杭蕭鋼構（600477）12月20日發(fā)布投資者關系活動記錄表，公司于2021年12月17日接受3家機構單位調研，機構類型為保險公司、基金公司。

　　投資者關系活動主要內容介紹：

　　一、公司副總裁兼董事會秘書宋蓓蓓介紹公司的中長期發(fā)展規(guī)劃，交流公司未來發(fā)展的觀點思路。

　　二、合特光電聯(lián)合創(chuàng)始人任建強解答關于合特產品特色及技術優(yōu)勢等。

　　三、雙方溝通交流。

　　問：可以介紹一下公司主營業(yè)務鋼結構的訂單類型和金額么？

　　答：這個可以具體參考我們三季度的經營數據。公司把鋼結構合同分為了幾個大類：多高層鋼結構、輕鋼結構、空間結構和鋼結構住宅。訂單情況是聯(lián)動著市場需求的，也是市場營銷及合同選擇的主動因素體現(xiàn)。從今年前三季度新簽訂單的變化來看，今年明顯的特點是，輕鋼結構的訂單較以往有所增加，去年全年公司輕鋼結構的訂單金額在24億左右，今年截至三季度末，輕鋼結構的訂單已有22億左右，與去年同期相比，增加近60%，這里就聯(lián)動市場的當前變化，比如老舊園區(qū)廠房的改造升級、物流倉儲冷鏈廠房的建設，在前三季度的市場需求顯然多于往年。

　　問：公司鋼結構項目是保障房為主么？現(xiàn)在政府大力發(fā)展保障性住房，公司有沒有跟政府談過這類項目的合作？鋼結構住宅在保障房體系里，大家的接受度是不變得更高了？

　　答：公司的鋼結構訂單類型其實和政策變化、產業(yè)市場都有聯(lián)動性，我們各類鋼結構建筑類型的訂單都有，保障性住房也有?，F(xiàn)在在政府大力發(fā)展保障性住房建設的情況下，公司對此也有一個比較好的預期。近期，從國務院到銀保監(jiān)會一系列的政策發(fā)布，明確要重點滿足改善性住房需求，加大保障性租賃住房支持力度。

　　之前有相關機構研報測算，2022年投資建設保障房預計將有175萬套、1.3億平，建安投資將達4000-5000億。我們相信，這一輪保障房的建設，對杭蕭乃至整個鋼構建筑企業(yè)都將產生非常大的收益。在數據上，新建的保障房中鋼構類占比，預估可能會在35%-45%左右。同時在“雙碳”政策下，相信政府也很樂意推動近零能耗綠色建筑的發(fā)展，加快碳達峰、碳中和目標的實現(xiàn)，合特也能有機會參與其中。鋼結構在保障性住房里的接受度是比較高的，同時也是政策明確支持的。19年，住建部就提出開展鋼結構裝配式住宅建設試點。在試點地區(qū)保障性住房、裝配式住宅建設和農村危房改造、易地扶貧搬遷中，明確一定比例的工程項目采用鋼結構裝配式建造方式，逐步提高大眾對裝配式鋼結構建筑的認知和接受度，推動綠色建筑的發(fā)展。

　　問：推動BIPV的市場進入規(guī)模發(fā)展，您認為都有哪些影響因素？

　　答：推動BIPV進入大規(guī)模發(fā)展，我認為的影響因素主要分為以下幾個部分：首先毋庸置疑的是政策力度的影響，比如我們看到當前抽水蓄能的電價已出臺市場化的定價機制，類似這一系列發(fā)電和用電的政策，將會發(fā)揮新能源的綠色和綠證價格信號激勵作用，為新能源度電優(yōu)惠帶來更多的補償空間；

　　第二是產業(yè)技術的成熟度。新能源產業(yè)鏈的上下游技術打通，才能使超大規(guī)?？稍偕茉磻谜嬲蔀楝F(xiàn)實。比如現(xiàn)在華為的光儲能直柔技術方案、風光儲變一體化等，都是為了未來這個產業(yè)做“最后一公里”的落地準備，一旦產能、用能、儲能、并網等能源智慧化調度能真正順暢實現(xiàn)，新能源不會對大電網產生很大沖擊時，BIPV的市場需求就會大規(guī)模爆發(fā)。

　　第三是產品價格，價格永遠是市場最敏感的因素，也是市場化規(guī)模推廣的最大的競爭力。當然，除了價格，“物廉價美”也很重要，產品性能和光電轉化效率，隨著電池技術的升級換代，得到更大的數值優(yōu)化，投資回報也將大大提升。

　　這個市場容量很大，目前分布式市場，屋面市場被搶完后，會尋找新的方式，合特產品的產品種類多、范圍廣，未來的這個市場足夠我們去順勢成長。

　　問：合特BIPV產品研發(fā)生產的難度體現(xiàn)在什么地方？

　　答：加工難度主要體現(xiàn)在“如何兼顧建材的性能及設計美學，同時具備較好的光電轉化效能”這兩方面，找到較好的解決方案把BIPV產品價值最大化發(fā)揮出來。

　　一方面，如果BIPV產品滿足不了建筑設計師的需求，會破壞建筑整體外觀，不利于城市美觀。目前合特定制化產品更符合建筑的美觀，產品的視覺效果、顏色、墻磚、瓦片尺寸等都可定制，安裝標準高、可靠性強等，能夠滿足客戶多樣化的需求。

　　另一方面，如何在“建材+組件+工藝”集成的BIPV產品上，做到成本的最優(yōu)與發(fā)電效能的最大，是另一個考量的難點。以合特幕墻產品為例，我們每平米電能可達155瓦-195瓦，光電轉化效能普遍高于市場同類產品；而柔性化輕質化組件，又能解決普通光伏組件太重，無法應用于負載能力差的老舊建筑物屋頂，都具備產品差異化的競爭優(yōu)勢。

　　問：市面上做薄膜電池的挺多的，合特是一個什么技術路線？是碲化鎘么？

　　答：合特產品的優(yōu)勢之一，就體現(xiàn)在產品的電池可兼容性。當然，我們更多使用的是自研的高效晶硅薄膜太陽能電池。目前，合特光電一期產線可兼容市面上的多種電池產品。以前BIPV都是基于碲化鎘和銅銦鎵硒薄膜電池，而合特是基于異質結和晶硅薄膜電池的，其轉化效率和性價比都高于薄膜電池。合特自2001年就開始進行異質結電池的技術研發(fā)，在工藝上也取得了較大的突破，申請了異質結與鈣鈦礦疊層電池技術的相關專利。比照行業(yè)內多數仍處于研發(fā)階段的企業(yè)，合特已經基本完成了從實驗室走向市場端的過程，可以很快進入產品階段。未來，在第一條產線滿產的情況下，公司會根據市場情況延伸到上游電池端，或者是合特專利的彩色鍍膜材料以及柔性化組件的前板材料的生產等。產業(yè)鏈的延伸布局也能讓產品有更大的降本空間;

　　杭蕭鋼構股份有限公司是鋼結構行業(yè)的綠色建筑集成服務商，主要為綠色裝配式鋼結構建筑提供設計、制造、施工安裝等服務。產品類型主要包括輕鋼結構、多層/超高層鋼結構、大跨度空間鋼結構、鋼結構住宅以及配套墻板/樓板等，產品廣泛應用于寫字樓、大型廠房、住宅、醫(yī)院、學校、體育場館、會展中心、高鐵站、飛機場、道路橋梁等。作為中國鋼結構行業(yè)首家上市公司、首家鋼結構行業(yè)國家火炬計劃重點高新技術企業(yè)，自1985年創(chuàng)立至今，數千個樣板工程已覆蓋全國40多個行業(yè)，以及遍布全球60多個國家和地區(qū)，百余項工程獲魯班獎、詹天佑獎、中國鋼結構金獎等行業(yè)獎項，公司還主編、參編了70多項國家、行業(yè)、地方和團體標準，在裝配式建筑體系、鋼筋桁架樓承板、建筑圍護墻體、梁柱節(jié)點、構件形式、多高層鋼結構住宅、防腐防火和施工工法、新材料、新工藝等方面先后獲得500余項國家專利成果。在此基礎上公司升級成立杭蕭工業(yè)化綠色建筑研究院，并先后與清華大學、浙江大學、同濟大學、天津大學、國家固定滅火系統(tǒng)和耐火構件質量監(jiān)督檢驗中心、四川消防研究所等多所著名院校、質量監(jiān)督檢驗中心和研究所進行了良好的產學研合作、新產品開發(fā)、規(guī)范標準制定。

　　調研參與機構詳情如下：