今年以來，已有427家新三板掛牌企業(yè)收到全國股轉(zhuǎn)公司下發(fā)的508張監(jiān)管函(主體僅為公司，下同)，較去年同期增加了54家。

　　其中，信披不規(guī)范成為處罰重頭因素，已有百余家掛牌公司因為未按時披露2017年年報收到監(jiān)管函。

　　業(yè)內(nèi)人士認為，從嚴監(jiān)管是進一步促進新三板掛牌企業(yè)完善信息披露行為的有力措施，有利于新三板的長期穩(wěn)定發(fā)展。

　　主辦券商方面，今年以來某西部地區(qū)大型券商卷入的監(jiān)管函最多，大部分是因未能按時披露受罰。相關(guān)人士認為，新三板掛牌企業(yè)的規(guī)范程度不斷提升，有利于促使主辦券商的專業(yè)性提升。

　　　　監(jiān)管函數(shù)量同比增長24%

　　全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)數(shù)據(jù)顯示，截至8月10日，新三板掛牌公司家數(shù)共計11079家，其中基礎(chǔ)層10142家，創(chuàng)新層937家，掛牌家數(shù)較今年年初減少551家。

　　從監(jiān)管規(guī)范力度來看，據(jù)不完全統(tǒng)計，今年以來，已有427家新三板掛牌企業(yè)收到全國股轉(zhuǎn)公司下發(fā)的508張監(jiān)管函，而去年同期，有373家新三板掛牌企業(yè)收到了410張。今年以來，收到監(jiān)管函的掛牌企業(yè)較去年增加了54家，同比增長24%。不難看出，監(jiān)管層對掛牌企業(yè)的違規(guī)懲處力度更大。

　　在508張監(jiān)管函中，新三板掛牌企業(yè)的信披不規(guī)范成為重頭因素。

　　尤其是今年5月份，全國股轉(zhuǎn)公司對未按時披露2017年年報的百余家新三板掛牌公司進行了監(jiān)管。5月14日，全國股轉(zhuǎn)公司發(fā)布公告，宣布對459家未按時披露2017年年報的新三板公司及時任董事長、董事會秘書/信息披露負責(zé)人采取責(zé)令改正的自律監(jiān)管措施。

　　此后，監(jiān)管層多次明確表示，信息披露是掛牌公司的法定義務(wù)，未能按期披露年度報告的新三板掛牌公司構(gòu)成信息披露不規(guī)范，希望各市場主體及時履行信息披露義務(wù)，杜絕類似問題再次發(fā)生。

　　據(jù)記者梳理統(tǒng)計，還有不少掛牌券商因其他信息披露不規(guī)范行為收到監(jiān)管函。其中，包括掛牌企業(yè)控股股東、實際控制人未能及時披露所持股份被司法凍結(jié)或質(zhì)押凍結(jié)信息、已發(fā)生重大訴訟信息、相關(guān)信息披露出現(xiàn)差錯等信息披露不規(guī)范行為。

　　此外，新三板掛牌企業(yè)控股股東或?qū)嶋H控股人進行非經(jīng)營性資金占用、交易過程中多次以接近申報有效價格范圍邊界的價格進行反向交易，嚴重影響相關(guān)股票當(dāng)日收盤價的違規(guī)交易行為、重組程序違規(guī)、公司對外擔(dān)保等違規(guī)行為，也是監(jiān)管層發(fā)函的主要因素。

　　業(yè)內(nèi)人士認為，這也是進一步促進新三板掛牌企業(yè)完善信息披露行為的有力措施，有利于新三板的長期穩(wěn)定發(fā)展。

　　近日，新三板首批中報亮相。截至目前，已有1309家新三板企業(yè)發(fā)布2018年中報，其中有929家新三板掛牌企業(yè)實現(xiàn)盈利，380家目前暫為虧損狀態(tài)。

　　　　涉及70家主辦券商

　　從新三板掛牌企業(yè)的主辦券商來看，今年上半年共有70家主辦券商負責(zé)的新三板掛牌企業(yè)收到全國股轉(zhuǎn)公司的監(jiān)管函。

　　其中，某西部地區(qū)大型券商涉及的最多，大部分持續(xù)督導(dǎo)掛牌企業(yè)是因未能按時披露2017年年報受到監(jiān)管。

　　作為新三板掛牌企業(yè)質(zhì)量的“代言人”，主辦券商的持續(xù)督導(dǎo)能力，成為衡量券商新三板業(yè)務(wù)實力的指標之一。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，申萬宏源證券的持續(xù)督導(dǎo)家數(shù)最多，高達617家新三板掛牌企業(yè)。其次是安信證券和中泰證券，分別為549家和467家。此外，東吳證券、長江證券、【招商證券(600999)、股吧】、東北證券、中信建投和興業(yè)證券的督導(dǎo)家數(shù)也在300家以上。

　　“事實上，新三板掛牌企業(yè)的規(guī)范程度一直在不斷提升。作為新三板掛牌企業(yè)的主辦券商，在督導(dǎo)掛牌企業(yè)及時進行信息披露等業(yè)務(wù)方面的要求明顯增強。與此同時，監(jiān)管部門對中介機構(gòu)不盡職的行為給予嚴懲的力度也在加大，這不僅促使主辦券商的專業(yè)性明顯提升，更有利于新三板市場質(zhì)量的整體提升?！币晃蝗萄芯繂T對記者表示。