近年來，國內(nèi)半導(dǎo)體投資異?；鸨?，優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目更是“眾星捧月”。專業(yè)的投資機(jī)構(gòu)，如何在行業(yè)熱潮中保持理性客觀？優(yōu)秀的投資機(jī)構(gòu)，怎樣遴選項(xiàng)目并通過賦能促進(jìn)企業(yè)發(fā)展？

　　日前，金浦產(chǎn)業(yè)投資基金管理有限公司相關(guān)負(fù)責(zé)人接受記者專訪，詳解了其半導(dǎo)體投資“煉金術(shù)”。金浦投資相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，依托專業(yè)的項(xiàng)目投資和高效的投后賦能，公司持續(xù)打造半導(dǎo)體投資“行業(yè)×基金”復(fù)合生態(tài)，將“金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)”使命和宗旨落到實(shí)處。

　　經(jīng)歷三個(gè)發(fā)展階段

　　金浦投資是由上海市政府主導(dǎo)、上海國際集團(tuán)發(fā)起設(shè)立，并經(jīng)國家發(fā)改委批準(zhǔn)設(shè)立的私募股權(quán)投資管理機(jī)構(gòu)。

　　2009年成立至今，金浦投資深耕股權(quán)投資領(lǐng)域，在國內(nèi)半導(dǎo)體、醫(yī)療健康、先進(jìn)制造和金融科技領(lǐng)域的投資均處于國內(nèi)領(lǐng)先位置。“截至2023年9月，金浦投資及其旗下持有私募基金管理人資格的公司共有12家，管理基金73只，管理規(guī)模逾600億元，國內(nèi)外投資項(xiàng)目累計(jì)超過460個(gè)?！苯鹌滞顿Y董事長王他竽介紹稱。

　　回顧歷史，通過三大發(fā)展階段，金浦投資逐漸聚焦“金融+科技+產(chǎn)業(yè)”主賽道。第一階段為2009年至2015年，金浦投資設(shè)立并管理了國家十大產(chǎn)業(yè)投資基金之一的上海金融發(fā)展基金，基金實(shí)繳規(guī)模72億元，重點(diǎn)投資金融產(chǎn)業(yè)，為落實(shí)國家重大戰(zhàn)略任務(wù)、打造上海國際金融中心服務(wù)。

　　此后是2015年至2020年的第二階段。金浦投資步入分行業(yè)賽道和主題基金的二期基金發(fā)展階段，通過設(shè)立子公司進(jìn)行專業(yè)化深耕細(xì)作，先后成立了以金融科技、移動(dòng)互聯(lián)、醫(yī)療健康、醫(yī)療服務(wù)、創(chuàng)新消費(fèi)、新材料、智能制造、文化產(chǎn)業(yè)、半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)等行業(yè)賽道的子基金，以及城市發(fā)展等主題基金。二期基金總規(guī)模超500億元。

　　2020年以后，金浦投資開啟第三階段發(fā)展。金浦投資重點(diǎn)布局旗艦主題基金，并于2022年完成三期旗艦基金上海金融科技基金30億元首封，同時(shí)，子公司基金也蓬勃發(fā)展。上海金融科技基金作為助力上海金融中心建設(shè)的重要舉措，聚焦“金融+科技+產(chǎn)業(yè)”的深度融合。子公司基金順應(yīng)國家戰(zhàn)略方向繼續(xù)聚焦智能制造、新能源、新材料、半導(dǎo)體、醫(yī)療健康等關(guān)鍵行業(yè)。

　　“金浦投資始終堅(jiān)持履行‘金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)’使命，圍繞‘市場化、專業(yè)化、國際化’發(fā)展理念，積極打造‘行業(yè)×基金’復(fù)合生態(tài)，持續(xù)關(guān)注具有創(chuàng)新性和成長潛力的中小企業(yè)，重點(diǎn)布局符合國家戰(zhàn)略導(dǎo)向、突破關(guān)鍵核心技術(shù)、市場空間大的科創(chuàng)企業(yè)，為助力實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型與高質(zhì)量發(fā)展作出積極貢獻(xiàn)?！苯鹌滞顿Y總裁呂厚軍表示。

　　布局半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)

　　值得注意的是，在聚焦“金融+科技+產(chǎn)業(yè)”主賽道后，科技領(lǐng)域投資成為金浦投資發(fā)力的主攻方向，其中，金浦投資在半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的布局更是可圈可點(diǎn)。

　　“截至2023年9月，金浦投資體系內(nèi)已投資半導(dǎo)體項(xiàng)目超過110家，投資金額逾45億元，助力13家企業(yè)成功上市。知名項(xiàng)目包括華海清科、天岳先進(jìn)、盛美上海、金海通、偉測科技、新潔能等?！眳魏褴娊榻B稱。

　　科技領(lǐng)域投資高精尖特色明顯，而半導(dǎo)體行業(yè)投資，更是科技投資“皇冠上的明珠”。

　　“近年來，半導(dǎo)體行業(yè)的戰(zhàn)略地位不斷提升，國家持續(xù)對半導(dǎo)體行業(yè)推出各項(xiàng)鼓勵(lì)政策，金浦投資與產(chǎn)業(yè)公司、產(chǎn)業(yè)咨詢與研究機(jī)構(gòu)、行業(yè)協(xié)會(huì)、主管部門、資本市場等各方始終保持密切聯(lián)系。有政策的支持，也要不斷深化對產(chǎn)業(yè)的認(rèn)知。金浦投資始終堅(jiān)持投研引導(dǎo)投資，于2019年公司成立十周年之際成立金浦研究院，針對國家戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)進(jìn)行前瞻性深入研究，為金浦投資旗下投資業(yè)務(wù)提供研究服務(wù)和決策支持。目前，金浦投資通過龐大的已投項(xiàng)目庫和豐富的產(chǎn)業(yè)鏈資源，團(tuán)隊(duì)始終掌握市場和行業(yè)發(fā)展趨勢，聚焦具有核心競爭力的優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目，對行業(yè)、市場和技術(shù)的理解不斷加強(qiáng)?！苯鹌謩?chuàng)新總裁何明軒表示。

　　具體到項(xiàng)目的選擇上，金浦新潮總裁鄭齊華介紹了金浦投資的半導(dǎo)體“煉金術(shù)”：從項(xiàng)目選擇來看，半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈非常長，無論是設(shè)計(jì)、制造、封測、下游應(yīng)用等，還是設(shè)備、材料、EDA軟件等，不同細(xì)分領(lǐng)域面臨的發(fā)展階段、競爭格局都不同。對于核心前道設(shè)備、零部件、材料等細(xì)分領(lǐng)域，團(tuán)隊(duì)主要關(guān)注技術(shù)路線選擇和持續(xù)研發(fā)能力；對于國內(nèi)、國際充分競爭的細(xì)分領(lǐng)域，在關(guān)注公司產(chǎn)品技術(shù)路線是否符合主流發(fā)展方向之外，更關(guān)注產(chǎn)品盈利能力和渠道拓展能力。

　　更為重要的是，金浦投資通過系統(tǒng)的產(chǎn)業(yè)布局，已經(jīng)打造出半導(dǎo)體領(lǐng)域“行業(yè)×基金”復(fù)合生態(tài)。金浦智能總裁田華峰表示：“金浦已投半導(dǎo)體企業(yè)數(shù)量眾多，已經(jīng)形成了生態(tài)，通過生態(tài)圈進(jìn)行投后賦能一直是我們的特色和優(yōu)勢。我們堅(jiān)持陪伴企業(yè)共同成長、共同進(jìn)步。通過定期不定期組織各種拜訪、交流、溝通，協(xié)助企業(yè)提升內(nèi)部管理與公司治理水平，并根據(jù)企業(yè)需要幫助企業(yè)對接產(chǎn)業(yè)鏈、資本市場和地方政府等方面資源，實(shí)現(xiàn)全面精準(zhǔn)的投后賦能?！?/p>

　　來源：·中證網(wǎng) 作者：徐金忠