng)營(yíng)需要，公司關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售的客戶(hù)主要包括兩類(lèi)，一類(lèi)是公司重要子公司的少數(shù)股東及其關(guān)聯(lián)方，此類(lèi)關(guān)聯(lián)方的形成原因?yàn)楣驹跇I(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)中與重點(diǎn)客戶(hù)成立了子公司；另一類(lèi)是公司實(shí)際控制人控制的其他公司。公司的關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售主要是向公司重要子公司的少數(shù)股東及其關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售產(chǎn)品和提供勞務(wù)所形成。報(bào)告期，公司關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售的具體情況如下表：

　　單位：萬(wàn)元

　　交易類(lèi)別 類(lèi)型 交易內(nèi)容 實(shí)際發(fā)生金額

　　向關(guān)聯(lián)人銷(xiāo)售產(chǎn)品、商品、提供勞務(wù) 公司實(shí)際控制人控制的其他公司 食用香精、辣椒油樹(shù)脂等 1,401.60

　　公司重要子公司的少數(shù)股東及其關(guān)聯(lián)方 食用香精、提供勞務(wù) 39,409.66

　　公司參股的公司 食用香精 7.29

　　小計(jì) 40,818.55

　　注：1、上述交易均為不含稅金額，且從成為公司關(guān)聯(lián)方起計(jì)算。

　　2、由于公司實(shí)際控制人控制的其他公司數(shù)量眾多，為便于預(yù)計(jì)與披露，公司對(duì)間接控股股東的關(guān)聯(lián)交易以其同一控制下合并口徑預(yù)計(jì)。

　　3、公司與重要子公司的少數(shù)股東的關(guān)聯(lián)交易以其同一控制下合并口徑預(yù)計(jì)，即關(guān)聯(lián)交易預(yù)計(jì)包含了上述關(guān)聯(lián)方及其子公司。

　　4、公司與參股子公司的關(guān)聯(lián)交易以其同一控制下合并口徑統(tǒng)計(jì)。

　　前五大客戶(hù)中關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售客戶(hù)較上年發(fā)生變化，系根據(jù)《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》要求，2021年已不屬于在過(guò)去12個(gè)月內(nèi)為公司關(guān)聯(lián)方的情形。公司對(duì)關(guān)聯(lián)方的銷(xiāo)售均具備商業(yè)實(shí)質(zhì)、關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售為最終銷(xiāo)售。

　　具體關(guān)聯(lián)交易價(jià)格分析情況如下：

　?。ㄒ唬┕鞠蛑匾庸镜纳贁?shù)股東及其關(guān)聯(lián)企業(yè)銷(xiāo)售價(jià)格公允

　　報(bào)告期內(nèi)，公司向上述關(guān)聯(lián)方和第三方銷(xiāo)售價(jià)格情況如下：

　　客戶(hù)類(lèi)別 產(chǎn)品類(lèi)別 銷(xiāo)售金額（人民幣萬(wàn)元） 合計(jì)銷(xiāo)售占比（%） 2021年度平均單價(jià)人民幣元/千克（注）

　　3家關(guān)聯(lián)客戶(hù) 食用香精、提供勞務(wù) 39,409.66 20.30 356.43

　　前五大客戶(hù)中非關(guān)聯(lián)客戶(hù) 食用香精 53,582.64 27.60 442.24

　　注：上述平均單價(jià)為銷(xiāo)售額/銷(xiāo)售量。

　　報(bào)告期內(nèi)，公司向重要子公司的少數(shù)股東及其關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售商品為食用香精，占公司銷(xiāo)售金額的比例合計(jì)為20.30%，系公司日常經(jīng)營(yíng)所需。2021年度公司關(guān)聯(lián)方產(chǎn)品銷(xiāo)售價(jià)格為人民幣356.43元/千克，前五大客戶(hù)中非關(guān)聯(lián)可比客戶(hù)價(jià)格為人民幣442.24元/千克，兩者之間略有差異，差異原因主要是由于產(chǎn)品和結(jié)構(gòu)不同所致，不同客戶(hù)的香精產(chǎn)品，都屬于定制產(chǎn)品，且品種眾多，因此，價(jià)格之間存在差異。

　　報(bào)告期內(nèi)，公司向上述關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售時(shí)，通過(guò)招投標(biāo)方式進(jìn)行的銷(xiāo)售金額比例超過(guò)99%。

　　綜上所述，公司與向重要子公司的少數(shù)股東及其關(guān)聯(lián)方之間的銷(xiāo)售均為市場(chǎng)環(huán)境下獨(dú)立自主的商業(yè)行為，并獨(dú)立作出決策，交易定價(jià)公允。

　?。ǘ┫?qū)嶋H控制人控制的其他企業(yè)銷(xiāo)售價(jià)格公允

　　公司向?qū)嶋H控制人控制的其他企業(yè)銷(xiāo)售的產(chǎn)品種類(lèi)較多，金額相對(duì)較小，各個(gè)產(chǎn)品單價(jià)不一。2021年關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售額為人民幣1,401.60萬(wàn)元，占銷(xiāo)售總額的比例僅為0.72%，占比較小。其中金額相對(duì)較大單品價(jià)格情況列示如下：

　　產(chǎn)品類(lèi)別 銷(xiāo)售收入（人民幣萬(wàn)元） 合計(jì)銷(xiāo)售占比（%） 2021年度平均關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售單價(jià)（人民幣元/千克或立方米） 2021年度平均第三方銷(xiāo)售單價(jià)（人民幣元/千克或立方米）

　　食用香精（注1） 848.70 0.44% 307.72 188.84~487.78

　　辣椒油樹(shù)脂 173.83 0.09% 334.17 310.00

　　雞肉粉 83.63 0.04% 39.82 35.63

　　枇杷香精 29.14 0.02% 112.07 102.90

　　乙醇 12.74 0.01% 7.96 7.61

　　其他香精產(chǎn)品（注2） 176.49 0.09% 63.95 55.79

　　其他收入-蒸汽收入（注3） 77.07 0.04% 265.49 260~330

　　注1：公司香精產(chǎn)品是關(guān)聯(lián)方客戶(hù)生產(chǎn)前述產(chǎn)品的原料成分之一，產(chǎn)品均為定制產(chǎn)品。2021年度平均第三方銷(xiāo)售單價(jià)參考前十大客戶(hù)中非關(guān)聯(lián)中煙客戶(hù)。

　　注2：2021年度平均第三方銷(xiāo)售單價(jià)參考公司食品用香精及日用香精產(chǎn)品平均銷(xiāo)售單價(jià)。

　　注3：2021年度平均第三方銷(xiāo)售單價(jià)參考鷹潭地區(qū)第三方蒸汽收入單價(jià)。

　　如上表所示，公司向?qū)嶋H控制人控制的其他企業(yè)銷(xiāo)售產(chǎn)品與公司向第三方銷(xiāo)售的同類(lèi)型產(chǎn)品的價(jià)格略有差異，差異原因主要是由于根據(jù)客戶(hù)不同的應(yīng)用需求，公司香精所使用原料及匹配的產(chǎn)品配方不同，銷(xiāo)售產(chǎn)品和結(jié)構(gòu)相應(yīng)不同所致，銷(xiāo)售定價(jià)公允，符合商業(yè)實(shí)質(zhì)。

　?。ㄈ╆P(guān)聯(lián)銷(xiāo)售回款情況

　　前五大關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售賬齡情況如下：

　　單位：人民幣元

　　關(guān)聯(lián)方類(lèi)別 客戶(hù) 2021年12月31日的應(yīng)收賬款合計(jì) 截至2022年4月30日的回款額 截至2022年4月30日的回款率

　　重要子公司的少數(shù)股東的關(guān)聯(lián)方 客戶(hù)一下屬公司 45,114,594.96 45,114,594.96 100.00%

　　重要子公司的少數(shù)股東的關(guān)聯(lián)方 客戶(hù)四 22,119,112.50 22,119,112.50 100.00%

　　重要子公司的少數(shù)股東的關(guān)聯(lián)方 客戶(hù)八 19,421,773.00 1,239,241.95 6.38%

　　重要子公司的少數(shù)股東的關(guān)聯(lián)方 客戶(hù)一下屬公司 13,364,498.18 13,314,654.87 99.63%

　　受同一最終控制方控制的其他企業(yè) 客戶(hù)九 2,038,423.41 2,038,423.41 100.00%

　　合計(jì) 102,058,402.05 83,826,027.69 82.14%

　　截止到2021年12月31日，公司對(duì)前五大關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售應(yīng)收賬款賬齡99.91%在0至90天，幾乎無(wú)長(zhǎng)賬齡欠款，客戶(hù)八為國(guó)有大型公司，系公司長(zhǎng)期重點(diǎn)客戶(hù)，公司對(duì)客戶(hù)八的信用期為客戶(hù)收到增值稅發(fā)票3個(gè)月內(nèi)回款，截止目前回款率為6.38%。經(jīng)核查，公司對(duì)客戶(hù)八的應(yīng)收賬款存在部分逾期，但逾期時(shí)間較短，主要原因?yàn)榭蛻?hù)內(nèi)部審批流程較長(zhǎng)，回款周期符合歷史回款情況，歷史上該客戶(hù)的應(yīng)收賬款未出現(xiàn)壞賬情況，公司認(rèn)為該應(yīng)收賬款無(wú)回收風(fēng)險(xiǎn)。因此，公司關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售回款情況良好。

　　普華永道的回復(fù)：

　　我們按照中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表執(zhí)行了審計(jì)工作，旨在對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表的整體發(fā)表意見(jiàn)。我們將華寶股份對(duì)上述問(wèn)題的回復(fù)中除截至2022年4月30日的關(guān)聯(lián)銷(xiāo)售回款情況以外的其他與財(cái)務(wù)報(bào)表相關(guān)的信息與我們?cè)趯徲?jì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)取得的審計(jì)證據(jù)及從管理層獲得的解釋進(jìn)行了比較，我們沒(méi)有發(fā)現(xiàn)在所有重大方面存在不一致之處。

　　在對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表的審計(jì)過(guò)程中，我們針對(duì)營(yíng)業(yè)收入的確認(rèn)執(zhí)行的審計(jì)程序主要包括：

　　1. 我們了解、評(píng)估了管理層對(duì)營(yíng)業(yè)收入相關(guān)的內(nèi)部控制的設(shè)計(jì)，并測(cè)試了關(guān)鍵控制執(zhí)行的有效性；

　　2. 與公司管理層訪談并抽樣檢查重大銷(xiāo)售合同，了解和評(píng)價(jià)公司營(yíng)業(yè)收入確認(rèn)的會(huì)計(jì)政策，包括詢(xún)問(wèn)及了解管理層關(guān)于向關(guān)聯(lián)方銷(xiāo)售的定價(jià)原則；

　　3. 詢(xún)問(wèn)及分析本年度銷(xiāo)售收入、銷(xiāo)售毛利率變化的原因；

　　4. 采取抽樣的方法向客戶(hù)包括關(guān)聯(lián)方發(fā)送函證以確認(rèn) 2021年度的交易金額；

　　5. 采取抽樣的方式檢查與收入確認(rèn)相關(guān)的支持性文件，包括查看銷(xiāo)售合同、訂單、銷(xiāo)售發(fā)票、出庫(kù)單、客戶(hù)簽收單等；

　　6. 針對(duì)2021 年12月31日前后確認(rèn)的收入執(zhí)行截止性測(cè)試。

　　問(wèn)題三：報(bào)告期，你公司母公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入10.23億元，同比下降31.86%，

　　占合并財(cái)務(wù)報(bào)告營(yíng)業(yè)收入的比例52.71%，同比下降18.99個(gè)百分點(diǎn)。請(qǐng)結(jié)合業(yè)務(wù)變化情況說(shuō)明母公司營(yíng)業(yè)收入以及占合并財(cái)務(wù)報(bào)表營(yíng)業(yè)收入比例下降的原因。

　　公司的回復(fù)：

　　一、母公司營(yíng)業(yè)收入以及占合并財(cái)務(wù)報(bào)表營(yíng)業(yè)收入比例下降的原因

　　報(bào)告期內(nèi)，母公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入10.23億元，同比下降31.86%，占合并財(cái)務(wù)報(bào)告營(yíng)業(yè)收入的比例52.71%，同比下降18.99個(gè)百分點(diǎn)。母公司主要業(yè)務(wù)是食用香精產(chǎn)品的生產(chǎn)、研發(fā)、銷(xiāo)售。公司下屬部分子公司的主要業(yè)務(wù)均與母公司類(lèi)似。

　　母公司部分客戶(hù)通過(guò)招投標(biāo)方式進(jìn)行采購(gòu)，通常選擇3家或以上的對(duì)象，綜合評(píng)審選擇供應(yīng)商；公司在中標(biāo)后會(huì)依據(jù)中標(biāo)單價(jià)向前述交易對(duì)方銷(xiāo)售產(chǎn)品。

　　為了提高市場(chǎng)機(jī)會(huì)，地域上更好地服務(wù)客戶(hù)，公司會(huì)根據(jù)各客戶(hù)招標(biāo)的要求和產(chǎn)品需求，以母公司或經(jīng)營(yíng)類(lèi)似業(yè)務(wù)的下屬子公司作為投標(biāo)主體，參與項(xiàng)目招標(biāo)。報(bào)告期，母公司營(yíng)業(yè)收入以及合并財(cái)務(wù)報(bào)表營(yíng)業(yè)收入比例下降主要由于針對(duì)上述客戶(hù)及業(yè)務(wù)，公司從商業(yè)角度及滿(mǎn)足客戶(hù)需求的情況下，選擇下屬子公司作為市場(chǎng)參與方，業(yè)務(wù)調(diào)整不影響公司整體的營(yíng)業(yè)收入。

　　問(wèn)題四：報(bào)告期末，你公司商譽(yù)賬面價(jià)值12.3億元，其中收購(gòu)富銘投資有限公司形成商譽(yù)5.85億元、收購(gòu)無(wú)錫華海香精有限公司形成商譽(yù) 3.9億元、本公司業(yè)務(wù)合并形成商譽(yù)2.08億元、收購(gòu)廈門(mén)琥珀日化科技股份有限公司形成商譽(yù)4,457.26萬(wàn)元。你公司將商譽(yù)分?jǐn)傊潦秤孟憔?煙草用香精資產(chǎn)組組合、日用香精-廈門(mén)琥珀資產(chǎn)組，分?jǐn)偵套u(yù)原值分別為11.86億元、4,457.26萬(wàn)元，以前年度對(duì)日用香精-廈門(mén)琥珀資產(chǎn)組累計(jì)計(jì)提商譽(yù)減值準(zhǔn)備3,636.56萬(wàn)元，報(bào)告期未提及商譽(yù)減值準(zhǔn)備。

　?。?）根據(jù)你公司披露的報(bào)告期商譽(yù)減值測(cè)試參數(shù)，食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合預(yù)測(cè)期毛利率83%、預(yù)測(cè)期營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率-3%-0%、穩(wěn)定期營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率0%、折現(xiàn)率 14.29%。報(bào)告期你公司食用香精業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入同比下降10.79%、毛利率77.07%。請(qǐng)你公司結(jié)合食用香精-煙草用香精所處行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)、市場(chǎng)環(huán)境和競(jìng)爭(zhēng)狀況、近三年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)變動(dòng)情況及其原因等說(shuō)明預(yù)測(cè)期毛利率、營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率高于報(bào)告期毛利率、營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率的原因及合理性，補(bǔ)充披露利潤(rùn)率、預(yù)測(cè)期等關(guān)鍵參數(shù)，進(jìn)一步說(shuō)明可回收金額的確定方法、前述商譽(yù)減值測(cè)試參數(shù)的確定依據(jù)、相關(guān)假設(shè)及合理性。

　?。?）請(qǐng)說(shuō)明報(bào)告期食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合進(jìn)行商譽(yù)減值測(cè)試選取的關(guān)鍵參數(shù)較前期收購(gòu)評(píng)估以及以前年度商譽(yù)減值測(cè)試時(shí)選用的參數(shù)相比是否發(fā)生重大變化，如是，請(qǐng)說(shuō)明變動(dòng)的原因及合理性。

　?。?）請(qǐng)結(jié)合前述回復(fù)說(shuō)明食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合分?jǐn)偵套u(yù)是否存在減值跡象，未計(jì)提商譽(yù)減值準(zhǔn)備的原因及合理性。

　　請(qǐng)年審會(huì)計(jì)師核查并發(fā)表明確意見(jiàn)。

　　公司的回復(fù)：

　　截至2021年底，公司合并報(bào)表商譽(yù)原值為人民幣123,091.63萬(wàn)元，累計(jì)計(jì)提商譽(yù)減值人民幣3,636.56萬(wàn)元，賬面凈值為人民幣119,455.07萬(wàn)元。具體如下：

　　單位：人民幣萬(wàn)元

　　資產(chǎn)組 賬面原值 以前年度計(jì)提減值準(zhǔn)備 本期新增減值準(zhǔn)備 期末賬面價(jià)值

　　食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合 118,634.37 - - 118,634.37

　　日用香精-廈門(mén)琥珀資產(chǎn)組 4,457.26 3,636.56 - 820.70

　　合計(jì) 123,091.63 3,636.56 - 119,455.07

　　一、根據(jù)你公司披露的報(bào)告期商譽(yù)減值測(cè)試參數(shù)，食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合預(yù)測(cè)期毛利率83%、預(yù)測(cè)期營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率-3%-0%、穩(wěn)定期營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率0%、折現(xiàn)率 14.29%。報(bào)告期你公司食用香精業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)收入同比下降10.79%、毛利率77.07%。請(qǐng)你公司結(jié)合食用香精-煙草用香精所處行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)、市場(chǎng)環(huán)境和競(jìng)爭(zhēng)狀況、近三年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)變動(dòng)情況及其原因等說(shuō)明預(yù)測(cè)期毛利率、營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率高于報(bào)告期毛利率、營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率的原因及合理性，補(bǔ)充披露利潤(rùn)率、預(yù)測(cè)期等關(guān)鍵參數(shù)，進(jìn)一步說(shuō)明可回收金額的確定方法、前述商譽(yù)減值測(cè)試參數(shù)的確定依據(jù)、相關(guān)假設(shè)及合理性。

　　公司食用香精包括煙草用香精、食品用香精等業(yè)務(wù)部分。食用香精分部包含食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組、食用香精-食品用香精資產(chǎn)組以及其他資產(chǎn)組。

　?。ㄒ唬╊A(yù)測(cè)期收入增長(zhǎng)率：在選取營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率參數(shù)時(shí)，公司根據(jù)過(guò)往歷史經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)、未來(lái)銷(xiāo)售計(jì)劃以及行業(yè)發(fā)展方向進(jìn)行綜合考慮。

　　2021年食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合預(yù)測(cè)期收入增長(zhǎng)率為-3%-0%，與2020年保持一致。2019-2021年，公司食用香精-煙草用香精實(shí)際收入增長(zhǎng)率分別為-1.06%、-6.07%、-15.91%。實(shí)際增長(zhǎng)率低于2020年預(yù)測(cè)期增長(zhǎng)率，主要由于受到新冠疫情等影響，國(guó)家經(jīng)濟(jì)增速放緩，公司銷(xiāo)售收入較預(yù)期有所減少。公司在選取營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率指標(biāo)時(shí)，充分考慮了煙草行業(yè)的市場(chǎng)環(huán)境、產(chǎn)業(yè)政策等多方面影響，合理預(yù)計(jì)會(huì)將食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的銷(xiāo)售增長(zhǎng)率維持在-3%~0%之間。

　?。ǘ╊A(yù)測(cè)期毛利率：食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合預(yù)測(cè)期毛利率83%，較 2020年無(wú)變化。2019-2021年，煙草用香精資產(chǎn)組組合實(shí)際毛利率分別為84.62%、84.73%、84.86%。公司使用預(yù)測(cè)期毛利率均低于2021年度實(shí)際毛利率，主要由于受到新冠疫情影響，境內(nèi)外原材料價(jià)格呈現(xiàn)上升趨勢(shì)，充分考慮原材料市場(chǎng)變化對(duì)成本的影響，出于保守考慮，將預(yù)測(cè)期毛利率定為83%。

　　利潤(rùn)率、預(yù)測(cè)期等其他關(guān)鍵參數(shù)的補(bǔ)充披露如下：

　　單位：萬(wàn)元

　　項(xiàng)目 2021年 2022年 2023年 2024年 2025年 2026年 永續(xù)

　　資產(chǎn)組收入增長(zhǎng)率 -15.91% -3.00% -3.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%

　　資產(chǎn)組凈利率 71.25% 65.95% 64.58% 63.65% 62.68% 61.66% 57.82%

　　稅前折現(xiàn)率14.2912% 0.9354 0.81848389 0.71617463 0.62656638 0.54825905 3.8353

　　折現(xiàn)值合計(jì) 583,140.00

　　溢余資產(chǎn)及非經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)及負(fù)債調(diào)整* 360,670.00

　　可收回金額 943,810.00

　　凈資產(chǎn)賬面價(jià)值（含商譽(yù)） 535,043.00

　　不減值空間 408,767.00

　　*溢余資產(chǎn)是指超過(guò)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所需，企業(yè)自由現(xiàn)金流量預(yù)測(cè)不涉及的資產(chǎn)，一般包括貨幣資金，即日常閑置資金。非經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)、負(fù)債是指與資產(chǎn)組生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)無(wú)關(guān)的，日后企業(yè)自由現(xiàn)金流量預(yù)測(cè)不涉及的資產(chǎn)與負(fù)債。為使可收回金額與賬面凈資產(chǎn)可比，因此在折現(xiàn)值合計(jì)的基礎(chǔ)上進(jìn)行溢余資產(chǎn)及非經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)及負(fù)債的調(diào)整來(lái)確定可回收金額。

　　在進(jìn)行商譽(yù)減值測(cè)試時(shí)，公司將相關(guān)資產(chǎn)組或資產(chǎn)組組合(含商譽(yù))的賬面價(jià)值與其可收回金額進(jìn)行比較；根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》8號(hào)-資產(chǎn)減值中的第六條規(guī)定，可收回金額應(yīng)當(dāng)根據(jù)資產(chǎn)的公允價(jià)值減去處置費(fèi)用后的凈額與資產(chǎn)預(yù)計(jì)未來(lái)現(xiàn)金流量的現(xiàn)值兩者之間較高者確定，可收回金額是依據(jù)公司管理層批準(zhǔn)的五年期預(yù)算，之后采用固定的營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率為基礎(chǔ)進(jìn)行估計(jì)，采用預(yù)計(jì)未來(lái)現(xiàn)金流量的現(xiàn)值計(jì)算。

　　二、請(qǐng)說(shuō)明報(bào)告期食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合進(jìn)行商譽(yù)減值測(cè)試選取的關(guān)鍵參數(shù)較前期收購(gòu)評(píng)估以及以前年度商譽(yù)減值測(cè)試時(shí)選用的參數(shù)相比是否發(fā)生重大變化，如是，請(qǐng)說(shuō)明變動(dòng)的原因及合理性。

　　公司根據(jù)歷史經(jīng)驗(yàn)及對(duì)市場(chǎng)發(fā)展的預(yù)測(cè)確定增長(zhǎng)率和毛利率，預(yù)測(cè)期增長(zhǎng)率基于管理層批準(zhǔn)的五年期預(yù)算，穩(wěn)定期增長(zhǎng)率為預(yù)測(cè)期后所采用的增長(zhǎng)率，采用能夠反映相關(guān)資產(chǎn)組和資產(chǎn)組組合的特定風(fēng)險(xiǎn)的稅前利率為折現(xiàn)率。

　　公司于2015年及2016年進(jìn)行了兩次資產(chǎn)重組，前期收購(gòu)時(shí)點(diǎn)形成商譽(yù)的各資產(chǎn)組經(jīng)一系列重組納入食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合，故前期收購(gòu)評(píng)估的商譽(yù)減值測(cè)試選用的參數(shù)與目前資產(chǎn)組組合沒(méi)有可比性，此處未列示。

　　以前年度（2015-2020年）及2021年商譽(yù)減值測(cè)試時(shí)選用的主要參數(shù)如下：預(yù)測(cè)期增長(zhǎng)率：2015年度食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的商譽(yù)減值測(cè)試采用的預(yù)期增長(zhǎng)率為3%，此后2016-2019年的預(yù)測(cè)期增長(zhǎng)率一致沿用0%，從2020年度開(kāi)始，由于疫情的爆發(fā)，公司出于保守考慮，將預(yù)測(cè)期增長(zhǎng)率置于-3%~0%?？傮w來(lái)看，食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合采用的預(yù)測(cè)期增長(zhǎng)率的參數(shù)變化幅度未發(fā)生重大變化。

　　穩(wěn)定期增長(zhǎng)率：2015年度食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的穩(wěn)定期增長(zhǎng)率為3%，從2016年以后，直至本年度，公司考慮通貨膨脹因素以后，仍出于保守考慮，將預(yù)測(cè)增長(zhǎng)率置于0%?？傮w來(lái)看，食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合采用的穩(wěn)定期增長(zhǎng)率的參數(shù)變化幅度未發(fā)生重大變化。

　　毛利率：2015年度食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的毛利率為84%。從2016年及以后，公司考慮了國(guó)內(nèi)外原材料價(jià)格的漲跌趨勢(shì)及其帶來(lái)的對(duì)成本的影響，同時(shí)考慮了近兩年度新冠疫情對(duì)于銷(xiāo)售毛利的影響。管理層考慮上述因素后，均將預(yù)測(cè)毛利率置于83%。從每年的實(shí)際狀況來(lái)看，食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合每年的實(shí)際毛利率均可以達(dá)到預(yù)測(cè)水平?？傮w來(lái)看，食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合采用的毛利率的參數(shù)變化幅度未發(fā)生重大變化。

　　稅前折現(xiàn)率：從2015年度開(kāi)始，一直到2020年度，公司采用的稅前折現(xiàn)率介于15.41%-15.96%之間，總體未發(fā)生重大變化。2021年度，公司聘請(qǐng)外部資產(chǎn)評(píng)估師對(duì)食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的商譽(yù)減值測(cè)試進(jìn)行了評(píng)估。在針對(duì)

　　稅前折現(xiàn)率進(jìn)行評(píng)估時(shí)，評(píng)估師采用了距評(píng)估基準(zhǔn)日到期10年以上國(guó)債到期收益率作為無(wú)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率，以中國(guó)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)作為市場(chǎng)超額收益率，同時(shí)，評(píng)估師基于對(duì)關(guān)鍵人員的依賴(lài)程度、公司規(guī)模、產(chǎn)品多樣化、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整、對(duì)少數(shù)客戶(hù)或供應(yīng)商的依賴(lài)程度等因素對(duì)公司特有風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了評(píng)估。2021年度食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的稅前折現(xiàn)率為14.29%。相比上年差異約1.12%，主要系無(wú)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率從4.06%下降到3.39%，市場(chǎng)超額收益率從7.24%下降到6.58%，β系數(shù)從0.9122增加到0.9930等綜合因素影響確定的。

　　三、請(qǐng)結(jié)合前述回復(fù)說(shuō)明食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合分?jǐn)偵套u(yù)是否存在減值跡象，未計(jì)提商譽(yù)減值準(zhǔn)備的原因及合理性。

　　由于受新冠疫情的持續(xù)影響，食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合本年度銷(xiāo)量相比上一年度有所下滑，本年銷(xiāo)售增長(zhǎng)率為-15.91%，未達(dá)到上一年度對(duì)本年的預(yù)測(cè)銷(xiāo)售增長(zhǎng)率-3%，因此我們認(rèn)為本年度食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合存在減值跡象；且至少每年需評(píng)估商譽(yù)是否需要計(jì)提減值準(zhǔn)備，故公司對(duì)該資產(chǎn)組組合執(zhí)行了2021年商譽(yù)減值測(cè)試。

　　公司聘請(qǐng)外部評(píng)估師對(duì)食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的商譽(yù)減值測(cè)試進(jìn)行了評(píng)估，充分考慮了歷史經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)、未來(lái)銷(xiāo)售計(jì)劃以及行業(yè)發(fā)展方向等各方面的影響，預(yù)測(cè)期銷(xiāo)售收入增長(zhǎng)率、毛利率的選取均較為謹(jǐn)慎。根據(jù)評(píng)估結(jié)果，2021年度食用香精-煙草用香精資產(chǎn)組組合的可回收金額為943,810萬(wàn)元，含商譽(yù)凈資產(chǎn)賬面價(jià)值為535,043萬(wàn)元，可收回金額超過(guò)賬面價(jià)值的金額為408,767萬(wàn)元，公司未發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)組組合分?jǐn)偵套u(yù)存在減值風(fēng)險(xiǎn)。

　　公司對(duì)關(guān)鍵假設(shè)，包括銷(xiāo)售增長(zhǎng)率、預(yù)計(jì)毛利率、稅前折現(xiàn)率等，進(jìn)行敏感度分析測(cè)試，因不減值空間較大，關(guān)鍵參數(shù)對(duì)商譽(yù)減值測(cè)試均不敏感。公司認(rèn)為未計(jì)提商譽(yù)減值準(zhǔn)備是合理的。

　　普華永道的回復(fù)：

　　我們按照中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表執(zhí)行了審計(jì)工作，旨在對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表的整體發(fā)表意見(jiàn)。我們將華寶股份對(duì)上述問(wèn)題的回復(fù)與我們?cè)趯徲?jì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)取得的審計(jì)證據(jù)及從管理層獲得的解釋進(jìn)行了比較，我們沒(méi)有發(fā)現(xiàn)在所有重大方面存在不一致之處。

　　問(wèn)題五：報(bào)告期公司投資支付的現(xiàn)金79.55億元，同比增長(zhǎng)148.56%；收回投資收到的現(xiàn)金6.4億元，同比增長(zhǎng)47.14%。報(bào)告期你公司委托理財(cái)發(fā)生額34.76億元，2020年委托理財(cái)發(fā)生額6.89億元。

　?。?）請(qǐng)你公司說(shuō)明投資支付的現(xiàn)金、收回投資收到的現(xiàn)金項(xiàng)目的主要構(gòu)成，與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表相關(guān)報(bào)表科目之間的勾稽關(guān)系，較去年大幅增長(zhǎng)的原因及合理性。

　?。?）請(qǐng)你公司說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)委托理財(cái)?shù)南嚓P(guān)情況，包括但不限于資金來(lái)源、產(chǎn)品資金最終投向及是否涉及關(guān)聯(lián)方，理財(cái)投資收益率是否與行業(yè)平均水平存在較大差異及合理性，履行的審議程序和信息披露義務(wù)，是否存在未披露的受限情形以及被控股股東等關(guān)聯(lián)方占用的情形。

　　請(qǐng)年審會(huì)計(jì)師核查并發(fā)表明確意見(jiàn)。

　　公司的回復(fù)：

　　一、請(qǐng)你公司說(shuō)明投資支付的現(xiàn)金、收回投資收到的現(xiàn)金項(xiàng)目的主要構(gòu)成，與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表相關(guān)報(bào)表科目之間的勾稽關(guān)系，較去年大幅增長(zhǎng)的原因及合理性。

　　報(bào)告期內(nèi)，公司投資支付的現(xiàn)金項(xiàng)目的主要構(gòu)成如下：

　　項(xiàng)目 金額（人民幣元） 備注

　　購(gòu)買(mǎi)交易性金融資產(chǎn)-結(jié)構(gòu)性存款 7,941,000,000 報(bào)告期內(nèi)購(gòu)入現(xiàn)金管理產(chǎn)品（本金）

　　其他非流動(dòng)金融資產(chǎn) 14,332,548 報(bào)告期內(nèi)投資股權(quán)基金

　　合計(jì) 7,955,332,548

　　報(bào)告期內(nèi)收回投資收到的現(xiàn)金項(xiàng)目的主要構(gòu)成，及與相關(guān)報(bào)表科目勾稽關(guān)系如下：

　　項(xiàng)目 金額（人民幣元） 備注（勾稽關(guān)系說(shuō)明）

　　三個(gè)月以上的定期存款 1,413,840,000 三個(gè)月以上定期存款的到期贖回

　　交易性金融資產(chǎn)-結(jié)構(gòu)性存款：

　　期初余額（本金+公允價(jià)值變動(dòng)損益） 540,492,051 與“交易性金融資產(chǎn)-債務(wù)工具投資”期初金額勾稽一致

　　期初余額（公允價(jià)值變動(dòng)損益） -3,492,051

　　本期購(gòu)買(mǎi) 7,941,000,000 與“以公允價(jià)值計(jì)量的資產(chǎn)和負(fù)債-交易性金融資產(chǎn)（不含衍生金融資產(chǎn)）”本期購(gòu)買(mǎi)金額勾稽一致

　　期末余額（本金+公允價(jià)值變動(dòng)損益） -2,986,417,712 與“交易性金融資產(chǎn)-債務(wù)工具投資”期末金額勾稽一致

　　期末余額（公允價(jià)值變動(dòng)損益） 18,417,712

　　合計(jì) 6,923,840,000 銀行結(jié)構(gòu)性存款及三個(gè)月以上的定期存款

　　報(bào)告期內(nèi)，公司投資支付的現(xiàn)金金額為 7,955,332,548元，較去年同期增加4,754,818,095元。公司收回投資收到的現(xiàn)金金額為6,923,840,000元，較去年同期增加2,218,545,900元，主要系2020年公司將閑置資金主要投資至定期存款，報(bào)告期內(nèi)，定期存款市場(chǎng)利率下降，為提高資金管理效率，在保障資金安全的前提下，公司更多投資購(gòu)買(mǎi)結(jié)構(gòu)性存款并加大了投資力度。公司日常將三個(gè)月及以下的定期存款作為活期存款進(jìn)行管理，為了滿(mǎn)足短期內(nèi)對(duì)外支付的流動(dòng)性需求，也未計(jì)提相應(yīng)的利息，公司將其作為現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物，而結(jié)構(gòu)性存款屬于投資活動(dòng)業(yè)務(wù)，從而導(dǎo)致投資支付的現(xiàn)金、收回投資收到的現(xiàn)金較去年有較大的變動(dòng)。

　　二、請(qǐng)你公司說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)委托理財(cái)?shù)南嚓P(guān)情況，包括但不限于資金來(lái)源、產(chǎn)品資金最終投向及是否涉及關(guān)聯(lián)方，理財(cái)投資收益率是否與行業(yè)平均水平存在較大差異及合理性，履行的審議程序和信息披露義務(wù)，是否存在未披露的受限情形以及被控股股東等關(guān)聯(lián)方占用的情形。

　　報(bào)告期內(nèi)，公司購(gòu)買(mǎi)現(xiàn)金管理產(chǎn)品的資金來(lái)源均為公司的自有資金或募集資金，產(chǎn)品資金最終投向不涉及關(guān)聯(lián)方，公司現(xiàn)金管理的受托方均為銀行機(jī)構(gòu)，投資收益率與行業(yè)平均水平無(wú)較大差異。

　　報(bào)告期內(nèi)，公司現(xiàn)金管理發(fā)生額34.76億元，情況如下：

　　序號(hào) 公司 資金來(lái)源 產(chǎn)品名稱(chēng) 年化利率 起始日 到期日 金額(萬(wàn)元)

　　1 華寶股份 募集資金 對(duì)公結(jié)構(gòu)性存款（100%保本掛鉤指數(shù)） 3.30% 06/08/2021 05/11/2021 45,000.00

　　2 華寶股份 募集資金 “恒匯盈”系列保本結(jié)構(gòu)性存款 3.45% 13/10/2021 11/04/2022 45,000.00

　　3 華寶股份 募集資金 興業(yè)銀行企業(yè)金融人民幣結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品 3.42% 26/09/2021 31/12/2021 26,000.00

　　4 華寶股份 募集資金 興業(yè)銀行企業(yè)金融人民幣結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品 3.42% 10/08/2021 12/11/2021 13,000.00

　　5 華寶股份 募集資金 興業(yè)銀行企業(yè)金融人民幣結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品 3.42% 30/08/2021 03/12/2021 10,000.00

　　6 華寶股份 募集資金 興業(yè)銀行企業(yè)金融人民幣結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品 3.42% 13/09/2021 17/12/2021 10,000.00

　　7 江西孔雀 募集資金 利多多公司隱利21JG6249期（3個(gè)月網(wǎng)點(diǎn)專(zhuān)屬B款）人民幣對(duì)公結(jié)構(gòu)性存款 3.12% 28/07/2021 28/10/2021 7,000.00

　　8 華寶股份 自有資金 “恒匯盈”系列保本結(jié)構(gòu)性存款 3.45% 18/10/2021 14/04/2022 50,000.00

　　9 華寶股份 自有資金 公司結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品（掛鉤匯率三層區(qū)間A款）2021649000819期 3.85% 20/08/2021 16/02/2022 40,000.00

　　10 華寶股份 自有資金 歐元/美元固定日觀察看漲型結(jié)構(gòu)性存款 3.60% 06/12/2021 07/03/2022 30,000.00

　　11 華寶股份 自有資金 歐元/美元固定日觀察看跌型結(jié)構(gòu)性存款 3.60% 06/12/2021 07/03/2022 30,000.00

　　12 華寶股份 自有資金 “恒匯盈”系列保本結(jié)構(gòu)性存款 3.60% 08/10/2021 06/04/2022 20,000.00

　　13 華寶股份 自有資金 歐元/美元固定日觀察看漲型結(jié)構(gòu)性存款 3.60% 29/12/2021 06/04/2022 7,500.00

　　14 華寶股份 自有資金 歐元/美元固定日觀察看跌型結(jié)構(gòu)性存款 3.60% 29/12/2021 06/04/2022 7,500.00

　　15 華寶股份 自有資金 公司結(jié)構(gòu)性存款產(chǎn)品（掛鉤匯率三層區(qū)間C款）2021658821115期 3.85% 16/11/2021 25/04/2022 6,000.00

　　16 廈門(mén)琥珀 自有資金 招商銀行點(diǎn)金系列看跌三層區(qū)間91天結(jié)構(gòu)性存款 3.30% 18/10/2021 17/01/2022 600.00

　　募集資金合計(jì) 156,000.00

　　自有資金合計(jì) 191,600.00

　　總計(jì) 347,600.00

　　報(bào)告期內(nèi)，公司不存在未披露的受限情形以及被控股股東等關(guān)聯(lián)方占用的情形，履行的審議程序和信息披露情況如下：

　　2020年3月27日，公司召開(kāi)第一屆董事會(huì)第二十六次會(huì)議、第一屆監(jiān)事會(huì)第十七次會(huì)議，審議通過(guò)了《關(guān)于使用部分閑置募集資金及自有資金購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的議案》，同意公司（包括公司的子公司）在確保不影響募集資金投資項(xiàng)目建設(shè)和公司正常經(jīng)營(yíng)的前提下，使用累計(jì)發(fā)生額不超過(guò)15億元人民幣的閑置募集資金和累計(jì)發(fā)生額不超過(guò)20億元人民幣的閑置自有資金購(gòu)買(mǎi)安全性、流動(dòng)性較高的理財(cái)產(chǎn)品。上述購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的額度在公司董事會(huì)審議通過(guò)之日起12個(gè)月內(nèi)有效。具體內(nèi)容詳見(jiàn)公司披露的《關(guān)于使用部分閑置募集資金及自有資金購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的公告》（公告編號(hào)：2020-014）。

　　2021年3月19日，公司召開(kāi)第二屆董事會(huì)第十次會(huì)議和第二屆監(jiān)事會(huì)第五次會(huì)議，審議通過(guò)了《關(guān)于使用部分閑置募集資金及自有資金購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的議案》，同意公司（包括公司的子公司）在確保不影響募集資金投資項(xiàng)目建設(shè)和公司正常經(jīng)營(yíng)的前提下，可使用不超過(guò)10億元人民幣的閑置募集資金和不超過(guò)20億元人民幣的閑置自有資金購(gòu)買(mǎi)安全性高、流動(dòng)性好的理財(cái)產(chǎn)品。上述購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的額度在公司董事會(huì)審議通過(guò)之日起12個(gè)月內(nèi)有效，資金可滾動(dòng)使用。具體內(nèi)容詳見(jiàn)公司披露的《關(guān)于使用部分閑置募集資金及自有資金購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的公告》（公告編號(hào)：2021-012）。

　　公司分別于2021年8月20日、2021年9月29日召開(kāi)第二屆董事會(huì)第十六次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第七次會(huì)議及第二屆董事會(huì)第十八次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第八次會(huì)議，審議通過(guò)《關(guān)于增加使用閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理額度的議案》，同意在原審批不超過(guò)10億元人民幣額度的基礎(chǔ)上，分別增加不超過(guò)5億元和不超過(guò)2億元的閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理，即合計(jì)使用不超過(guò)17億元人民幣的閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理，增加的現(xiàn)金管理額度在公司董事會(huì)審議通過(guò)之日起12個(gè)月內(nèi)有效，資金可滾動(dòng)使用。具體內(nèi)容詳見(jiàn)公司披露的《關(guān)于增加使用閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理額度的公告》（公告編號(hào)：2021-039、2021-045）。

　　獨(dú)立董事針對(duì)上述事項(xiàng)分別發(fā)表了明確同意的意見(jiàn)，浙商證券股份有限公司亦分別發(fā)表了專(zhuān)項(xiàng)核查意見(jiàn)。

　　普華永道的回復(fù)：

　　我們按照中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表執(zhí)行了審計(jì)工作，旨在對(duì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表的整體發(fā)表意見(jiàn)。我們將華寶股份對(duì)上述問(wèn)題的回復(fù)與我們?cè)趯徲?jì)華寶股份2021年度財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)取得的審計(jì)證據(jù)及從管理層獲得的解釋進(jìn)行了比較，我們沒(méi)有發(fā)現(xiàn)在所有重大方面存在不一致之處。

　　問(wèn)題六：你公司于2018年3月在本所上市交易，控股股東華烽國(guó)際投資控股（中國(guó)）有限公司持股比例為81.1%。2018年至2021年，你公司權(quán)益分派方案分別為每10股派40元、每10股派19.8元、每10股派16元、每10股派13.2元，合計(jì)派發(fā)現(xiàn)金股利54.81億元。

　?。?）請(qǐng)你公司結(jié)合公司所處行業(yè)特點(diǎn)、業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)情況、最近三年的每股收益情況、凈利潤(rùn)和凈資產(chǎn)增長(zhǎng)情況、收購(gòu)兼并計(jì)劃、融資計(jì)劃及成本測(cè)算等分析你公司近年利潤(rùn)分配方案是否符合公司長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的戰(zhàn)略，是否會(huì)對(duì)公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)造成不利影響。

　　（2）請(qǐng)你公司結(jié)合公司控股股東、實(shí)際控制人的持股比例、財(cái)務(wù)狀況、公司股權(quán)結(jié)構(gòu)以及大股東、中小股東獲得的分紅金額等，說(shuō)明實(shí)施高比例現(xiàn)金分紅的原因及必要性，是否存在通過(guò)現(xiàn)金分紅向主要股東輸送利益的情形，高比例現(xiàn)金分紅是否有利于保護(hù)中小投資者利益。

　　公司的回復(fù)：

　　公司2018年至2021年利潤(rùn)分配方案嚴(yán)格執(zhí)行了公司的利潤(rùn)分配政策，符合相關(guān)法律法規(guī)和《公司章程》的規(guī)定，公司董事會(huì)基于2018年至2021年每年的經(jīng)營(yíng)及資金狀況，閑置貨幣資金余額收益率，未來(lái)的融資需求以及公司目前盈利能力、現(xiàn)金流狀況、融資能力，公司股票二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格，公司未來(lái)發(fā)展戰(zhàn)略、所處行業(yè)特點(diǎn)及所處發(fā)展階段等因素制定利潤(rùn)分配預(yù)案，利潤(rùn)分配預(yù)案充分考慮了投資者的利益，有利于廣大投資者參與和分享公司發(fā)展的經(jīng)營(yíng)成果，體現(xiàn)了公司積極回報(bào)股東的原則，具體情況如下：

　　一、公司結(jié)合公司所處行業(yè)特點(diǎn)、業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)情況、最近三年的每股收益情況、凈利潤(rùn)和凈資產(chǎn)增長(zhǎng)情況、收購(gòu)兼并計(jì)劃、融資計(jì)劃及成本測(cè)算等分析你公司近年利潤(rùn)分配方案是否符合公司長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的戰(zhàn)略，是否會(huì)對(duì)公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)造成不利影響。

　　1、公司所處行業(yè)特點(diǎn)及業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)情況

　　根據(jù)《國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)分類(lèi)》（GB/T4754-2011），公司主要經(jīng)營(yíng)的香精業(yè)務(wù)屬于“C制造業(yè)”下的“2684香料、香精制造”。按照中國(guó)證監(jiān)會(huì)《上市公司行業(yè)分類(lèi)指引》（2012年修訂），公司香精業(yè)務(wù)屬于“C制造業(yè)”大類(lèi)中的“26化學(xué)原料和化學(xué)制品制造業(yè)”子類(lèi)。

　　近年來(lái)，由于中國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和國(guó)民生活水平的提高，以及全球香精工業(yè)的跨國(guó)轉(zhuǎn)移，我國(guó)香精的需求和供給出現(xiàn)雙向增長(zhǎng)，香精行業(yè)發(fā)展較快、市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大。近年來(lái)，國(guó)際知名香精企業(yè)紛紛在中國(guó)加大投資力度，新建研發(fā)中心和生產(chǎn)中心，也進(jìn)一步加劇了國(guó)內(nèi)香精市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)。

　　中國(guó)的消費(fèi)升級(jí)為香精行業(yè)帶來(lái)廣闊的發(fā)展前景，中國(guó)的新生代消費(fèi)群體逐步成為消費(fèi)主流；消費(fèi)者愈來(lái)愈關(guān)注食品的天然成份、碳水化合物含量、脂肪含量、清潔標(biāo)簽等健康因素；消費(fèi)升級(jí)帶來(lái)的食品品質(zhì)、健康、個(gè)性化、體驗(yàn)感屬性逐漸凸顯，食品工業(yè)的產(chǎn)業(yè)升級(jí)正成為時(shí)下的主流，仍然具有廣闊的發(fā)展前景。

　　報(bào)告期內(nèi)，公司面對(duì)市場(chǎng)環(huán)境壓力，全球疫情的不利影響，積極進(jìn)行產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化及營(yíng)銷(xiāo)策略升級(jí)，在鞏固核心競(jìng)爭(zhēng)力的基礎(chǔ)上，加大市場(chǎng)開(kāi)拓力度，公司把握消費(fèi)升級(jí)機(jī)遇，通過(guò)消費(fèi)者洞察為客戶(hù)發(fā)掘新的市場(chǎng)機(jī)會(huì)，完善公司核心產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，豐富產(chǎn)品系列，以滿(mǎn)足客戶(hù)的多樣化需求，鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位。

　　2、2018年至2021年每股收益情況、凈利潤(rùn)和凈資產(chǎn)增長(zhǎng)情況

　　公司2018年至2021年業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)情況、每股收益情況、凈利潤(rùn)和凈資產(chǎn)增長(zhǎng)情況如下表所述：

　　項(xiàng)目 2021年度/2021-12-31 2020年度/2020-12-31 2019年度（經(jīng)重述）/2019-12-31 2018年度/2018-12-31

　　營(yíng)業(yè)收入（萬(wàn)元） 194,137.53 209,445.99 218,533.88 216,907.44

　　營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率 -7.31% -4.16% 0.75% -1.30%

　　凈利潤(rùn)（萬(wàn)元） 102,320.32 120,017.61 125,365.17 119,369.71

　　基本每股收益（元/股） 1.63 1.92 2.01 1.94

　　凈資產(chǎn)（萬(wàn)元） 783,981.73 785,311.86 788,468.90 910,137.06

　　凈資產(chǎn)增長(zhǎng)率 -0.17% -0.40% -13.37% 59.19%

　　資產(chǎn)負(fù)債率 6.58% 5.95% 5.90% 5.46%

　　2018年至2021年，公司的營(yíng)業(yè)收入及凈利潤(rùn)略微下降，隨著2018年度首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市，公司的資產(chǎn)規(guī)模大幅增加，資產(chǎn)負(fù)債率均比較低。基于公司的財(cái)務(wù)狀況、盈利能力，公司具備進(jìn)行大額現(xiàn)金分紅的資金實(shí)力。

　　綜上所述，基于公司2018年至2021年的經(jīng)營(yíng)及資金狀況，閑置貨幣資金余額收益率，未來(lái)的融資需求以及公司目前盈利能力、現(xiàn)金流狀況、融資能力，攤薄即期回報(bào)填補(bǔ)措施，公司股票二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格，公司未來(lái)發(fā)展戰(zhàn)略、所處行業(yè)特點(diǎn)及所處發(fā)展階段，在確保公司正常經(jīng)營(yíng)和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的前提下，兼顧股東的即期利益和長(zhǎng)遠(yuǎn)利益，為了加大對(duì)股東的回報(bào)，公司董事會(huì)做出了上述利潤(rùn)分配的決策。

　　3、收購(gòu)兼并計(jì)劃、融資計(jì)劃及成本測(cè)算

　　公司作為國(guó)內(nèi)香精行業(yè)的領(lǐng)先企業(yè)，通過(guò)自身內(nèi)生性增長(zhǎng)和收購(gòu)兼并外延式增長(zhǎng)雙輪驅(qū)動(dòng)實(shí)現(xiàn)公司的發(fā)展戰(zhàn)略，公司現(xiàn)有實(shí)施項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后預(yù)計(jì)有較大的流動(dòng)資金需求，同時(shí)外延式并購(gòu)也會(huì)產(chǎn)生新的資金需求；公司預(yù)計(jì)依靠自身現(xiàn)金流及上市后豐富及多元化的融資渠道可滿(mǎn)足未來(lái)發(fā)展的融資需求。

　　4、公司近年利潤(rùn)分配方案對(duì)可持續(xù)經(jīng)營(yíng)的影響

　　截至2021年底，公司合并口徑貨幣資金余額為228,049.41萬(wàn)元，結(jié)構(gòu)性存款余額為298,641.77萬(wàn)元，資金余額及結(jié)構(gòu)性存款余額合計(jì)526,691.18萬(wàn)元。

　　公司2018年至2021年度合并凈利潤(rùn)分別為119,369.71萬(wàn)元、125,365.17萬(wàn)元、120,017.61萬(wàn)元和102,320.32萬(wàn)元，公司2018年至2021年度經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~分別為 126,757.33萬(wàn)元、129,754.18萬(wàn)元、108,859.52萬(wàn)元和124,883.67萬(wàn)元，公司具有較強(qiáng)的盈利能力和現(xiàn)金流，能夠?yàn)楣究沙掷m(xù)經(jīng)營(yíng)提供資金支持?，F(xiàn)金資產(chǎn)屬于上市公司資產(chǎn)中收益率相對(duì)較低的資產(chǎn)，進(jìn)行現(xiàn)金分紅有利于提升公司資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)效率和凈資產(chǎn)收益率。

　　公司負(fù)債主要為經(jīng)營(yíng)性負(fù)債，無(wú)借款等金融負(fù)債，截至2021年12月31日，公司合并資產(chǎn)負(fù)債率為6.58%，公司資產(chǎn)負(fù)債率一直處于同行業(yè)較低水平。

　　綜上所述，基于公司目前的資金狀況、自身盈利能力及現(xiàn)金流情況、融資計(jì)劃及多元化的融資渠道，公司的利潤(rùn)分配不會(huì)對(duì)未來(lái)戰(zhàn)略發(fā)展過(guò)程中的資金需求產(chǎn)生重大不利影響，也不會(huì)對(duì)公司未來(lái)可持續(xù)經(jīng)營(yíng)造成重大不利影響。

　　二、公司結(jié)合公司控股股東、實(shí)際控制人的持股比例、財(cái)務(wù)狀況、公司股權(quán)結(jié)構(gòu)以及大股東、中小股東獲得的分紅金額等，說(shuō)明實(shí)施高比例現(xiàn)金分紅的原因及必要性，是否存在通過(guò)現(xiàn)金分紅向主要股東輸送利益的情形，高比例現(xiàn)金分紅是否有利于保護(hù)中小投資者利益。

　　1、公司控股股東、實(shí)際控制人的持股比例、財(cái)務(wù)狀況、公司股權(quán)結(jié)構(gòu)

　　截至本回復(fù)披露日，公司實(shí)際控制人朱林瑤女士通過(guò)持股平臺(tái)持有華寶國(guó)際控股有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“華寶國(guó)際”）約71%的股份，華寶國(guó)際通過(guò)華烽國(guó)際投資控股（中國(guó)）有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“華烽中國(guó)”）、上海香悅科技發(fā)展有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“香悅科技”，系華烽中國(guó)一致行動(dòng)人）間接合計(jì)持有公司股份500,000,000股，占公司總股本81.18%。公司股權(quán)結(jié)構(gòu)具體如下：

　　股東名稱(chēng) 持股數(shù)量（股） 持股比例

　　華烽國(guó)際投資控股（中國(guó)）有限公司 499,500,000 81.10%

　　上海香悅科技發(fā)展有限公司 500,000 0.08%

　　其他股東 115,880,000 18.82%

　　合計(jì) 615,880,000 100.00%

　　經(jīng)公司核查，控股股東及其一致行動(dòng)人所持公司股份不存在質(zhì)押、凍結(jié)等情形，根據(jù)控股股東提供材料，控股股東財(cái)務(wù)狀況良好。經(jīng)公司向間接控股股東書(shū)面詢(xún)問(wèn)，朱林瑤女士目前間接持有的公司股份不存在質(zhì)押或其他權(quán)利受限情況。通過(guò)中國(guó)裁判文書(shū)網(wǎng)、中國(guó)執(zhí)行信息公開(kāi)網(wǎng)、信用中國(guó)等公開(kāi)渠道查詢(xún)，公司控股股東不存在債務(wù)訴訟事項(xiàng)、不存在被列入失信被執(zhí)行人的情況。

　　2、公司歷年利潤(rùn)分配情況

　　公司根據(jù)《上市公司監(jiān)管指引第3號(hào)——上市公司現(xiàn)金分紅》、《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第2號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運(yùn)作》及《公司章程》等規(guī)定，在履行審議程序后向全體股東進(jìn)行利潤(rùn)分配，所有股東按照持股比例取得相應(yīng)分紅，分紅對(duì)全體股東是公平公正的。公司2018年度至2021年度利潤(rùn)分配情況如下：

　　單位：元

　　分紅年度 每十股派息數(shù)（含稅） 現(xiàn)金分紅金額（含稅） 分紅年度合并報(bào)表中歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤(rùn) 現(xiàn)金分紅總額占合并報(bào)表中歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤(rùn)的比率 控股股東及其一致行動(dòng)人獲得現(xiàn)金分紅（含稅） 其他股東獲得現(xiàn)金分紅（含稅）

　　2021年 13.20 812,961,600 1,004,351,986 80.94% 660,000,000 152,961,600

　　2020年 16.00 985,408,000 1,180,204,657 83.49% 800,000,000 185,408,000

　　2019年 19.80 1,219,442,400 1,235,214,129 98.72% 990,000,000 229,442,400

　　2018年 40.00 2,463,520,000 1,175,692,447 209.54% 2,000,000,000 463,520,000

　　合計(jì) - 5,481,332,000 4,595,463,219 - 4,450,000,000 1,031,332,000

　　注：控股股東華烽中國(guó)及其一致行動(dòng)人香悅科技持股數(shù)量自2018年至今均未發(fā)生變動(dòng)，2018年度至今累計(jì)獲得分紅金額分別為4,445,550,000元（含稅）和4,450,000元（含稅）。

　　如上表所示，公司上市以來(lái)，長(zhǎng)期保持較高比例的現(xiàn)金分紅比例，高分紅比例分紅政策具有一貫性，也是公司回報(bào)全體股東的主要方式之一。

　　3、高比例現(xiàn)金分紅的原因及必要性

　?。?）符合相關(guān)法律、法規(guī)及《公司章程》規(guī)定，國(guó)家政策鼓勵(lì)上市公司現(xiàn)金分紅回報(bào)投資者

　　2013年12月，《國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)資本市場(chǎng)中小投資者合法權(quán)益保護(hù)工作的意見(jiàn)》提出，上市公司應(yīng)當(dāng)完善公司治理，提高盈利能力，主動(dòng)積極回報(bào)投資者。對(duì)現(xiàn)金分紅持續(xù)穩(wěn)定的上市公司，在監(jiān)管政策上給予扶持。2020年3月，《中共中央、國(guó)務(wù)院關(guān)于構(gòu)建更加完善的要素市場(chǎng)化配置體制機(jī)制的意見(jiàn)》提出，鼓勵(lì)和引導(dǎo)上市公司現(xiàn)金分紅。2020年6月，證監(jiān)會(huì)針對(duì)創(chuàng)業(yè)板公司發(fā)布《創(chuàng)業(yè)板上市公司持續(xù)監(jiān)管辦法（試行）》中提及上市公司應(yīng)當(dāng)積極回報(bào)股東，根據(jù)自身?xiàng)l件和發(fā)展階段，制定并執(zhí)行現(xiàn)金分紅、股份回購(gòu)等股東回報(bào)政策。2020年10月，《國(guó)務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步提高上市公司質(zhì)量的意見(jiàn)》提出，鼓勵(lì)上市公司通過(guò)現(xiàn)金分紅、股份回購(gòu)等方式回報(bào)投資者，切實(shí)履行社會(huì)責(zé)任。

　　為保護(hù)投資者合法權(quán)益，公司結(jié)合實(shí)際情況制定利潤(rùn)分配方案，符合證監(jiān)會(huì)《關(guān)于進(jìn)一步落實(shí)上市公司現(xiàn)金分紅有關(guān)事項(xiàng)的通知》、《上市公司監(jiān)管指引第3號(hào)——上市公司現(xiàn)金分紅》、《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第2號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運(yùn)作》及《公司章程》等規(guī)定，不存在損害公司及股東特別是中小股東利益的情形。

　　（2）利潤(rùn)分配方案符合股東的合理訴求

　　公司歷來(lái)重視對(duì)投資者的投資回報(bào)，在符合利潤(rùn)分配政策、保證公司正常經(jīng)營(yíng)、可持續(xù)發(fā)展的前提下，多年來(lái)堅(jiān)持現(xiàn)金分紅，有利于廣大投資者參與和分享公司發(fā)展的階段性經(jīng)營(yíng)成果，體現(xiàn)公司積極回報(bào)股東和保持利潤(rùn)分配連續(xù)性、穩(wěn)定性、一致性的原則。

　?。?）公司具備良好的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力

　　公司2018年至2021年未分配利潤(rùn)情況如下：

　　單位：元

　　項(xiàng)目 2021年度/2021-12-31 2020年度/2020-12-31 2019年度（經(jīng)重述）/2019-12-31 2018年度/2018-12-31

　　合并報(bào)表未分配利潤(rùn) 2,179,349,414 2,160,405,428 2,202,646,041 3,431,310,420

　　母公司未分配利潤(rùn) 1,967,227,502 1,058,188,806 1,564,385,832 2,515,935,998

　　截至2021年12月31日，公司合并報(bào)表累計(jì)未分配利潤(rùn)為2,179,349,414元，母公司累計(jì)未分配利潤(rùn)為 1,967,227,502元。公司經(jīng)營(yíng)情況良好，具備穩(wěn)健、可持續(xù)的盈利能力，公司的利潤(rùn)分配方案是在保證公司正常經(jīng)營(yíng)和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的前提下制定的，是回報(bào)全體股東的重要舉措，分紅后仍保留較高的滾存利潤(rùn)余額以滿(mǎn)足發(fā)展，不影響公司正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、經(jīng)營(yíng)計(jì)劃的實(shí)施以及未來(lái)規(guī)劃的實(shí)現(xiàn)。

　　4、是否存在通過(guò)現(xiàn)金分紅向主要股東輸送利益的情形，高比例現(xiàn)金分紅是否有利于保護(hù)中小投資者利益

　　根據(jù)控股股東提供材料及通過(guò)其他方式核查，控股股東財(cái)務(wù)狀況良好，所持股份不存在質(zhì)押、凍結(jié)等情形，亦不存在債務(wù)訴訟事項(xiàng)、不存在被列入失信被執(zhí)行人的情況。公司歷年利潤(rùn)分配方案經(jīng)董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、股東大會(huì)審議通過(guò)，獨(dú)立董事發(fā)表了明確同意的獨(dú)立意見(jiàn)，審議程序合法合規(guī)。利潤(rùn)分配方案積極響應(yīng)政策倡導(dǎo)，符合相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定及公司實(shí)際情況，所有股東按照持股比例取得相應(yīng)的分紅，現(xiàn)金分紅對(duì)全體股東是公平公正的，不存在向主要股東輸送利益的情形。

　　公司利潤(rùn)分配方案是基于對(duì)公司發(fā)展和投資者利益的綜合考慮，與信任公司的中小投資者共享公司階段性發(fā)展成果，符合股東的合理訴求，有利于進(jìn)一步提升中小投資者對(duì)公司的信心，保護(hù)中小投資者利益。

　　問(wèn)題七：年報(bào)顯示，你公司IPO募投項(xiàng)目華寶鷹潭食品用香精及食品配料生產(chǎn)基地項(xiàng)目、華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目、華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目截至報(bào)告期末投資進(jìn)度分別為15.29%、0.37%、5.89%。前期，你公司多次進(jìn)行變更募集資金用途或募投項(xiàng)目延期。

　?。?）請(qǐng)你公司詳細(xì)說(shuō)明公司募集資金用途變更及延期原因，并說(shuō)明相關(guān)募投項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)展緩慢的原因及合理性，你公司前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目的可行性研究分析及投資安排是否審慎、合理，相關(guān)項(xiàng)目可行性是否發(fā)生重大不利變化。

　?。?）請(qǐng)你公司說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)公司使用募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理具體情況，包括但不限于所購(gòu)產(chǎn)品具體內(nèi)容、時(shí)間、是否為保本型產(chǎn)品、收益率等，并說(shuō)明是否符合相關(guān)規(guī)定，是否已履行相關(guān)信息披露義務(wù)。

　　請(qǐng)保薦機(jī)構(gòu)核查并發(fā)表明確意見(jiàn)。

　　公司的回復(fù)：

　　一、請(qǐng)你公司詳細(xì)說(shuō)明公司募集資金用途變更及延期原因，并說(shuō)明相關(guān)募投項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)展緩慢的原因及合理性，你公司前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目的可行性研究分析及投資安排是否審慎、合理，相關(guān)項(xiàng)目可行性是否發(fā)生重大不利變化。

　　1、募集資金用途變更及延期原因，并說(shuō)明相關(guān)募投項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)展緩慢的原因及合理性

　　公司2018年首次公開(kāi)發(fā)行股票募集資金投資項(xiàng)目包括華寶鷹潭食品用香精及食品配料生產(chǎn)基地項(xiàng)目、華寶拉薩凈土健康食品項(xiàng)目、華寶孔雀食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目及補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目，其中，補(bǔ)充流動(dòng)資金項(xiàng)目已于2018年度完成。后續(xù)因受疫情、項(xiàng)目實(shí)施所在地等因素影響，同時(shí)為了提高募集資金的經(jīng)濟(jì)效益及為股東創(chuàng)造更大的價(jià)值，公司根據(jù)市場(chǎng)情況和發(fā)展需要，科學(xué)、謹(jǐn)慎地選擇新的投資項(xiàng)目或作其他安排，并按照相關(guān)規(guī)定履行相應(yīng)的審議程序，對(duì)部分募投項(xiàng)目進(jìn)行了變更。變更前后的募投項(xiàng)目情況如下：

　　單位：萬(wàn)元

　　投資項(xiàng)目 實(shí)施主體 募集資金投資總額（變更前） 募集資金投資總額（變更后）

　　1、華寶鷹潭食品用香精及食品配料生產(chǎn)基地項(xiàng)目 江西省華寶孔雀食品科技發(fā)展有限公司 103,459.27 103,459.27

　　2、華寶拉薩凈土健康食品項(xiàng)目 拉薩華寶食品有限公司 47,051.39 -

　　3、華寶孔雀食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目 上海華寶孔雀香精有限公司 15,793.69 -

　　4、補(bǔ)充流動(dòng)資金 - 64,879.87 64,879.87

　　5、華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目 華寶香精股份有限公司 - 44,997.42

　　6、華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目 華寶香精股份有限公司 - 6,000.00

　　合 計(jì) - 231,184.21 219,336.56

　　注：公司初始募集資金投資總額231,184.21萬(wàn)元，本次變更、調(diào)整后的募集資金投資總額為219,336.56萬(wàn)元，所剩余募集資金及相應(yīng)利息和理財(cái)收益，公司將繼續(xù)存放于公司募集資金專(zhuān)項(xiàng)賬戶(hù)進(jìn)行管理；華寶孔雀食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目變更為華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目。

　　截至本回復(fù)披露日，針對(duì)上述募投項(xiàng)目具體的變更及延期情況如下：

　　（1）華寶鷹潭食品用香精及食品配料生產(chǎn)基地項(xiàng)目

　　華寶鷹潭食品用香精及食品配料生產(chǎn)基地項(xiàng)目的實(shí)施地位于我國(guó)江西鷹潭。該項(xiàng)目投建前期因江西鷹潭雨水較多，施工進(jìn)展不及預(yù)期，項(xiàng)目一期建設(shè)完成后，為適應(yīng)市場(chǎng)需求變化、減低控制項(xiàng)目投入風(fēng)險(xiǎn)，公司決定采取逐步投入的方式，對(duì)后續(xù)建設(shè)項(xiàng)目實(shí)施優(yōu)化，故于2020年2月24日召開(kāi)第一屆董事會(huì)第二十五次會(huì)議、第一屆監(jiān)事會(huì)第十六次會(huì)議，對(duì)該項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期延期至2023年12月31日。

　　2020年度，受新冠疫情影響，項(xiàng)目工程施工因人員組織等多方面因素限制，導(dǎo)致整體進(jìn)度延后。因此，公司分別于2021年3月19日、2021年4月9日召開(kāi)第二屆董事會(huì)第十次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第五次會(huì)議及2020年度股東大會(huì)，決定將項(xiàng)目預(yù)計(jì)達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期延長(zhǎng)至2025年12月31日，并調(diào)整項(xiàng)目募集資金分年度投資計(jì)劃。

　　2021年度，由于疫情防控嚴(yán)格，項(xiàng)目建設(shè)者進(jìn)場(chǎng)時(shí)間短；項(xiàng)目實(shí)施地江西鷹潭雨水較多，施工期較預(yù)計(jì)短；建材大幅漲價(jià)，與項(xiàng)目承包方協(xié)商更新工程造價(jià)等原因?qū)е马?xiàng)目進(jìn)度慢于預(yù)期。截至2021年末，公司已完成項(xiàng)目一期建設(shè)工程，項(xiàng)目二期主體后期建設(shè)以及相關(guān)配套設(shè)施的建設(shè)仍在持續(xù)推進(jìn)。結(jié)合項(xiàng)目實(shí)際實(shí)施進(jìn)度情況，公司于2022年3月25日召開(kāi)了第二屆董事會(huì)第二十四次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第十一次會(huì)議，決定對(duì)該項(xiàng)目2022年計(jì)劃投資金額進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。

　　調(diào)整后的分年度投資計(jì)劃為：第一年（2021年度）5,732.48萬(wàn)元（已完成），第二年（2022年度）10,167.51萬(wàn)元，第三年（2023年度）20,000.00萬(wàn)元，第四年（2024年度）30,000.00萬(wàn)元，第五年（2025年度）27,469.32萬(wàn)元。

　?。?）華寶拉薩凈土健康食品項(xiàng)目

　　華寶拉薩凈土健康食品項(xiàng)目由于受市場(chǎng)、原材料等因素的影響，以及項(xiàng)目實(shí)施地區(qū)高原氣候、施工時(shí)間短等綜合考慮，公司控制項(xiàng)目投入，項(xiàng)目建設(shè)有所放緩，公司于2020年2月24日召開(kāi)第一屆董事會(huì)第二十五次會(huì)議、第一屆監(jiān)事會(huì)第十六次會(huì)議，決定對(duì)該項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期延長(zhǎng)至2022年12月31日。

　　后期由于宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的變化，以及新冠疫情的持續(xù)影響，該項(xiàng)目產(chǎn)品銷(xiāo)售渠道拓展的難度和產(chǎn)品市場(chǎng)需求的不確定性增加，加之公眾對(duì)特醫(yī)食品認(rèn)知度仍然較低，預(yù)計(jì)特醫(yī)食品市場(chǎng)培育還需要較長(zhǎng)時(shí)間，項(xiàng)目投資風(fēng)險(xiǎn)明顯升高。綜合考慮上述情況，經(jīng)公司董事會(huì)慎重研究，認(rèn)為項(xiàng)目可行性已發(fā)生重大變化，按原計(jì)劃投入難以達(dá)到預(yù)期目標(biāo)，繼續(xù)實(shí)施該項(xiàng)目已不符合公司全體股東利益。因此，公司分別于2021年3月19日、2021年4月9日召開(kāi)第二屆董事會(huì)第十次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第五次會(huì)議及2020年度股東大會(huì)，決定終止華寶拉薩凈土健康食品項(xiàng)目。

　?。?）華寶孔雀食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目

　　華寶孔雀食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目原計(jì)劃利用華寶孔雀原有廠房改造為研發(fā)技術(shù)中心。由于華寶鷹潭食品用香精及食品配料生產(chǎn)基地項(xiàng)目前期施工進(jìn)度不及預(yù)期，華寶孔雀于2019年才完成相應(yīng)的生產(chǎn)過(guò)渡，導(dǎo)致本項(xiàng)目開(kāi)工滯后；2019年度，公司對(duì)食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目的具體落實(shí)做了進(jìn)一步優(yōu)化設(shè)計(jì)，同時(shí)綜合考慮當(dāng)時(shí)地方政府產(chǎn)業(yè)扶持政策及公司發(fā)展戰(zhàn)略等因素后，公司擬對(duì)食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目實(shí)施地點(diǎn)進(jìn)行重新規(guī)劃。2020年2月24日，公司召開(kāi)了第一屆董事會(huì)第二十五次會(huì)議、第一屆監(jiān)事會(huì)第十六次會(huì)議，決定對(duì)該項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期延期至2022年12月31日。

　　為了不斷提升公司的核心競(jìng)爭(zhēng)能力、鞏固公司的市場(chǎng)地位，經(jīng)綜合考慮募集資金投資項(xiàng)目實(shí)際情況、未來(lái)發(fā)展戰(zhàn)略等因素，公司分別于2021年3月19日、2021年4月9日召開(kāi)第二屆董事會(huì)第十次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第五次會(huì)議及2020年度股東大會(huì)，決定調(diào)整華寶孔雀食品用香精及食品技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目為華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目；項(xiàng)目實(shí)施主體由公司全資子公司華寶孔雀變更為公司；項(xiàng)目研究?jī)?nèi)容從食品用香精和食品技術(shù)研發(fā)，調(diào)整為食品用香精、煙用香精、新型煙草材料等研究；建設(shè)方式由在原有華寶孔雀廠房基礎(chǔ)上改造，調(diào)整為在原地址重建科技創(chuàng)新中心及配套工程，并調(diào)整了項(xiàng)目投資總額。

　　公司實(shí)施華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目，打造科技創(chuàng)新中心為主體的現(xiàn)代化科研創(chuàng)新園區(qū)，從而夯實(shí)科研競(jìng)爭(zhēng)力，支撐公司引進(jìn)高端科研人才，鞏固公司在國(guó)內(nèi)行業(yè)的領(lǐng)先地位，增強(qiáng)國(guó)際化競(jìng)爭(zhēng)能力。

　?。?）華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目

　　華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目所需土地涉及土地性質(zhì)變更，由原工業(yè)用地變更為研發(fā)用地，而該過(guò)程需向政府有關(guān)部門(mén)取得土地性質(zhì)變更及備案、環(huán)評(píng)等核準(zhǔn)、批復(fù)，審批過(guò)程耗時(shí)遠(yuǎn)超出原有預(yù)期。截至2021年末，本項(xiàng)目土地性質(zhì)變更及備案工作仍在推進(jìn)中。根據(jù)項(xiàng)目土地性質(zhì)變更實(shí)際進(jìn)度，經(jīng)公司綜合評(píng)估，于2022年3月25日召開(kāi)了第二屆董事會(huì)第二十四次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第十一次會(huì)議，決定將該項(xiàng)目達(dá)成預(yù)定可使用狀態(tài)時(shí)間調(diào)整至2025年12月31日，并相應(yīng)調(diào)整分年度投資計(jì)劃：第一年（2021年度）168.29萬(wàn)元（已完成），第二年（2022年度）6,000.00萬(wàn)元，第三年（2023年度）18,000.00萬(wàn)元，第四年（2024年度）9,000.00萬(wàn)元，第五年（2025年度）11,829.13萬(wàn)元。

　?。?）華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目

　　2020年下半年，公司將健全集團(tuán)化管理體系、推進(jìn)數(shù)字化建設(shè)作為一項(xiàng)戰(zhàn)略舉措，并分別于2021年3月19日、2021年4月9日召開(kāi)第二屆董事會(huì)第十次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第五次會(huì)議及2020年度股東大會(huì)，決定新建華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目。

　　華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目通過(guò)數(shù)字化改造構(gòu)建一體化數(shù)字服務(wù)平臺(tái)，內(nèi)容包括應(yīng)用前臺(tái)、能力中臺(tái)、基礎(chǔ)后臺(tái)三個(gè)部分，以實(shí)現(xiàn)企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型以及提升運(yùn)營(yíng)效率。其中，應(yīng)用前臺(tái)通過(guò)業(yè)務(wù)協(xié)作、數(shù)據(jù)共享機(jī)制促進(jìn)協(xié)同能力提升，提升產(chǎn)業(yè)鏈運(yùn)營(yíng)效率，降低產(chǎn)業(yè)鏈成本；能力中臺(tái)，建設(shè)具備復(fù)用能力的通用引擎，包括業(yè)務(wù)能力中臺(tái)、數(shù)據(jù)能力中臺(tái)、技術(shù)能力中臺(tái)；基礎(chǔ)服務(wù)后臺(tái)，建設(shè)香精企業(yè)智能制造系統(tǒng)，以及形成一體化的智能制造解決方案，提升公司產(chǎn)業(yè)服務(wù)效率。

　　華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目由于本身具有復(fù)雜性，需開(kāi)發(fā)大量軟件系統(tǒng)模塊，周期較長(zhǎng)。此外，公司下屬子公司數(shù)量較多，通過(guò)兼并收購(gòu)取得的子公司亦需納入管理體系，各子公司業(yè)務(wù)范圍和生產(chǎn)工藝存在多樣性。為確保項(xiàng)目實(shí)施質(zhì)量，同時(shí)考慮疫情影響，公司于2022年3月25日召開(kāi)了第二屆董事會(huì)第二十四次會(huì)議、第二屆監(jiān)事會(huì)第十一次會(huì)議，決定將數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目的達(dá)成預(yù)定可使用狀態(tài)日期調(diào)整至2024年12月31日，并相應(yīng)調(diào)整分年度投資計(jì)劃：第一年（2021年度）353.42萬(wàn)元（已完成），第二年（2022年度）2,000.00萬(wàn)元，第三年（2023年度）1,200.00萬(wàn)元，第四年（2024年度）2,446.58萬(wàn)元。

　　由于上述多重因素影響，相關(guān)募集資金投資項(xiàng)目進(jìn)展不如預(yù)期，公司結(jié)合項(xiàng)目實(shí)際情況，綜合考慮行業(yè)發(fā)展、宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)等外部環(huán)境變化因素以及公司整體戰(zhàn)略規(guī)劃布局，及時(shí)調(diào)整資金使用安排，系公司為提高募集資金使用質(zhì)量，并合理有效地配置資源所作出的審慎決定。

　　2、前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目的可行性研究分析及投資安排是否審慎、合理，相關(guān)項(xiàng)目可行性是否發(fā)生重大不利變化

　　前期可行性研究報(bào)告的編制主要基于當(dāng)時(shí)對(duì)產(chǎn)業(yè)格局與技術(shù)發(fā)展趨勢(shì)的研判，公司在當(dāng)時(shí)的決策經(jīng)過(guò)了充分的論證和審慎的判斷，決策過(guò)程中綜合考慮了行業(yè)背景、消費(fèi)市場(chǎng)、發(fā)展空間等決策因素。近年以來(lái)由于市場(chǎng)需求變化，且突發(fā)的疫情疊加天氣影響施工時(shí)間、政府產(chǎn)業(yè)扶持政策、必要環(huán)節(jié)審批進(jìn)度等一系列不可抗力因素連鎖反應(yīng)，公司根據(jù)行業(yè)和市場(chǎng)變化及時(shí)調(diào)整經(jīng)營(yíng)策略及投資安排是合理利用募集資金、降低募集資金使用風(fēng)險(xiǎn)、提升公司持續(xù)盈利能力的必要措施。上述延期、終止、變更、新設(shè)項(xiàng)目均依照相關(guān)規(guī)定履行了必要審議程序，變更及新設(shè)項(xiàng)目事前均進(jìn)行了項(xiàng)目可行性分析，獨(dú)立董事、保薦機(jī)構(gòu)發(fā)表了同意意見(jiàn)。綜上，公司判斷前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目的可行性研究分析及投資安排是審慎、合理的。

　　香精行業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)中食品、日化、煙草、醫(yī)藥、飼料等行業(yè)的重要原料配套產(chǎn)業(yè)，隨著我國(guó)陸續(xù)出臺(tái)《香料香精行業(yè)“十四五”發(fā)展規(guī)劃》《“十三五”國(guó)家食品安全規(guī)劃》等政策法規(guī)，推動(dòng)香精行業(yè)及上下游產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展。公司發(fā)展融合募投項(xiàng)目建設(shè)，進(jìn)一步增強(qiáng)科技創(chuàng)新能力，推進(jìn)信息化、數(shù)字化發(fā)展，堅(jiān)持品牌戰(zhàn)略，提升公司的綜合服務(wù)能力。華寶鷹潭食品用香精及食品配料生產(chǎn)基地項(xiàng)目可以繼續(xù)增強(qiáng)食品用香精及食品配料產(chǎn)品的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力；華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目有利于進(jìn)一步提升公司技術(shù)研發(fā)軟實(shí)力，吸引優(yōu)秀的技術(shù)人才和管理人才，增強(qiáng)企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力；華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目構(gòu)建公司一體化數(shù)字管理平臺(tái)的總體架構(gòu)，進(jìn)一步強(qiáng)化公司對(duì)“內(nèi)生增長(zhǎng)”和“外延發(fā)展”的運(yùn)營(yíng)效率、分析能力和管控能力。

　　綜上所述，公司之前對(duì)部分募投項(xiàng)目進(jìn)行變更和延期，是根據(jù)前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目進(jìn)行的可行性研究分析，并結(jié)合公司整體戰(zhàn)略規(guī)劃布局、項(xiàng)目實(shí)際情況和外部客觀因素作出的審慎投資安排決定，具有合理性，不存在變相改變募集資金投向和損害股東利益的情形，不會(huì)對(duì)公司的正常經(jīng)營(yíng)發(fā)展產(chǎn)生不利影響；公司判斷前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目的可行性研究分析及投資安排是審慎、合理的。

　　公司在前次募集資金投資項(xiàng)目計(jì)劃調(diào)整時(shí)已考慮到部分不確定因素對(duì)募集資金投資項(xiàng)目的影響，由于2022年上半年多地受疫情影響程度超出正常預(yù)期，預(yù)計(jì)項(xiàng)目進(jìn)程會(huì)受到一定影響，公司將持續(xù)關(guān)注募集資金使用進(jìn)度。截至目前，上述項(xiàng)目可行性未發(fā)生重大不利變化，但若未來(lái)市場(chǎng)情況、外部環(huán)境等對(duì)募投項(xiàng)目的可行性產(chǎn)生重大不利影響，公司將結(jié)合實(shí)際情況，在保證募集資金使用效率和為股東創(chuàng)造價(jià)值的前提下，及時(shí)按照相關(guān)規(guī)定履行審議程序?qū)δ技Y金投資項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整，合理、審慎使用募集資金，保護(hù)股東利益。

　　二、請(qǐng)你公司說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)公司使用募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理具體情況，包括但不限于所購(gòu)產(chǎn)品具體內(nèi)容、時(shí)間、是否為保本型產(chǎn)品、收益率等，并說(shuō)明是否符合相關(guān)規(guī)定，是否已履行相關(guān)信息披露義務(wù)。

　　1、報(bào)告期內(nèi)公司使用募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理具體情況

　　報(bào)告期內(nèi)，公司使用募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理購(gòu)買(mǎi)結(jié)構(gòu)性存款的具體情況如下：

　　單位：人民幣萬(wàn)元

　　理財(cái)產(chǎn)品 購(gòu)入日期 到期日期 是否保本 收益率 期初金額 本期增加 本期處置 期末金額

　　中信銀行靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/4/5 2021/7/2 是 3.24% - 30,000 30,000 -

　　恒生銀行上海分行結(jié)構(gòu)性存款 2021/10/13 2022/4/11 是 3.45% - 45,000 - 45,000

　　【平安銀行(000001)、股吧】西麗支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/6/23 2021/9/23 是 3.30% - 5,000 5,000 -

　　平安銀行西麗支行 2021/8/6 2021/11/5 是 3.30% - 45,000 45,000 -

　　結(jié)構(gòu)性存款

　　中信銀行上海靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/7/8 2021/10/8 是 3.15% - 30,000 30,000 -

　　興業(yè)銀行靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/8/10 2021/11/12 是 3.42% - 13,000 13,000 -

　　興業(yè)銀行靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/8/30 2021/12/3 是 3.42% - 10,000 10,000 -

　　興業(yè)銀行靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/9/13 2021/12/17 是 3.42% - 10,000 10,000 -

　　興業(yè)銀行靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/9/26 2021/12/31 是 3.42% - 26,000 26,000 -

　　興業(yè)銀行靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/11/9 2022/1/4 是 3.42% - 40,000 - 40,000

　　興業(yè)銀行靜安支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/12/30 2022/4/1 是 3.42% - 14,000 - 14,000

　　恒生銀行上海分行結(jié)構(gòu)性存款 2021/11/15 2021/12/20 是 3.00% - 18,000 18,000 -

　　浦發(fā)銀行拉薩分行結(jié)構(gòu)性存款 2020/10/15 2021/1/13 是 3.10% 10,000 - 10,000 -

　　浦發(fā)銀行拉薩分行結(jié)構(gòu)性存款 2021/1/15 2021/4/15 是 3.12% - 10,000 10,000 -

　　浦發(fā)銀行拉薩分行結(jié)構(gòu)性存款 2021/4/21 2021/7/21 是 3.12% - 9,000 9,000 -

　　浦發(fā)銀行拉薩分行結(jié)構(gòu)性存款 2021/7/28 2021/10/28 是 3.12% - 7,000 7,000 -

　　浦發(fā)銀行拉薩分行結(jié)構(gòu)性存款 2021/11/5 2022/2/7 是 3.12% - 4,500 - 4,500

　　中國(guó)銀行拉薩奪底路支行結(jié)構(gòu)性存款 2020/8/24 2021/2/22 是 4.38% 10,000 - 10,000 -

　　中國(guó)銀行拉薩奪底路支行結(jié)構(gòu)性存款 2021/2/24 2021/5/27 是 3.42% - 10,000 10,000 -

　　合計(jì) 20,000 326,500 243,000 103,500

　　公司使用募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理購(gòu)買(mǎi)定期存款的具體情況如下：

　　單位：人民幣萬(wàn)元

　　定期存款 起始日期 到期日期 是否到期 收益率 金額

　　中信銀行股份有限公司上海靜安支行三個(gè)月定期存款 2021/4/12 2021/7/12 是 3.18% 47,000

　　中信銀行股份有限公司上海靜安支行三個(gè)月定期存款 2020/10/16 2021/1/16 是 3.24% 40,000

　　中國(guó)民生銀行股份有限公司上海分行三個(gè)月定期存款 2021/6/23 2021/9/22 是 3.20% 40,000

　　中信銀行股份有限公司上海靜安支行三個(gè)月定期存款 2020/10/16 2021/1/16 是 3.24% 30,000

　　中信銀行股份有限公司上海靜安支行十二個(gè)月定期存款 2020/4/30 2021/4/30 是 3.80% 30,000

　　中信銀行股份有限公司上海靜安支行三個(gè)月定期存款 2021/4/23 2021/7/23 是 3.20% 21,000

　　中信銀行股份有限公司上海靜安支行十二個(gè)月定期存款 2020/4/13 2021/4/13 是 3.80% 20,000

　　中信銀行股份有限公司上海靜安支行三個(gè)月定期存款 2021/6/9 2021/9/8 是 3.20% 10,000

　　合計(jì) 238,000

　　2、募集資金現(xiàn)金管理符合相關(guān)規(guī)定，并履行了相關(guān)信息披露義務(wù)

　　根據(jù)《上市公司監(jiān)管指引第2號(hào)——上市公司募集資金管理和使用的監(jiān)管要求》、《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第2號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運(yùn)作》等相關(guān)規(guī)定，上市公司在不影響募集資金進(jìn)度的情況下，可以對(duì)暫時(shí)閑置的募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理，其投資產(chǎn)品的期限不超過(guò)十二個(gè)月，并滿(mǎn)足安全性高、流動(dòng)性好的要求。

　　報(bào)告期內(nèi)公司對(duì)閑置募集資金進(jìn)行的現(xiàn)金管理的事項(xiàng)已分別于2020年3月27日的第一屆董事會(huì)第二十六次會(huì)議、2021年3月19日的第二屆董事會(huì)第十次會(huì)議、2021年8月20日的第二屆董事會(huì)第十六次會(huì)議及2021年9月29日的第二屆董事會(huì)第十八次會(huì)議審議通過(guò)，并由獨(dú)立董事、監(jiān)事會(huì)以及保薦機(jī)構(gòu)發(fā)表明確同意意見(jiàn)，并及時(shí)履行了相關(guān)信息披露義務(wù)。上述履行程序和信息披露情況符合相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定。

　　保薦機(jī)構(gòu)核查程序及核查意見(jiàn)：

　　針對(duì)上述事項(xiàng)，保薦機(jī)構(gòu)通過(guò)履行以下程序進(jìn)行核查：

　　1、查閱了華寶股份與募投項(xiàng)目相關(guān)的董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、股東大會(huì)會(huì)議資料，以及信息披露文件；

　　2、訪談了公司管理層，了解募投項(xiàng)目實(shí)施的最新進(jìn)展情況、實(shí)施進(jìn)度不及預(yù)期的原因、募投項(xiàng)目目前的可行性以及未來(lái)規(guī)劃情況；

　　3、查閱了華寶股份科技創(chuàng)新中心及配套設(shè)施項(xiàng)目、華寶股份數(shù)字化轉(zhuǎn)型項(xiàng)目變更的項(xiàng)目的可行性研究報(bào)告，了解項(xiàng)目建設(shè)周期及計(jì)劃進(jìn)展安排；

　　4、查閱了募投項(xiàng)目所處行業(yè)的資料；

　　5、抽查了2021年度華寶股份使用募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理的所購(gòu)買(mǎi)現(xiàn)金管理產(chǎn)品的協(xié)議、記賬憑證及銀行回單，相應(yīng)現(xiàn)金管理產(chǎn)品到期贖回的記賬憑證及銀行回單、及利息收益的記賬憑證和銀行回單。

　　經(jīng)核查，保薦機(jī)構(gòu)認(rèn)為：公司已經(jīng)對(duì)募集資金用途變更及延期原因、相關(guān)募投項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)展緩慢的原因及合理性、前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目的可行性研究分析及投資安排是否審慎合理、相關(guān)項(xiàng)目可行性是否發(fā)生重大不利變化進(jìn)行了說(shuō)明，“公司之前對(duì)部分募投項(xiàng)目進(jìn)行變更和延期，是根據(jù)前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目進(jìn)行的可行性研究分析，并結(jié)合公司整體戰(zhàn)略規(guī)劃布局、項(xiàng)目實(shí)際情況和外部客觀因素作出的審慎投資安排決定，具有合理性，不存在變相改變募集資金投向和損害股東利益的情形，不會(huì)對(duì)公司的正常經(jīng)營(yíng)發(fā)展產(chǎn)生不利影響；公司判斷前期對(duì)相關(guān)項(xiàng)目的可行性研究分析及投資安排是審慎、合理的；截至目前，相關(guān)項(xiàng)目可行性未發(fā)生重大不利變化，但若未來(lái)市場(chǎng)情況、外部環(huán)境等對(duì)募投項(xiàng)目的可行性產(chǎn)生重大不利影響，公司將結(jié)合實(shí)際情況，在保證募集資金使用效率和為股東創(chuàng)造價(jià)值的前提下，及時(shí)按照相關(guān)規(guī)定履行審議程序?qū)δ技Y金投資項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整，合理、審慎使用募集資金，保護(hù)股東利益”，我們對(duì)公司的說(shuō)明沒(méi)有異議。

　　華寶股份使用閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理事項(xiàng)已經(jīng)公司董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)審議通過(guò)，獨(dú)立董事亦發(fā)表了明確同意意見(jiàn)，履行了必要的審批程序和信息披露義務(wù)。公司使用閑置募集資金進(jìn)行現(xiàn)金管理事項(xiàng)符合《上市公司監(jiān)管指引第2號(hào)——上市公司募集資金管理和使用的監(jiān)管要求》、《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》、《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第2號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運(yùn)作》等有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定。

　　問(wèn)題八：2022年1月24日、1月27日，你公司相繼披露公司實(shí)際控制人朱林瑤、董事林嘉宇因違法問(wèn)題被立案調(diào)查。請(qǐng)你公司說(shuō)明上述案件的最新進(jìn)展，以及你公司就立案調(diào)查的具體事項(xiàng)所掌握的最新情況，是否涉及公司責(zé)任，并結(jié)合上述回復(fù)說(shuō)明相關(guān)事項(xiàng)對(duì)你公司的具體影響，你公司是否涉嫌存在重大違法違規(guī)行為。

　　公司的回復(fù)：

　　1、案件最新進(jìn)展及是否涉及公司責(zé)任

　　公司于2022年1月24日及1月27日分別披露了《關(guān)于公司實(shí)際控制人被立案調(diào)查的公告》、《關(guān)于公司實(shí)際控制人被立案調(diào)查的進(jìn)展公告》、《關(guān)于公司董事被立案調(diào)查的公告》，截至本回復(fù)披露日，上述事項(xiàng)未有實(shí)質(zhì)性進(jìn)展，公司尚未能知悉其被立案調(diào)查是否涉及公司責(zé)任，公司將持續(xù)關(guān)注進(jìn)展情況并及時(shí)履行信息披露義務(wù)。

　　2、對(duì)公司的具體影響

　　截至本回復(fù)披露日，公司控制權(quán)穩(wěn)定，資金周轉(zhuǎn)順暢，財(cái)務(wù)工作正在按公司制度有條不紊開(kāi)展，生產(chǎn)部門(mén)根據(jù)訂單及時(shí)生產(chǎn)并完成發(fā)貨，目前不存在因前述事項(xiàng)對(duì)公司生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)造成重大不利影響的情形。

　　截至本回復(fù)披露日，公司擁有持續(xù)完善的治理結(jié)構(gòu)及內(nèi)部控制機(jī)制，董事會(huì)目前運(yùn)轉(zhuǎn)正常，若未來(lái)公司控制權(quán)穩(wěn)定性、財(cái)務(wù)及生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理情況發(fā)生重大變化，公司將根據(jù)相關(guān)規(guī)定及實(shí)際進(jìn)展情況，及時(shí)履行信息披露義務(wù)并提示風(fēng)險(xiǎn)。

　　實(shí)際控制人、董事被立案調(diào)查、被執(zhí)行指定居所監(jiān)視居住事項(xiàng)對(duì)投資者預(yù)期造成一定不利影響，使得公司股價(jià)出現(xiàn)波動(dòng)情況，由于公司股票價(jià)格不僅取決于公司的盈利水平及發(fā)展前景，也受到國(guó)家相關(guān)政策、宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、資本市場(chǎng)氛圍、投資者心理預(yù)期等多元因素影響，請(qǐng)廣大投資者注意投資風(fēng)險(xiǎn)。

　　3、公司是否涉嫌存在重大違法違規(guī)行為

　　公司始終按照相關(guān)法律、法規(guī)及規(guī)范性文件要求規(guī)范運(yùn)營(yíng)，持續(xù)加強(qiáng)以風(fēng)險(xiǎn)管理為導(dǎo)向的內(nèi)部控制建設(shè)，截至本回復(fù)披露日，就公司目前掌握信息，公司未發(fā)現(xiàn)存在重大違法違規(guī)行為。

　　問(wèn)題九：報(bào)告期內(nèi)，你公司存在多名董事、高級(jí)管理人員辭職情形。其中包括董事張子恒，副總裁、董事會(huì)秘書(shū)胡偉，獨(dú)立董事余應(yīng)敏，財(cái)務(wù)總監(jiān)王德華。

　?。?）請(qǐng)你公司詳細(xì)說(shuō)明上述董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員辭職的具體原因，你公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)是否發(fā)生重大不利變化，你公司、控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方是否存在資金占用、違規(guī)擔(dān)保等違規(guī)行為。

　?。?）請(qǐng)你公司說(shuō)明上述人員離職對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、重大事項(xiàng)決策、內(nèi)部控制有效性等方面的影響，你公司為保證公司治理及經(jīng)營(yíng)正常運(yùn)作已采取及擬采取的措施。

　　公司的回復(fù)：

　　一、請(qǐng)你公司詳細(xì)說(shuō)明上述董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員辭職的具體原因，你公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)是否發(fā)生重大不利變化，你公司、控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方是否存在資金占用、違規(guī)擔(dān)保等違規(guī)行為。

　　1、董事、高級(jí)管理人員辭職的具體原因，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)是否發(fā)生重大不利變化

　　財(cái)務(wù)總監(jiān)王德華先生、董事張子恒先生及副總裁兼董事會(huì)秘書(shū)胡偉先生由于個(gè)人原因，分別于2021年2月、6月、7月先后從公司離職，離職時(shí)間相對(duì)較久。獨(dú)立董事余應(yīng)敏先生由于個(gè)人原因，于2021年12月辭去獨(dú)立董事職務(wù)。上述人員離職后，公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理正常運(yùn)行。公司根據(jù)訂單及時(shí)生產(chǎn)并完成發(fā)貨銷(xiāo)售，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況未因上述董事、高級(jí)管理人員辭職發(fā)生重大不利變化。

　　公司根據(jù)《公司法》、《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》、《深圳證券交易所上市公司自律監(jiān)管指引第2號(hào)——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運(yùn)作》及《公司章程》等相關(guān)規(guī)定，及時(shí)選舉、聘任相關(guān)董事、高級(jí)管理人員，保障了公司經(jīng)營(yíng)管理和決策的合規(guī)、有效、平穩(wěn)運(yùn)行。

　　2、公司、控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方是否存在資金占用、違規(guī)擔(dān)保等違規(guī)行為

　　公司嚴(yán)格按照上市公司相關(guān)規(guī)定對(duì)資金管理和擔(dān)保行為進(jìn)行管控，除了與控股股東、實(shí)際控制人及其附屬企業(yè)存在正常的經(jīng)營(yíng)性往來(lái)外，不存在控股股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方資金占用及違規(guī)擔(dān)保等違規(guī)行為，獨(dú)立董事、會(huì)計(jì)師事務(wù)所分別發(fā)表獨(dú)立意見(jiàn)及出具專(zhuān)項(xiàng)報(bào)告，具體內(nèi)容詳見(jiàn)公司于2022年3月26日披露的《關(guān)于第二屆董事會(huì)第二十四次會(huì)議相關(guān)事項(xiàng)的獨(dú)立董事意見(jiàn)》、《2021年度控股股東及其他關(guān)聯(lián)方占用資金情況專(zhuān)項(xiàng)報(bào)告》。

　　二、請(qǐng)你公司說(shuō)明上述人員離職對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、重大事項(xiàng)決策、內(nèi)部控制有效性等方面的影響，你公司為保證公司治理及經(jīng)營(yíng)正常運(yùn)作已采取及擬采取的措施。

　　1、上述人員離職對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、重大事項(xiàng)決策、內(nèi)部控制有效性等方面的影響

　　截至本回復(fù)披露日，公司董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)正常運(yùn)轉(zhuǎn)，能夠按照相關(guān)法律法規(guī)、規(guī)范性文件和《公司章程》等相關(guān)規(guī)定履行職責(zé)，公司總裁、副總裁、財(cái)務(wù)總監(jiān)及董事會(huì)秘書(shū)等高級(jí)管理人員均能各司其職，促使各項(xiàng)業(yè)務(wù)有條不紊進(jìn)行。上述人員離職對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、重大事項(xiàng)決策、內(nèi)部控制有效性等方面不存在重大不利影響。

　　2、公司已采取及擬采取的措施

　　為保證公司治理及經(jīng)營(yíng)正常運(yùn)作，公司及時(shí)對(duì)空缺職務(wù)進(jìn)行補(bǔ)選及聘任，上述人員在離職時(shí)按照公司規(guī)定做好工作交接，相關(guān)補(bǔ)選及聘任人員任職資格符合相關(guān)規(guī)定要求，具備匹配的素質(zhì)能力及工作經(jīng)驗(yàn)，可以確保公司正常運(yùn)轉(zhuǎn)。

　　此外，公司重視對(duì)董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員專(zhuān)業(yè)素質(zhì)、業(yè)務(wù)水平的提升，不斷增強(qiáng)對(duì)公司規(guī)范運(yùn)作等方面的意識(shí)，不定期組織專(zhuān)項(xiàng)培訓(xùn)活動(dòng)，公司將繼續(xù)按計(jì)劃組織相關(guān)培訓(xùn)，促使董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員能夠更好地履職盡責(zé)，并將持續(xù)推進(jìn)公司治理結(jié)構(gòu)完善，保障內(nèi)部決策機(jī)制運(yùn)轉(zhuǎn)科學(xué)、順暢，內(nèi)部控制持續(xù)有效，維護(hù)公司及廣大投資者利益。

　　特此公告。

　　華寶香精股份有限公司

　　董事會(huì)

　　2022年5月26日