期權(quán)頭寸比股票頭寸風(fēng)險大是怎么一回事？如果金融市場在上漲，絕對看跌期權(quán)風(fēng)險更大。相反，如果市場下跌，更多的風(fēng)險將涉及看漲期權(quán)。如果你不想考慮任何市場類型，兩種選擇都有相同的風(fēng)險。然而，看漲期權(quán)比在股市中進入多頭頭寸風(fēng)險更小，因為如果你不執(zhí)行看漲期權(quán)，你失去的將是你支付的溢價。它也適用于股票市場的看跌期權(quán)和空頭頭寸。

　　看漲和看跌的多頭雖然風(fēng)險曲線相似，但并不完全相同。空頭的潛在利潤是有限的，因為價格不能超過零，但空頭的潛力是無限的。

　　哪些因素能影響到期權(quán)的最終價值？

　　因素1、標(biāo)的物的市場價格除外還有一個是執(zhí)行價格。執(zhí)行價格和市場價格的存在的不同，其最終是決定了內(nèi)涵價值，包括時間價值的存在還有大小，因為期權(quán)的價格由內(nèi)涵價值和時間價值構(gòu)成。股票期權(quán)對于它內(nèi)部的價值來說，就看漲期權(quán)來說，內(nèi)在價值越大，市場價格越高于執(zhí)行價格；執(zhí)行價格與市場價格的相對差異越大，對于時間價值來說，時間價值也就越小。

　　因素2、標(biāo)的物價格的上下浮動。預(yù)期標(biāo)的物價格的波動性越高在其他因素不變的情況下，標(biāo)的物市場價格增長到盈虧平衡點以上，或是回落到盈虧平衡點以下幅度也就越大，放生的概率也就越大，買方獲得更高收益的可能性就越高，期權(quán)賣方存在的市場風(fēng)險也會導(dǎo)致大大增加。因此，標(biāo)的市場價格波動越大，期權(quán)價格越高。

　　因素3、期權(quán)合同的有效期。在其他因素不變的情況下，期權(quán)有效期越長，美看漲期權(quán)和看跌期權(quán)的價值會增加，但歐洲期權(quán)的價值不一定會增加。

　　因素4、無風(fēng)險利率。當(dāng)利率上升時，期權(quán)的時間價值會降低，但對標(biāo)的市場價格的影響是不確定的。因此，無風(fēng)險利率對期權(quán)價格的影響取決于當(dāng)時的經(jīng)濟環(huán)境和利率變化對標(biāo)的市場價格的影響方向，考慮對期權(quán)內(nèi)在價值的影響方向和程度，然后綜合對時間價值的影響得到最終結(jié)果。

　　期權(quán)頭寸比股票頭寸風(fēng)險大你現(xiàn)在是不是已經(jīng)明白了。