為貫徹落實(shí)中央金融工作會議精神,全面加強(qiáng)機(jī)構(gòu)監(jiān)管,進(jìn)一步完善證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)體系,推動證券公司落實(shí)全面風(fēng)險管理要求,增強(qiáng)投資銀行服務(wù)能力,提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效,促進(jìn)行業(yè)機(jī)構(gòu)高質(zhì)量發(fā)展,我會根據(jù)《證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)管理辦法》(證監(jiān)會令第166號)相關(guān)規(guī)定,修訂了《證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)計算標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定》(以下簡稱《計算標(biāo)準(zhǔn)》),現(xiàn)向社會公開征求意見。

　　2020年1月,我會修訂發(fā)布了《計算標(biāo)準(zhǔn)》。從實(shí)施情況看,證券行業(yè)抗風(fēng)險能力穩(wěn)步提升,四項(xiàng)核心風(fēng)險控制指標(biāo)長期維持在監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的1.5-2.5倍水平,風(fēng)險控制指標(biāo)體系在提升證券公司風(fēng)險管理水平,增強(qiáng)行業(yè)抵御風(fēng)險能力方面發(fā)揮重要作用。在充分總結(jié)實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上,結(jié)合當(dāng)前證券行業(yè)發(fā)展面臨的新形勢、新要求,我會對《計算標(biāo)準(zhǔn)》進(jìn)行了修訂,進(jìn)一步發(fā)揮風(fēng)險控制指標(biāo)的“指揮棒”作用。主要內(nèi)容包括:一是促進(jìn)功能發(fā)揮,突出服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)主責(zé)主業(yè)。對證券公司開展做市、資產(chǎn)管理、參與公募REITs等業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制指標(biāo)計算標(biāo)準(zhǔn)予以優(yōu)化,進(jìn)一步引導(dǎo)證券公司在投資端、融資端、交易端發(fā)力,充分發(fā)揮長期價值投資、服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資、服務(wù)居民財富管理、活躍資本市場等作用。二是強(qiáng)化分類監(jiān)管,拓展優(yōu)質(zhì)證券公司資本空間。適當(dāng)調(diào)整連續(xù)三年分類評價居前的證券公司的風(fēng)險資本準(zhǔn)備調(diào)整系數(shù)和表內(nèi)外資產(chǎn)總額折算系數(shù),推動試點(diǎn)內(nèi)部模型法等風(fēng)險計量高級方法,支持合規(guī)穩(wěn)健的優(yōu)質(zhì)證券公司適度拓展資本空間,提升資本使用效率,做優(yōu)做強(qiáng)。三是突出風(fēng)險管理,切實(shí)提升風(fēng)控指標(biāo)的有效性。根據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險特征和期限匹配性,合理完善計算標(biāo)準(zhǔn),細(xì)化不同期限資產(chǎn)的所需穩(wěn)定資金,進(jìn)一步提高風(fēng)險控制指標(biāo)的科學(xué)性。對場外衍生品等適當(dāng)提高計量標(biāo)準(zhǔn),加強(qiáng)監(jiān)管力度,提高監(jiān)管有效性,維護(hù)市場穩(wěn)健運(yùn)行。

　　修訂《計算標(biāo)準(zhǔn)》是落實(shí)中央金融工作會議關(guān)于全面加強(qiáng)金融監(jiān)管、增強(qiáng)投資銀行服務(wù)能力的重要舉措。歡迎社會各界對《計算標(biāo)準(zhǔn)》提出寶貴意見,我會將認(rèn)真研究各方反饋意見,進(jìn)一步完善《計算標(biāo)準(zhǔn)》后發(fā)布實(shí)施。

　　中國證監(jiān)會關(guān)于就《證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)計算標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定（修訂稿）》公開征求意見的通知