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　　臺積電法說會透露產(chǎn)品供不應(yīng)求，明年產(chǎn)能將擴(kuò)充至2倍以上

　　臺積電在2023Q2法說會上透露公司CoWoS等先進(jìn)封裝產(chǎn)能供不應(yīng)求，公司預(yù)計明年先進(jìn)封裝產(chǎn)能將擴(kuò)充至2倍以上，但AI長期需求仍無法預(yù)測。

　　由于Al領(lǐng)域算力需求增長，近日英偉達(dá)、博通、AMD都在爭搶臺積電CoWoS產(chǎn)能，強(qiáng)勁追單動能更已延續(xù)至2024年，整體下單規(guī)模較2023年至少再增2成以上。資料顯示，與傳統(tǒng)封裝相比，以臺積電CoWoS為代表的先進(jìn)封裝技術(shù)是目前HBM與CPU/GPU處理器集成的主流方案。在先進(jìn)封裝工藝中，除了需要用到傳統(tǒng)的封測設(shè)備，還需要使用晶圓制造前道工藝的部分設(shè)備。天風(fēng)證券表示，隨著AI需求全面提升，帶動先進(jìn)封裝需求提升，臺積電啟動CoWoS大擴(kuò)產(chǎn)計劃，部分CoWoS訂單外溢，本土封測大廠有望從中獲益。

　　上市公司中，甬矽電子積極推動在bumping、RDL、“扇入型封裝”、“扇出型封裝”等晶圓級封裝技術(shù)的發(fā)展以及2.5D、3D等領(lǐng)域的布局，公司全部產(chǎn)品均為中高端先進(jìn)封裝形式。晶方科技全球傳感器先進(jìn)封裝技術(shù)的引領(lǐng)者，在影像傳感等細(xì)分應(yīng)用領(lǐng)域的產(chǎn)能與市場占有率全球領(lǐng)先。公司專注于拓展布局包括晶圓級技術(shù)，TSV技術(shù)，扇出封裝技術(shù)，晶圓鍵合技術(shù)在內(nèi)的一系列先進(jìn)制造工藝。同興達(dá)旗下昆山同興達(dá)芯片封測項(xiàng)目已處于小規(guī)模量產(chǎn)期，昆山同興達(dá)與日月新半導(dǎo)體(昆山)合作，目前臺積電CoWoS封測產(chǎn)能不足的部分訂單已外溢日月光。

　　該產(chǎn)品價格屢創(chuàng)新高，我國主要依賴進(jìn)口

　　魚粉市場價格近期表現(xiàn)強(qiáng)勢。在國內(nèi)進(jìn)口魚粉市場中，秘魯超級蒸氣魚粉價格再創(chuàng)新高，價格集中在1.89萬-1.9萬元/噸，部分報價超過1.9萬元/噸。

　　魚粉是復(fù)合飼料中優(yōu)質(zhì)的蛋白飼料原料之一，粗蛋白含量可達(dá)55%以上。從2020年魚粉的消費(fèi)結(jié)構(gòu)來看，下游需求主要是水產(chǎn)飼料，其次是豬飼料，消費(fèi)分別占比約為59%和31%。作為世界第一魚粉消費(fèi)國和主要魚粉生產(chǎn)國，中國魚粉市場平均年消費(fèi)量在200萬噸左右，而國內(nèi)魚粉年產(chǎn)量常年在40-70萬噸浮動，導(dǎo)致我國魚粉需求市場主要依賴進(jìn)口。據(jù)海關(guān)數(shù)據(jù)，2022年我國進(jìn)口魚粉達(dá)180萬噸，主要源自秘魯、智利、美國等國家，其中秘魯占進(jìn)口總量近50%。秘魯魚粉主要以秘魯鳀為原料，厄爾尼諾的發(fā)生可能會導(dǎo)致秘魯鳀的存量、增量降低，魚獲量減少，進(jìn)而導(dǎo)致魚粉產(chǎn)量減少，引起全球魚粉價格波動。廣發(fā)證券表示，隨著三季度水產(chǎn)料需求旺季到來，進(jìn)口魚粉供應(yīng)趨緊采購難度增大，原料成本大幅上升，具備采購和配方研發(fā)實(shí)力龍頭企業(yè)競爭優(yōu)勢進(jìn)一步凸顯。

　　上市公司中，百洋股份表示，根據(jù)漁業(yè)捕撈資源的情況，目前公司下轄的魚粉廠在國內(nèi)外的魚粉產(chǎn)量合計大概為1-2萬噸?；浐ｏ暳鲜俏覈笮偷募瘓F(tuán)化優(yōu)質(zhì)水產(chǎn)飼料企業(yè)，年產(chǎn)銷量過100萬噸，公司主要產(chǎn)品生產(chǎn)對魚粉的需求量相對較大，有采購上的優(yōu)勢。海大集團(tuán)2022年水產(chǎn)飼料實(shí)現(xiàn)對外銷量 512 萬噸，同比增長 10%，銷量規(guī)模全球第一。

　　巨頭為與蘋果競爭，正加速推進(jìn)該項(xiàng)目

　　據(jù)TheInformation報道，Meta為了與蘋果的VisionPro頭顯競爭，正加速推進(jìn)VR/AR頭顯項(xiàng)目，但成品需要等到2027年才會發(fā)布。

　　混合現(xiàn)實(shí)(MR)結(jié)合了虛擬現(xiàn)實(shí)(VR)和增強(qiáng)現(xiàn)實(shí)(AR)技術(shù)，能夠通過頭戴顯示器等設(shè)備將虛擬物體融入現(xiàn)實(shí)世界，同時也可保留現(xiàn)實(shí)世界中真實(shí)物體的存在。開源證券指出，智能頭顯行業(yè)拐點(diǎn)已現(xiàn)。(1)產(chǎn)品端：近年來，國內(nèi)外市場積極推出各類型智能頭顯產(chǎn)品，并應(yīng)用在各類場景中，加速了技術(shù)的突破與產(chǎn)品的創(chuàng)新。(2)政策端：國家政策推動工業(yè)元宇宙等數(shù)字孿生能力演進(jìn)。東興證券表示，VR行業(yè)發(fā)展可根據(jù)不同的體驗(yàn)層次劃分為五個發(fā)展階段，目前已進(jìn)入深度沉浸階段。根據(jù)TrendForce數(shù)據(jù)，2023年VR裝置出貨量將回升至1035萬臺，同比增長20.6%。2021-2026年中國AR/VR支出規(guī)?？焖僭鲩L，五年年均復(fù)合增速超40%。2023年VR頭顯陸續(xù)發(fā)布，預(yù)計對于技術(shù)發(fā)展和產(chǎn)業(yè)拉動起到積極的作用。

　　上市公司中，易天股份在VR/AR/MR顯示設(shè)備領(lǐng)域，公司提供其顯示器件生產(chǎn)工藝中所需的設(shè)備，基本涵蓋了VR/AR/MR工藝段中模組組裝和后段組裝工藝段所需的相關(guān)設(shè)備，相關(guān)產(chǎn)品現(xiàn)已取得合肥視涯等客戶的認(rèn)可。長信科技為Meta提供最新款VR Quest2顯示模組，也為國內(nèi)VR巨頭提供VR頭顯模組。同時，根據(jù)頂級客戶的需求，加快擴(kuò)產(chǎn)，并聯(lián)合客戶一起做好高世代VR產(chǎn)品的開發(fā)工作。創(chuàng)維數(shù)字基于XR的空間交互計算，自研的軟件系統(tǒng)有軟件底層算法、六自由度定位和手勢識別算法、VR直播與系統(tǒng)解決方案、云VR技術(shù)及端到端云VR應(yīng)用平臺開發(fā)等。

　　蔚來發(fā)布V2G充電樁，可反向往電網(wǎng)輸電

　　近期，蔚來正式發(fā)布20kW V2G充電樁。全新的20kW V2G充電樁除了快速充電功能外增加了放電功能，能夠?qū)崿F(xiàn)車輛和電網(wǎng)之間的互動，讓電動車在電網(wǎng)負(fù)荷低時吸納電能，在電網(wǎng)負(fù)荷高時釋放電能。

　　機(jī)構(gòu)預(yù)計到2025年國內(nèi)充電樁市場空間達(dá)725.0億元，對應(yīng)23-25年CAGR為52.2%。國泰君安指出，充電樁是電動汽車快速發(fā)展不可或缺的一環(huán)，然而與高速增速的電動汽車保有量相比，充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)卻稍顯滯后，近年來各國均推出政策大力支持充電基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，具有深厚電力電子技術(shù)積淀且已通過國內(nèi)外多項(xiàng)產(chǎn)品認(rèn)證的企業(yè)有望在這一賽道中勝出。

　　公司方面，炬華科技涵蓋國內(nèi)各種規(guī)格交、直流充電樁產(chǎn)品，國內(nèi)充電樁主要針對TO G市場，并關(guān)注TO B和運(yùn)營市場動態(tài)。公司美標(biāo)充電樁產(chǎn)品符合美國標(biāo)準(zhǔn)并通過認(rèn)證，目前第一批樣品訂單已經(jīng)出貨。江蘇華辰專業(yè)從事輸配電及控制設(shè)備的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，充電樁領(lǐng)域的應(yīng)用項(xiàng)目主要有深圳天匯二期充電樁、廣西秀廂大道北汽4S店充電場站、蘇州昆山翠微東路充電站、福清龍江街道充電站項(xiàng)目、淮安淮陰區(qū)南昌路充電站、連云港東海縣晶都大道充電站、江陰南閘充電站、國網(wǎng)電動汽車旅游巴士停車場充電站等。

　　面板價格延續(xù)上漲趨勢，行業(yè)超預(yù)期復(fù)蘇

　　根據(jù)TrendForce集邦咨詢旗下面板研究中心WitsView睿智顯示調(diào)研數(shù)據(jù)，2023年7月下旬，電視各尺寸面板價格延續(xù)上漲趨勢，部分顯示器、筆記本面板價格小幅上升。其中，32寸電視面板本期均價為36美元，與前期相比上漲1美元。與前月相比上漲2美元，上漲5.9%，在各尺寸電視面板中漲幅最大。

　　TV面板行業(yè)超預(yù)期復(fù)蘇，面板廠商盈利能力提升。從業(yè)績情況表現(xiàn)來看，面板廠商Q2利潤修復(fù)超預(yù)期，自2023年2月以來，隨著面板廠控產(chǎn)、低庫存情況下整機(jī)廠商備貨需求走強(qiáng)，大尺寸面板價格持續(xù)穩(wěn)步上升。民生證券發(fā)布研究報告稱，后續(xù)在面板廠堅定控產(chǎn)策略下，隨著三季度TV面板備貨旺季來臨，面板供需依然維持平衡偏緊，面板價格有望維持上漲趨勢。此外，面板行業(yè)全球的競爭格局進(jìn)一步集中，國內(nèi)面板產(chǎn)業(yè)在全球的話語權(quán)和定價權(quán)有望進(jìn)一步加強(qiáng)，龍頭廠商具備長期成長性和穿越周期的能力。

　　公司方面，TCL科技持續(xù)以高端產(chǎn)品策略強(qiáng)化電視面板龍頭地位，電視面板份額穩(wěn)居全球前二，其中55寸和75寸產(chǎn)品份額全球第一，65寸產(chǎn)品份額全球第二，商顯產(chǎn)品份額穩(wěn)居市場前列，公司持續(xù)引領(lǐng)行業(yè)大尺寸化趨勢，TV產(chǎn)品中65寸及以上產(chǎn)品出貨面積占比超45%。中尺寸業(yè)務(wù)相對競爭力不斷增強(qiáng)。彩虹股份已形成了全球唯一的具有“面板+基板”上下游產(chǎn)業(yè)聯(lián)動效應(yīng)的產(chǎn)業(yè)布局。公司在顯示面板業(yè)務(wù)穩(wěn)定運(yùn)營的同時，重點(diǎn)發(fā)展G8.5+基板玻璃產(chǎn)業(yè)規(guī)模化。

　　中國首款量子計算機(jī)操作系統(tǒng)客戶端正式上線

　　近日，記者從安徽省量子計算工程研究中心獲悉，中國首款量子計算機(jī)操作系統(tǒng)本源司南PilotOS客戶端正式上線。近年來，量子科技發(fā)展突飛猛進(jìn)，成為新一輪科技革命和產(chǎn)業(yè)變革的前沿領(lǐng)域。量子科技主要分為量子計算、量子通信、量子精密測量三大領(lǐng)域。

　　經(jīng)典計算相比，量子計算具有強(qiáng)大的并行計算和模擬能力，有望為人工智能、密碼分析、藥物設(shè)計等所需的大規(guī)模計算難題提供解決方案。華安證券尹沿技分析指出，量子計算以量子比特為基本單元，利用量子疊加和干涉等原理實(shí)現(xiàn)并行計算，能夠在某些計算困難問題上提供指數(shù)級加速，是未來計算能力跨越式發(fā)展的重要方向。

　　上市公司中，科大國創(chuàng)參股投資的國儀量子是一家以量子精密測量、量子計算為核心技術(shù)的高科技企業(yè)，擁有國際領(lǐng)先的科學(xué)裝置平臺和更高精度、更高分辨率的量子傳感器等技術(shù)及產(chǎn)品。銅牛信息與國科量子簽訂了戰(zhàn)略合作協(xié)議，雙方將在鏈路加密、量子應(yīng)用等方面加強(qiáng)合作并共同拓展云安全服務(wù)市場。

　　貴州省首個大型獨(dú)立共享儲能電站成功并網(wǎng)

　　日前，貴州省首個大型獨(dú)立共享儲能電站——中核紫云200MW/400MWh儲能電站(一期200MWh)并網(wǎng)成功，標(biāo)志著西南地區(qū)新型電力系統(tǒng)轉(zhuǎn)型邁上新臺階。該項(xiàng)目也是貴州省2023年儲能示范項(xiàng)目，同時也為貴州省2023年迎峰度夏做出極大貢獻(xiàn)，是貴州省能源變革的一個劃時代意義節(jié)點(diǎn)。

　　儲能行業(yè)驗(yàn)證期已經(jīng)到來，以特斯拉為例，盡管在汽車銷量和毛利率上不盡如人意，但二季度儲能裝機(jī)量達(dá)到3.7GWh，同比增長222%，反應(yīng)出儲能的剛需屬性。分析師認(rèn)為，從政策角度看，全國多地新政策正推動儲能經(jīng)濟(jì)性提高，以儲能電站為代表的新型儲能有望成為電力系統(tǒng)調(diào)節(jié)的重要力量，預(yù)計2023年電化學(xué)儲能電站新增裝機(jī)將爆發(fā)式增長。

　　上市公司中，新特電氣高壓變頻調(diào)速技術(shù)可應(yīng)用于儲能領(lǐng)域，共計18臺產(chǎn)品投運(yùn)全球儲能電站。天力鋰能全資子公司已在四川省雅安市投資建設(shè)年產(chǎn)2萬噸磷酸鐵鋰項(xiàng)目，項(xiàng)目產(chǎn)品可以用于儲能。