掛牌企業(yè)在積極備戰(zhàn)精選層。

　　2月26日，恒拓開源(834415.OC)發(fā)布關(guān)于向不特定合格投資者公開發(fā)行股票并在精選層掛牌輔導(dǎo)備案的提示性公告。

　　資本邦粗略統(tǒng)計(jì)，截至2020年2月26日，至少57家掛牌企業(yè)宣布申報(bào)精選層。

　　與此同時，地方證監(jiān)局也在積極行動。2月25日，山西證監(jiān)局發(fā)布關(guān)于轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收相關(guān)工作的通知。截至目前，包含山西證監(jiān)局在內(nèi)共計(jì)17家地方證監(jiān)局行動起來。

　　山西證監(jiān)局啟動精選層工作

　　2月25日，山西證監(jiān)局指出，根據(jù)《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》(證監(jiān)會令第161號)《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》(證監(jiān)會令第137號)，股票公開轉(zhuǎn)讓的公眾公司可以向不特定投資者公開發(fā)行股票，并聘請保薦機(jī)構(gòu)開展輔導(dǎo)工作。按照中國證監(jiān)會有關(guān)工作安排，從即日起，山西證監(jiān)局開始受理轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)備案和驗(yàn)收申請。現(xiàn)將相關(guān)要求通知如下：

　　一、保薦機(jī)構(gòu)與輔導(dǎo)對象簽署輔導(dǎo)協(xié)議后5個工作日內(nèi)，應(yīng)向山西證監(jiān)局報(bào)送輔導(dǎo)備案材料。備案材料符合要求的，山西證監(jiān)局將向保薦機(jī)構(gòu)出具受理函，正式進(jìn)入輔導(dǎo)期。

　　二、輔導(dǎo)期間，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)督促輔導(dǎo)對象董事、監(jiān)事和高級管理人員、持有5%以上股份的股東和實(shí)際控制人(或者其法定代表人)掌握掛牌公司公開發(fā)行、規(guī)范運(yùn)作等方面的法律法規(guī)和自律規(guī)則，知悉掛牌公司信息披露的責(zé)任和義務(wù)，樹立誠信意識、自律意識和法治意識，并制作工作底稿。

　　三、輔導(dǎo)工作完成后，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)向山西證監(jiān)局報(bào)送輔導(dǎo)驗(yàn)收申請。驗(yàn)收通過后，山西證監(jiān)局將向保薦機(jī)構(gòu)出具《輔導(dǎo)工作無異議函》。保薦機(jī)構(gòu)向全國股轉(zhuǎn)公司申請出具自律監(jiān)管意見時，應(yīng)將《輔導(dǎo)工作無異議函》一并提交全國股轉(zhuǎn)公司。

　　四、對已在山西證監(jiān)局IPO輔導(dǎo)備案的掛牌公司，保薦機(jī)構(gòu)僅需提交書面說明，無需撤回重新申請輔導(dǎo)備案；對已在山西證監(jiān)局完成IPO輔導(dǎo)驗(yàn)收的掛牌公司，保薦機(jī)構(gòu)可直接申報(bào)，無需重新輔導(dǎo)驗(yàn)收。保薦機(jī)構(gòu)向全國股轉(zhuǎn)公司申請出具自律監(jiān)管意見時，應(yīng)補(bǔ)充說明相關(guān)培訓(xùn)情況。

　　五、輔導(dǎo)備案、驗(yàn)收申請材料內(nèi)容及輔導(dǎo)工作要求詳見山西證監(jiān)局互聯(lián)網(wǎng)站“在線辦事”欄目下的《山西證監(jiān)局?jǐn)M上市公司輔導(dǎo)備案辦事指南》。

　　六、疫情防控期間，所有申請材料均改為電子申報(bào)，請保薦機(jī)構(gòu)將掃描版的申請文件發(fā)送至sxjgsc@csrc.gov.cn，并與山西證監(jiān)局聯(lián)系人電話確認(rèn)。疫情結(jié)束后恢復(fù)正常申報(bào)方式。

　　17家地方證監(jiān)局啟動新三板小IPO輔導(dǎo)驗(yàn)收

　　事實(shí)上，這不是新三板精選層政策頒布以來第一家行動的地方證監(jiān)局。

　　截至目前，包含山西證監(jiān)局在內(nèi)共計(jì)17家地方證監(jiān)局行動起來。

　　2月7日，首家地方證監(jiān)局行動起來，北京證監(jiān)局稱，自2020年2月10日開始接收保薦機(jī)構(gòu)報(bào)送輔導(dǎo)備案材料，宣布正式啟動精選層發(fā)行工作。

　　2月10日，湖南局披露關(guān)于啟動轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知。

　　2月12日，江蘇證監(jiān)局發(fā)布關(guān)于做好新三板公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收及保薦等有關(guān)工作的通知。

　　2月14日，深圳證監(jiān)局披露“關(guān)于開展轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知”。

　　2月14日，廈門局披露關(guān)于做好廈門轄區(qū)新三板公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收及保薦等有關(guān)工作的通知。

　　2月17日，河北證監(jiān)局披露關(guān)于轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)備案及輔導(dǎo)驗(yàn)收相關(guān)要求的通知。

　　同日(2月17日)，浙江局關(guān)于轄區(qū)新三板掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)監(jiān)管工作的通知。

　　2月18日，安徽局披露關(guān)于做好轄區(qū)新三板公開發(fā)行輔導(dǎo)有關(guān)工作的通知。

　　2月19日，山東證監(jiān)局披露《關(guān)于開展轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知》。

　　山東證監(jiān)局指出，根據(jù)《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》(證監(jiān)會令第161號)、《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》(證監(jiān)會令第137號)及中國證監(jiān)會有關(guān)工作安排，現(xiàn)將山東轄區(qū)“新三板”掛牌公司向不特定合格投資者公開發(fā)行股票并在精選層掛牌(以下簡稱公開發(fā)行)輔導(dǎo)備案及輔導(dǎo)驗(yàn)收有關(guān)事項(xiàng)發(fā)放通知。

　　同日(2月19日)，內(nèi)蒙古證監(jiān)局披露關(guān)于開展轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知。

　　2月19日，廣東局披露關(guān)于開展轄區(qū)掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)監(jiān)管工作的通知。

　　2月20日，吉林局披露關(guān)于開展吉林轄區(qū)新三板掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知。

　　2月21日，大連證監(jiān)局披露關(guān)于開展轄區(qū)新三板掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知。

　　2月24日，河南局發(fā)布關(guān)于啟動轄區(qū)新三板掛牌公司公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知。

　　2月24日，四川局披露關(guān)于開展轄區(qū)掛牌公司向不特定合格投資者公開發(fā)行股票輔導(dǎo)驗(yàn)收工作的通知。

　　2月24日，陜西證監(jiān)局披露關(guān)于啟用擬上市公司輔導(dǎo)監(jiān)管信息系統(tǒng)的通知。

　　近60家新三板企業(yè)備戰(zhàn)精選層

　　2月26日，恒拓開源(834415.OC)發(fā)布關(guān)于向不特定合格投資者公開發(fā)行股票并在精選層掛牌輔導(dǎo)備案的提示性公告。

　　公司于近日向中國證券監(jiān)督管理委員會河南監(jiān)管局(以下簡稱“河南證監(jiān)局”)報(bào)送了向不特定格投資者公開發(fā)行股票并在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)精選層掛牌的輔導(dǎo)備案材料，并于

　　2020 年 2 月 24

　　日獲得河南證監(jiān)局輔導(dǎo)登記備案，公司已進(jìn)入向不特定合格投資者公開發(fā)行股票并在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)精選層掛牌的輔導(dǎo)期，輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)為中信建投證券股份有限公司。

　　2月25日單日就5家企業(yè)申請精選層輔導(dǎo)備案，其中包含清水愛派、伊禾農(nóng)品、水治理、鹿得醫(yī)療、康平鐵科。

　　上周(2月17日-2月21日)，公告進(jìn)入精選層輔導(dǎo)的掛牌公司22家，增加16家。

　　資本邦粗略統(tǒng)計(jì)，截至2020年2月26日，至少57家掛牌企業(yè)宣布申報(bào)精選層。

　　上述57家企業(yè)中目前狀態(tài)主要為擬入層計(jì)劃獲董事會決議通過和正式進(jìn)入輔導(dǎo)期階段。

　　目前，北京、深圳、浙江、河北、安徽、山東等17個省市均已啟動新三板公開發(fā)行輔導(dǎo)驗(yàn)收工作，精選層漸行漸近。

　　廣證恒生分析認(rèn)為，對于有意申報(bào)A股IPO但排隊(duì)時間較長的新三板企業(yè)而言，選擇精選層能獲得提前公開發(fā)行的機(jī)會，享受較高的流動性與估值，并保有轉(zhuǎn)板上市的可能。建議企業(yè)結(jié)合自身業(yè)務(wù)發(fā)展需求，不同市場同類企業(yè)的估值、流動性、耗時進(jìn)行評估，綜合決策。