【主題詳情】

　　人形機(jī)器人發(fā)展領(lǐng)跑全球，國產(chǎn)機(jī)器人海外熱銷

　　據(jù)報道，我國工業(yè)機(jī)器人產(chǎn)量和裝機(jī)量連續(xù)多年位居全球第一，人形機(jī)器人發(fā)展領(lǐng)跑全球。當(dāng)前，業(yè)內(nèi)企業(yè)的新技術(shù)、新產(chǎn)品正在快速走向海外，不僅擴(kuò)大了國際影響力和市場份額，也吸引了眾多國際投資方的關(guān)注。此外，杭州市司法局發(fā)布公告，市發(fā)改委起草了《杭州市促進(jìn)具身智能機(jī)器人產(chǎn)業(yè)發(fā)展條例(草案)》，現(xiàn)公開征求意見。

　　近期，國內(nèi)機(jī)器人產(chǎn)業(yè)鏈涌現(xiàn)積極變化。本體廠商持續(xù)取得訂單突破，說明人形機(jī)器人在商業(yè)化探索方面逐步進(jìn)入落地階段；同時，宇樹完成IPO輔導(dǎo)備案，頭部國產(chǎn)機(jī)器人本體廠商加快推進(jìn)資本化進(jìn)程，預(yù)計將得到廣泛關(guān)注，并進(jìn)一步促進(jìn)全行業(yè)資本開支增加。上海證券吳婷婷認(rèn)為，DeepSeek人工智能公司的涌現(xiàn)推動通用機(jī)器人大模型的發(fā)展，助力人形機(jī)器人實現(xiàn)具身智能，人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)入“百花齊放，百家爭鳴”階段，目前人形機(jī)器人進(jìn)入工業(yè)場景，已經(jīng)成為國內(nèi)外確定性較高的應(yīng)用趨勢，人形機(jī)器人商業(yè)化落地可期。

　　上市公司中，能科科技AI產(chǎn)品及服務(wù)主要面向產(chǎn)品智能化、產(chǎn)品研發(fā)域、產(chǎn)品制造域等應(yīng)用場景。具身智能機(jī)器人是產(chǎn)品智能化應(yīng)用場景之一，目前主要聚焦在具身智能機(jī)器人訓(xùn)推的服務(wù)領(lǐng)域。夏廈精密產(chǎn)品應(yīng)用于人形機(jī)器人上的產(chǎn)品主要為精密齒輪、減速機(jī)產(chǎn)品、絲杠產(chǎn)品等。其中精密齒輪產(chǎn)品、減速機(jī)等已供應(yīng)于國內(nèi)外知名機(jī)器人，絲杠產(chǎn)品已有陸續(xù)試樣及小批量訂單。

　　我國構(gòu)建國際最大規(guī)模該領(lǐng)域系統(tǒng)，機(jī)構(gòu)稱產(chǎn)業(yè)迎關(guān)鍵拐點

　　媒體報道，我國構(gòu)建國際最大規(guī)模原子量子計算系統(tǒng)。近日，中國科學(xué)技術(shù)大學(xué)潘建偉、陸朝陽教授等與上海量子科學(xué)研究中心/上海人工智能實驗室鐘翰森研究員等同事合作，利用人工智能技術(shù)，實現(xiàn)了高度的并行性以及與陣列規(guī)模無關(guān)的常數(shù)時間消耗，在60毫秒內(nèi)成功構(gòu)建了多達(dá)2024個原子的無缺陷二維和三維原子陣列，刷新了中性原子體系無缺陷原子陣列規(guī)模的世界紀(jì)錄。該方法為大規(guī)模中性原子量子計算奠定了關(guān)鍵技術(shù)基礎(chǔ)。相關(guān)研究成果日前在國際學(xué)術(shù)期刊《物理評論快報》上發(fā)表。

　　國金證券表示，量子計算產(chǎn)業(yè)迎關(guān)鍵拐點，從實驗室研發(fā)向?qū)Ｓ昧孔佑嬎銠C(jī)應(yīng)用過渡。隨著量子糾錯技術(shù)的持續(xù)優(yōu)化和生態(tài)體系的不斷完善，量子計算有望迎來規(guī)?；瘧?yīng)用的黃金期。市場規(guī)?？?，2024年全球量子計算產(chǎn)業(yè)規(guī)模突破50億美元，預(yù)計2024-2030年CAGR達(dá)87.6%，約40%的量子計算企業(yè)有望在2025年實現(xiàn)25%以上的營收增長；技術(shù)層面看，量子計算核心技術(shù)指標(biāo)持續(xù)提升，量子比特數(shù)量已達(dá)千比特級，門保真度突破99%，相干時間延長至毫秒級，超導(dǎo)路線憑借可擴(kuò)展性優(yōu)勢占據(jù)主導(dǎo)地位，商業(yè)化潛力有望率先釋放；應(yīng)用層面看，D-WAVE等企業(yè)在金融建模、藥物研發(fā)等細(xì)分領(lǐng)域已實現(xiàn)商業(yè)化突破，金融、能源、物流領(lǐng)域或?qū)⒊蔀榱孔佑嬎阕钪饕膽?yīng)用場景，潛在市場價值可能超兩千億美元。量子計算產(chǎn)業(yè)已步入商業(yè)化落地的關(guān)鍵階段，產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)有望全面受益。

　　上市公司中，復(fù)旦復(fù)華于2024年9月2日與本源量子計算科技(合肥)股份有限公司舉行戰(zhàn)略合作簽約儀式，雙方就攜手開拓超導(dǎo)量子計算機(jī)應(yīng)用市場，共謀量子計算產(chǎn)業(yè)發(fā)展達(dá)成合作意向?？迫A數(shù)據(jù)依托智算中心平臺，與玻色量子等合作伙伴積極推動將以實用化光量子計算機(jī)為代表的新型算力設(shè)備融入現(xiàn)有算力中心，打造更完善、更多元、面向未來的算力基礎(chǔ)設(shè)施，為人工智能、物聯(lián)網(wǎng)等新技術(shù)的創(chuàng)新發(fā)展注入全新動能。例如，公司為蘇州大學(xué)未來科學(xué)與工程學(xué)院提供量子計算云平臺算力服務(wù)，支持學(xué)院算法仿真實驗，推動其在量子物理領(lǐng)域的研究，助力學(xué)院科研成果的產(chǎn)出和科技領(lǐng)域人才的培養(yǎng)。

　　消費級DDR4供應(yīng)緊張，七月合約價飆漲逾60~85%

　　據(jù)媒體報道，TrendForce集邦咨詢最新調(diào)查，相較PC和Server市場，近期消費級DRAM的供應(yīng)更加緊張，其終端需求來自工控、網(wǎng)通、電視、消費性電子及控制器等，主要存儲器的采用規(guī)格為DDR4，但供給排序在PC與Server應(yīng)用之后，使得該市場供需失衡相對更加嚴(yán)峻。七月消費級DDR4合約價飆漲逾60~85%，因此大幅上修第三季消費級DDR4合約價到季增85%-90%。

　　交銀國際證券認(rèn)為，存儲器價格在今年以來的上漲主要來自供應(yīng)端廠商收斂產(chǎn)量，以及下游客戶積極提前拉貨所致?？紤]到這些趨勢一般很難短時間反轉(zhuǎn)，今年存儲價格或?qū)⒗^續(xù)保持上漲趨勢。

　　公司方面，大為股份子公司大為創(chuàng)芯的DDR4以及LPDDR4X是嵌入式市場的主流方案，大為創(chuàng)芯有固態(tài)硬盤(SSD)產(chǎn)品通過了龍芯3A5000平臺適配認(rèn)證；LPDDR4X產(chǎn)品近來順利通過瑞芯微、晶晨半導(dǎo)體等多個SoC平臺的認(rèn)證，為客戶提供高性能、高品質(zhì)的存儲產(chǎn)品。盈方微主營業(yè)務(wù)為電子元器件分銷和集成電路芯片的研發(fā)、設(shè)計和銷售。公司的主要產(chǎn)品是射頻芯片、指紋芯片、電源芯片、存儲芯片、被動元件、綜合類元件等。

　　“身價”飆升，山東白羽雞苗價格一個月暴漲超300%

　　白羽雞價格近期經(jīng)歷“過山車”式波動。7月初部分地區(qū)白羽雞毛雞價格跌破3元/斤，然而到了8月份，毛雞價格最高飆升至3.7元/斤，雞苗價格更是從1.5元/只漲至4.2元/只，還依然供不應(yīng)求。在山東濱州沾化一家肉雞養(yǎng)殖合作社，都景剛最新購買了2萬羽白羽肉雞雞苗進(jìn)行補(bǔ)欄，價格較7月初累計上漲300%。養(yǎng)殖戶介紹，肉雞價格上漲是他們補(bǔ)欄的主要原因，7月份肉雞價格上漲了15%，而且隨著開學(xué)季的臨近，市場預(yù)期同步看漲。需求增加的同時，上游的雞苗孵化企業(yè)供應(yīng)卻在減少。

　　今年以來，海外禽流感頻發(fā)，美國唯一引種州發(fā)生疫病后，海外僅法國能夠?qū)崿F(xiàn)祖代引種。興業(yè)證券農(nóng)林牧漁團(tuán)隊指出，一方面當(dāng)前社會雞源緊張，拉動雞苗價格上漲，另一方面20025年1-3月我國祖代雞更新量約21.8萬套，同比減少42%，若海外后續(xù)無其他地區(qū)供應(yīng)，祖代雞引種受限或?qū)忧莓a(chǎn)業(yè)鏈景氣上行。

　　上市公司中，民和股份作為山東省農(nóng)牧龍頭企業(yè)，主營商品代肉雞苗、商品代肉雞，現(xiàn)有商品代雛雞產(chǎn)能超過3億羽，募投新增的1億羽產(chǎn)能正在建設(shè)中、建成后有望帶動公司業(yè)績進(jìn)一步增長。湘佳股份主營業(yè)務(wù)是種禽繁育，家禽飼養(yǎng)及銷售，禽類屠宰加工及銷售，飼料、生物肥生產(chǎn)及銷售。公司的主要產(chǎn)品是麻雞、青腳雞、竹絲雞、黑土雞、土三黃、石門土雞、番鴨、櫻桃谷肉鴨。

　　AI需求迭代，激活這類技術(shù)不斷演進(jìn)，相關(guān)產(chǎn)品重要性將持續(xù)提升

　　機(jī)構(gòu)指出，算力背后是電力。從通算時代到智算時代，單卡功率消耗和整體用電規(guī)模均呈現(xiàn)顯著的提升趨勢，對AIDC背后電力的“質(zhì)量與數(shù)量”持續(xù)提出考驗。AI需求迭代，激活A(yù)IDC電源技術(shù)不斷演進(jìn)，高效率、高密度、高穩(wěn)定性電源重要性將持續(xù)提升。

　　伴隨摩爾定律放緩，制程升級迭代延后，功耗墻成為擋在高算力需求前面的攔路虎，數(shù)據(jù)中心建設(shè)也必將不斷向液冷+電源傾斜。國信證券指出，參考IEA預(yù)測，預(yù)計2025-2030年全球新增AI算力負(fù)載為9.7/15.9/20.2/22.3/23.4/24.6GW。數(shù)據(jù)中心配套電力設(shè)備容量一般是算力負(fù)載的3-5倍，基于3倍的保守估算，預(yù)計2025- 2030年AIDC電力設(shè)備需求分別為29/48/60/67/70/74GW，年均增速為20%；2030年配套干式變壓器、中低壓開關(guān)柜、UPS、HVDC(包括傳統(tǒng)HVDC及800VHVDC)、固態(tài)變壓器市場空間預(yù)計分別達(dá)到85/341/41/380/239億元。

　　上市公司中，歐陸通在服務(wù)器電源產(chǎn)品及解決方案上，公司已推出了包括3,200W鈦金M-CRPS服務(wù)器電源、1,300W-3,600W鈦金CRPS服務(wù)器電源、3,300W-5,500W鈦金和超鈦金GPU服務(wù)器電源、浸沒式液冷服務(wù)器電源及機(jī)架式電源(Power Shelf)解決方案等核心產(chǎn)品，研發(fā)技術(shù)和產(chǎn)品處于領(lǐng)先水平。中恒電氣的HVDC產(chǎn)品已廣泛應(yīng)用于大型數(shù)據(jù)中心、智算中心等場景，主要客戶包括阿里、騰訊、超算中心、第三方colo數(shù)據(jù)中心、通信運營商、銀行等。麥格米特目前已推出800V/570kW Side Rack方案，并且已在今年3月的全球行業(yè)展會上展出，該產(chǎn)品可支持800V直流輸出，采用一體化設(shè)計，集成基帶單元和功率轉(zhuǎn)換系統(tǒng)功能，確?？焖賱討B(tài)響應(yīng)，以減少轉(zhuǎn)換環(huán)節(jié)，降低能耗，支持?jǐn)?shù)據(jù)中心的綠色和可持續(xù)發(fā)展，兼容未來GPU需求，專為下一代A I計算設(shè)計，是未來產(chǎn)品。

　　行業(yè)會議將召開，相關(guān)基礎(chǔ)設(shè)施累計數(shù)量同比增超55%

　　上海電器科學(xué)研究所(集團(tuán))有限公司定于8月14日舉辦“城市充電網(wǎng)絡(luò)創(chuàng)新與能源生態(tài)高質(zhì)量發(fā)展論壇”。本次研討會將圍繞多個關(guān)鍵議題展開，包括超充網(wǎng)絡(luò)智能體、極質(zhì)兆瓦超充賦能重卡運輸行業(yè)提質(zhì)增效、大功率模塊在重卡充電行業(yè)的應(yīng)用、充電樁認(rèn)證等，旨在匯聚業(yè)內(nèi)專家智慧，共同推動新能源汽車充換電領(lǐng)域的創(chuàng)新與發(fā)展。

　　在新能源汽車生態(tài)系統(tǒng)中，充電樁不僅是連接電網(wǎng)和電動汽車的橋梁，也是實現(xiàn)智能電網(wǎng)、促進(jìn)可再生能源利用、推動城市交通電氣化轉(zhuǎn)型的重要基礎(chǔ)設(shè)施。漢鼎智庫認(rèn)為，作為新能源汽車的“加油站”，充電樁行業(yè)也隨之迎來了前所未有的發(fā)展機(jī)遇。開源證券研報指出，此前，國新辦新聞發(fā)布會提及制定實施充電設(shè)施“倍增”行動。據(jù)其測算，根據(jù)第七次全國人口普查數(shù)據(jù)，我國常住人口300萬以上的城市共35個，這35個城市2024年新增公共充電樁約45萬臺，根據(jù)上海、北京、天津、重慶新增量與保有量的比例關(guān)系，假設(shè)截至2024年底，全國常住人口300萬以上城市公樁保有量約300萬臺左右。根據(jù)中國充電聯(lián)盟數(shù)據(jù)，假設(shè)公共充電樁單樁平均功率80kW；假設(shè)單瓦價格5毛，按存量充電樁倍增計算，則對應(yīng)充電設(shè)備投資額1200億元。若再考慮配電、高壓接線、EPC施工等，整體投資規(guī)模有望達(dá)到2000億元。

　　上市公司中，泰嘉股份站點能源業(yè)務(wù)包含戶用直流充電樁和快充充電電源模塊產(chǎn)品，服務(wù)客戶為行業(yè)頭部品牌客戶。盛弘股份的液冷技術(shù)主要應(yīng)用于儲能系統(tǒng)散熱及充電樁領(lǐng)域，通過高效熱管理方案提升設(shè)備運行穩(wěn)定性。公司擁有直流樁、交流樁、交直流混合—體樁全系列的充電樁產(chǎn)品。公司給小桔充電提供充電樁產(chǎn)品，是小桔充電的主要供應(yīng)商之一。奧特迅的液冷超充系統(tǒng)都是基于奧特迅自主研發(fā)的、具體發(fā)明專利的兆瓦級(1000kW)電動汽車超充堆技術(shù)，其動態(tài)功率池達(dá)到兆瓦級(1000kW)，單槍額定輸出功率為600kW，可以兼容超級充電和直流快充需求，顯著提升設(shè)備利用率。

　　事關(guān)具身智能機(jī)器人，杭州發(fā)文公開征求意見

　　據(jù)媒體報道，杭州市司法局發(fā)布公告，市發(fā)改委起草了《杭州市促進(jìn)具身智能機(jī)器人產(chǎn)業(yè)發(fā)展條例(草案)》，現(xiàn)公開征求意見。《草案》提出，將具身智能機(jī)器人產(chǎn)業(yè)納入全市政策支持框架，通過制度設(shè)計增強(qiáng)政策合力，進(jìn)一步規(guī)范產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展路徑。

　　多學(xué)科技術(shù)融合促具身智能，機(jī)器人產(chǎn)業(yè)加速向前。華金證券認(rèn)為，當(dāng)前人工智能、生物仿生、新材料等前沿技術(shù)與機(jī)器人深度融合，同時利用汽車、新能源、電子、機(jī)械、化工等行業(yè)的產(chǎn)業(yè)化能力，能快速推進(jìn)人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)化落地。建議重點關(guān)注由人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)化帶來的相關(guān)領(lǐng)域如汽車、電子、電新、化工等領(lǐng)域投資機(jī)遇。

　　公司方面，諾力股份與浙江大學(xué)機(jī)器人研究院聯(lián)合研制的首款具身智能化工取樣機(jī)器人——“諾寶II號”在2025世界機(jī)器人大會首次亮相。天娛數(shù)科上線的自主研發(fā)空間智能平臺Behavision2.0可從感知、推理及執(zhí)行3個層面賦予機(jī)器人空間感知、類人思維決策與跨本體響應(yīng)能力，深度賦能具身智能行業(yè)，與機(jī)器人、智能設(shè)備行業(yè)廠商共同創(chuàng)造機(jī)器人交互新時代。