久吾高科(300631)新股發(fā)行介紹 一、發(fā)行概況 發(fā) 行 人：江蘇久吾高科技股份有限公司 主承銷商(保薦人)：國泰君安證券股份有限公司 發(fā)行數(shù)量：不超過1,610萬股 市 盈 率： 發(fā)行方式：網(wǎng)上按市值申購向公眾投資者直接定價發(fā)行的方式 發(fā)行對象：在中國結(jié)算深圳分公司開立證券賬戶的機構(gòu)投資者和根據(jù)《創(chuàng)業(yè)板市場投資者適當性 管理暫行規(guī)定》及實施辦法等規(guī)定已開通創(chuàng)業(yè)板市場交易的自然人(國家法律、法規(guī)禁 止購買者除外),并且符合《深圳市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)上發(fā)行實施細則》的規(guī)定 網(wǎng)上申購上限： 網(wǎng)上申購日期：2017年3月13日 網(wǎng)上繳款日期：2017年3月15日 二、本次發(fā)行募集資金運用計劃 經(jīng)公司2014年第二次臨時股東大會審議通過,公司本次擬公開發(fā)行新股1,610萬股。 公司本次公開發(fā)行新股募集資金運用圍繞主營業(yè)務(wù)進行,全部用于公司主營業(yè)務(wù)相關(guān)的項目及主營業(yè)務(wù)發(fā)展所需的流動資金,公開發(fā)行新股募集資金扣除發(fā)行費用后擬投資于以下項目: 序號 項目名稱 項目投資總額與投入進度安排 - - - - 募集資金擬投資額 項目備案 - - 第一年 第二年 第三年 第四年 總額 - - 1 陶瓷濾膜及成套設(shè)備生產(chǎn)線擴產(chǎn)建設(shè)項目14,188.8 14,188.8 3,223.1 1,297.0 32,897.6 10,469.50浦發(fā)改字[2013]261 號 2 面向廢水處理及回用的分離膜裝備產(chǎn)業(yè)化項目3,768.8 2,512.6 708.1 170.5 7,160.0 4,950.0浦發(fā)改字[2012]241 號 3 國家級無機膜技術(shù)中心建設(shè)項目3,510.7 3,510.7 600.0 / 7, 621.5 -寧高管內(nèi)備字[2013]023號 4 補充流動資金 10,000.0 - / - 合計 57,679.1 15,419.50 根據(jù)市場情況,公司可先以自籌資金對上述項目進行前期投入,并將在募集資金到位后以募集資金置換屆時已累計投入的自籌資金。若實際募集資金(扣除發(fā)行費用后)不能滿足項目投資需要,資金缺口將由公司自籌解決。 三、主要財務(wù)指標 財務(wù)指標 2016年9月30日 2015年12月31日 2014年12月31日 2013年12月31日 流動比率（倍） 3.00 2.66 2.17 1.57 速動比率（倍） 2.14 1.89 1.41 0.91 資產(chǎn)負債率（母公司）（%） 31.34 34.25 39.93 52.57 資產(chǎn)負債率（合并）（%） 30.96 34.18 39.52 52.02 歸屬于公司普通股股東的每股凈資產(chǎn)（元）7.89 7.37 6.42 5.29 無形資產(chǎn)（扣除土地使用權(quán)）占凈資產(chǎn)的比例（%）0.13 0.51 1.20 2.18 財務(wù)指標 2016年1-9月 2015年度 2014年度 2013年度 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次/年） 1.35 1.56 2.42 3.18 存貨周轉(zhuǎn)率（次/年） 1.10 1.05 1.11 1.26 息稅折舊攤銷前利潤（萬元）4,541.53 7,140.90 8,126.95 9,224.67 利息保障倍數(shù)（倍） - - 265.14 75.85 每股經(jīng)營現(xiàn)金流量凈額（元）0.21 0.92 -0.28 1.14 每股凈現(xiàn)金流量（元） 0.10 0.48 -0.74 0.25 基本每股收益（元） 0.62 1.05 1.23 1.42 稀釋每股收益（元） 0.62 1.05 1.23 1.42 凈資產(chǎn)收益率（加權(quán)平均）（%）8.13 15.20 21.12 30.79 凈資產(chǎn)收益率（加權(quán)平均/扣除非經(jīng)常性損益）（%）5.78 11.73 15.76 24.15 四、本次發(fā)行前后的股本情況 本次發(fā)行前公司總股本為4,804萬股,本次公開發(fā)行新股1,610萬股,占發(fā)行后總股本6,414萬股的25.10%。 本次發(fā)行前后公司股本結(jié)構(gòu)如下: 股東名稱 發(fā)行前 - 發(fā)行后 - - 股數(shù)(萬股) 持股比例 股數(shù)(萬股) 持股比例 德匯集團 2,000.00 41.63% 2,000.00 31.18% 青騅躡影 720.00 14.99% 720.00 11.23% 南工大資產(chǎn)公司（SS） 630.00 13.11% 469.00 7.31% 維思捷朗 413.25 8.60% 413.25 6.44% 邢衛(wèi)紅 170.0274 3.54% 170.0274 2.65% 范益群 150.0274 3.12% 150.0274 2.34% 捷奕創(chuàng)投 130.08 2.71% 130.08 2.03% 維思投資 80.247 1.67% 80.25 1.25% 楊剛 40.00 0.83% 40.00 0.62% 楊建民 30.00 0.62% 30.00 0.47% 金萬勤 30.00 0.62% 30.00 0.47% 張宏 25.00 0.52% 25.00 0.39% 黃培 20.0274 0.42% 20.0274 0.31% 王沛 20.0274 0.42% 20.0274 0.31% WANG ZHAOHUI（汪朝暉） 20.0274 0.42% 20.0274 0.31% 劉飛 20.00 0.42% 20.00 0.31% 陳先鈞 20.00 0.42% 20.00 0.31% 王肖虎 20.00 0.42% 20.00 0.31% 漆虹 20.00 0.42% 20.00 0.31% 潘鎖良 20.00 0.42% 20.00 0.31% 周邢 20.00 0.42% 20.00 0.31% 吳健 20.00 0.42% 20.00 0.31% 楊積衡 15.00 0.31% 15.00 0.23% 王志員 15.00 0.31% 15.00 0.23% 方遒 15.00 0.31% 15.00 0.23% 王懷林 10.2312 0.21% 10.2312 0.16% 景文珩 10.00 0.21% 10.00 0.16% 陳日志 10.00 0.21% 10.00 0.16% 汪效祖 10.00 0.21% 10.00 0.16% 梁小軍 10.00 0.21% 10.00 0.16% 魏煦 10.00 0.21% 10.00 0.16% 晉欣蕾 10.00 0.21% 10.00 0.16% 魏曉菁 10.00 0.21% 10.00 0.16% 李衛(wèi)星 10.00 0.21% 10.00 0.16% 顧學(xué)紅 10.00 0.21% 10.00 0.16% 時權(quán) 3.1154 0.065% 3.1154 0.049% 時蓓 3.1154 0.065% 3.1154 0.049% 時蕾 3.1154 0.065% 3.1154 0.049% 時華 3.1154 0.065% 3.1154 0.049% 時衡 3.1154 0.065% 3.1154 0.049% 時量 3.1154 0.065% 3.1154 0.049% 王鳳儀 3.00 0.062% 3.00 0.047% 郭圣超 2.0274 0.042% 2.0274 0.032% 胡金壽 2.00 0.042% 2.00 0.031% 吳耀忠 2.00 0.042% 2.00 0.031% 孫麗萍 1.50 0.031% 1.50 0.023% 時盛 1.335 0.028% 1.335 0.021% 陸駿 1.00 0.021% 1.00 0.016% 束元松 1.00 0.021% 1.00 0.016% 林金娣 1.00 0.021% 1.00 0.016% 吳達奎 1.00 0.021% 1.00 0.016% 張岳泉 1.00 0.021% 1.00 0.016% 杜德華 1.00 0.021% 1.00 0.016% 徐巧月 1.00 0.021% 1.00 0.016% 陸娟英 1.00 0.021% 1.00 0.016% 王維榮 1.00 0.021% 1.00 0.016% 朱靜維 0.50 0.010% 0.50 0.008% 全國社會保障基金理事會 - - 161.00 2.51% 本次發(fā)行社會公眾股 - - 1,610.00 25.10% 合計 4,804.00 100.00% 6,414.00 100.00% 五、公司主營業(yè)務(wù)、主要產(chǎn)品或服務(wù)的基本情況 (一)主營業(yè)務(wù)、主要產(chǎn)品或服務(wù)的基本情況 1、主營業(yè)務(wù)介紹 公司專注從事以陶瓷膜為核心的膜分離技術(shù)的研發(fā)與應(yīng)用,并以此為基礎(chǔ)面向過程分離與特種水處理領(lǐng)域提供系統(tǒng)化的膜集成技術(shù)整體解決方案,包括:研發(fā)、生產(chǎn)陶瓷膜材料及膜分離成套設(shè)備,根據(jù)客戶需求設(shè)計技術(shù)方案、實施膜分離系統(tǒng)集成,以及提供運營技術(shù)支持與運營服務(wù)等。 膜分離技術(shù)是利用膜的選擇性分離功能實現(xiàn)料液不同成分的分離、純化、濃縮的新型高效分離技術(shù),具有高效、節(jié)能、環(huán)保和過濾精度高等特性,已成為解決水資源、能源、環(huán)境等領(lǐng)域重大問題的共性技術(shù)之一,被列為我國當前重點發(fā)展的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)9和優(yōu)先發(fā)展的高技術(shù)產(chǎn)業(yè)化重點領(lǐng)域10。在過程工業(yè)分離領(lǐng)域,膜分離技術(shù)的應(yīng)用可以提高分離效率與精度,從而降低生產(chǎn)成本,減少排放,并提升產(chǎn)品品質(zhì);在水處理領(lǐng)域,膜分離技術(shù)可以對原水或各類廢(污)水進行凈化處理,從而提高水資源綜合利用水平,有利于水資源保護。 根據(jù)膜材質(zhì)的不同,膜分離所使用的膜材料可分為無機膜(陶瓷膜等)與有機膜。其中,陶瓷膜是一種以無機陶瓷材料制成的具有特殊選擇性分離功能的高性能膜材料,以其分離效率和分離精度高、化學(xué)穩(wěn)定性好、耐酸堿、耐高溫、耐有機溶劑、機械強度高等優(yōu)異性能,在高溫、溶劑和反應(yīng)體系等苛刻環(huán)境下的過程工業(yè)分離和強腐蝕性、高溫、高鹽、含油、高懸浮物等特種水處理領(lǐng)域體現(xiàn)了良好的適用性,成為膜材料中極具發(fā)展前景的重要品種。 公司是國內(nèi)陶瓷膜行業(yè)的主要開創(chuàng)企業(yè),自1997年有限公司設(shè)立以來,始終專注于膜分離技術(shù)的研發(fā)和應(yīng)用,特別是在陶瓷膜領(lǐng)域進行了開創(chuàng)性的研究和產(chǎn)業(yè)化推廣。經(jīng)過在以陶瓷膜為核心的膜分離技術(shù)領(lǐng)域逾十八年的持續(xù)投入和積累,公司在技術(shù)水平、生產(chǎn)能力、產(chǎn)品應(yīng)用市場等方面均實現(xiàn)了跨越式發(fā)展。公司現(xiàn)已擁有108項膜分離技術(shù)相關(guān)專利(其中發(fā)明專利65項),自主掌握了包括陶瓷膜材料制備、膜組件與成套設(shè)備開發(fā)及多領(lǐng)域的膜分離技術(shù)應(yīng)用工藝在內(nèi)的全面技術(shù)體系。公司具有從陶瓷膜材料生產(chǎn)、膜組件與成套設(shè)備制造到提供膜集成技術(shù)整體解決方案在內(nèi)的完整業(yè)務(wù)體系,并在生物與醫(yī)藥、化工、食品飲料等過程分離領(lǐng)域及鋼鐵廢水、造紙廢水、印染廢水等特種水處理領(lǐng)域積累了大量的膜分離技術(shù)應(yīng)用經(jīng)驗和客戶資源,公司已發(fā)展成為國內(nèi)陶瓷膜行業(yè)的領(lǐng)先企業(yè)。 2、主要產(chǎn)品或服務(wù)介紹 報告期內(nèi),公司的主營產(chǎn)品為以陶瓷膜等膜材料為核心的膜集成技術(shù)整體解決方案。 (1)膜及陶瓷膜的簡介 膜材料是一種具有特殊選擇性分離功能的無機或有機聚合物材料,能夠?qū)⒘黧w分隔成不相通的兩個部分,使其中的一種或幾種物質(zhì)透過,從而將其它物質(zhì)分離出來。 膜材料主要通過其微孔結(jié)構(gòu)進行物料過濾與物質(zhì)分離,微孔結(jié)構(gòu)的孔徑大小決定了其截流物質(zhì)的范圍,孔徑分布與孔隙率則是影響膜材料分離精度與分離效率的關(guān)鍵因素。隨著膜材料制備技術(shù)的發(fā)展,膜材料的孔徑已由微米級逐步發(fā)展至納米級,其過濾范圍也由顆粒過濾擴展至分子級分離、氣體分離等,適用范圍不斷擴大。現(xiàn)代膜材料制備技術(shù),已能夠根據(jù)物料體系環(huán)境和分離要求,精確控制膜材料的孔徑大小、孔徑分布與孔隙率,從而實現(xiàn)高效分離和選擇性分離功能。與傳統(tǒng)過濾分離技術(shù)相比,膜可以在分子范圍內(nèi)進行物質(zhì)分離,可實現(xiàn)高精度的選擇性分離,且膜分離過程屬于連續(xù)物理過程,不需發(fā)生相變和添加助劑,因此膜分離技術(shù)具有高效、節(jié)能、環(huán)保和過濾精度高等特性,已成為分離科學(xué)中的重要技術(shù)之一?？萍疾俊陡咝阅苣げ牧峡萍及l(fā)展“十二五”專項規(guī)劃》中指出“高性能膜材料是新型高效分離技術(shù)的核心材料,已經(jīng)成為解決水資源、能源、環(huán)境等領(lǐng)域重大問題的共性技術(shù)之一,在促進我國國民經(jīng)濟發(fā)展、產(chǎn)業(yè)技術(shù)進步與增強國際競爭力等方面發(fā)揮著重要作用。高性能膜材料的應(yīng)用覆蓋面在一定程度上反映一個國家過程工業(yè)、能源利用和環(huán)境保護的水平。”通過膜分離技術(shù)替代傳統(tǒng)過濾分離技術(shù)已成為過程工業(yè)、水資源利用等領(lǐng)域發(fā)展的重要趨勢。 根據(jù)膜材質(zhì)的不同,膜可分為無機膜和有機膜,其中有機膜是以有機聚合物加工而成,開發(fā)應(yīng)用較早,容易制備、容易成型;但隨著膜分離技術(shù)及其應(yīng)用的發(fā)展,對膜的使用條件提出了越來越高的要求,有機膜因其材質(zhì)強度、性能穩(wěn)定性、耐久性等方面的局限,難以滿足各種苛刻環(huán)境或復(fù)雜條件下膜分離應(yīng)用的需要。在此背景下,無機膜尤其是陶瓷膜克服了有機膜在耐高溫、耐酸堿、耐有機溶劑、機械強度等方面的不足,尤其適用于過程工業(yè)及特種水處理等苛刻環(huán)境或復(fù)雜條件下的膜分離應(yīng)用,近年來得到了快速發(fā)展。