事件1月28日，工信部召開(kāi)了重點(diǎn)稀土省（區(qū)、市）和企業(yè)工作會(huì)議。會(huì)議總結(jié)了2011年《國(guó)務(wù)院關(guān)于促進(jìn)稀土行業(yè)持續(xù)健康發(fā)展的若干意見(jiàn)》下發(fā)來(lái)，稀土行業(yè)開(kāi)展的主要工作及成效；分析行業(yè)發(fā)展面臨的新形勢(shì)和存在的問(wèn)題；進(jìn)一步明確“十三五”和近期工作的方向和要求，部署2015年主要任務(wù)和重點(diǎn)工作。

　　評(píng)論稀土行業(yè)政策成效不斷顯現(xiàn)：政府部門(mén)，按《國(guó)務(wù)院關(guān)于促進(jìn)稀土行業(yè)持續(xù)健康發(fā)展的若干意見(jiàn)》的指引，落實(shí)了稀土行業(yè)管理機(jī)構(gòu)，完善了稀土開(kāi)采、生產(chǎn)、流通等環(huán)節(jié)的管理政策，形成了以大型稀土集團(tuán)為主導(dǎo)的行業(yè)發(fā)展格局，企業(yè)資源利用、環(huán)境保護(hù)和高端稀土應(yīng)用技術(shù)水平大幅提升，打擊違法違規(guī)工作持續(xù)開(kāi)展并取得實(shí)效，稀土發(fā)展多元化的格局初步形成，2011~2014年稀土行業(yè)累計(jì)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)440多億元，同比增長(zhǎng)3倍以上。

　　下一步，工信部等政府將沿著當(dāng)前的政策框架，推進(jìn)行業(yè)管理。繼續(xù)打擊稀土產(chǎn)業(yè)鏈的違法違規(guī)行為，加強(qiáng)稀土生產(chǎn)與流通的管理，規(guī)范出口，打擊走私，抓緊完善出臺(tái)稀土資源稅改革方案；修改完善《稀有金屬管理?xiàng)l例》，爭(zhēng)取早日出臺(tái)；修訂《稀土指令性生產(chǎn)計(jì)劃管理辦法》、《稀土行業(yè)準(zhǔn)入條件》。

　　以六大集團(tuán)為核心，鐵腕推選行業(yè)整合。工信部明確，2015年底前六大稀土要整合全國(guó)所有稀土礦山和冶煉分離企業(yè)，實(shí)現(xiàn)以資產(chǎn)為紐帶的實(shí)質(zhì)性重組。六大集團(tuán)要按照備案的集團(tuán)組建方案排出工作時(shí)間表，工信部會(huì)同有關(guān)省（區(qū)）按季度進(jìn)行檢查；集團(tuán)支持政策與組建工作進(jìn)展掛鉤，在采礦權(quán)、生產(chǎn)計(jì)劃等方面對(duì)按時(shí)完成整合任務(wù)的集團(tuán)給予重點(diǎn)支持；集團(tuán)外稀土礦山和冶煉分離企業(yè)要大幅減少年度生產(chǎn)計(jì)劃，督促早日加入集團(tuán)。也有媒體稱(chēng)，截至目前，這六家稀土集團(tuán)共整合了全國(guó)67本稀土采礦證中的66本和99家冶煉分離企業(yè)中的77家，剩余1本采礦證和22家冶煉分離企業(yè)也已明確整合意向或列入淘汰落后計(jì)劃，2015年將全部完成。

　　加強(qiáng)稀土生產(chǎn)和流通管理。嚴(yán)控新上稀土礦山開(kāi)發(fā)和冶煉分離項(xiàng)目，杜絕違規(guī)、越權(quán)審批項(xiàng)目。通過(guò)稀土專(zhuān)用發(fā)票、舉報(bào)線(xiàn)索等及時(shí)查處稀土非法開(kāi)采生產(chǎn)、買(mǎi)賣(mài)非法產(chǎn)品、偷逃稅費(fèi)等違法違規(guī)案件，對(duì)存在問(wèn)題的企業(yè)和個(gè)人嚴(yán)肅查處，對(duì)不負(fù)責(zé)任、不抓不管甚至參與違法違規(guī)行為的管理機(jī)構(gòu)和機(jī)關(guān)工作人員嚴(yán)肅追究責(zé)任；嚴(yán)格生產(chǎn)總量控制管理，稀土計(jì)劃指標(biāo)要繼續(xù)向六大集團(tuán)集中，對(duì)存在違法違規(guī)生產(chǎn)等問(wèn)題的地方和企業(yè)核減計(jì)劃指標(biāo)。創(chuàng)新工作機(jī)制，利用稀土專(zhuān)用發(fā)票、出口數(shù)據(jù)等信息，倒查企業(yè)產(chǎn)品來(lái)源；委托第三方機(jī)構(gòu)開(kāi)展違法違規(guī)行為調(diào)查取證工作，建立常態(tài)化工作機(jī)制；規(guī)范稀土產(chǎn)品出口，繼續(xù)加大打擊出口走私力度。

　　大力發(fā)展高端應(yīng)用。未來(lái)政策將通過(guò)財(cái)政資金、產(chǎn)業(yè)基金、上市融資等渠道支持高端應(yīng)用產(chǎn)業(yè)發(fā)展，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)和社會(huì)資金投向稀土高端技術(shù)研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化；支持稀土企業(yè)主動(dòng)參與新能源汽車(chē)、工業(yè)機(jī)器人、污染防治等領(lǐng)域企業(yè)的新產(chǎn)品、新技術(shù)設(shè)計(jì)開(kāi)發(fā)，建立以需求為導(dǎo)向的定制開(kāi)發(fā)機(jī)制或企業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟。

　　投資建議總體上，我們認(rèn)為，稀土行業(yè)政策延續(xù)了自2011年以來(lái)的政策框架，但政策的執(zhí)行力度日趨鐵腕。一方面，打黑治違整頓行業(yè)生產(chǎn)秩序，壓縮黑色生產(chǎn)鏈、體制外企業(yè)的生產(chǎn)空間；一方面，通過(guò)六大集團(tuán)的推進(jìn)行業(yè)的整合，此次更是強(qiáng)調(diào)要借助于指令性計(jì)劃的傾斜，來(lái)推動(dòng)六大集團(tuán)實(shí)現(xiàn)對(duì)稀土資源與冶煉的全行業(yè)、實(shí)質(zhì)性整合；再者，加強(qiáng)稀土生產(chǎn)和流通的管理，通過(guò)稀土專(zhuān)用發(fā)票、出口數(shù)據(jù)、引入第三方機(jī)構(gòu)等舉措來(lái)打擊其中的違法違規(guī)行為，規(guī)范稀土產(chǎn)品出口，打擊走私。在需求方面，政府對(duì)于下游應(yīng)用特別是高端應(yīng)用也極為重視。

　　因此，我們維持對(duì)稀土行業(yè)的看法，行業(yè)政策執(zhí)行力度增強(qiáng)，供給趨于收縮，生產(chǎn)流通秩序改善，行業(yè)庫(kù)存不斷縮減，在收儲(chǔ)與即將進(jìn)入開(kāi)工旺季的支撐下，稀土價(jià)格有望穩(wěn)步上揚(yáng)，仍推薦關(guān)注盛和資源、五礦稀土、廣晟有色、廈門(mén)鎢業(yè)等公司，而高端應(yīng)用企業(yè)也有望從價(jià)格與政策中受益，關(guān)注正海磁材、中科三環(huán)和寧波韻升等企業(yè)。