繼中國(guó)平安、小米之后，又一家巨無(wú)霸消費(fèi)金融公司即將誕生。

　　阿里巴巴入局消費(fèi)金融迎來(lái)實(shí)錘消息。

　　8月22日，魚(yú)躍醫(yī)療公告，擬與螞蟻集團(tuán)、寧德時(shí)代、千方科技、國(guó)泰世華銀行、南洋商業(yè)銀行和中國(guó)華融一起設(shè)立螞蟻消費(fèi)金融公司，注冊(cè)資本高達(dá)80億元，注資規(guī)模與捷信消費(fèi)金融并列行業(yè)第一。

　　螞蟻消費(fèi)金融公司的股東陣容強(qiáng)大，集聚了螞蟻集團(tuán)科技巨頭+2家外資銀行+3家上市公司+1家AMC，行業(yè)涵蓋支付、銀行、醫(yī)療、新能源、資產(chǎn)管理等諸多領(lǐng)域，稱(chēng)得上是資金方與場(chǎng)景齊聚最全的消金公司。

　　最大消費(fèi)金融公司將誕生

　　阿里系有望再拿一張金融牌照。

　　近日，魚(yú)躍醫(yī)療與千方科技均發(fā)布關(guān)于參與設(shè)立重慶螞蟻消費(fèi)金融有限公司的消息，注冊(cè)資本80億元，注冊(cè)地位于重慶。

　　具體來(lái)看螞蟻消費(fèi)金融有限公司的股東構(gòu)成：

　　　　上述7家股東企業(yè)已于8月21日簽署共同投資合作交易文件。

　　根據(jù)公告，螞蟻消費(fèi)金融有限公司成立以后業(yè)務(wù)范圍主要有：開(kāi)展消費(fèi)金融相關(guān)業(yè)務(wù)，經(jīng)營(yíng)范圍包括發(fā)放個(gè)人消費(fèi)貸款、接受股東境內(nèi)子公司及境內(nèi)股東的存款、發(fā)行金融債券、境內(nèi)同業(yè)拆借等。

　　拆解已披露的螞蟻消費(fèi)金融有限公司股東情況：包括了1家互聯(lián)網(wǎng)科技巨頭、2家外資銀行、1家新能源科技公司、1家布局智慧交通和物聯(lián)網(wǎng)公司、1家醫(yī)療器械公司和1家AMC(不良資產(chǎn)管理公司)。

　　資料顯示，南洋商業(yè)銀行創(chuàng)辦于香港，目前是中國(guó)信達(dá)資產(chǎn)附屬公司，而國(guó)泰世華銀行為中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)最大的民營(yíng)銀行，在銀保監(jiān)會(huì)歸類(lèi)中，這2家銀行均為外資銀行。

　　“南洋商業(yè)銀行、國(guó)泰世華銀行和中國(guó)華融應(yīng)該是螞蟻消費(fèi)金融公司的主要資金方?！币晃幌M(fèi)金融行業(yè)研究人士對(duì)記者表示，拉上外資銀行一起設(shè)立消費(fèi)金融公司，這在目前金融開(kāi)放背景之下更容易獲批，加上這些銀行都不是實(shí)力特別強(qiáng)的銀行，螞蟻集團(tuán)能夠有更強(qiáng)勢(shì)的話語(yǔ)權(quán)。

　　上述人士所言非虛，2018年，由中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)中國(guó)信托商業(yè)銀行股份有限公司參股的兩岸首家消費(fèi)金融公司——廈門(mén)金美信消費(fèi)金融公司，從獲批籌建到開(kāi)業(yè)僅用了半年時(shí)間，大大刷新消費(fèi)金融公司開(kāi)業(yè)速度。

　　今年8月10日，光大銀行、【中青旅(600138)、股吧】和外資銀行——中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)王道銀行一起設(shè)立的陽(yáng)光消費(fèi)獲批開(kāi)業(yè)，較同期其他一起籌建消金公司的公司節(jié)奏快了很多。

　　魚(yú)躍醫(yī)療稱(chēng)，投資螞蟻消金，是考慮到公司作為國(guó)內(nèi)最大的家用醫(yī)療器械公司，面向消費(fèi)者的品類(lèi)眾多，特別是單價(jià)較高產(chǎn)品，非常適合與標(biāo)的公司合作，以消費(fèi)金融的方式賦予高端醫(yī)療器械普惠大眾的可能。

　　這意味著，若消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)單價(jià)較高的醫(yī)療器械產(chǎn)品，以后可以選擇螞蟻消金的貸款、分期等方式支付，即通過(guò)消費(fèi)金融的創(chuàng)新方式，降低消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)門(mén)檻。

　　千方科技布局智慧交通和智能物聯(lián)，在交通等領(lǐng)域場(chǎng)景較多，而寧德時(shí)代可能與魚(yú)躍醫(yī)療類(lèi)似，動(dòng)力電池產(chǎn)品可能適合消費(fèi)金融的方式。

　　8月20日，蔚來(lái)汽車(chē)宣布，攜手寧德時(shí)代、國(guó)泰君安國(guó)際控股有限公司和湖北省科技投資集團(tuán)三家企業(yè)共同投資成立武漢蔚能電池資產(chǎn)有限公司，以推動(dòng)“車(chē)電分離”新商業(yè)模式在新能源汽車(chē)行業(yè)的發(fā)展，并在此基礎(chǔ)上推出BaaS(Battery as a Service，電池租用服務(wù))業(yè)務(wù)。

　　根據(jù)流程，螞蟻消金尚需經(jīng)過(guò)銀保監(jiān)會(huì)重慶監(jiān)管局和銀保監(jiān)會(huì)審批通過(guò)后方可實(shí)施。

　　如果順利獲批，螞蟻消金注冊(cè)資本80億元將躍居行業(yè)并列第一。

　　據(jù)記者了解，目前消費(fèi)金融行業(yè)已開(kāi)業(yè)公司達(dá)到27家，注冊(cè)資本最高的為捷信消費(fèi)金融有限公司，該公司經(jīng)過(guò)多次增資才達(dá)到80億元，緊隨其后的為平安消費(fèi)金融(50億)、馬上消費(fèi)金融(40億)、招聯(lián)消費(fèi)金融(38.7億)。

　　BAT僅剩騰訊未拿牌

　　券商中國(guó)記者注意到，今年以來(lái)，消費(fèi)金融公司設(shè)立提速，尤其是互聯(lián)網(wǎng)科技巨頭布局呈現(xiàn)加速態(tài)勢(shì)，BAT中僅騰訊尚未透露獲取消費(fèi)金融牌照的意向。

　　就消費(fèi)金融行業(yè)而言，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和居民可支配收入的持續(xù)提升，社會(huì)消費(fèi)品零售總額穩(wěn)健增長(zhǎng)，消費(fèi)金融行業(yè)面臨的宏觀環(huán)境較好。

　　8月19日，中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布《中國(guó)消費(fèi)金融公司發(fā)展報(bào)告(2020)》披露，2019年，消費(fèi)金融公司整體增速有所放緩，但仍保持在相對(duì)較高的水平。截至2019年末，消費(fèi)金融公司資產(chǎn)規(guī)模達(dá)4988.07億元，較上年增長(zhǎng)28.67%；貸款余額4722.93億元，較上年增長(zhǎng)30.5%。

　　截至2020年6月末，消費(fèi)金融公司已發(fā)展到26家，注冊(cè)資本433.4億元，資產(chǎn)規(guī)模4861.5億元，貸款余額4686.1億元，服務(wù)客戶(hù)數(shù)1.4億人。

　　到今年8月，已經(jīng)開(kāi)業(yè)的消費(fèi)金融公司已有27家，從近年來(lái)消費(fèi)金融公司股東背景來(lái)看，除了商業(yè)銀行股東，券商中國(guó)記者注意到，互聯(lián)網(wǎng)科技巨頭正在加速布局，包括百度、新浪、中國(guó)平安、小米和阿里巴巴均在消費(fèi)金融領(lǐng)域跑馬圈地。

　　2019年5月，百度的度小滿金融出資4.5億元，持有哈銀消費(fèi)金融30%的股權(quán)，躍居第二大股東，成為BAT中首家獲得消費(fèi)金融牌照的互聯(lián)網(wǎng)巨頭。

　　2019年6月，新浪旗下新浪微博斥資2億元入股包銀消費(fèi)金融有限公司，成為包銀消費(fèi)金融有限公司第二大股東。

　　今年4月，科技實(shí)力較強(qiáng)的中國(guó)平安及關(guān)聯(lián)公司設(shè)立的平安消費(fèi)金融有限公司成立。

　　今年5月，重慶小米消費(fèi)金融有限公司成立，小米通訊技術(shù)有限公司持股50%。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)科技巨頭積累了大量的數(shù)據(jù)資源，自身?yè)碛芯薮蟮牧髁績(jī)?yōu)勢(shì)和風(fēng)控優(yōu)勢(shì)，通過(guò)與相關(guān)資本方和實(shí)業(yè)股東合作，能夠充分利用自身優(yōu)勢(shì)，抓住消費(fèi)金融行業(yè)的紅利。

　　設(shè)立消費(fèi)金融公司，對(duì)于阿里系的螞蟻集團(tuán)來(lái)說(shuō)意味著什么？

　　據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，螞蟻集團(tuán)已經(jīng)相繼拿下支付(支付寶)、銀行(網(wǎng)商銀行)、保險(xiǎn)(國(guó)壽財(cái)險(xiǎn)、眾安保險(xiǎn))、基金(天弘基金)和小貸(重慶螞蟻小微小貸、重慶螞蟻商誠(chéng)小貸)等多張金融牌照。

　　螞蟻集團(tuán)目前的花唄和借唄業(yè)務(wù)就是螞蟻通過(guò)小貸牌照經(jīng)營(yíng)的業(yè)務(wù)，其商業(yè)模式和消費(fèi)金融業(yè)務(wù)沒(méi)有本質(zhì)區(qū)別。

　　不過(guò)，消費(fèi)金融牌照的含金量遠(yuǎn)高于小貸牌照，一方面，消費(fèi)金融牌照屬于銀保監(jiān)會(huì)頒發(fā)的正宗金融牌照，而小貸牌照屬于地方金融局等頒發(fā)，小貸公司是否屬于金融機(jī)構(gòu)在業(yè)界尚存有爭(zhēng)議，且消費(fèi)金融公司還可以獲批發(fā)行金融債券、同業(yè)拆借等；另一方面，相比于小貸1~3倍的杠桿比例，消費(fèi)金融牌照約有10倍的杠桿優(yōu)勢(shì)，能夠有效利用資金優(yōu)勢(shì)擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模。

　　因此，從牌照含金量高、市場(chǎng)發(fā)前景廣闊以及行業(yè)合規(guī)性等因素考量，成立消費(fèi)金融公司成為螞蟻集團(tuán)必要的動(dòng)作。