隨著一季報的公布，多家知名私募的持倉逐漸曝光。

　　梳理發(fā)現(xiàn)，老牌百億私募淡水泉持股集中醫(yī)藥生物和先進(jìn)制造領(lǐng)域，且布局時間較早。

　　值得注意的是，淡水泉持股思路更與“國家隊”、社保基金和外資重疊性較強(qiáng)。

　　重倉醫(yī)藥生物板塊

　　從最新公布的一季報持倉數(shù)據(jù)看出，淡水泉重倉多只醫(yī)藥生物板塊，包括天士力(600535) (600535,股吧)、紅太陽(000525)(000525,股吧)、瑞普生物(300119) (300119,股吧)等。

　　其中，正加大創(chuàng)新藥研發(fā)的天士力是淡水泉2015年第二季度起建倉的股票。截至今年一季度末，淡水泉精選1期和投資精英之淡水泉占據(jù)該股前十大流通股兩席，總計持股量占比1.59%。

　　值得注意的是，天士力受到多家機(jī)構(gòu)“扎堆”，前十大流通股東，包括證金公司、中央?yún)R金、挪威中央銀行、重陽投資等。

　　據(jù)了解，天士力一直是中藥板塊龍頭，正加大腫瘤、糖尿病等創(chuàng)新研發(fā)管線布局。一季報數(shù)據(jù)顯示，天士力營收 39.52 億元，同比增長 18.06%，歸母凈利潤 3.72 億元，同比增長 16.77%。

　　淡水泉今年一季度建倉一只創(chuàng)業(yè)板股票——瑞普生物，位列十大流通股東的第五位，占流通股本比例2.24%。

　　據(jù)悉，瑞普生物主營獸用生物制品和獸用制劑，日前參股國內(nèi)寵物醫(yī)療龍頭瑞派寵物。一季報數(shù)據(jù)顯示，該公司實現(xiàn)營業(yè)收入2.94億元,同比增長28.38%，凈利潤3849萬元 同比增長22.19%。

　　此外，成泉資本和全國社?；鹁钟腥鹌丈?。

　　由于部分上市公司未披露一季報，截至2017年四季度末，淡水泉還持有人福醫(yī)藥(600079) (600079,股吧)（證金公司、中央?yún)R金持有）、華海藥業(yè)(600521) (600521,股吧)（挪威中央銀行、中央?yún)R金持有）、紅太陽（中央?yún)R金持有）等股票。2017年三季度，淡水泉建倉浙江醫(yī)藥(600216) (600216,股吧)。

　　提早布局先進(jìn)制造

　　發(fā)現(xiàn)，從2014年四季度開始，淡水泉陸續(xù)布局先進(jìn)制造板塊，比如制造消費類電聲產(chǎn)品的歌爾股份(002241)、5G與光芯片概念的烽火通信(600498) (600498,股吧)。

　　2018年一季報數(shù)據(jù)顯示，淡水泉持有制造電聲器件的中小板公司——歌爾股份，淡水泉精選1期持有3119.77萬股，持股比例1.15%。實際上，2014年四季度起淡水泉一直位列該公司前十大流通股東。

　　最新持倉數(shù)據(jù)顯示，證金公司、中央?yún)R金、挪威中央銀行也持有歌爾股份。今年前三月，歌爾股份營收 40.5 億元，同比下降 10.6%，歸母凈利潤 1.84 億元， 同比下降 38.6%。

　　光通信行業(yè)的龍頭股——烽火通信受到清和泉青睞。一季報顯示，淡水泉精選1期持有829.84萬股，占流通股本比例0.81%。

　　發(fā)現(xiàn)，淡水泉精選1期在2015年四季度建倉烽火通信，2016年一季度曾有三只淡水泉產(chǎn)品位列前十大流通股東。

　　2017年烽火通信營收突破210億元，近十年累計投入研發(fā)費用超過100億元，并逐步布局云計算和光芯片業(yè)務(wù)。今年前三月該公司實現(xiàn)營業(yè)收入42.48億元，同比增長20.63%。此外，三只全國社?；鸾M合和挪威中央銀行也持有烽火通信。

　　此外，去年三季度，淡水泉還布局國產(chǎn)芯片概念的光迅科技(002281) (002281,股吧)，中央?yún)R金和三只社?；鸾M合也在其中。

　　另有四大重倉股票

　　截至2017年末，淡水泉重倉股票包括招商輪船(601872) (601872,股吧)、中材科技(002080) (002080,股吧)、艾華集團(tuán)(603989)(603989,股吧)和絕味食品(603517)。

　　淡水泉去年四季度建倉絕味食品——專注于休閑鹵制食品研發(fā)與生產(chǎn)的上市公司。淡水泉精選1期和淡水泉精選3期總計持股量占流通股本4.17%。

　　2017年三季度，淡水泉建倉艾華集團(tuán)——節(jié)能照明類鋁電解電容器龍頭公司，并在四季度進(jìn)行增持，旗下四只產(chǎn)品持股量占流通股7.92%。

　　此外，去年四季度，淡水泉三只產(chǎn)品增持招商輪船，且均進(jìn)入前十大流通股東，持股量占比達(dá)1.45%。

　　主營特種纖維材料研發(fā)的中材科技也是“機(jī)構(gòu)扎堆”公司，截至去年四季度末，社保基金、諾安基金(博客,微博)、工銀瑞銀位列前十大流通股東，淡水泉有三只產(chǎn)品持有中材股份，總計持股占比達(dá)2.13%。

　　由于以上四家公司未公布一季報，淡水泉持倉變動還無法得知。