本周新三板重大事件回顧

　　1)私募做市資金來源目前僅限于自有資金。全國股轉(zhuǎn)公司表示,對于私募開展做市業(yè)務試點有三大差異化安排,其中明確私募做市資金來源僅限于自有資金。按照監(jiān)管一致性原則,私募機構(gòu)享有與證券公司類做市商同等權(quán)利、義務。全國股轉(zhuǎn)公司根據(jù)私募機構(gòu)業(yè)務運營特點做出了以下差異化安排:一是私募做市試點采用特殊經(jīng)紀結(jié)算模式。二是為防范利益沖突,私募機構(gòu)做市標的不得為其作為基金管理人的基金(或資產(chǎn)管理計劃)直接或間接持股百分之十以上的股票;三是私募機構(gòu)不得使用受托管理的客戶資金進行做市,做市資金來源僅限于其自有資金。

　　2)新三板券商執(zhí)業(yè)質(zhì)量大幅提升,8月份負面行為環(huán)比驟降三成。9月12日,全國中小企業(yè)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)發(fā)布8月份主辦券商執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價結(jié)果,8月份全國股轉(zhuǎn)公司以共記錄了負面行為193條,環(huán)比下降30.32%,總共涉及65家主辦券商;主辦券商執(zhí)業(yè)負面行為已連續(xù)4個月下降。此前,4月份主辦券商執(zhí)業(yè)質(zhì)量評價結(jié)果為首份評價,當月記錄負面行為728條,隨后5月份記錄負面行為459條,6月份記錄負面行為315條,7月份記錄負面行為277條,8月份負面行為193條,各個環(huán)節(jié)的負面行為均大幅下滑。

　　3)新三板掛牌企業(yè)突破9000家,結(jié)構(gòu)定位越加清晰。新三板掛牌企業(yè)成功突破9000家,達到9025家。從當前新三板掛牌公司結(jié)構(gòu)上看,中小微企業(yè)的合計占比達到94.06%,表明中小微企業(yè)融資需求的迫切,另一方面也表明新三板市場得到中小微企業(yè)的認可,其監(jiān)管管理水平正日臻完善。