移為通信(300590)新股發(fā)行介紹 一、發(fā)行概況 發(fā) 行 人：上海移為通信技術(shù)股份有限公司 主承銷商(保薦人)：國信證券股份有限公司 發(fā)行數(shù)量：2,000萬股 市 盈 率：22.99倍(每股收益按照經(jīng)會計師事務(wù)所遵照中國會計準(zhǔn)則審計的扣除非經(jīng)常性損益前 后孰低的2015年凈利潤除以本次公開發(fā)行后的總股數(shù)計算) 發(fā)行方式：向網(wǎng)上投資者發(fā)行或中國證監(jiān)會核準(zhǔn)的其他方式 發(fā)行對象：已開立深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票交易賬戶的境內(nèi)自然人、法人、證券投資基金及符 合法律法規(guī)規(guī)定的其他投資者(國家法律法規(guī)禁止購買者除外) 發(fā)行價格：28.48元/股 網(wǎng)上申購上限：不超過2萬股 網(wǎng)上申購日期：2016年12月29日 網(wǎng)上繳款日期：2017年1月3日 二、本次發(fā)行募集資金運用計劃 (一)預(yù)計募集資金總量及擬投資項目概況 公司本次擬向社會公眾公開發(fā)行2,000萬股,占發(fā)行后總股本的25.00%,其中新股發(fā)行2,000萬股,新股發(fā)行實際募集資金扣除發(fā)行費用后的凈額全部用于與公司主營業(yè)務(wù)相關(guān)的項目。本次發(fā)行原股東不公開發(fā)售股份。 根據(jù)公司2014年度股東大會及第一屆董事會第十五次會議決議,本次發(fā)行募集資金按輕重緩急程度投資于以下項目: 序號 項目名稱 投資總額擬使用募集資金投入金額建設(shè)期項目備案情況環(huán)評批復(fù) 1 基于多制式通信技術(shù)系列產(chǎn)品升級項目30,516.59 30,516.59 3 年閔發(fā)改產(chǎn)備【2015】74 號閔環(huán)保許評【2015】259 號 2 基于多普勒定位測向系統(tǒng)的車輛定位解決方案項目9,819.58 9,819.58 3 年閔發(fā)改備【2015】 75號閔環(huán)保許評【2015】258 號 3 研發(fā)中心項目 19,168.93 13,152.73 3 年閔發(fā)改產(chǎn)備【2015】76 號閔環(huán)保許評【2015】257號 - 合計 59,505.10 53,488.90 本次發(fā)行實際募集資金扣除發(fā)行費用后的凈額全部用于上述項目。本次發(fā)行實際募集資金額與項目需要的投資總額之間的資金缺口,將由公司自籌或通過銀行貸款予以解決;如果本次發(fā)行及上市募集資金到位時間與資金需求的時間要求不一致,公司可根據(jù)實際情況以自有資金或銀行借款先行投入,待募集資金到位后予以置換。 發(fā)行人目前經(jīng)營場所均為租賃,發(fā)行人實際在用的上海辦公場地田州路99號的租賃面積為1,791.26平方米,辦公場所面積較小,同時辦公室分居兩棟,不便于部門及同事之間的溝通交流?？傮w而言,辦公條件及環(huán)境有待提高。 本次募投項目實施地擬以購買方式取得主要系隨著公司業(yè)務(wù)的持續(xù)發(fā)展,公司需要整體提升公司的辦公條件以及企業(yè)形象。無線M2M行業(yè)是知識密集型行業(yè),企業(yè)的人才是核心競爭力。自有辦公場所可以為員工創(chuàng)造較好的辦公環(huán)境,有利于員工更好的發(fā)揮創(chuàng)造力、能動性,有利于吸引更多更優(yōu)秀的人員,為企業(yè)創(chuàng)造價值。本次募投項目實施地通過購買方式取得符合公司的發(fā)展戰(zhàn)略具備合理性。 本次募投項目所需場地的具體位置在上海市閔行區(qū)虹莘路,目前發(fā)行人尚未實際購買及支付款項。發(fā)行人目前也尚未對募投項目所需場地作出現(xiàn)實安排,一般購買房產(chǎn)及裝修所需時間大約在6-12個月左右。 本次募投項目包括基于多制式通信技術(shù)系列產(chǎn)品技術(shù)升級項目、基于多普勒定位測向系統(tǒng)的車輛定位解決方案項目、研發(fā)中心項目,項目建設(shè)周期為3年,若出現(xiàn)購買房產(chǎn)及裝修等時間較長的情況,發(fā)行人也可以通過統(tǒng)籌安排項目時間,將項目調(diào)研、前期研發(fā)以及人員培訓(xùn)、招聘等提前準(zhǔn)備、有序布局,使得項目整體周期不受影響,購買房產(chǎn)及裝修所需的時間對本次募投項目實施不構(gòu)成重大不利影響。 三、主要財務(wù)指標(biāo) 主要財務(wù)指標(biāo) 2016年6月30日/2016年1-6月 2015年12月31日/2015年度 2014年12月31日/2014年度 2013年12月31日/2013年度 流動比率 5.04 5.31 4.61 5.23 速動比率 3.85 4.05 3.48 3.43 母公司資產(chǎn)負(fù)債率 38.28% 31.60% 22.36% 17.35% 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次/年） 7.83 11.54 12.61 13.96 存貨周轉(zhuǎn)率（次/年） 2.29 3.29 3.47 7.81 息稅折舊攤銷前利潤（萬元） 4,679.34 11,368.21 8,957.14 5,389.4 利息保障倍數(shù) / / 308.25 - 每股經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量（元） 0.67 1.56 1.12 - 每股凈現(xiàn)金流量（元） -0.55 0.88 0.60 - 加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率 25.78% 69.68% 88.75% 85.33% 加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率（扣除非經(jīng)常性損益） 25.21% 68.03% 88.02% 84.07% 基本每股收益（元） 0.65 1.69 1.28 - 稀釋每股收益（元） 0.65 1.69 1.28 - 無形資產(chǎn)（扣除土地使用權(quán)、水面養(yǎng)殖權(quán)和采礦權(quán)等后） 0.22% 0.10% - - 占凈資產(chǎn)的比例 四、本次發(fā)行前后的股本情況 股東類別 發(fā)行前 - 發(fā)行后 - - 持股數(shù)(萬股) 持股比例(%) 持股數(shù)(萬股) 持股比例(%) 一、有限售條件的流通股 廖榮華 3,060 51.00 3,060 38.2500 Smart Turbo 1,530 25.50 1,530 19.1250 Sinoway 1,290 21.50 1,290 16.1250 彭嵬 120 2.00 120 1.5000 二、本次發(fā)行流通股 — — 2,000 25.0000 合計 6,000 100.00 8,000 100.0000 (二)本次發(fā)行前后的前十名股東 本次發(fā)行前,公司的前十名股東如下: 序號 股東名稱 所持股份數(shù)（萬股） 持股比例（%） 1 廖榮華 3,060 51.00 2 Smart Turbo 1,530 25.50 3 Sinoway 1,290 21.50 4 彭嵬 120 2.00 合計 6,000 100.00 五、公司主營業(yè)務(wù)、主要產(chǎn)品或服務(wù)的基本情況 (一)主營業(yè)務(wù)、主要產(chǎn)品或服務(wù)的基本情況,主營業(yè)務(wù)收入的主要構(gòu)成 1、發(fā)行人主營業(yè)務(wù) 公司屬于物聯(lián)網(wǎng)中的無線M2M行業(yè),當(dāng)前主營業(yè)務(wù)為嵌入式無線M2M終端設(shè)備研發(fā)、銷售業(yè)務(wù)。 M2M,即Machine-to-Machine,指數(shù)據(jù)信息從一臺終端傳送到另一臺終端,也就是機(jī)器與機(jī)器(MachinetoMachine)的通信。M2M通信技術(shù),通過在機(jī)器內(nèi)部嵌入通信模塊,以通信網(wǎng)絡(luò)(蜂窩通信、ZigBee、RFID、藍(lán)牙及有線網(wǎng)絡(luò))等為接入方式,為客戶提供綜合信息化解決方案,以滿足客戶對監(jiān)控、指揮調(diào)度、數(shù)據(jù)采集和測量等方面的信息化需求。 發(fā)行人的M2M終端設(shè)備,應(yīng)用于車輛管理、移動物品管理、個人追蹤通訊三大領(lǐng)域。發(fā)行人M2M終端設(shè)備嵌入車隊車輛、物品,或置于自然人身上,采集相關(guān)數(shù)據(jù)信息(如位置信息、駕駛習(xí)慣、溫度信息、濕度信息),通過通信網(wǎng)絡(luò),將數(shù)據(jù)信息傳送至M2M服務(wù)商服務(wù)器,M2M信息需求客戶通過終端登錄平臺軟件,分析相關(guān)數(shù)據(jù)信息,實現(xiàn)精細(xì)化管理或者提供個人安全服務(wù)。2、發(fā)行人主要產(chǎn)品 (1)發(fā)行人主要產(chǎn)品類別 發(fā)行人主要產(chǎn)品分為三大類:車載追蹤通訊產(chǎn)品、物品追蹤通訊產(chǎn)品、個人追蹤通訊產(chǎn)品。 通過傳感器系統(tǒng)采集數(shù)據(jù)信息(駕駛員駕駛速度、剎車習(xí)慣等數(shù)據(jù)),并且通過衛(wèi)星定位系統(tǒng)處理器判斷、采集位置信息,然后將上述信息通過內(nèi)部集成的通信系統(tǒng)與后臺服務(wù)器進(jìn)行數(shù)據(jù)通信,將采集數(shù)據(jù)傳送至服務(wù)商后臺,并執(zhí)行后臺相關(guān)操作(如關(guān)閉發(fā)動機(jī)啟動裝置等)。無線M2M服務(wù)商通過車載定位通訊產(chǎn)品采集信息進(jìn)行存儲、歸類、統(tǒng)計、分析,向M2M終端客戶提供數(shù)據(jù),M2M終端客戶可以實現(xiàn)車隊(物流車隊、租車公司、工程車隊等)的精細(xì)化管理(油耗、費用監(jiān)控等)、優(yōu)化路線,提升效率。 此外,公司作為Garmin公司(美國導(dǎo)航方案提供商)導(dǎo)航系統(tǒng)的合作伙伴,公司產(chǎn)品與Garmin導(dǎo)航界面結(jié)合,形成車隊管理導(dǎo)航系統(tǒng),Garmin車輛導(dǎo)航裝置作為數(shù)據(jù)終端,通過公司產(chǎn)品提供的無縫連接,向監(jiān)控中心傳輸數(shù)據(jù),同時監(jiān)控中心通過發(fā)行人產(chǎn)品,可以直接和駕駛員聯(lián)系。這種公司車隊管理導(dǎo)航系統(tǒng)可以實現(xiàn)車隊調(diào)度、路線規(guī)劃,節(jié)省公司成本。