本報見習記者 吳文婧

　　3月31日晚，越劍智能（603095）刊登了《首次公開發(fā)行股票發(fā)行公告》，越劍智能本次發(fā)行股份數(shù)量為3300萬股，占發(fā)行后公司股份總數(shù)的25%，本次發(fā)行全部為新股，發(fā)行后總股本不超過13200萬股；發(fā)行價格為26.16元/股，對應的攤薄后靜態(tài)市盈率為22.99倍，此次發(fā)行保薦機構為浙商證券（601878）。

　　根據(jù)發(fā)行安排，4月2日，越劍智能將正式開啟網(wǎng)上網(wǎng)下申購，公司股票代碼為603095，網(wǎng)上申購代碼為732095，單一賬戶申購上限為1.3萬股。

　　區(qū)位產業(yè)鏈優(yōu)勢凸顯

　　核心產品加彈機市占率居首位

　　招股書顯示，2017年-2019年，越劍智能實現(xiàn)營業(yè)收入分別為9.19億元、9.86億元、10.18億元，前述期間公司歸母凈利潤分別為1.09億元、1.67億元、1.73億元；綜合毛利率波動較為穩(wěn)定，分別為28.13%、26.41%及25.80%。

　　從產品結構上看，加彈機作為越劍智能的核心產品，在2017年-2019年的營業(yè)收入占比分別達到94.77%、94.98%及93.50%；其中，毛利率較高的大加彈機營業(yè)收入占比分別為52.92%、55.99%及49.40%，小加彈機營業(yè)收入占比分別為41.85%、38.99%及44.10%。

　　根據(jù)中國紡織機械協(xié)會對國內規(guī)模以上同行業(yè)公司加彈機數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2015-2018年度越劍智能加彈機的產銷量和市場占有率名列全國第一。記者了解到，加彈機屬于紡織機械中的化纖機械，下游紡織行業(yè)中的生產化纖原絲的上市公司【榮盛石化(002493)、股吧】（002493）、新鳳鳴（603225）、桐昆股份（601233）、恒逸石化（000703）及恒力石化（600346）近年來營業(yè)收入逐年增長，越劍智能主營業(yè)務增長與下游紡織行業(yè)上市公司營業(yè)收入變動趨勢一致。

　　此外，越劍智能方面稱，預計2020年1-3月公司營業(yè)收入為1.6億元至2億元，預計歸母凈利潤為2900萬元至3600萬元，由于受疫情影響，公司春節(jié)后生產經營時間較往年相比有所推遲，因此一季度業(yè)績比上年同期有所下滑，目前，公司已正常復工復產，隨著整體生產經營趨于正常，預計疫情對全年業(yè)績的影響相對較小。

　　越劍智能表示，未來公司在鞏固現(xiàn)有市場的同時，將合理布局國內銷售網(wǎng)絡，加大在江蘇、山東、福建、廣東的銷售力度，努力開發(fā)天津、河北、山西、四川等地市場。公司將對現(xiàn)有市場進行統(tǒng)一協(xié)調，并進一步細分目標市場，拓寬公司的營銷區(qū)域，擴大公司產品銷售半徑。

　　紡織機械步入“智能時代”

　　募投項目促進產品品類升級

　　作為中國紡織機械行業(yè)的重點骨干企業(yè)之一，越劍智能紡織機械產品不斷向智能化、多元化、系列化方向發(fā)展。

　　此次發(fā)行，越劍智能擬將其中6.40億元募集資金投向“智能紡機生產基地及研究院建設項目”，該項目總投資達6.97億元，其中固定資產投資5.97億元，位于浙江紹興市柯橋經濟開發(fā)區(qū)，總建筑面積約15.96萬平方米。

　　事實上，盡管我國紡織機械行業(yè)已經取得了較大的發(fā)展，但與德國、意大利、瑞士等紡織機械傳統(tǒng)強國相比，在自動化、連續(xù)化、信息化和智能化以及整機的可靠性和穩(wěn)定性方面仍有不足，進口紡織機械在我國高端紡織機械市場仍然占據(jù)主要地位。

　　越劍智能表示，該項目致力于高端智能紡機的生產和研究，其建設也順應了我國紡織行業(yè)產品結構調整，改變增長方式的發(fā)展要求，對紡織產品的深加工、提高技術附加值、減少勞動力成本、增強國際市場競爭力，具有十分重要的意義。

　　此外，公司募集資金8296.89萬元還將投向“年產500臺智能驗布機項目”，該項目預計2022年1月全面投產運營。越劍智能方面稱，智能驗布機能避免人工驗布的諸多弊端，有利于企業(yè)產業(yè)鏈的延伸、產品質量的提高，同時，國外部分發(fā)達國家的商用驗布機還未在國內銷售，企業(yè)研發(fā)具有自主知識產權的商用自動驗布機系統(tǒng)將對我國紡織產業(yè)結構調整、技術創(chuàng)新及打破國外技術壟斷都具有重要意義。

　　（編輯 張偉）