■操作提示

　　本周四，A股三大指數(shù)集體收漲，市場成交額達(dá)8328億元，北向資金小幅凈買入5.43億元。

　　行業(yè)板塊漲跌互現(xiàn)，證券、保險、醫(yī)療服務(wù)、醫(yī)藥商業(yè)、食品飲料板塊漲幅居前；有色金屬、汽車零部件、汽車整車、儀器儀表、電機(jī)板塊跌幅居前。

　　盤面顯示，在經(jīng)過連續(xù)三個交易的震蕩整理后，大盤周四再起升勢，滬指一根中陽線基本收復(fù)周三失地，后市在政策面、基本面的配合下，市場震蕩向上的趨勢仍將保持。

　　銀河證券表示，下半年中，AI對傳媒板塊賦能效果將持續(xù)，目前行業(yè)業(yè)績端動能尚未充分釋放，堅定看好大產(chǎn)業(yè)趨勢下的優(yōu)質(zhì)公司長期增長潛力。游戲、營銷、影視行業(yè)將率先驗(yàn)證AI降本增效，提高付費(fèi)意愿上限的邏輯。建議關(guān)注以下幾個方向：游戲建議關(guān)注擁有出色研發(fā)能力，且新游儲備充足的騰訊控股、網(wǎng)易、完美世界（002624）、吉比特（603444）、愷英網(wǎng)絡(luò)（002517）、三七互娛（002555）、完美世界等；廣告營銷建議關(guān)注經(jīng)營改善、在AI有所布局的營銷公司：浙文互聯(lián)（600986）、藍(lán)色光標(biāo)（300058）、三人行（605168）、分眾傳媒（002027）等；影視院線建議關(guān)注影片儲備充足的影視院線公司：光線傳媒、萬達(dá)電影（002739）、華策影視（300133）、博納影業(yè)（001330）等。

　　國盛證券指出，在美聯(lián)儲7月加息靴子落地后，市場普遍認(rèn)為本年繼續(xù)加息的可能性較小，且本輪加息周期大概率已經(jīng)結(jié)束，短期影響A股市場的外圍消極因素逐步減退。近期一系列刺激經(jīng)濟(jì)政策落地，明顯提振市場做多情緒，市場已基本從前期悲觀氛圍中走出，北向資金持續(xù)流入，滬深兩市成交額顯著上升。權(quán)重搭臺，成長唱戲，在底部上漲初期，指數(shù)的明顯上漲更能激發(fā)投資者做多情緒。短期來看，價值、權(quán)重股的勝率更高。操作上，短期關(guān)注順周期方向，如地產(chǎn)、銀行、有色等權(quán)重板塊，食品飲料、汽車整車及零部件等消費(fèi)方向也同樣值得關(guān)注；權(quán)重維穩(wěn)指數(shù)后，調(diào)整到位的AI等人工智能方向可積極參與。

　　中原證券（601375）認(rèn)為，當(dāng)前上證綜指與創(chuàng)業(yè)板指數(shù)的平均市盈率分別為13.09倍、36.39倍，處于近三年中位數(shù)以下水平市場估值依然處于較低區(qū)域，適合中長期布局。未來股指總體預(yù)計將維持小幅震蕩格局，同時仍需密切關(guān)注政策面、資金面以及外部因素的變化情況。建議投資者短線關(guān)注電子元件、工程機(jī)械以及半導(dǎo)體等行業(yè)的投資機(jī)會。本報綜合