工業(yè)綜合：布局超跌中市值優(yōu)質(zhì)成長(zhǎng)股 薦24股

2015-01-05    類(lèi)別：行業(yè)研究  機(jī)構(gòu)：銀河證券  研究員：王華君 陳顯帆

1、核心組合：洪都航空、中鼎股份、廣船國(guó)際；中國(guó)北車(chē)、中聯(lián)重科、中國(guó)重工、海特高新、隆華節(jié)能、天地科技、南風(fēng)股份注：核心組合按照重點(diǎn)推薦程度排序，前3個(gè)為近期推薦力度最大個(gè)股。

重新調(diào)回中國(guó)北車(chē)（復(fù)牌）。

2、其余核心股池：北方創(chuàng)業(yè)、鼎漢技術(shù)、天奇股份、臥龍電氣、隆華節(jié)能、威海廣泰、博林特、雙環(huán)傳動(dòng)、中國(guó)南車(chē)、中集集團(tuán)、三一重工、柳工、中國(guó)船舶、四川九洲、利君股份、濰柴重機(jī)、新天科技、機(jī)器人、國(guó)?？萍?、四創(chuàng)電子、晉西車(chē)軸、上海機(jī)電、廣日股份、鄭煤機(jī)3、上周觀點(diǎn)/報(bào)告：【中國(guó)南車(chē)/中國(guó)北車(chē)】合并預(yù)案：把握全球高鐵蓬勃發(fā)展、中國(guó)軌道交通“三網(wǎng)融合”機(jī)遇，打造世界一流軌道交通設(shè)備企業(yè)?！緩V船國(guó)際】預(yù)計(jì)成為南船資本運(yùn)作核心平臺(tái)，民船逐步改善，軍船業(yè)績(jī)有望超預(yù)期，上調(diào)至“推薦”評(píng)級(jí)。【隆華節(jié)能】收購(gòu)四豐電子進(jìn)入高端靶材行業(yè)，布局新材料第一站，持續(xù)推薦?！局卸煞荨恐卸瘓F(tuán)2014年收入超100億元，未來(lái)將向300億、500億邁進(jìn)，持續(xù)推薦。【利君股份】明年可能20倍pe以下的民參軍好標(biāo)的，下跌創(chuàng)造買(mǎi)入時(shí)機(jī)。

【中市值優(yōu)質(zhì)成長(zhǎng)股】前期風(fēng)格劇烈切換后，部分中等市值優(yōu)質(zhì)成長(zhǎng)股投資價(jià)值開(kāi)始凸顯。我們2014年推薦的中鼎股份、海特高新、利君股份、博林特、隆華節(jié)能、雙環(huán)傳動(dòng)等，我們認(rèn)為2015年開(kāi)始輕裝上陣，建議重新布局這些安全邊際較高、投資價(jià)值凸顯的優(yōu)質(zhì)成長(zhǎng)股。

4、上周調(diào)研/會(huì)議：【隆華節(jié)能】電話(huà)會(huì)議：四豐電子靶材業(yè)務(wù)即將放量，公司將繼續(xù)充實(shí)新材料板塊業(yè)務(wù)；持續(xù)推薦！5、近期重點(diǎn)關(guān)注：（1）持續(xù)建議加大藍(lán)籌龍頭股配置，看好中國(guó)重工、廣船國(guó)際、中集集團(tuán)、中聯(lián)重科、中國(guó)北車(chē)、天地科技等。（2）中證報(bào)報(bào)道軍工科研院所改革分類(lèi)方案確定；全軍武器裝備采購(gòu)信息網(wǎng)（www.weain.mil.cn）正式上線運(yùn)行；持續(xù)建議超配軍工板塊。持續(xù)推薦廣船國(guó)際、洪都航空、中國(guó)重工、海特高新、航空動(dòng)力、四川九洲、國(guó)?？萍肌㈤L(zhǎng)城信息等。（3）12月22-23日，國(guó)務(wù)院國(guó)資委在京召開(kāi)中央企業(yè)、地方國(guó)資委負(fù)責(zé)人會(huì)議，建議加大關(guān)注國(guó)企改革，推薦天地科技、四川九洲、濰柴重機(jī)、安徽合力等。（4）鐵路設(shè)備：南北車(chē)合并預(yù)案出臺(tái)；海外出口獲突破，重點(diǎn)推薦中國(guó)北車(chē)、中國(guó)南車(chē)、鼎漢技術(shù)、北方創(chuàng)業(yè)、晉西車(chē)軸。（5）船舶海工：民船業(yè)績(jī)小周期向上；軍船訂單放量、資本運(yùn)作提速；推薦中國(guó)重工、廣船國(guó)際、中集集團(tuán)、濰柴重機(jī)，關(guān)注亞星錨鏈、杭齒前進(jìn)。（6）智能裝備：持續(xù)推薦雙環(huán)傳動(dòng)、天奇股份、機(jī)器人等。（7）通用航空：低空改革推進(jìn)；持續(xù)推薦海特高新、威海廣泰、四川九洲等。