宏磊股份（002647）收購(gòu)東珠景觀                                                                                                        2015-1-23 8:47:30                        事件：宏磊股份22日晚間公告了發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買資產(chǎn)預(yù)案，今日復(fù)牌

　　神光分析：

　　1、宏磊股份擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買席惠明等27名自然人及復(fù)星創(chuàng)泓等5家企業(yè)持有的東珠景觀100%股權(quán)，其中，以發(fā)行股份方式向上述交易對(duì)方支付交易作價(jià)的58%，以現(xiàn)金方式支付交易作價(jià)的 42%。東珠景觀100%股權(quán)整體作價(jià)為215,000萬(wàn)元。本次發(fā)行股份交易發(fā)行價(jià)格為7.95元/股，支付的股份對(duì)價(jià)預(yù)計(jì)不超過(guò) 124,700萬(wàn)元，對(duì)應(yīng)的非公開(kāi)發(fā)行股票的數(shù)量不超過(guò)15,685.53萬(wàn)股。

　　2、東珠景觀是一家擁有從園林綠化苗木種植、園林景觀設(shè)計(jì)、工程施工到園林養(yǎng)護(hù)完整產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)格局的跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)企業(yè)，是國(guó)內(nèi)資質(zhì)較為齊全的園林綠化企業(yè)。在園林綠化各個(gè)領(lǐng)域，特別是生態(tài)濕地、公園廣場(chǎng)和道路綠化等市政園林領(lǐng)域，東珠景觀均積累了豐富的技術(shù)和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。

　　3、通過(guò)本次交易向宏磊股份注入發(fā)展前景廣闊的園林綠化業(yè)務(wù)，有助于實(shí)現(xiàn)宏磊股份主營(yíng)業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型，實(shí)現(xiàn)主營(yíng)業(yè)務(wù)多元化發(fā)展。席惠明、浦建芬承諾東珠景觀2015年、2016年及2017年歸屬于母公司的凈利潤(rùn)分別不低于2.05億元、 2.65億元及3.38億元。按照21.5億元的收購(gòu)價(jià)計(jì)算，對(duì)應(yīng)2015-2017年動(dòng)態(tài)市盈率為10倍、8倍和6倍。