11月28日，中銀國際證券IPO申請過會，A股上市券商將再添“新丁”。中銀國際證券作為一家中型券商，在資管業(yè)務(wù)方面具有一定優(yōu)勢，此次上市融資將緩解凈資本規(guī)模有限對公司發(fā)展的約束。根據(jù)招股說明書(申報稿)，中銀國際證券本次IPO擬發(fā)行不超過8.33億股，即不超過其發(fā)行后總股本的25%。

　　昨日，證監(jiān)會第十八屆發(fā)審委2019年第187次會議審核通過了中銀國際證券的IPO申請。發(fā)審委會議主要對公司提出了三方面的問題。

　　首先是關(guān)于股東的問題。中銀國際證券第一大股東中銀國際控股持有公司37.14%的股份，而中銀國際控股為中國銀行的全資子公司。發(fā)審會就此要求中銀國際證券說明其“不存在控股股東、實際控制人”的認定依據(jù)是否充分，以及中銀國際證券自身不注冊商標的原因，是否對中國銀行存在重大依賴等。

　　二是與中國銀行等的關(guān)聯(lián)交易問題。報告期內(nèi)，中銀國際證券與中銀國際控股、中國銀行及其關(guān)聯(lián)方，在投資銀行業(yè)務(wù)、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、自營投資、私募股權(quán)投資、房屋租賃等領(lǐng)域存在大量的關(guān)聯(lián)交易。發(fā)審會要求中銀國際證券說明：各類關(guān)聯(lián)交易的必要性及合理性，結(jié)合市場同類交易價格以及關(guān)聯(lián)交易定價原則，說明交易價格的公允性。

　　三是關(guān)于資管業(yè)務(wù)的問題。中銀國際證券在報告期內(nèi)存在數(shù)量較大的資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，發(fā)審會要求其說明各項資管產(chǎn)品是否存在需要剛性兌付或予以補償?shù)娘L(fēng)險及原因等。

　　資料顯示，中銀國際證券經(jīng)證監(jiān)會批準于2002年2月28日在上海成立，目前注冊資本25億元，是一家全牌照券商。招股說明書(申報稿)顯示，截至2018年底，中銀國際證券的第二大股東為中國石油集團資本，持股15.92%;第三大股東為上海金融發(fā)展投資基金(有限合伙)，持股比例為10.53%。

　　目前，中銀國際證券在北上廣深等全國80多座主要城市設(shè)有115家分支機構(gòu)。此外，中銀國際證券還通過全資子公司中銀國際投資、中銀資本投資控股和中銀國際期貨分別從事私募股權(quán)投資業(yè)務(wù)、另類投資業(yè)務(wù)和期貨業(yè)務(wù)。

　　中國證券業(yè)協(xié)會公布的行業(yè)排名數(shù)據(jù)顯示，截至2019年6月底，中銀國際證券的資產(chǎn)總規(guī)模為435.67億元，行業(yè)排名第38位。今年上半年實現(xiàn)營業(yè)收入13.83億元，實現(xiàn)凈利潤5億元，均在行業(yè)中排名第33位