促消費政策持續(xù)加碼　消費券發(fā)放望刺激家電需求

　　北京市計劃自2022年4月18日起至9月底向全市消費者發(fā)放總額超3億元綠色節(jié)能消費券，覆蓋約20種家電3C產(chǎn)品。上海、深圳、武漢等地，均在近期面向消費者發(fā)放消費券，折算實際補貼力度在10%左右，鄭州、蘭州等地補貼力度會更高。此外，陜西、廣西等地則按照商品銷售價一定比例給予消費者補貼，補貼比例同樣在10%左右。

　　北京消費券的發(fā)放具有示范性意義，本次補貼使用的限制有所減少，涉及品類增加，有利于促進內(nèi)需消費信心的修復(fù)，預(yù)計后續(xù)會有更多財政實力允許的地區(qū)參與消費券的發(fā)放。據(jù)官方數(shù)據(jù)，北京前兩輪政策期內(nèi)共拉動銷售額近420億元。研究機構(gòu)表示，通過復(fù)盤2009年杭州及2022年鄭州發(fā)放消費券的案例可以發(fā)現(xiàn)，政府發(fā)放消費券不僅能夠顯著刺激消費，還有一定的定向聚集效應(yīng)，商場、超市、家電連鎖賣場、電商平臺等多類零售渠道受益明顯。

　　今年4月13日，總理于國務(wù)院常務(wù)會議指出要穩(wěn)定當前消費并釋放消費潛力，擴大重點領(lǐng)域如汽車、家電等大宗消費。去年發(fā)改委和商務(wù)部曾下文，鼓勵有條件的地方刺激家電更新及綠色家電下鄉(xiāng)，北京此次實施，未來可能更多城市跟進。家電板塊中，可關(guān)注底部業(yè)績好轉(zhuǎn)的新寶股份（002705），受益掃地機器人及洗地機的滲透提升的科沃（603486）等。韓國光刻膠市場出現(xiàn)嚴重短缺　產(chǎn)業(yè)鏈量高景氣下國內(nèi)相關(guān)公司受關(guān)注

　　據(jù)韓國科技媒體《ETnews》報道，韓國半導(dǎo)體光刻膠的供應(yīng)已進入緊急狀態(tài)，庫存量降低到了3個月安全線以下。針對光刻膠的供應(yīng)瓶頸，現(xiàn)階段主要是應(yīng)用于成熟制程的產(chǎn)品，其中包括從I-line 到KrF光刻膠等。報道稱，一些韓國晶圓代工廠的光刻膠庫存已減少到只剩兩個月的供應(yīng)量。根據(jù)過往經(jīng)驗，通常低于3個月庫存供應(yīng)，廠商方面就要開始啟動緊急應(yīng)變計劃。因為光刻膠的供應(yīng)危機如果再持續(xù)下去，可能將會出現(xiàn)因為庫存不足，半導(dǎo)體生產(chǎn)將出現(xiàn)被迫中斷的情況。光刻膠的短缺不僅會影響晶圓代工產(chǎn)業(yè)，還會對存儲產(chǎn)業(yè)的生產(chǎn)形成影響。

　　造成光刻膠供應(yīng)短缺的原因是半導(dǎo)體成熟制程對于光刻膠的需求大幅增加，但是光刻膠的供給卻沒有同樣提升。目前，以信越化學(xué)為主的日本光刻膠制造商面臨產(chǎn)能瓶頸，根據(jù)信越化學(xué)此前的預(yù)估，即使啟動其位于日本國內(nèi)的新工廠加入生產(chǎn)，產(chǎn)能也不能滿足目前的供應(yīng)需求。此外，日本光刻膠價格的上漲也是一個造成供應(yīng)短缺的原因之一。據(jù)韓國海關(guān)的進出口貿(mào)易統(tǒng)計，2021年韓國從日本進口光刻膠的平均價格，每噸相較2020年上漲了16%以上。光刻膠供需緊張格局下，國內(nèi)相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈公司望受關(guān)注。

　　【亞威股份(002559)、股吧】（002559）公司投資參股的威邁芯材完成了對韓國WIMAS100%股權(quán)的收購。韓國WIMAS主要從事半導(dǎo)體高端光刻膠的核心主材料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，后期計劃通過威邁芯材實現(xiàn)相關(guān)技術(shù)的國產(chǎn)化落地和延伸拓展。晶瑞電材（300655）子公司蘇州瑞紅是國內(nèi)少有的既有規(guī)模又有利潤的成熟光刻膠企業(yè)，銷售規(guī)模和盈利能力處于國內(nèi)領(lǐng)先位置。瑞紅公司光刻膠品類齊全，擁有負型光刻膠系列、寬譜正膠系列、g線系列、i線光刻膠系列、KrF光刻膠系列等數(shù)十個型號產(chǎn)品，ArF光刻膠的研發(fā)工作有序開展中。瑞紅部分產(chǎn)品占據(jù)國內(nèi)主要市場份額，部分產(chǎn)品進入了頭部芯片公司。

　　半導(dǎo)體行業(yè)加快復(fù)工復(fù)產(chǎn) 行業(yè)景氣度有望逐步回升

　　據(jù)產(chǎn)業(yè)鏈調(diào)研獲悉，多家半導(dǎo)體公司回復(fù)已接到相關(guān)復(fù)工通知，正在跟有關(guān)部門、員工溝通安排復(fù)工事宜。上海市經(jīng)信委日前發(fā)布《上海市工業(yè)企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)疫情防控指引（第一版）》，公布了第一批重點企業(yè)“白名單”，其中包括66家半導(dǎo)體公司。

　　從半導(dǎo)體下游景氣度來看，手機行業(yè)已跌至谷底，汽車行業(yè)因為疫情短期受損，但后續(xù)在促消費和疫情穩(wěn)定的推動下，需求有望逐步回升。同時，從目前下游存儲、芯片制造等廠商招標來看，國內(nèi)設(shè)備企業(yè)訂單明顯提升。

　　公司方面，飛凱材料（300398）的半導(dǎo)體光刻膠已于今年一季度通過客戶驗證，并取得了少量銷售；【上海新陽(300236)、股吧】（300236）積極布局半導(dǎo)體關(guān)鍵工藝材料。

　　生豬期貨強力反彈 能繁加速去化下豬周期反轉(zhuǎn)可期

　　18日，低迷已久的生豬期貨主力合約大幅反彈5.51%，創(chuàng)一個月以來新高。國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)顯示，一季度末，能繁母豬存欄4185萬頭，3月份環(huán)比降幅1.9%，2月份為環(huán)比降0.5%，產(chǎn)能去化加速。若按照我國4100萬頭能繁正常保有量目標計算，當前存欄為正常保有量的102%，已回到合理產(chǎn)能區(qū)間內(nèi)。

　　過去一年能繁母豬存欄持續(xù)下行，帶來未來供給邊際減少，有望支撐三季度生豬價格站上成本線。銀河證券認為，在豬周期投資過程中，豬價拐點判斷并不是關(guān)注的全貌，它只是迎接主升浪的一個信號，建議在當前能繁母豬持續(xù)去化+豬價磨底階段進行配置，等待豬價走出圓弧底，迎來豬周期的真正反轉(zhuǎn)。

　　公司方面，傲農(nóng)生物（603363）生豬養(yǎng)殖重點布局南方銷區(qū)，與飼料等業(yè)務(wù)協(xié)同，成本控制不斷完善，出欄規(guī)模穩(wěn)健擴張；唐人神（002567）擬向包括控股股東在內(nèi)的投資者定增，支持生豬產(chǎn)能擴張。

　　銀邦股份（300337）與寧德時代簽署合作備忘錄，承諾向其供應(yīng)電池水冷板材料。

　　招商銀行（600036）董事會同意免去田惠宇的招商銀行行長、董事職務(wù) 另有任用。同意由王良主持招商銀行工作。

　　和邦生物（603077）擬125億元投建年產(chǎn)50萬噸雙甘膦生產(chǎn)線?！?a href="http://m.xfjyyzc.com/gegu/002960/" target="_blank" title="青鳥消防(002960)股票分析,新聞,資金流向,財務(wù)數(shù)據(jù)" >青鳥消防(002960)、股吧】（002960）擬定增募資不超22.06億元，用于青鳥消防安全產(chǎn)業(yè)園項目、綿陽產(chǎn)業(yè)基地升級改擴建項目、智慧消防平臺建設(shè)項目等。海力風(fēng)電（301155）擬以10億元投建海上風(fēng)電塔筒及海工裝備生產(chǎn)基地項目。天奇股份（002009）擬投建年處理15萬噸磷酸鐵鋰電池環(huán)保項目（一期）。

　　道通科技（688208）擬以1億元至2億元回購股份?！?a href="http://m.xfjyyzc.com/gegu/000581/" target="_blank" title="威孚高科(000581)股票分析,新聞,資金流向,財務(wù)數(shù)據(jù)" >威孚高科(000581)、股吧】（000581）擬以3.625億元至7.25億元回購股份。納思達（002180）擬以2億元至4億元回購股份。神州信息（000555）擬1億元-2億元回購股份。勁嘉股份（002191）擬以3億元至6億元回購股份。

　　比亞迪（002594）一季度凈利預(yù)增174%-300%。金盾股份（300411）一季度凈利同比預(yù)增1213.5%-1401.1%。

　　明德生物（002932）今日漲停。龍虎榜數(shù)據(jù)顯示，前五大買入席位凈買入1.06億元。第一大買入席位國盛證券有限責(zé)任公司湖北分公司買入5620.34萬元。一機構(gòu)專用席位買入2151.48萬元。

　　中交地產(chǎn)（000736）今日盤中上演“天地板”，收盤跌9.91%。第一大買入席位華鑫證券南昌分公司買入5539.42萬元。廣發(fā)證券廣州黃埔大道證券營業(yè)部賣出1.11億元。