指數(shù)跟蹤

　　【滬深綜指】上證綜指上漲0.50%，收?qǐng)?bào)3446.09 點(diǎn)；深證成指上漲1.69%，收?qǐng)?bào)13345.63點(diǎn)；創(chuàng)業(yè)板指上漲3.09%，收?qǐng)?bào)2816.44 點(diǎn)。

　　【行業(yè)跟蹤】行業(yè)方面：14 個(gè)行業(yè)上漲，16 個(gè)行業(yè)下跌。其中電力設(shè)備、醫(yī)藥生物、電子板塊漲幅居前，漲幅分別為3.94%、3.40%、3.00%；煤炭、銀行、石油石化等板塊跌幅居前，跌幅為-1.70%、-1.28%、-1.19%。

　　點(diǎn)評(píng)

　　電力設(shè)備板塊漲幅居前。在2 月10 日我們策略報(bào)告中指出，從估值層面來看，新能源、半導(dǎo)體等方向估值中長(zhǎng)期來看已經(jīng)進(jìn)入相對(duì)合理估值區(qū)間。就市場(chǎng)來看，乘聯(lián)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，新能源汽車1 月銷量達(dá)到了41.2 萬輛，同比增長(zhǎng)141.4%，當(dāng)前新能源汽車高增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)不變，估值回落后，部分企業(yè)存在一定配置機(jī)會(huì)。個(gè)股方面，中科電氣、【新強(qiáng)聯(lián)(300850)、股吧】、德方納米等個(gè)股分別大漲11.89%、11.38%、11.37%。

　　醫(yī)藥板塊漲幅居前。消息層面，2 月11 日，國(guó)家藥監(jiān)局根據(jù)《藥品管理法》相關(guān)規(guī)定，按照藥品特別審批程序，進(jìn)行應(yīng)急審評(píng)審批，附條件批準(zhǔn)輝瑞公司新冠病毒治療藥物奈瑪特韋片/利托那韋片組合包裝(即Paxlovid)進(jìn)口注冊(cè)，在全球疫情依舊反復(fù)的背景下，隨著Paxlovid 在更多國(guó)家獲批，深度參與Paxlovid 供應(yīng)鏈的藥企受益。個(gè)股方面，誠(chéng)達(dá)藥業(yè)、藥明康德、凱萊英等個(gè)股漲停。

　　電子板塊走強(qiáng)。一方面，去年11 月以來，受美聯(lián)儲(chǔ)加息預(yù)期、美債十年期收益率攀升影響，板塊持續(xù)回落，當(dāng)前板塊估值回落至合理區(qū)間；另一方面，消息層面，聯(lián)電官網(wǎng)發(fā)布聲明稱，其位于蘇州的8 英寸晶圓廠和艦芯片制造公司因一名員工疑似感染新冠，為配合主管機(jī)關(guān)全員檢測(cè)，生產(chǎn)活動(dòng)逐步暫停。此外，當(dāng)前行業(yè)供需依舊偏緊，行業(yè)景氣度仍存。個(gè)股方面，【興瑞科技(002937)、股吧】、瑞馬精密、太極實(shí)業(yè)等個(gè)股漲停。

　　后市展望

　　今日創(chuàng)業(yè)板指走強(qiáng)，漲超3%。北向資金方面凈流出35.44 億元，與午后部分商品期貨價(jià)格大跌有一定關(guān)系?？傮w來看，市場(chǎng)對(duì)于海外加息預(yù)期反應(yīng)已相對(duì)充分，美債10 年期繼續(xù)大幅攀升概率相對(duì)較低，國(guó)內(nèi)“穩(wěn)增長(zhǎng)”基調(diào)下未來海外風(fēng)險(xiǎn)擾動(dòng)預(yù)計(jì)趨緩，新能源、半導(dǎo)體等方向估值中長(zhǎng)期來看已經(jīng)進(jìn)入相對(duì)合理估值區(qū)間，但短期仍受加息預(yù)期、基金贖回、部分企業(yè)業(yè)績(jī)不及預(yù)期等風(fēng)險(xiǎn)擾動(dòng)。

　　風(fēng)險(xiǎn)提示：企業(yè)盈利不及預(yù)期；海外市場(chǎng)波動(dòng)加?。?a href="http://m.xfjyyzc.com/gushifocus/761044.htm" target="_blank">系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)