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　　監(jiān)管趨嚴之下，各主辦券商在“黑色八月”的工作清單上又添一“自查”重擔。持續(xù)督導員忍不住來吐槽，“感覺身體被掏空”。

　　據(jù)券商中國記者獲悉，全國股轉系統(tǒng)近日向各主辦券商下發(fā)自查通知，要求各主辦券商對掛牌公司申報掛牌時虛假記載、帶病掛牌、資金占用、股權質押、私募債、持續(xù)經(jīng)營能力、媒體質疑、募集資金使用等問題立即開展重點核查，并在8月31日之前提交自查專項報告。

　　多家主辦券商新三板業(yè)務負責人接受記者采訪時表示，在不到半個月的時間內，要完成所有掛牌項目的自查工作，壓力頗大，如何不流于形式、把握核查尺度將成為主要難點。由于監(jiān)管層安排的三項工作要求集中于近期完成，部分主辦券商已無奈暫停了推薦掛牌業(yè)務。

　　主辦券商需自查五項重點

　　據(jù)記者了解，8月17日晚，股轉系統(tǒng)向各主辦券商下發(fā)了《關于落實“兩個加強、兩個遏制”回頭看自查工作的通知》(下稱“《通知》”)。股轉系統(tǒng)表示，為加強監(jiān)管，全面排查風險隱患，落實非上市公眾公司“兩個加強、兩個遏制”(加強內部管控、加強外部監(jiān)管，遏制違規(guī)經(jīng)營、遏制違法犯罪)回頭看自查工作。

　　《通知》提出三類自查對象需重點核查五個方面的內容。股轉系統(tǒng)明確了三類自查對象，最為主要的一大類則是“資金占用、金融類企業(yè)掛牌融資、2015年報和2016半年報檢查等專項工作涉及的掛牌公司、主辦券商、會計師事務所等?！?/p>

　　股轉系統(tǒng)明確列出以下五項自查重點：

　　一是掛牌公司申報掛牌時材料是否存在虛假陳述、誤導性陳述或重大遺漏，是否存在財務造假、“帶病申報”的問題，以及中介機構勤勉盡責情況；

　　二是資金占用、金融類企業(yè)掛牌融資、2015年報和2016半年報檢查等專項工作反饋的問題，逐項采取的整改措施、整改措施落實情況及整改效果；

　　三是 2015年以來掛牌公司暴露出在股權質押、私募債、持續(xù)經(jīng)營能力、媒體質疑等方面存在的違法違規(guī)、不規(guī)范問題及風險事件，已采取的整改或風險控制措施，整改效果或風險化解情況；

　　四是募集資金使用和管理存在的問題及整改措施，是否用于持有交易性金融資產和可供出售金融資產、借予他人、委托理財?shù)蓉攧招酝顿Y，是否直接或間接投資于以買賣有價證券為主營業(yè)務的公司；

　　五是落實新三板投資者適當性管理制度存在的問題，整改措施及效果。

　　股轉系統(tǒng)要求各主辦券商立即開展自查工作，同時組織所督導的掛牌公司按要求嚴格開展自查工作，并根據(jù)自查情況、所督導掛牌公司自查情況等出具專項報告，于8月31日前發(fā)送至全國股轉系統(tǒng)。

　　“任務很重。關鍵是壓力很大，怎么開展，怎么不流于形式，這個尺度難把握。掛牌企業(yè)是否配合，這還是問題?！北狈揭患疑鲜腥坦赊D業(yè)務總部總經(jīng)理告訴券商中國記者，目前已經(jīng)開始了自查工作，但頗感壓力巨大。

　　該高管向記者解釋稱，所有掛牌項目要在不到半個月的時間內完成全面核查，任務較重。針對掛牌公司申報掛牌時虛假陳述、財務造假、“帶病申報”等問題的核查工作，難度最大，而針對資金占用問題的大規(guī)模處罰還尚未可知。

　　“第一條很麻煩，這個尺度怎么把握，是不是券商會自己主動承認，這是不是股轉公司給大家一個自首的機會？監(jiān)管或許是‘自首從寬’的考慮?！痹摳吖芡嘎?，主辦券商督導過程中更容易發(fā)現(xiàn)掛牌企業(yè)申報掛牌時存在的問題，但“自曝家丑”則又可能被扣分或其他嚴厲處罰，壓力巨大，簡直是進退維谷。

　　另一位券商新三板業(yè)務部門高管向記者透露，出于時間緊迫，公司要求掛牌企業(yè)以自查為主，為了防止流于形式，派出項目小組對自查底稿、必要文件做出檢查，持續(xù)督導人員進行核查，該發(fā)布風險提示就發(fā)風險提示。

　　主辦券商暫停推薦掛牌業(yè)務

　　“近期三項工作疊加，推薦掛牌項目基本都停下來了，全力以赴在做?！比A北地區(qū)一家中型券商新三板業(yè)務負責人則向記者表示，暫停業(yè)務實屬無奈，不管是否在自查之列，已全部部署自查，發(fā)現(xiàn)問題將及時報告股轉系統(tǒng)。

　　據(jù)記者了解，另一家推薦掛牌企業(yè)超過100家的主辦券商也于近期暫停了推薦掛牌業(yè)務，全力核查現(xiàn)有的掛牌項目，排除業(yè)務風險。

　　這也意味著，主辦券商的“黑色八月”還遠未終結。實際上，除了要在8月31日之前完成“兩個加強、兩個遏制”回頭看自查工作，主辦券商還需要在8月31日之前完成督導企業(yè)的半年報披露工作。而據(jù)股轉系統(tǒng)最新要求，自8月8日起30個轉讓日內，主辦券商還需完成掛牌公司募集資金使用情況的專項核查報告。

　　三條“死線(Deadline)”壓頂，有券商表示“寶寶心里好苦?！?/p>

　　而對于監(jiān)管趨嚴政策，多位券商新三板業(yè)務負責人則向記者表達了“支持”態(tài)度?！斑@種嚴查實際上是夯實企業(yè)的基礎，能起到讓市場更加健康，為市場下一步的發(fā)展奠定良好的基礎?！币晃蝗绦氯鍢I(yè)務負責人說道。

　　華南地區(qū)上市券商場外市場部總經(jīng)理接受券商中國記者采訪時說道，“基于監(jiān)管加強的理念，任何要求提出來都反應出來監(jiān)管的態(tài)度，我們積極配合，把工作做好。要全面、認真、逐一地去落實文件要求，時間很緊張，但不存在討價還價的問題，我們自己來克服困難?！?/p>

　　主辦券商風險提示公告蜂擁而至

　　目前多家主辦券商已開展自查工作。據(jù)記者不完全統(tǒng)計，就在8月17日和18日兩天時間內，共有35家主辦券商發(fā)布風險提示公告，內容主要涉及掛牌公司“關聯(lián)方資金占用、上半年銷售收入大幅下降、違規(guī)提前使用募集資金、私募債延期到期未償還及重大資產重組”等方面。

　　上述風險提示所針對的問題正是監(jiān)管層要求的自查重點。要在不到半個月時間內，完成所有掛牌項目的全方位核查，推薦掛牌家數(shù)排名前30的主辦券商們估計是得“夜以繼日”奮戰(zhàn)了。

　　據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，截至8月18日，申萬宏源證券、安信證券、中泰證券推薦掛牌企業(yè)數(shù)量位居前三名，分別高達615家、432家、395家。中信建投證券、國信證券、長江證券、廣發(fā)證券、東吳證券、招商證券、東北證券、國泰君安證券及興業(yè)證券推薦掛牌企業(yè)的數(shù)量也均已超過200家。

　　“做的越多，錯的越多?！?一家上市券商新三板負責人向記者感嘆道。

　　上述人士還向記者“訴苦”稱，對于資金占用、規(guī)范運營等核查，多地證監(jiān)局早前已對主辦券商下發(fā)了排查通知，“如今股轉系統(tǒng)又在做這件事情，其實有交叉了。這樣券商的任務加重了，做起來更費勁了。”

　　“疲于應對”成了主辦券商的日常工作狀態(tài)。

　　據(jù)了解，今年6月以來，多地證監(jiān)局向各主辦券商下發(fā)通知，要求排查全國股轉系統(tǒng)掛牌公司資金占用情況。全國已有超40家掛牌企業(yè)因為資金占用問題被當?shù)刈C監(jiān)局采取行政監(jiān)管措施或出示關注函。

　　此外，關于掛牌公司資金占用、金融類企業(yè)掛牌融資以及募集資金使用管理方面，此前股轉系統(tǒng)都已進行了嚴格自查。

　　據(jù)股轉系統(tǒng)最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，8月18日，掛牌公司達8758家，總股本5051.20億股，掛牌公司股票成交4.86億元，其中創(chuàng)新層股票成交3.47億元。