今日(10月16日)A股三大股指全線高開，盤初慣性走高，滬指一度重新站上3000點(diǎn)整數(shù)關(guān)口，隨后立即回落，并不斷下探，而創(chuàng)業(yè)板指相對(duì)強(qiáng)勢(shì)，維持震蕩盤整格局。

　　從盤面上來(lái)看，科技股調(diào)整到位了嗎？國(guó)產(chǎn)軟件、云計(jì)算、人工智能等板塊異動(dòng)頻頻。截止午間收盤，在國(guó)產(chǎn)軟件概念之中，誠(chéng)邁科技、榕基軟件等個(gè)股漲停，山石網(wǎng)科、北信源、萬(wàn)興科技等多只個(gè)股大漲；在云計(jì)算概念之中，任子行、中青寶漲停，奧飛數(shù)據(jù)、易華錄等個(gè)股表現(xiàn)突出；在人工智能概念之中，科大訊飛、遠(yuǎn)方信息、東方通等個(gè)股有拉升表現(xiàn)。

　　消息面上，據(jù)互聯(lián)網(wǎng)稱，記者近日從工業(yè)和信息化部獲悉，工信部正在聯(lián)合其他部委探討制定具體行業(yè)云計(jì)算應(yīng)用落地的行動(dòng)規(guī)劃，為云計(jì)算產(chǎn)業(yè)落地營(yíng)造更加完善的政策環(huán)境。

　　據(jù)中國(guó)新聞網(wǎng)報(bào)道，中國(guó)國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心國(guó)際技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究所10月12日在北京發(fā)布《中國(guó)云計(jì)算產(chǎn)業(yè)發(fā)展白皮書》認(rèn)為，未來(lái)數(shù)字經(jīng)濟(jì)將引領(lǐng)中國(guó)云計(jì)算產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展。預(yù)計(jì)2023年，中國(guó)云計(jì)算產(chǎn)業(yè)規(guī)模將超過(guò)3000億元人民幣。

　　報(bào)告認(rèn)為，在云計(jì)算領(lǐng)域，芯片產(chǎn)業(yè)仍是重中之重，處于云計(jì)算產(chǎn)業(yè)的上游位置。芯片的自主可控能力直接影響著云計(jì)算產(chǎn)業(yè)的自主可控水平。因此，從積極應(yīng)對(duì)新技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)、保障國(guó)家安全的角度，中國(guó)云計(jì)算芯片產(chǎn)業(yè)勢(shì)必要加大研發(fā)力度，力爭(zhēng)核心芯片不出現(xiàn)受制于人的情況。

　　白皮書指出，當(dāng)前，全球云計(jì)算產(chǎn)業(yè)正迎來(lái)新機(jī)遇，各主要國(guó)家都將云計(jì)算、5G和人工智能等新興技術(shù)視為承載數(shù)字化、智能化升級(jí)的核心基礎(chǔ)設(shè)施。未來(lái)，中國(guó)應(yīng)以加速推動(dòng)重點(diǎn)行業(yè)上云、用云為著力點(diǎn)，以增強(qiáng)云計(jì)算核心技術(shù)自主可控能力為主攻方向，夯實(shí)基礎(chǔ)、優(yōu)化環(huán)境、完善生態(tài)、強(qiáng)化安全，推動(dòng)中國(guó)云計(jì)算產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，進(jìn)一步提升數(shù)字經(jīng)濟(jì)水平。

　　招商證券認(rèn)為，三季報(bào)預(yù)告顯示科技板塊盈利繼續(xù)修復(fù)，板塊將維持上行趨勢(shì)；消費(fèi)電子、PCB、IDC、射頻、主設(shè)備、光模塊等板塊景氣度較高。隨著5G建設(shè)的進(jìn)一步開展，PCB、射頻、主設(shè)備、光模塊等5G建設(shè)聯(lián)系緊密的板塊的盈利將進(jìn)一步得到強(qiáng)化。

　　國(guó)信證券指出，5G深入發(fā)展及中國(guó)下游品牌與上游供應(yīng)商能力的提升，是中國(guó)電子行業(yè)成長(zhǎng)的主要驅(qū)動(dòng)力，維持行業(yè)“超配”評(píng)級(jí)。5G 基站產(chǎn)業(yè)鏈重點(diǎn)推薦：飛榮達(dá)、生益科技、深南電路、滬電股份、東山精密等公司；消費(fèi)電子零組件重點(diǎn)推薦：藍(lán)思科技、聯(lián)創(chuàng)電子、光弘科技、立訊精密、鵬鼎控股、長(zhǎng)盈精密等公司。上游半導(dǎo)體元器件重點(diǎn)推薦：圣邦股份、匯頂科技、順絡(luò)電子等公司；消費(fèi)電子配件 TWS 耳機(jī)需求較好，歌爾股份、共達(dá)電聲、瀛通通訊等行業(yè)公司值得關(guān)注。

　　中信建投表示，隨著下半年移動(dòng)終端旗艦機(jī)排產(chǎn)及上市高峰到來(lái)，產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)入年內(nèi)景氣度高峰。從龍頭公司月度營(yíng)收來(lái)看，大立光9月營(yíng)收環(huán)比略增2%同比大增20%，臻鼎環(huán)比大增22%同比增長(zhǎng)7%。從終端情況來(lái)看，iPhone年內(nèi)總體備貨或有同比小幅下滑，但定價(jià)較低的iPhone11上市比去年XR更早，同時(shí)銷量增幅明顯；而Mate30等本土旗艦機(jī)對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈亦有積極帶動(dòng)。認(rèn)為經(jīng)歷年內(nèi)備貨高峰后，短期產(chǎn)業(yè)鏈仍有業(yè)績(jī)分化壓力，長(zhǎng)期仍建議重點(diǎn)關(guān)注受益于5G創(chuàng)新的細(xì)分行業(yè)，包括新型天線、射頻前端、高頻高速材料/PCB、光學(xué)等。

　　華泰證券指出，5G手機(jī)終端需要在4G基礎(chǔ)上，支持sub-6GHz、毫米波等頻段。終端對(duì)射頻前端芯片的需求增加。5G換機(jī)潮將拉動(dòng)射頻前端芯片的需求。射頻前端芯片國(guó)產(chǎn)替換正當(dāng)時(shí)。建議關(guān)注國(guó)內(nèi)射頻前端芯片的龍頭企業(yè)卓勝微，積極布局化合物半導(dǎo)體代工的三安光電，參股SAW制造商瑞宏科技的天通股份，以及擁有SiP等先進(jìn)封裝技術(shù)龍頭公司華天科技、長(zhǎng)電科技和環(huán)旭電子。此外，建議關(guān)注海外的射頻半導(dǎo)體技術(shù)領(lǐng)先的廠商：村田、Qorvo、Soitec、Broadcom、穩(wěn)懋、RF360、住友電工等。

　　(僅供投資者參考，不構(gòu)成投資建議；股市有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎。)

　　（文章來(lái)源：東方財(cái)富研究中心）