諾誠(chéng)健華（09969）今日起至3月16日招股，擬發(fā)行2.5億股，其中香港發(fā)售股份數(shù)目2503.4萬(wàn)股，國(guó)際發(fā)售股份數(shù)目2.25億股。另有約15%的超額配股權(quán)。發(fā)售價(jià)格區(qū)間為8.18~8.95港元/股。股份將以每手1000股股份進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)。預(yù)期將于2020年3月23日正式登陸港交所。

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　　據(jù)獨(dú)角獸早知道（ID：iponews）了解，諾誠(chéng)健華本次發(fā)行共計(jì)有12名基石投資者，合計(jì)認(rèn)購(gòu)約12.78億港幣，以發(fā)行價(jià)中端8.56港元/股計(jì)，基石投資者將認(rèn)購(gòu)的總股份數(shù)占發(fā)售股份的59.66%。主要基石投資者名單包括：中國(guó)結(jié)構(gòu)調(diào)整基金、維梧資本、Matthews Asia Funds、Tiger Pacific Master Fund LP等。

　　諾誠(chéng)健華將成為2020年首家登陸港股市場(chǎng)的生物醫(yī)藥公司。

　　諾誠(chéng)健華是一家處于臨床階段的生物醫(yī)藥公司，由美國(guó)約翰霍普金斯醫(yī)學(xué)院博士崔霽松和前清華大學(xué)副校長(zhǎng)施一公于2015年共同創(chuàng)辦。該公司致力于發(fā)現(xiàn)、開(kāi)發(fā)并商業(yè)化用于治療癌癥及自身免疫性疾病的分子靶向藥物。

　　招股書(shū)顯示，諾誠(chéng)健華在2017年至2019年前三季度凈虧損分別為3.42億元、5.54億元、6.53億元。因?yàn)樵摴镜漠a(chǎn)品還未獲準(zhǔn)進(jìn)行商業(yè)銷(xiāo)售，報(bào)告期內(nèi)未從產(chǎn)品銷(xiāo)售產(chǎn)生任何營(yíng)收。與此同時(shí)，諾誠(chéng)健華的研發(fā)費(fèi)用高企，報(bào)告期內(nèi)累計(jì)投入3.61億元。對(duì)生物醫(yī)藥企業(yè)來(lái)說(shuō)，大量的研發(fā)投入是公司進(jìn)行藥物研發(fā)和商業(yè)化的必要條件。

　　來(lái)自招股書(shū)

　　目前，諾誠(chéng)健華團(tuán)隊(duì)發(fā)現(xiàn)并研發(fā)了有9種候選藥物，包括3種臨床階段候選藥物和6種處于IND準(zhǔn)備階段的自主研發(fā)候選藥物。其中，奧布替尼（ICP-022）研發(fā)進(jìn)度最快，是當(dāng)前在中國(guó)及美國(guó)廣泛臨床計(jì)劃中接受評(píng)估的，一種潛在同類(lèi)最佳、高選擇性及不可逆BTK抑制劑，用于治療多種B細(xì)胞惡性腫瘤及自身免疫性疾病。

　　公開(kāi)資料顯示，當(dāng)前全球共有3種獲批上市的BTK抑制劑，分別是艾伯維和強(qiáng)生旗下的伊布替尼（2013年上市）、阿斯利康公司的阿卡替尼（2017年上市 ）、百濟(jì)神州自主研發(fā)的澤布替尼（2019年上市）。在中國(guó)市場(chǎng)，伊布替尼是唯一獲批的BTK抑制劑。諾誠(chéng)健華在招股書(shū)中表示，其策略為快速推進(jìn)其臨床計(jì)劃并尋求批準(zhǔn)其候選藥物產(chǎn)品在中國(guó)商業(yè)化。

　　諾誠(chéng)健華現(xiàn)有候選藥物的研發(fā)狀態(tài)；來(lái)自招股書(shū)

　　諾誠(chéng)健華已制定了與奧布替尼投放時(shí)間表相對(duì)應(yīng)的分階段商業(yè)化策略，公司計(jì)劃將商業(yè)化團(tuán)隊(duì)進(jìn)一步擴(kuò)大至80至90名銷(xiāo)售代表，覆蓋約300家全國(guó)領(lǐng)先的醫(yī)院。

　　據(jù)弗若斯特沙利文預(yù)計(jì)，2018-2023年全球腫瘤市場(chǎng)CAGR為11.1%，2023年市場(chǎng)規(guī)模達(dá)2167億美元，全球約有22家藥企開(kāi)展BTK抑制劑臨床研究。這意味著，諾誠(chéng)健華面臨著激烈的全球競(jìng)爭(zhēng)。

　　來(lái)自招股書(shū)

　　據(jù)招股書(shū)顯示，諾誠(chéng)健華擬將從本次發(fā)售的所得款項(xiàng)凈額用于以下用途：所得款項(xiàng)凈額的50.0%將分配至以下核心候選產(chǎn)品：用作撥資同時(shí)在中國(guó)及美國(guó)進(jìn)行和計(jì)劃進(jìn)行奧布替尼治療B細(xì)胞惡性腫瘤的臨床試驗(yàn)；同時(shí)在中國(guó)及美國(guó)進(jìn)行和計(jì)劃進(jìn)行奧布替尼治療自身免疫性疾病的臨床試驗(yàn)；同時(shí)在中國(guó)及美國(guó)進(jìn)行有關(guān)奧布替尼對(duì)于主要適應(yīng)癥的注冊(cè)文件準(zhǔn)備、推出及（待監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)后）商業(yè)化。

　　所得款項(xiàng)凈額的40.0%將分配至以下管線中其他臨床及IND階段候選藥物：用作撥資ICP-192及ICP-105正在進(jìn)行和計(jì)劃進(jìn)行的臨床試驗(yàn)、準(zhǔn)備注冊(cè)文件及潛在的商業(yè)推出（包括銷(xiāo)售和營(yíng)銷(xiāo)）：用作為公司管線中的六種IND準(zhǔn)備階段的候選藥物的研發(fā)以及新候選藥物的研發(fā)及外部引進(jìn)提供資金。

　　所得款項(xiàng)凈額的10.0%將分配用作營(yíng)運(yùn)資金及一般企業(yè)用途。

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