券商股上漲行情下，短線交易多。

　　9月15日晚西南證券公告稱，公司一名董事的親屬在今年5月進(jìn)行短線交易，買賣西南證券股票1000股，違反了相關(guān)法規(guī)。該名董事被重慶證監(jiān)局出具警示函。

　　無(wú)獨(dú)有偶，就在近日，券商股國(guó)盛金控公告稱，獨(dú)立董事的親屬曾在8月買賣公司股票進(jìn)行短線交易。

　　上述相關(guān)董事均表示，短線交易是因?yàn)橛H屬不了解相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，不存在因獲悉內(nèi)幕信息而交易公司股票的情況。

　　今年以來，券商股已有多輪上漲行情，其中7月下旬以來的強(qiáng)勢(shì)飄紅備受市場(chǎng)矚目。根據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，今年已有3家券商的董事家屬買賣公司股票。上市券商如何加強(qiáng)董監(jiān)高親屬行為的監(jiān)督，值得持續(xù)關(guān)注。

　　西南證券董事被罰

　　9月15日晚間，西南證券表示近日收到重慶證監(jiān)局“罰單”。

　　據(jù)悉，公司董事韋思羽的母親早在今年5月9日買入西南證券股票1000股，成交金額4070元，次日就賣出公司股票1000股，成交金額4000元。此次短線交易未有獲利。

　　西南證券股價(jià)走勢(shì)圖顯示，4月下旬至5月上旬，西南證券股價(jià)曾經(jīng)歷小幅上漲。

　　重慶證監(jiān)局指出，上述期間內(nèi)韋思羽母親買賣西南證券股票的行為構(gòu)成短線交易，違反了《證券法》相關(guān)規(guī)定。重慶證監(jiān)局決定對(duì)西南證券董事韋思羽采取出具警示函的行政監(jiān)管措施，并將相關(guān)情況記入證券期貨市場(chǎng)誠(chéng)信檔案。

　　韋思羽表示，接受重慶證監(jiān)局的上述決定，對(duì)于未嚴(yán)格履行督促義務(wù)深表自責(zé)，向廣大投資者致以誠(chéng)摯的歉意，承諾將進(jìn)一步加強(qiáng)學(xué)習(xí)，嚴(yán)格遵守相關(guān)法律法規(guī)等規(guī)定，并加強(qiáng)對(duì)親屬行為的監(jiān)督，保證不再發(fā)生此類情況。

　　西南證券稱，將高度重視此次事項(xiàng)，并將再次要求持股5%以上股東及全體董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員加強(qiáng)對(duì)相關(guān)法律、法規(guī)和規(guī)范性文件的學(xué)習(xí)，強(qiáng)化對(duì)親屬行為的監(jiān)督，嚴(yán)格遵守相關(guān)規(guī)定，避免此類事項(xiàng)再次發(fā)生。

　　頻現(xiàn)董監(jiān)高親屬違規(guī)短線交易

　　事實(shí)上，上述案例并非今年首例。券商中國(guó)記者注意到，在今年上半年以及近期，就已有券商股或券商概念股的董事親屬同樣“誤操作”。

　　9月11日，國(guó)盛金控公告出現(xiàn)短線交易的情況。國(guó)盛金控表示9月8日收到獨(dú)立董事程邁出具的《關(guān)于親屬短線交易公司股票情況的說明》。該名獨(dú)立董事的父親程里平于2023年8月18日至9月7日期間買賣國(guó)盛金控股票的行為構(gòu)成短線交易情形。

　　具體來看，程里平在8月18日買入300股，成交金額3339元。22日賣出300股，成交金額3204元，當(dāng)天又買入300股，成交金額3138元。24日程里平賣出300股，成交金額3237元。9月7日，程里平再度買入200股，成交金額2034元。按照本次短線交易的價(jià)格計(jì)算，交易收益為-36元。

　　從公司股價(jià)走勢(shì)來看，國(guó)盛金控股價(jià)從6月底震蕩上行，直至8月底到達(dá)階段性高點(diǎn)，后來持續(xù)下行。

　　截至9月11日，獨(dú)立董事程邁未持有國(guó)盛金控股票，其父親程里平尚持有公司股票200股。

　　獨(dú)立董事程邁表示，其事前對(duì)該短線交易情況并不知情，交易前后亦未告知其親屬關(guān)于公司經(jīng)營(yíng)情況等相關(guān)信息。本次短線交易是親屬未充分了解相關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定所致，其買賣公司股票系其根據(jù)二級(jí)市場(chǎng)的判斷做出的自主投資行為，未就買賣股票事項(xiàng)征詢程邁意見，不存在利用短線交易或內(nèi)幕交易謀求利益的目的，不存在主觀違規(guī)的故意。

　　程邁承諾將嚴(yán)格遵守相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，加強(qiáng)親屬賬戶管理，切實(shí)履行作為公司董事的義務(wù)，自最后一筆買入公司股票之日起六個(gè)月內(nèi)不賣出公司股票，自最后一筆賣出公司股票之日起六個(gè)月內(nèi)不買入公司股票。

　　而在今年上半年，國(guó)海證券董事趙妮妮的配偶趙云輝在2023年4月14日3.42元價(jià)格買入國(guó)海證券股票4000股，3天后（17日）以3.46元賣出上述股份，上述短線交易扣除交易稅費(fèi)后，實(shí)際獲得收益136.16元。

　　6月，廣西證監(jiān)局對(duì)國(guó)海證券董事趙妮妮出具警示函，要求本人及直系親屬要加強(qiáng)證券法律法規(guī)學(xué)習(xí)，嚴(yán)格規(guī)范交易行為，杜絕此類違法行為再次發(fā)生。

　　分析師看好券商股

　　今年以來，券商股行情難得回暖，迎來投資者追捧。尤其7月下旬，證券板塊出現(xiàn)一輪上漲行情。數(shù)據(jù)顯示，券商指數(shù)從7月24日的710點(diǎn)持續(xù)攀升，在8月初到達(dá)近870點(diǎn)，隨后震蕩下行，在8月28日到達(dá)年內(nèi)高峰876點(diǎn)，后來指數(shù)持續(xù)回調(diào)。

　　根據(jù)記者對(duì)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，在上述期間內(nèi)，共有33只券商股及券商概念股上漲幅度超過10%。

　　其中，首創(chuàng)證券漲幅最大，達(dá)到77.34%；太平洋證券次之，期間上漲66%；信達(dá)證券上漲50.06%。華鑫股份及錦龍股份上漲也有30%以上。

　　哈投股份、國(guó)盛金控、華林證券、天風(fēng)證券、國(guó)聯(lián)證券、財(cái)達(dá)證券在上述期間內(nèi)均上漲逾20%。

　　展望未來，開源證券非銀團(tuán)隊(duì)表示，券商板塊基本面復(fù)蘇，政策轉(zhuǎn)向積極，看好板塊行情持續(xù)性。該團(tuán)隊(duì)分析指出，上半年券商歸母凈利潤(rùn)增長(zhǎng)，盈利能力提升；政策目前進(jìn)入跨部委合力新階段；經(jīng)濟(jì)底部復(fù)蘇疊加政策積極，驅(qū)動(dòng)券商超額收益。

　　該團(tuán)隊(duì)認(rèn)為，當(dāng)前券商估值和機(jī)構(gòu)持倉(cāng)處于歷史低位，目前券商板塊上漲還沒有充分反映上述政策利好以及潛在的盈利改善空間。

　　信達(dá)證券非銀分析師表示，當(dāng)下處在政策出臺(tái)到效果顯現(xiàn)的時(shí)滯期，流動(dòng)性充裕，當(dāng)前證券板塊估值1.37倍，仍具備較高性價(jià)比。如果考慮到還有很多經(jīng)濟(jì)刺激政策在路上，以及對(duì)券商行業(yè)改善基本面、提升ROE的監(jiān)管指標(biāo)放寬等利好尚未出臺(tái)，“我們更應(yīng)該堅(jiān)定相信當(dāng)前時(shí)點(diǎn)券商板塊的投資價(jià)值”。