互聯(lián)網(wǎng)11月26日丨意達利控股(00720.HK)發(fā)布公告，于2021年11月26日，買方Racing Time Limited（公司間接全資附屬公司）與賣方VMS Holdings Limited訂立協(xié)議，買方有條件同意購買目標(biāo)公司VMS Auto Italia Fin Services Holdings Limited已發(fā)行股本的100%。

　　收購銷售股份代價為9.6億港元，將按以每股0.138港元的發(fā)行價配發(fā)及發(fā)行69.57億股代價股份的方式償付。代價股份相當(dāng)于現(xiàn)有已發(fā)行股本約131.4%及經(jīng)配發(fā)代價股份擴大已發(fā)行股本約56.8%。

　　目標(biāo)公司為于英屬處女群島注冊成立的有限公司，主要從事投資控股。于重組完成后，目標(biāo)集團的業(yè)務(wù)將包括：(a) 專注于中國醫(yī)療保健及科技、媒體及電信（TMT）以及消費者行業(yè)的私募股權(quán)投資的另類資產(chǎn)管理；及(b)提供另類資產(chǎn)管理服務(wù)配套的咨詢及項目管理服務(wù)或與中國醫(yī)療保健及TMT行業(yè)的私募股權(quán)投資有關(guān)的其他服務(wù)，主要在(1)私募投資相關(guān)交易；及(2)客戶的一般公司業(yè)務(wù)、策略及組織方面協(xié)助客戶。

　　公司認(rèn)為，收購事項符合公司及股東的整體利益，原因如下：(a) 目標(biāo)集團的往績記錄及業(yè)務(wù)規(guī)模：如公司2020年年報所述，公司考慮固有業(yè)務(wù)的前景，因應(yīng)瞬息萬變的宏觀經(jīng)濟環(huán)境，探索如何將核心業(yè)務(wù)重新對焦。因此，公司一直在尋求新商機。目標(biāo)業(yè)務(wù)于2019年至今持續(xù)錄得盈利，于其業(yè)務(wù)領(lǐng)域擁有強大的實力、長期穩(wěn)定并不斷增長的客戶群以及卓越的管理專業(yè)知識。此外，由于目標(biāo)集團所產(chǎn)生的收益及溢利相對于集團所產(chǎn)生者超過100%；目標(biāo)集團的資產(chǎn)凈值相對于集團的資產(chǎn)凈值超過30%，目標(biāo)集團將大幅擴大集團的營運規(guī)模及資產(chǎn)規(guī)模。

　　(b)目標(biāo)業(yè)務(wù)及經(jīng)擴大集團的增長潛力：為提高于收購事項后的股東回報，資本市場渠道有益于目標(biāo)集團的資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的增長。上市平臺讓資產(chǎn)管理人獲得籌集種子資金的渠道，以增加其在管資產(chǎn)。此外，上市平臺提供的透明度勢必會吸引資產(chǎn)管理人的現(xiàn)有及新客戶。資產(chǎn)管理公司尋求公開股權(quán)融資，同時亦尋求通過上市平臺擴大其資本基礎(chǔ)及增加其回報的明顯趨勢（如倫敦證券交易所的Bridgepoint Group PLC及倫敦證券交易所另類投資市場的Forward Partners Group PLC）證明了這一點。因此，公司認(rèn)為，目標(biāo)業(yè)務(wù)與公司的現(xiàn)時上市地位產(chǎn)生協(xié)同作用，乃公司實現(xiàn)其經(jīng)擴大業(yè)務(wù)可持續(xù)增長及提高股東回報的合適收購目標(biāo)。

　　(c)集團的未來擴充策略：收購事項與公司2020年年報所載本集團多元開拓生物制劑及生命科學(xué)投資的策略相符。目標(biāo)業(yè)務(wù)的投資組合、經(jīng)驗及客戶網(wǎng)絡(luò)亦將擴大本集團之現(xiàn)有金融投資服務(wù)及生命科學(xué)投資業(yè)務(wù)分部。此外，公司單一最大股東已熟悉目標(biāo)業(yè)務(wù)，將有助于實現(xiàn)無縫融合。