◎記者 祁豆豆 ○編輯 祝建華

　　上海證券交易所副總經(jīng)理董國群9月3日在“第四屆中小投資者服務(wù)論壇”上發(fā)表主旨演講時表示，如何有效保障投資者合法權(quán)益，一直都是資本市場的重要課題。這兩年，以注冊制改革為引領(lǐng)，上市公司供給實現(xiàn)了常態(tài)化、可預(yù)期。他從上交所一線監(jiān)管與服務(wù)角度，結(jié)合近期工作重點(diǎn)，從四個方面分享了提高上市公司質(zhì)量和投資者保護(hù)的重要內(nèi)容。

　　一是重視對話，搭建上市公司和投資者交流平臺。董國群表示，保護(hù)好投資者，就要幫助投資者清楚了解上市公司，這也是上交所做好信息披露工作的根本要求。從去年開始，上交所更加注重幫助投資者和上市公司的“面對面”溝通交流，突破傳統(tǒng)信息披露渠道，通過業(yè)績說明會等方式，幫助投資者更直觀、更形象地了解上市公司情況，讓投資者清楚地知道上市公司在做什么、發(fā)展如何。

　　在證監(jiān)會指導(dǎo)下，2020年年報期間，上交所動員1600余家公司召開了業(yè)績說明會，其中包括全部的科創(chuàng)板公司、滬深300指數(shù)公司、“A+H”公司和央企控股公司，業(yè)績說明會的規(guī)模、數(shù)量都創(chuàng)歷史新高。

　　二是強(qiáng)化信息披露，在風(fēng)險化解中保障投資者合法權(quán)益。董國群注意到，風(fēng)險化解已成為提高上市公司質(zhì)量的階段性重點(diǎn)工作。平衡好上市公司紓困和投資者保護(hù)，是風(fēng)險化解中的重中之重。在證監(jiān)會的指導(dǎo)下，上交所持續(xù)加強(qiáng)風(fēng)險排摸，推動風(fēng)險化解，嚴(yán)防風(fēng)險外溢，并將投資者保護(hù)放在更重要的位置。去年以來，上交所已推動完成逾百家風(fēng)險公司的化解任務(wù)，并將高比例質(zhì)押公司數(shù)量壓降至百家以內(nèi)。

　　三是建章立制，夯實投資者保護(hù)的制度基礎(chǔ)。董國群表示，在公司監(jiān)管方面，上交所認(rèn)真踐行“建制度、不干預(yù)、零容忍”九字方針，及時處置違法違規(guī)行為，提高違法違規(guī)成本，切實維護(hù)投資者權(quán)益。2021年上半年，共作出公開譴責(zé)18份，同比增長20%，并對涉及資金占用、違規(guī)擔(dān)保、財務(wù)造假等惡性違規(guī)案件的相關(guān)責(zé)任人，予以公開認(rèn)定。同時，多舉措提高案件處理效率，踐行“三及時”原則，積極回應(yīng)市場關(guān)切。

　　四是守好底線，堅決貫徹資本市場監(jiān)管的人民性。董國群表示，一線監(jiān)管是交易所的主責(zé)主業(yè)，必須守好市場底線。這幾年，上交所按照分類監(jiān)管、精準(zhǔn)監(jiān)管的思路，認(rèn)真做好信息披露監(jiān)管。強(qiáng)化日常監(jiān)管，加強(qiáng)定期報告和臨時公告的事中事后審核，堅決打擊財務(wù)造假、資金占用、違規(guī)擔(dān)保等重點(diǎn)問題。嚴(yán)格執(zhí)行退市制度，拓寬績差公司多元化退出渠道，做到應(yīng)退盡退，退得下、退得穩(wěn)。優(yōu)化信息披露與股價聯(lián)動監(jiān)管，對涉及嚴(yán)重概念炒作、偽市值管理、蹭熱點(diǎn)割韭菜等擾亂市場秩序、損害投資者利益的行為，堅決予以嚴(yán)厲打擊，切實保障投資者利益。