【主題詳情】

　　解決新能源車充電慢的核心痛點(diǎn)，2022年成800V車型量產(chǎn)元年

　　得益于高壓快充技術(shù)在充電補(bǔ)能效率、驅(qū)動(dòng)性能等方面的優(yōu)勢，繼2020年吉利首次發(fā)布支持800V的SEA浩瀚架構(gòu)以來，國內(nèi)車企加快800V高壓平臺(tái)布局。隨著800V車型如極狐阿爾法S、阿維塔11、小鵬G9、長城機(jī)甲龍于年內(nèi)陸續(xù)上市，2022年成為800V車型量產(chǎn)元年。

　　目前，快充有高電流和高電壓兩種技術(shù)路線：相比高電流快充，高壓快充發(fā)熱少、損耗低。目前特斯拉采用高電流方案，而更多車企轉(zhuǎn)向高電壓方案。按照各公司規(guī)劃，2024年底前理想汽車、吉利、零跑都有望實(shí)現(xiàn)800V車型量產(chǎn)上市。中金公司分析指出，800V高壓平臺(tái)對功率器件、連接器、薄膜電容、高壓直流繼電器的耐壓要求大幅提升，同時(shí)由于高壓快充帶來更高的散熱需求，諸多車載零部件逐步升級。根據(jù)我們測算，800V高壓產(chǎn)業(yè)鏈涉及元器件、大小三電、電池?zé)峁芾淼?大技術(shù)/零部件升級，電驅(qū)動(dòng)集成化、熱管理換熱方式升級等或加速推進(jìn)。

　　上市公司中，銀輪股份表示，已開發(fā)適用于800V高壓快充系統(tǒng)的熱管理產(chǎn)品，國內(nèi)某造車新勢力即將上市的新車型即搭載了公司為其開發(fā)的集成熱管理系統(tǒng)，也是國內(nèi)首款搭款集成熱管理系統(tǒng)的車型。金杯電工已開發(fā)多款800V及以上高壓平臺(tái)用戶電磁線，并在多家客戶和多個(gè)項(xiàng)目中應(yīng)用。方正電機(jī)表示，已獲得某新能源汽車頭部企業(yè)800V高壓電機(jī)開發(fā)合同和項(xiàng)目定點(diǎn)。

　　自帶儲(chǔ)能本領(lǐng)，在建規(guī)模達(dá)已投運(yùn)規(guī)模的4倍，光熱發(fā)電萬億級市場拉開帷幕

　　我國正加速構(gòu)建“以新能源為主體的新型電力系統(tǒng)”，光熱發(fā)電集發(fā)電與儲(chǔ)能為一身，或?qū)⒃谟行Ы鉀Q新能源發(fā)電波動(dòng)性問題上扮演重要的角色。

　　光熱發(fā)電也稱聚光型太陽能熱發(fā)電，是利用大量反射鏡以聚焦的方式將太陽光聚集起來，加熱工質(zhì)，先將太陽能轉(zhuǎn)化為熱能，并將熱能儲(chǔ)存起來，在需要發(fā)電時(shí)，再利用高溫工質(zhì)產(chǎn)生高溫高壓的蒸汽，驅(qū)動(dòng)汽輪發(fā)電機(jī)組發(fā)電(光能→熱能→機(jī)械能→電能)。而正因?yàn)楣鉄岚l(fā)電特有的光熱轉(zhuǎn)換過程，也使光熱發(fā)電自帶儲(chǔ)能本領(lǐng)。據(jù)西部證券不完全統(tǒng)計(jì)，目前我國正處于前期準(zhǔn)備/可研/備案階段的光熱項(xiàng)目合計(jì)裝機(jī)規(guī)模達(dá)到1600MW，招投標(biāo)項(xiàng)目規(guī)模613MW，在建項(xiàng)目規(guī)模2595MW，在建規(guī)模為已投運(yùn)規(guī)模的4倍，光熱發(fā)展大大提速。中航證券指出，按照IEA預(yù)測，中國熱發(fā)電到2030年/2040年/2050年裝機(jī)量分別為29GW/88GW/118GW，據(jù)此判斷光熱發(fā)電萬億級市場才剛剛拉開帷幕。展望未來，具備光儲(chǔ)一體化優(yōu)勢的光熱發(fā)電潛力巨大，符合構(gòu)建新型電力系統(tǒng)的要求，有望迎來更大發(fā)展空間。

　　上市公司中，久盛電氣熔鹽管道及設(shè)備電伴熱系統(tǒng)為公司自主研發(fā)的技術(shù)，目前已成功應(yīng)用于中電建青海共和50MW塔式光熱發(fā)電項(xiàng)目、內(nèi)蒙古烏拉特中旗導(dǎo)熱油槽式100MW光熱發(fā)電項(xiàng)目等多個(gè)光熱發(fā)電項(xiàng)目。蘭石重裝表示，光熱發(fā)電領(lǐng)域是該公司開拓新能源裝備市場的重要方向，公司近年來在光熱發(fā)電領(lǐng)域相繼完成了甘肅阿克塞高溫熔鹽型光熱槽式發(fā)電測試平臺(tái)項(xiàng)目4臺(tái)熔鹽儲(chǔ)罐、中廣核德令哈50MW光熱發(fā)電項(xiàng)目15臺(tái)各類儲(chǔ)罐等項(xiàng)目產(chǎn)品，在光熱發(fā)電領(lǐng)域積累了豐富的裝備制造經(jīng)驗(yàn)。【安彩高科(600207)、股吧】光熱科技技術(shù)團(tuán)隊(duì)研發(fā)生產(chǎn)的光熱玻璃產(chǎn)品用于光熱發(fā)電，成為國內(nèi)少數(shù)能夠批量生產(chǎn)光熱玻璃的企業(yè)之一。

　　“通吃”現(xiàn)在和未來新能源電池材料體系，該產(chǎn)品需求或超10倍增長

　　硫酸錳有望憑借擴(kuò)產(chǎn)方便、應(yīng)用性能好、成本可控等優(yōu)勢成為新型錳基正極材料的主要錳源。中信證券預(yù)計(jì)2030年全球動(dòng)力+儲(chǔ)能+小型電池對錳的需求量將達(dá)到140萬噸以上，接近2021年的12倍水平。

　　高純硫酸錳目前應(yīng)用在三元材料，機(jī)構(gòu)指出，受益于新能源汽車的快速發(fā)展，未來有望在錳酸鋰和磷酸錳鐵鋰方面快速突破，將來在鈉電池正極材料、富鋰錳基材料以及無鈷鎳錳二元材料都有很好的應(yīng)用，通吃現(xiàn)在和未來的新能源電池材料體系。太平洋證券表示，綜合測算，2025年高純硫酸錳需求體量將達(dá)到134萬噸，實(shí)現(xiàn)四年7倍的高速增長，復(fù)合增速達(dá)到70%，進(jìn)入行業(yè)前所未有的高光時(shí)刻。

　　上市公司中，紅星發(fā)展兩家孫公司貴州省松桃紅星電化礦業(yè)有限責(zé)任公司、萬山鵬程礦業(yè)有限責(zé)任公司分別有一座碳酸錳礦山，兩座錳礦山總產(chǎn)能約25萬噸/年?！?a href="http://m.xfjyyzc.com/gegu/000603/" target="_blank" title="盛達(dá)資源(000603)股票分析,新聞,資金流向,財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)" >盛達(dá)資源(000603)、股吧】子公司金山礦業(yè)已于2021年建成生產(chǎn)規(guī)模3.5萬噸/年的一水硫酸錳生產(chǎn)線，完成了對銀、錳、金的有效提取和利用。騰遠(yuǎn)鈷業(yè)二期募投項(xiàng)目包括約16000噸硫酸錳(電池級)、10000金噸鎳產(chǎn)品的產(chǎn)能，預(yù)計(jì)今年四季度投產(chǎn)。

　　下游深度綁定光伏+鋰電，這一化工品滿負(fù)荷生產(chǎn)仍供不應(yīng)求

　　今年以來，純堿價(jià)格持續(xù)上漲超過兩成。一家純堿企業(yè)負(fù)責(zé)人告訴記者，廠設(shè)計(jì)產(chǎn)能是60萬噸，今年以來一直保持滿負(fù)荷生產(chǎn)運(yùn)行，最高純堿產(chǎn)量達(dá)到了2000噸以上每天，產(chǎn)銷兩旺，開工率達(dá)到了100%。業(yè)內(nèi)人士告訴記者，從去年下半年開始，一方面玻璃企業(yè)對純堿需求旺盛，另一方面純堿行業(yè)產(chǎn)量提升速度較慢，供不應(yīng)求。純堿現(xiàn)貨價(jià)格從每噸1700多元漲至3000元以上，至今仍維持在2700多元的高位。

　　純堿作為高能耗行業(yè)，供給端受到嚴(yán)格的政策約束，需求方面，根據(jù)百川盈孚2021年純堿下游消費(fèi)量統(tǒng)計(jì)，純堿下游主要用于玻璃制品，平板玻璃、日用玻璃、光伏玻璃的占比分別約為46%、18%和8%，此外還有硅酸鹽、焦亞硫酸鈉、磷酸鹽、小蘇打等，占比較小且分散，合計(jì)占比接近30%。華創(chuàng)證券分析指出，隨著新能源產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，光伏玻璃、碳酸鋰等下游需求未來有望接棒平板玻璃，成為純堿需求增量的主要來源。預(yù)計(jì)2022年國內(nèi)純堿供需缺口有望達(dá)到22萬噸，2023年減少至9萬噸，未來兩年行業(yè)景氣有望維持高位。

　　上市公司中，山東?；儔A設(shè)計(jì)產(chǎn)能280萬噸/年，2021年產(chǎn)能利用率100.38%?！?a href="http://m.xfjyyzc.com/gegu/600586/" target="_blank" title="金晶科技(600586)股票分析,新聞,資金流向,財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)" >金晶科技(600586)、股吧】純堿業(yè)務(wù)運(yùn)營主體為全資子公司海天公司，年產(chǎn)能150萬噸，除滿足公司玻璃板塊所需外，剩余產(chǎn)能則全部外銷。雙環(huán)科技具有年產(chǎn)純堿、氯化銨各110萬噸的生產(chǎn)能力，鹽產(chǎn)能120萬噸/年。

　　交通運(yùn)輸部：擬以高速公路和具備條件的普通國省干線公路服務(wù)區(qū)為重點(diǎn)，加快推進(jìn)充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

　　近日，中國政府網(wǎng)刊發(fā)了《交通運(yùn)輸部答網(wǎng)民關(guān)于“建議加強(qiáng)高速服務(wù)區(qū)的新能源充電樁建設(shè)”的留言》。交通運(yùn)輸部在回復(fù)中提到，2022年，我部會(huì)同國家能源局、國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)等單位，深入調(diào)查研究，制定加快推進(jìn)公路沿線充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的行動(dòng)方案和技術(shù)指南，擬以高速公路和具備條件的普通國省干線公路服務(wù)區(qū)為重點(diǎn)，按照“樁站先行、以供促需、因地制宜、分類推進(jìn)、廣泛覆蓋、適度超前、通用開放、智能高效”的原則，加快推進(jìn)充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，努力形成“固定設(shè)施為主體，移動(dòng)設(shè)施為補(bǔ)充，重要節(jié)點(diǎn)全覆蓋，運(yùn)行維護(hù)服務(wù)好，群眾出行有保障”的充電基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)。

　　中信建投萬煒分析指出，充電樁行業(yè)的成長邏輯是下游新能源車銷量帶動(dòng)上游充電樁的產(chǎn)銷，使車樁保有量之比維持在合理的范圍內(nèi)。由于當(dāng)下新能源汽車滲透率提升速度超預(yù)期，未來充電樁規(guī)模也將加速提升，預(yù)計(jì)到2025年新能源汽車保有量有望達(dá)到3200萬水平，車樁比分別按3/2.5測算，到2025年充電樁市場空間約為1000~1300萬臺(tái)水平，較目前規(guī)模有5~6倍增長空間，5年復(fù)合增速為45%。

　　上市公司中，太陽電纜具備充電樁電纜的生產(chǎn)能力，公司在互動(dòng)平臺(tái)表示充電樁電纜是充電樁的配套產(chǎn)品，隨著充電樁建設(shè)的加快，充電樁電纜也會(huì)被帶動(dòng)起來?！?a href="http://m.xfjyyzc.com/gegu/002276/" target="_blank" title="萬馬股份(002276)股票分析,新聞,資金流向,財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)" >萬馬股份(002276)、股吧】擁有從7kW到480kW功率的產(chǎn)品線，包括大功率一體式/分體式直流充電樁、壁掛式交流充電樁、智能交流充電樁、智能柔性分配充電堆等；此外，公司充電設(shè)備電壓目前已支持高壓平臺(tái)充電，最高可以支持到1000V。

　　國家電網(wǎng)董事長辛保安：發(fā)揮大電網(wǎng)資源配置作用，最大限度支援川渝地區(qū)電力供應(yīng)

　　國家電網(wǎng)有限公司董事長辛保安調(diào)研指導(dǎo)電力保供工作強(qiáng)調(diào)，確保電網(wǎng)安全運(yùn)行?？茖W(xué)安排運(yùn)行方式，加強(qiáng)電網(wǎng)運(yùn)行監(jiān)控，堅(jiān)持全公司“一盤棋”，發(fā)揮大電網(wǎng)資源配置作用，組織跨區(qū)跨省余缺互濟(jì)，最大限度支援川渝地區(qū)電力供應(yīng)。全面挖掘發(fā)電潛力。堅(jiān)持“需求響應(yīng)優(yōu)先、有序用電保底、節(jié)約用電助力”，用好各類可調(diào)節(jié)負(fù)荷資源。另據(jù)媒體報(bào)道，特斯拉與南加州愛迪生公司(SCE)建立合作關(guān)系，將其位于加州的虛擬發(fā)電廠擴(kuò)大至該州的南部地區(qū)。

　　近日南方持續(xù)高溫，各地出現(xiàn)不同程度電力緊張情況，除了保證供給外，也對電網(wǎng)提出了更高更急迫要求。長江證券余庚宗認(rèn)為，當(dāng)下電網(wǎng)發(fā)電與調(diào)配的效率迭代刻不容緩。近年來，中國智能電網(wǎng)市場規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，2020年達(dá)796.3億元，預(yù)計(jì)2022年市場規(guī)模將超900億元。

　　上市公司中，通達(dá)股份是一家專業(yè)生產(chǎn)架空導(dǎo)地線、電力電纜、特種電纜的專業(yè)廠家，公司產(chǎn)品可適用于城市電網(wǎng)、變電站引出線路和建筑、工礦企業(yè)內(nèi)部供電等項(xiàng)目，公司的主要客戶為國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)、中國鐵路總公司等。長城電工在國家電網(wǎng)項(xiàng)目中持續(xù)中標(biāo)，公司在互動(dòng)易表示，目前緊盯國家智能電網(wǎng)發(fā)展戰(zhàn)略，努力調(diào)整優(yōu)化產(chǎn)業(yè)布局，積極對現(xiàn)有優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)進(jìn)行技術(shù)升級，促進(jìn)公司主導(dǎo)產(chǎn)品向數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化、智能化、集約化及綠色環(huán)保方向發(fā)展。迦南智能生產(chǎn)的智能電表廣泛應(yīng)用于電力行業(yè)，包括智能電網(wǎng)建設(shè)、充電樁、光伏發(fā)電等對電能有計(jì)量需求的各種用電領(lǐng)域，客戶主要為國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)及其下屬網(wǎng)省公司等。

　　德國電價(jià)高達(dá)555歐元/兆瓦時(shí)創(chuàng)歷史新高，歐洲戶用儲(chǔ)能裝機(jī)未來復(fù)合增速有望持續(xù)超100%

　　近日，德國交付的基本負(fù)荷電價(jià)上漲13.3%，創(chuàng)下555歐元/兆瓦時(shí)的新高，德國明年交付的電力價(jià)格首次達(dá)到500歐元/兆瓦時(shí)。同時(shí)，德國2022年10月、12月、2023年第一季度及2025年的電力價(jià)格同樣創(chuàng)歷史新高。歐盟將禁止進(jìn)口俄羅斯煤炭，歐盟煤炭業(yè)界先前表示，禁運(yùn)將導(dǎo)致用煤成本上漲、抬高本地區(qū)電價(jià)。

　　東吳證券曾朵紅指出，2022年以來歐洲能源價(jià)格大漲，電價(jià)與傳統(tǒng)能源價(jià)格高度關(guān)聯(lián)，能源價(jià)格高漲推動(dòng)歐洲居民電價(jià)大幅上漲，使歐洲戶用儲(chǔ)能收益率大漲。電價(jià)大漲疊加政策推動(dòng)，歐洲戶儲(chǔ)裝機(jī)預(yù)計(jì)翻番以上增長，超出市場預(yù)期。預(yù)計(jì)2022年歐洲戶儲(chǔ)能裝機(jī)量有望超4GWh，同比增長超150%，未來復(fù)合增速有望持續(xù)超100%。

　　公司方面，派能科技主營磷酸鐵鋰電芯、模組及儲(chǔ)能電池系統(tǒng)的研發(fā)、生產(chǎn)，產(chǎn)品可靈活滿足從家用kWh等級到電網(wǎng)MWh等級的儲(chǔ)能需求，公司是歐洲第一大儲(chǔ)能系統(tǒng)集成商Sonnen、英國最大光伏產(chǎn)品提供商Segen等海外大型優(yōu)質(zhì)客戶的核心供應(yīng)商；昱能科技的儲(chǔ)能產(chǎn)品可以交流耦合方式與光伏并網(wǎng)逆變器系統(tǒng)一起組成微網(wǎng)系統(tǒng)，具有低壓組件接入和低壓電池接入的安全優(yōu)點(diǎn)，同時(shí)具備自發(fā)自用、備用電源等工作模式；禾邁股份主營光伏逆變器等電力變換設(shè)備和電氣成套設(shè)備及相關(guān)產(chǎn)品的研發(fā)、制造，儲(chǔ)能產(chǎn)品是公司的核心發(fā)展方向，是光伏建筑和分布式發(fā)電系統(tǒng)后續(xù)重要推動(dòng)力。

　　比亞迪又一款新車型亮相成都車展開啟預(yù)售，國產(chǎn)新能源車品牌崛起為零部件供應(yīng)商提供機(jī)遇

　　比亞迪護(hù)衛(wèi)艦07有望于8月的成都車展正式亮相并開啟預(yù)售，且新車有望9月底正式上市。護(hù)衛(wèi)艦07定位中型SUV，在動(dòng)力方面，該車將搭載比亞迪DM-i插混系統(tǒng)，搭配磷酸鐵鋰電池組。

　　東海證券黃涵虛指出，插電混動(dòng)車型多與燃油車型相競爭，低油耗的比亞迪DM-i平臺(tái)車型和吉利雷神智擎Hi·P平臺(tái)車型銷量表現(xiàn)優(yōu)異，隨著護(hù)衛(wèi)艦07、星越LHi·P等新車型上市，插電混動(dòng)車型銷量有望進(jìn)一步提升。自主品牌、新勢力在新能源汽車市場的崛起也為內(nèi)資零部件供應(yīng)商擴(kuò)大市場份額、實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品升級提供了機(jī)遇。

　　公司方面，天龍股份的產(chǎn)品應(yīng)用于汽車發(fā)動(dòng)機(jī)系統(tǒng)、搖窗系統(tǒng)、座椅系統(tǒng)、儀表系統(tǒng)、空調(diào)系統(tǒng)等，公司的輕量化功能門板產(chǎn)品間接供應(yīng)比亞迪多款車型，座椅電機(jī)刷架產(chǎn)品間接供貨特斯拉；泉峰汽車主營汽車關(guān)鍵零部件的研發(fā)、生產(chǎn)，逐步形成以汽車熱交換零部件、傳動(dòng)零部件、引擎零部件為核心的產(chǎn)品體系，產(chǎn)品主要應(yīng)用于中高端汽車，為比亞迪供應(yīng)變速箱閥板終端配套比亞迪DMI平臺(tái)；寧波精達(dá)主營換熱器裝備和精密壓力機(jī)的研發(fā)、生產(chǎn)，公司的微通道換熱器參與汽車座艙熱管理、電機(jī)和電池?zé)峁芾?、增程式渦輪增壓熱管理。