8月6日，壹進(jìn)制（835339）公告稱，上市公司【航天發(fā)展(000547)、股吧】（000547）擬通過發(fā)行股份購買的方式，向張有成、歐華東、汪云飛、黃日庭、周金明、南京壹家人投資合伙企業(yè)（有限合伙）、朱喆、石燕、周海霞9名對象收購壹進(jìn)制100%股權(quán)，本次交易作價為2.7億元。

　　APP顯示，壹進(jìn)制成立于2008年12月，公司主營業(yè)務(wù)為提供專業(yè)數(shù)據(jù)保護(hù)和安全存儲產(chǎn)品、解決方案與服務(wù)，包括服務(wù)器數(shù)據(jù)備份與恢復(fù)、桌面數(shù)據(jù)集中備份存儲管理、個人電腦數(shù)據(jù)保護(hù)、USB安全存儲等系列產(chǎn)品以及共享災(zāi)備服務(wù)平臺、云災(zāi)備和兩地三中心數(shù)據(jù)災(zāi)備等解決方案。

　　據(jù)壹進(jìn)制披露，公司在數(shù)據(jù)保護(hù)和業(yè)務(wù)連續(xù)性保障方面擁有核心產(chǎn)品和核心技術(shù)，公司的主要產(chǎn)品已通過國家信息安全產(chǎn)品認(rèn)證、國家保密局涉密產(chǎn)品認(rèn)證等，可有效應(yīng)對勒索病毒等各類惡意軟件、人為因素和系統(tǒng)故障造成的數(shù)據(jù)丟失和業(yè)務(wù)中斷，全面保障政企用戶業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)安全與業(yè)務(wù)持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)。

　　2016年和2017年，壹進(jìn)制分別實現(xiàn)營收3583.99萬元、5880.76萬元，分別同比增長52.85%、64.08%；歸母凈利潤分別為614.79萬元、1771.39萬元，分別同比增長524.56%、325.77%；扣非凈利潤分別為373.86萬元、1581.01萬元。

　　本次壹進(jìn)制100%股權(quán)的交易作價為2.7億元，評估基準(zhǔn)日為2017年10月31日。值得注意的是，2017年11月30日，公司原股東杭州臨安璞銳投資合伙企業(yè)(有限合伙)將持有的全部125萬股份轉(zhuǎn)讓給公司實控人張有成，轉(zhuǎn)讓價格為8元/股，成交額為1000萬元。以該次股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格來看，壹進(jìn)制的估值僅為2.22億元，也即是說，前后一個月的時間兩筆交易估值的差異達(dá)到了20%，壹進(jìn)制實控人在一個月內(nèi)無本套利了近200萬元。

　　而根據(jù)2017年年報，壹進(jìn)制歸屬母公司股東的凈資產(chǎn)為5888.62萬元，本次交易的資產(chǎn)增值率達(dá)到了518.3%。

　　事實上，不僅壹進(jìn)制的估值相對較高，航天發(fā)展的發(fā)行股份價格也同樣不低。據(jù)收購報告書披露，本次航天發(fā)展擬以10.69元/股的價格向壹進(jìn)制發(fā)行新股，而截至8月6日，航天發(fā)展的收盤價僅有7.21元。

　　航天發(fā)展稱，公司在信息技術(shù)領(lǐng)域與壹進(jìn)制有較強(qiáng)相關(guān)性，壹進(jìn)制在宏觀戰(zhàn)略層面、微觀業(yè)務(wù)層面均能為航天發(fā)展提供有效的補(bǔ)充和支持，收購有利于交易雙方的長期發(fā)展。

　　業(yè)績承諾方面，張有成等9名股東承諾，壹進(jìn)制在2017年、2018年、2019年、2020年和2021年實現(xiàn)的凈利潤分別為1500萬元、1880萬元、2350萬元、2930萬元、3520萬元。