3月6日，十四屆全國(guó)人大二次會(huì)議經(jīng)濟(jì)主題記者會(huì)上，證監(jiān)會(huì)主席吳清進(jìn)行了上任以來(lái)的首次公開(kāi)發(fā)聲。

　　“我到這個(gè)崗位還沒(méi)有‘滿月’，現(xiàn)在還是邊學(xué)邊干，以學(xué)為主?！眳乔尻U述了自己上任首月的心路歷程，也對(duì)資本市場(chǎng)監(jiān)管思路進(jìn)行了系統(tǒng)性闡述。

　　談及下一步工作安排，吳清表示，主要突出兩個(gè)字，一個(gè)強(qiáng)，一個(gè)嚴(yán)，即要“強(qiáng)本強(qiáng)基、嚴(yán)監(jiān)嚴(yán)管”。對(duì)于如何“增強(qiáng)資本市場(chǎng)內(nèi)在穩(wěn)定性”，吳清提出“一個(gè)基石+五個(gè)支柱”。一個(gè)基石，就是優(yōu)質(zhì)的發(fā)行人。五個(gè)支柱，則是指資金、制度、機(jī)制、機(jī)構(gòu)、監(jiān)管。

　　針對(duì)市場(chǎng)波動(dòng)，吳清也強(qiáng)調(diào)了自己看法，市場(chǎng)運(yùn)行有其規(guī)律，正常情況下，對(duì)市場(chǎng)運(yùn)行是不進(jìn)行干預(yù)的，“但是一旦市場(chǎng)嚴(yán)重脫離基本面，出現(xiàn)非理性的劇烈震蕩、流動(dòng)性枯竭、市場(chǎng)恐慌、信心嚴(yán)重缺失等極端情況的時(shí)候，該出手的時(shí)候也要果斷出手，糾正市場(chǎng)失靈?！彼硎?，這方面已經(jīng)有一些行之有效的做法，證監(jiān)會(huì)還將健全完善機(jī)制，堅(jiān)決防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

　　企業(yè)IPO上市絕不能以“圈錢(qián)”為目的

　　上市公司是市場(chǎng)之基。對(duì)于如何提高上市公司質(zhì)量，吳清表示，要抓好全鏈條各環(huán)節(jié)監(jiān)管，做好要做好入口監(jiān)管、出口監(jiān)管、持續(xù)監(jiān)管，以及責(zé)任落實(shí)。

　　“進(jìn)一步提高上市公司質(zhì)量，首先要嚴(yán)把IPO入口關(guān)?！眳乔逯毖裕髽I(yè)IPO上市絕不能以“圈錢(qián)”為目的，更不允許造假欺詐上市。審核注冊(cè)各個(gè)環(huán)節(jié)都要依法依規(guī)、嚴(yán)之又嚴(yán)，督促發(fā)行人準(zhǔn)確完整披露信息，把造假者擋在資本市場(chǎng)門(mén)外。

　　下一步，要成倍的、大幅提高對(duì)在審企業(yè)的現(xiàn)場(chǎng)檢查覆蓋面，對(duì)發(fā)現(xiàn)的違法違規(guī)線索進(jìn)一步加大查處力度，倒逼發(fā)行人提高申報(bào)質(zhì)量，也倒逼中介機(jī)構(gòu)履行好職責(zé)、提高執(zhí)業(yè)水平。

　　對(duì)于加強(qiáng)企業(yè)上市后的日常監(jiān)管。吳清表示，目前證監(jiān)會(huì)正在突出抓三件事：一是防假打假，嚴(yán)厲整治財(cái)務(wù)造假，侵占上市公司利益等違法違規(guī)行為；二是規(guī)范減持，對(duì)通過(guò)“技術(shù)性”離婚、融券賣(mài)出、轉(zhuǎn)融通等繞道違規(guī)減持的，及時(shí)堵住制度漏洞，對(duì)于大股東、實(shí)控人等違規(guī)減持的嚴(yán)厲打擊；三是推動(dòng)分紅，對(duì)于多年不分紅或分紅比例偏低的公司，證監(jiān)會(huì)將區(qū)分不同情況采取硬措施，同時(shí)推動(dòng)有條件的公司一年多次分紅。

　　在出口監(jiān)管方面，吳清表示，證監(jiān)會(huì)將設(shè)置更加嚴(yán)格的強(qiáng)制退市標(biāo)準(zhǔn)，做到應(yīng)退盡退，同時(shí)完善吸收合并等政策，進(jìn)一步拓寬多元退出渠道，鼓勵(lì)推動(dòng)一些公司主動(dòng)退市。

　　吳清指出，上市公司必須扛起主體責(zé)任，“關(guān)鍵少數(shù)”要挺在前面，監(jiān)管部門(mén)、行業(yè)主管部門(mén)等各方都要各負(fù)其責(zé)。在提高上市公司質(zhì)量、加強(qiáng)監(jiān)管的過(guò)程中，發(fā)行上市、并購(gòu)重組、股權(quán)激勵(lì)等制度也要與時(shí)俱進(jìn)，適應(yīng)新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展的需要，進(jìn)行必要的調(diào)整完善，增強(qiáng)制度的包容性、適應(yīng)性，讓真正有潛力的企業(yè)在資本市場(chǎng)的支持下成長(zhǎng)壯大，不斷改善上市公司結(jié)構(gòu)，也讓投資者更好分享企業(yè)發(fā)展的成果。

　　影響資本市場(chǎng)運(yùn)行的因素很多，機(jī)理也比較復(fù)雜，作為監(jiān)管者，必須高度重視市場(chǎng)內(nèi)在穩(wěn)定機(jī)制建設(shè)，提升市場(chǎng)的韌性，必須堅(jiān)持系統(tǒng)思維、底線思維、極限思維、綜合施策。

　　市場(chǎng)內(nèi)在穩(wěn)定性需要“一個(gè)基石五個(gè)支柱”

　　對(duì)于增強(qiáng)資本市場(chǎng)內(nèi)在穩(wěn)定性，吳清指出，需要“一個(gè)基石五個(gè)支柱”，一個(gè)基石就是高質(zhì)量的上市公司，即優(yōu)質(zhì)的發(fā)行人，五個(gè)支柱，則是資金、制度、機(jī)制、機(jī)構(gòu)、監(jiān)管。

　　“高質(zhì)量的上市公司，發(fā)行人必須是高質(zhì)量的，高質(zhì)量首先是要有良好的制度、有穩(wěn)定的回報(bào)和可期的成長(zhǎng)性。大股東、實(shí)控人和高管層必須要有這樣的意識(shí)，即上市公司是公眾公司，是姓‘公’的，所以必須要有這樣姓‘公’的意識(shí)和責(zé)任，要對(duì)公眾持續(xù)創(chuàng)造價(jià)值?！?/p>

　　五個(gè)支柱當(dāng)中，第一個(gè)支柱，是更合理的資金結(jié)構(gòu)。資本市場(chǎng)長(zhǎng)錢(qián)短錢(qián)都是需要的，但更缺的是長(zhǎng)錢(qián)，也同樣缺的是長(zhǎng)期主義。

　　第二個(gè)支柱，是更加完善的基礎(chǔ)制度。資本市場(chǎng)規(guī)范性要求非常高，要通過(guò)不斷深化改革，增強(qiáng)制度的適應(yīng)性，相對(duì)穩(wěn)定性，可預(yù)期性。

　　第三個(gè)支柱，是有效的市場(chǎng)調(diào)節(jié)機(jī)制。市場(chǎng)的供求關(guān)系、價(jià)格都是市場(chǎng)自發(fā)調(diào)節(jié)、自我平衡的因素。比如一級(jí)市場(chǎng)二級(jí)市場(chǎng)怎么能夠有效銜接，怎么協(xié)調(diào)發(fā)展，機(jī)制還需要進(jìn)一步搞順。

　　第四個(gè)支柱，是更加優(yōu)質(zhì)的專業(yè)服務(wù)。包括證券、基金、期貨公司，投資管理機(jī)構(gòu)，會(huì)計(jì)師、律師服務(wù)機(jī)構(gòu)，評(píng)估、評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)等等，要進(jìn)一步回歸本源，勤勉盡責(zé)，把功能性放在首位，不斷提升專業(yè)服務(wù)水準(zhǔn)，為市場(chǎng)把好關(guān)，提供更高質(zhì)量服務(wù)。

　　第五個(gè)支柱，是更嚴(yán)格的監(jiān)管執(zhí)法。證監(jiān)會(huì)將持續(xù)嚴(yán)格執(zhí)法，對(duì)一些重大違法違規(guī)行為，涉及犯罪的，會(huì)行刑對(duì)接，同時(shí)追究民事責(zé)任和刑事責(zé)任，更好維護(hù)投資者合法權(quán)益。

　　出現(xiàn)非理性劇烈震蕩等極端情形時(shí)，該出手就出手

　　談及資本市場(chǎng)穩(wěn)定性話題時(shí)，吳清表示，市場(chǎng)運(yùn)行有其自身規(guī)律，正常情況下不應(yīng)干預(yù)，但是一旦市場(chǎng)嚴(yán)重脫離基本面，出現(xiàn)非理性劇烈震蕩，流動(dòng)性枯竭、市場(chǎng)恐慌、信心嚴(yán)重缺失等極端情形時(shí)，該出手就果斷出手，糾正市場(chǎng)失靈，“我們已經(jīng)有一些行之有效的做法，還將健全相關(guān)機(jī)制，堅(jiān)決防止發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)?！?/p>

　　吳清指出，證監(jiān)會(huì)最近也采取了嚴(yán)格的執(zhí)法行動(dòng)，后續(xù)還將持續(xù)嚴(yán)格執(zhí)法，對(duì)重大違法違規(guī)行為，尤其是涉及犯罪的，要行刑對(duì)接。最近剛移交了一批要追究刑責(zé)的操縱市場(chǎng)、內(nèi)部交易的案例?！斑@樣做的目的就是要維護(hù)好市場(chǎng)秩序，更好、更有效地保護(hù)投資者的合法權(quán)益，讓市場(chǎng)更加風(fēng)清氣正?！?/p>