8月12日市場(chǎng)昨日震蕩走高，創(chuàng)業(yè)板指領(lǐng)漲，滬指、深成指盤中均再創(chuàng)年內(nèi)新高。滬深兩市全天成交額1.83萬億，較上個(gè)交易日放量1167億。板塊方面，PEEK材料、鋰礦、CPO、PCB等板塊漲幅居前，銀行、黃金、影視、工程機(jī)械等板塊跌幅居前。截至昨日收盤，滬指漲0.34%，深成指漲1.46%，創(chuàng)業(yè)板指漲1.96%。

　　在今天的券商晨會(huì)上，天風(fēng)證券指出，險(xiǎn)資或?qū)⒊掷m(xù)為銀行股帶來可觀的增量資金；中信建投表示，國產(chǎn)人形機(jī)器人加速放量，繼續(xù)看好板塊整體行情；國金證券認(rèn)為，高質(zhì)量數(shù)據(jù)將是拉開化工企業(yè)AI布局的關(guān)鍵。

　　天風(fēng)證券：險(xiǎn)資或?qū)⒊掷m(xù)為銀行股帶來可觀的增量資金

　　天風(fēng)證券指出，險(xiǎn)資對(duì)銀行股的增配空間可以從兩個(gè)方面進(jìn)行考慮：一是新增保費(fèi)投資A股帶來的增量資金。測(cè)算發(fā)現(xiàn)，2025年險(xiǎn)資將分別為銀行股帶來1404億、737億增量資金。若假設(shè)2024年新增保費(fèi)收入25%投向A股市場(chǎng)，預(yù)計(jì)2025年銀行股增量資金較2024年增長29%。二是用足權(quán)益類資產(chǎn)配置上限帶來的增量資金。目前財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)、人身險(xiǎn)行業(yè)內(nèi)多數(shù)公司的理論權(quán)益類資產(chǎn)配置上限為其上季末總資產(chǎn)的30%。長期來看，用足權(quán)益類資產(chǎn)配置上限或至少擴(kuò)張2432億險(xiǎn)資持倉銀行股市值?？傊?，無論是監(jiān)管引導(dǎo)下新增保費(fèi)入市，還是提升存量資產(chǎn)中權(quán)益配置比例，險(xiǎn)資或?qū)⒊掷m(xù)為銀行股帶來可觀的增量資金，資金面驅(qū)動(dòng)下銀行股估值仍有修復(fù)空間。

　　中信建投：國產(chǎn)人形機(jī)器人加速放量 繼續(xù)看好板塊整體行情

　　中信建投認(rèn)為，近期各地發(fā)布機(jī)器人相關(guān)產(chǎn)業(yè)支持政策，給予一定產(chǎn)業(yè)補(bǔ)貼或消費(fèi)補(bǔ)貼。世界機(jī)器人大會(huì)依舊保持空前的熱度，國產(chǎn)機(jī)器人百花齊放。產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)的靈巧手、關(guān)節(jié)模組零部件、傳感器等環(huán)節(jié)均有多種方案齊頭并進(jìn)，有望加速具身智能機(jī)器人迭代。具身智能產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)的進(jìn)步正不斷被看到，后續(xù)仍有世界人形機(jī)器人運(yùn)動(dòng)會(huì)、智元機(jī)器人合作伙伴大會(huì)、Optimus三代機(jī)發(fā)布、國產(chǎn)機(jī)器人招投標(biāo)等潛在催化值得關(guān)注。繼續(xù)看好板塊整體行情，推薦產(chǎn)業(yè)趨勢(shì)更優(yōu)、放量更快的傳感器、靈巧手、垂類應(yīng)用端、國產(chǎn)供應(yīng)鏈條等環(huán)節(jié)。

　　國金證券：高質(zhì)量數(shù)據(jù)將是拉開化工企業(yè)AI布局的關(guān)鍵

　　國金證券指出，AI垂類應(yīng)用正加速向化工全鏈條滲透：設(shè)備端聚焦“AI+機(jī)器人”高危巡檢；研發(fā)端看好“AI+自動(dòng)化實(shí)驗(yàn)”驅(qū)動(dòng)的分子發(fā)現(xiàn)及工藝優(yōu)化；產(chǎn)品端關(guān)注AI輔助配方升級(jí)與新材料迭代。人工智能系統(tǒng)的性能取決于其所依賴的數(shù)據(jù)，高質(zhì)量數(shù)據(jù)將是拉開化工企業(yè)AI布局的關(guān)鍵。