中信證券發(fā)研報(bào)指，部分省份已經(jīng)下發(fā)第三批風(fēng)光大基地的申報(bào)文件，就目前已下發(fā)的兩省文件來(lái)看，基地項(xiàng)目仍堅(jiān)持集約整裝開(kāi)發(fā)，且要求最遲不晚于明年上半年開(kāi)工建設(shè)，2024年底前并網(wǎng)投運(yùn)；《污泥無(wú)害化處理和資源化利用實(shí)施方案》印發(fā)，提出污泥無(wú)害化資源化處置新目標(biāo)，拉動(dòng)相關(guān)投資建設(shè)并深化減污降碳。

　　上半年水電及新能源等非火電板塊普遍經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)表現(xiàn)突出，火電盈利雖仍然平淡但持續(xù)修復(fù)可期，并正在帶動(dòng)全行業(yè)盈利增速觸底反彈，行業(yè)基本面持續(xù)好轉(zhuǎn)疊加能源轉(zhuǎn)型帶來(lái)的中長(zhǎng)期發(fā)展機(jī)遇，為電力行業(yè)持續(xù)帶來(lái)配置機(jī)會(huì)。投資主線上，硅料及煤炭的成本預(yù)期變化將帶來(lái)行業(yè)貝塔機(jī)遇，建議聚焦受益上游煤價(jià)及硅料價(jià)格回落、市場(chǎng)對(duì)成本端預(yù)期正在發(fā)生變化的新能源及火電轉(zhuǎn)型公司；來(lái)水偏枯期仍能出力，龍頭水電內(nèi)在價(jià)值也正得到市場(chǎng)重新認(rèn)識(shí)。推薦華潤(rùn)電力(00836)、華能國(guó)際(600011)(00902)、內(nèi)蒙華電(600863)、龍?jiān)措娏?00916)、三峽能源、國(guó)投電力(600886)、川投能源(600674)、華能水電(600025)、【國(guó)電電力(600795)、股吧】(600795)、南網(wǎng)儲(chǔ)能等，建議關(guān)注廣宇發(fā)展(000537)。