本月江蘇國泰發(fā)行了可轉(zhuǎn)債，債券簡稱就是國泰轉(zhuǎn)債，代碼是127040，國泰轉(zhuǎn)債的申購時間是2021年7月7日，申購代碼是072091，原股東配售碼是082091，127040國泰轉(zhuǎn)債上市時間及上市價格預(yù)計多少？國泰轉(zhuǎn)債什么時候上市？我們今天一起來看看。

　　127040國泰轉(zhuǎn)債什么時候上市？

　　國泰轉(zhuǎn)債，申購代碼072091，交易代碼127040

　　整體評價：類黃金級，轉(zhuǎn)股價值99元，按當(dāng)前情況預(yù)計每簽可以盈利130元。

　　基本信息：AA+，6年期，轉(zhuǎn)股折價1%，每張持有到期本息為112.5元（稅后本息為110元）。發(fā)行規(guī)模45.57億元，每股配售2.9148元，最低35股確?？膳涫垡粡垼蓹?quán)登記日為7月6日。

　　正股及主營業(yè)務(wù)。正股江蘇國泰，主營業(yè)務(wù)為供應(yīng)鏈服務(wù)和化工新能源業(yè)務(wù)。其化工新能源業(yè)務(wù)，主要開展鋰離子電池電解液、硅烷偶聯(lián)劑和電子化學(xué)品的生產(chǎn)銷售和研發(fā)?？梢哉f，趕上了當(dāng)前很火的新能源汽車概念的風(fēng)口。

　　國泰轉(zhuǎn)債上市價格預(yù)計多少？

　　當(dāng)前正股價：8.93元，轉(zhuǎn)股價：9.02元，轉(zhuǎn)股價值：99元，純債價值：88.69元，保本價：112.57，年益：2.01%，AA+級。

　　參考近似評級和轉(zhuǎn)股價值的可轉(zhuǎn)債溢價率，預(yù)計上市價115左右，即每中一簽盈利150元。

　　假定原股東優(yōu)先認(rèn)購40%-80%，網(wǎng)上申購8萬億，則預(yù)測滿額申購中一簽概率為：11.4%-34.2%。

　　公司的經(jīng)營風(fēng)險有哪些？

　?。ㄒ唬┩獠渴袌鲲L(fēng)險

　　貿(mào)易屬于商貿(mào)流通行業(yè)，行業(yè)發(fā)展與國內(nèi)外宏觀經(jīng)濟(jì)形勢具有較高的關(guān)聯(lián)度，進(jìn)出口貿(mào)易受世界經(jīng)濟(jì)形勢的影響尤其明顯。近年來，全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的伐低于預(yù)期，在就業(yè)、房地產(chǎn)、財政、金融領(lǐng)域一些不確定、不穩(wěn)定因素依然存在，經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的基礎(chǔ)還很薄弱。中國的2019年經(jīng)濟(jì)增速為6.1%，但就目前而言全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇態(tài)勢緩慢。同時，2020年以來，新冠肺炎疫情影響較大，全球貿(mào)易體系中的主要經(jīng)濟(jì)體受疫情影響嚴(yán)重，貿(mào)易需求可能會在未來一段時間內(nèi)受到抑制，因此，公司未來業(yè)績?nèi)源嬖诓淮_定性。

　?。ǘ┚惩赓Q(mào)易政策及壁壘風(fēng)險

　　近年來，國際貿(mào)易形勢復(fù)雜嚴(yán)峻，單邊主義、保護(hù)主義繼續(xù)蔓延，國際貿(mào)易規(guī)則博弈激烈，對外貿(mào)易政策更加保守，貿(mào)易限制措施增多，貿(mào)易摩擦加劇。隨著貿(mào)易規(guī)模的擴(kuò)大，國外保護(hù)措施進(jìn)一步增加，可能會對公司的主營業(yè)務(wù)產(chǎn)生一定的不利影響。

　?。ㄈ┰牧蟽r格波動風(fēng)險

　　近年來，受經(jīng)濟(jì)周期、供求關(guān)系、成本、貨幣流動性、美元匯率、航運(yùn)價格等因素影響，原材料價格出現(xiàn)了較大波動。這給公司的市場策略制定、產(chǎn)品對外報價以及成本控制帶來了一定的影響和不確定性。

　?。ㄋ模﹨R率波動風(fēng)險

　　供應(yīng)鏈服務(wù)是公司的主要業(yè)務(wù)，其中，進(jìn)出口貿(mào)易結(jié)算貨幣以美元為主，因此，匯率波動對進(jìn)出口貿(mào)易業(yè)務(wù)規(guī)模、效益存在一定影響。

　?。ㄎ澹┘夹g(shù)研發(fā)風(fēng)險

　　公司未來幾年將進(jìn)一步增加技術(shù)研發(fā)的投入，如果公司對于技術(shù)發(fā)展方向把握不準(zhǔn)，研發(fā)管理不到位，將面臨技術(shù)研發(fā)風(fēng)險。

        國泰轉(zhuǎn)債發(fā)行安排

　　發(fā)債上市首日交易規(guī)則

　　可轉(zhuǎn)債按T＋0規(guī)則交易，投資者上市首日即可賣出轉(zhuǎn)債，且新債上市首日不設(shè)漲跌幅限制。不過滬市可轉(zhuǎn)債設(shè)有熔斷機(jī)制，根據(jù)交易所有關(guān)規(guī)定，若無價格漲跌幅限制的國債、地方債或政策性金融債較收盤價上漲或下跌幅度超10%的，交易所有權(quán)進(jìn)行臨時停牌、口頭或書面警示、暫停證券賬戶當(dāng)日交易等舉措。

　　滬市可轉(zhuǎn)債熔斷機(jī)制如下：開盤漲跌幅超過20%將臨時停盤30分鐘；漲跌超過30%將直接停牌至14:55；14:55分以后不熔斷。

　　此外深市規(guī)定，債券上市首日集合競價階段報價幅度必須在發(fā)行價上下30%的幅度內(nèi)。連續(xù)競價、收盤集合競價的有效競價范圍為最近成交價的上下10%。

　　1、T+0交易

　　可轉(zhuǎn)債不同于股票，采用的是T+0交易規(guī)則，即當(dāng)天買入的可轉(zhuǎn)債可在當(dāng)天賣出，并且可以再次交易。

　　2、交易時間

　　可轉(zhuǎn)債上市交易時間為每個交易日的9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00。其中9:20-9:25為集合競價時間，期間不接受撤單。

　　3、交易數(shù)量

　　交易數(shù)量為1手或其整數(shù)倍，對應(yīng)面值為1000元或整數(shù)倍。

　　國泰轉(zhuǎn)債什么時候上市以及上市價格預(yù)估就是以上了，大家接下來耐心等待吧，更多債券知識歡迎咨詢客服QQ：100800360？。