5月15日訊 滬指午后探底回升翻紅，深成指漲超1%，創(chuàng)業(yè)板指漲超1%。中字頭、保險、券商、銀行等權(quán)重板塊回暖，中國平安、中國太保（601601）、中船漢光（300847）、中國船舶、中國人壽（601628）等紛紛大幅拉升，兩市上漲個股明顯增多，目前超2800股飄紅，成交達7380億元

　　市場消息：

　　1、央行今日開展1250億元1年期MLF操作 中標利率持平

　　央行公開市場今日開展1250億元1年期MLF和20億元7天期逆回購操作，中標利率均不變，分別為2.75%、2.0%。今日有40億元逆回購到期，5月共有1000億元MLF到期，到期日為5月16日。

　　2、發(fā)改委：加快發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟 重視通用人工智能發(fā)展

　　國家發(fā)改委主任鄭柵潔發(fā)文稱，加快發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟。把握數(shù)字化、網(wǎng)絡化、智能化方向，大力推進數(shù)字產(chǎn)業(yè)化和產(chǎn)業(yè)數(shù)字化，重視通用人工智能發(fā)展，支持平臺企業(yè)在引領發(fā)展、創(chuàng)造就業(yè)、國際競爭中大顯身手。加快發(fā)展方式綠色轉(zhuǎn)型。支持綠色低碳產(chǎn)業(yè)發(fā)展。積極穩(wěn)妥推進碳達峰碳中和，在鋼鐵、石化、建材、交通運輸、城鄉(xiāng)建設等10個重點領域有計劃分步驟實施碳達峰，協(xié)同推進降碳、減污、擴綠、增長。

　　3、英媒曝美歐計劃采取聯(lián)合行動，在出口管制等領域針對中國

　　據(jù)環(huán)球網(wǎng)報道，路透社13日援引一份聲明草案透露，美國與歐盟將在本月的一場會議上承諾采取聯(lián)合行動，在多個領域針對中國，并協(xié)調(diào)雙方對半導體和其他商品的出口管制。有關(guān)美歐被曝老調(diào)重彈對華“下手”的相關(guān)內(nèi)容和說法，中方已逐一明確表態(tài)。

　　報道稱，根據(jù)聲明草案的說法，美國與歐盟方面還將協(xié)調(diào)對包括具有軍事用途的物品和半導體在內(nèi)的“敏感物品”進行出口管制。路透社聲稱，該聲明兩次提及中國，并有可能在會議前進行更改。

　　機構(gòu)觀點：

　　1、中信證券：主題交易頂峰已過，市場重回業(yè)績驅(qū)動

　　中信證券認為，疫后經(jīng)濟全面系統(tǒng)性恢復是漸進和漸次的過程，飛輪重新旋轉(zhuǎn)需要時間和耐心，主題交易是過高的經(jīng)濟預期下修過程中的階段性產(chǎn)物，過度博弈降低了市場定價的有效性，但也提高了業(yè)績驅(qū)動策略的潛在回報，主題交易的頂峰已過，重回低位業(yè)績驅(qū)動板塊。市場的存量博弈特征已演繹到極致，缺乏板塊效應成為制約不少績優(yōu)股定價有效性的因素，但業(yè)績驅(qū)動策略的長期潛在回報反而不斷提高，市場或重回業(yè)績驅(qū)動。

　　2、海通證券：全年牛市格局未變，當前處在蓄勢階段

　　海通證券認為，2022年10月以來價值、成長均是內(nèi)部分化明顯，行業(yè)和指數(shù)角度均可驗證。本質(zhì)上過去一段時間行情是情緒修復，政策和事件驅(qū)動下數(shù)字經(jīng)濟、“中特估”表現(xiàn)好，未來行情或進入基本面驅(qū)動。全年牛市格局未變，當前處在蓄勢階段，行業(yè)或階段性再平衡。

　　3、廣發(fā)證券：估值填坑后程，反轉(zhuǎn)策略輪動

　　廣發(fā)證券認為，“估值填坑”后程，“中特估-央國企重估”仍有修復空間。短期看，本輪估值分化的收斂可對標2017年初的低位，自2022年10月以來“估值溝壑”收斂行至后程，“中特估-央國企重估”仍有修復空間。中期看，“中特估-央國企重估” 及“數(shù)字經(jīng)濟AI”將有望呈現(xiàn)結(jié)構(gòu)性的“估值擴張。