8月8日，深滬兩市低開(kāi)后調(diào)整，滬指收?qǐng)?bào)2869.90點(diǎn)漲0.00%,創(chuàng)業(yè)板指收?qǐng)?bào)1611.51點(diǎn)跌0.54%，創(chuàng)今年二月以來(lái)的新低。個(gè)股跌多漲少，逾2700只個(gè)股下跌。兩市成交額6199億元，較周三放量279億元。盤(pán)面上，維生素、白酒概念走強(qiáng)，貴州茅臺(tái)（600519）晚間發(fā)布半年報(bào)，上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)416.96億元，同比增長(zhǎng)15.88%。另?yè)?jù)新華社消息，7月新能源乘用車(chē)國(guó)內(nèi)月度零售銷(xiāo)量首次超過(guò)燃油乘用車(chē)。

　　白酒概念異動(dòng) 茅臺(tái)盤(pán)中最高漲2.19%

　　8月8日晚，貴州茅臺(tái)發(fā)布2024年半年度報(bào)告，期內(nèi)公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入819.31億元，同比增長(zhǎng)17.76%;實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)416.96億元，同比增長(zhǎng)15.88%。其中，茅臺(tái)酒實(shí)現(xiàn)收入685.67億元，系列酒實(shí)現(xiàn)收入131.47億元。

　　值得一提的是，近期貴州茅臺(tái)股價(jià)和產(chǎn)品價(jià)格均呈現(xiàn)出一定的下滑趨勢(shì)。近日外資投行瑞銀下調(diào)白酒行業(yè)評(píng)級(jí)，同時(shí)預(yù)測(cè)包括貴州茅臺(tái)在內(nèi)的六大白酒頭部企業(yè)在未來(lái)五年內(nèi)預(yù)計(jì)產(chǎn)能將激增37%，然而這一擴(kuò)張并未伴隨有效的供給控制，加之宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的不利影響，或?qū)?duì)優(yōu)質(zhì)白酒的零售價(jià)格構(gòu)成顯著壓力。

　　與之相對(duì)的是國(guó)內(nèi)券商看好貴州茅臺(tái)未來(lái)走勢(shì)。華創(chuàng)證券食品飲料團(tuán)隊(duì)發(fā)布深度研報(bào)，繼續(xù)看多貴州茅臺(tái)。該報(bào)告認(rèn)為茅臺(tái)酒定價(jià)策略始終未脫離民心，盡管近期酒價(jià)回落是短期供需失衡后的必然，但引導(dǎo)回歸消費(fèi)屬性也是提前防范酒價(jià)崩塌風(fēng)險(xiǎn)，避免上一輪酒價(jià)跌去2/3的情況。

　　華創(chuàng)證券認(rèn)為價(jià)格主導(dǎo)權(quán)仍在貴州茅臺(tái)手上，預(yù)計(jì)年內(nèi)將保持在2000元以上。市場(chǎng)部分“茅臺(tái)酒價(jià)崩塌論”僅是刻舟求劍，在公司管理改善背景下較難發(fā)生，“價(jià)值陷阱論”更不會(huì)輕易發(fā)生在茅臺(tái)身上。

　　8月8日白酒股逆勢(shì)上漲。截至收盤(pán)，皇臺(tái)酒業(yè)（000995）、巖石股份（600696）漲停，今世緣（603369）漲4.80%，古井貢酒（000596）漲4.19%，瀘州老窖（000568）漲1.82%，貴州茅臺(tái)漲1.07%，五糧液（000858）漲1.07%。

　　消息面上，近期中國(guó)酒業(yè)協(xié)會(huì)理事長(zhǎng)宋書(shū)玉在“2024中國(guó)白酒國(guó)家評(píng)委年會(huì)”指出，2024年上半年中國(guó)白酒產(chǎn)業(yè)實(shí)現(xiàn)了產(chǎn)量、銷(xiāo)售收入和利潤(rùn)的同比增長(zhǎng)，分別增長(zhǎng)了3%、11%和15%，表現(xiàn)出了量、價(jià)、利三方面的同步增長(zhǎng)。

　　國(guó)外化工巨頭遭遇火災(zāi) 維生素概念走強(qiáng)

　　8月8日開(kāi)盤(pán)后，維生素概念股持續(xù)走強(qiáng)，北交所公司新贛江(873167)30CM漲停，爾康制藥（300267）、民生健康（301507）兩只個(gè)股20CM漲停，東北制藥（000597）、廣濟(jì)藥業(yè)（000952）、浙江醫(yī)藥（600216）等漲停。

　　消息面上，8月7日晚全球化工巨頭巴斯夫稱(chēng)，受2024年7月29日發(fā)生于德國(guó)路德維希港基地一裝置的火災(zāi)影響，巴斯夫歐洲公司(同時(shí)代表其受影響的關(guān)聯(lián)公司)宣布從即日起至另行通知前，部分維生素A、維生素E、類(lèi)胡蘿卜素產(chǎn)品以及部分香原料產(chǎn)品的供應(yīng)遭遇不可抗力影響。

　　發(fā)生火災(zāi)的裝置生產(chǎn)香原料和用于維生素A、維生素E和類(lèi)胡蘿卜素生產(chǎn)的前體。所有受傷員工在事故當(dāng)晚均已離開(kāi)醫(yī)療中心。此次事件沒(méi)有造成空氣、水或土壤污染。巴斯夫的環(huán)境監(jiān)測(cè)車(chē)在廠區(qū)內(nèi)外均未檢測(cè)到任何產(chǎn)品,相關(guān)政府部門(mén)已知悉該事件。

　　國(guó)信證券認(rèn)為巴斯夫作為全球重要的VA、VE以及原料檸檬醛生產(chǎn)商，其生產(chǎn)裝置受到此次火災(zāi)影響而暫時(shí)關(guān)停，復(fù)產(chǎn)時(shí)間尚難以預(yù)期，全球的維生素行業(yè)將出現(xiàn)階段性供給偏緊，VA、VE的價(jià)格有望延續(xù)近期的上漲趨勢(shì)，國(guó)內(nèi)企業(yè)有望充分享受產(chǎn)品價(jià)格上漲帶來(lái)的利潤(rùn)增厚。

　　開(kāi)源證券指出全球VA、VE供給集中，2024年以來(lái)供給擾動(dòng)不斷、出口需求同比高增。2024年以來(lái)維生素供給端擾動(dòng)不斷，帶動(dòng)產(chǎn)品價(jià)格底部上行。隨著下游養(yǎng)殖業(yè)盈利改善疊加帝斯曼、巴斯夫的維生素產(chǎn)能供給不確定性，維生素行業(yè)供需改善有望帶動(dòng)行業(yè)景氣上行、企業(yè)盈利修復(fù)。

　　新能源車(chē)月銷(xiāo)量首次超過(guò)燃油車(chē)

　　中國(guó)汽車(chē)流通協(xié)會(huì)乘用車(chē)市場(chǎng)信息聯(lián)席分會(huì)消息，2024年7月全國(guó)乘用車(chē)市場(chǎng)零售汽車(chē)172萬(wàn)輛，同比下降2.8%，環(huán)比下降2.6%。其中，7月常規(guī)燃油乘用車(chē)零售汽車(chē)84萬(wàn)輛同比下降26%，環(huán)比下降7%;7月新能源乘用車(chē)市場(chǎng)零售汽車(chē)87.8萬(wàn)輛同比增長(zhǎng)36.9%，環(huán)比增長(zhǎng)2.8%。7月新能源乘用車(chē)國(guó)內(nèi)月度零售滲透率達(dá)51.1%。

　　此前多家新能源車(chē)企公布7月產(chǎn)銷(xiāo)成績(jī)單，比亞迪（002594）繼續(xù)穩(wěn)坐第一，理想汽車(chē)單月交付量創(chuàng)歷史新高。具體來(lái)看，比亞迪7月累計(jì)銷(xiāo)售34.24萬(wàn)輛，年初至今累計(jì)銷(xiāo)售195.54萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)28.83%;理想汽車(chē)7月共交付5.1萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)49.4%，創(chuàng)歷史新高;小鵬汽車(chē)7月交付新車(chē)1.11萬(wàn)臺(tái)，環(huán)比增長(zhǎng)4%。

　　天風(fēng)證券（601162）研報(bào)認(rèn)為從7月整體情況來(lái)看，各家新車(chē)型爬坡穩(wěn)步進(jìn)行，頭部品牌保持良好勢(shì)頭，多個(gè)品牌在新車(chē)交付后環(huán)比改善顯著，逐漸找回交付節(jié)奏，有助于下半年國(guó)內(nèi)新能源乘用車(chē)市場(chǎng)銷(xiāo)量及滲透率的持續(xù)提升。