中來(lái)股份（300393）以閑置資金2億元委托給申宏萬(wàn)源、國(guó)泰君安進(jìn)行投資管理，但在基金管理期間，僅一個(gè)月時(shí)間，四只私募基金的虧損額就高達(dá)1.59億元，甚至，中來(lái)股份還表示理財(cái)產(chǎn)品剩余本金有可能全部虧光，為什么會(huì)虧損如此慘重？對(duì)此，深交所火速下發(fā)關(guān)注函。

　　2020年凈利潤(rùn)大降超六成

　　1月11日，中來(lái)股份發(fā)布2020年業(yè)績(jī)預(yù)告顯示，預(yù)計(jì)2020年公司歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)9000萬(wàn)元至1.15億元，較上年下降52.71%至62.99%；去年同期公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)為2.43億元。

　　對(duì)于業(yè)績(jī)的扭虧為盈？中來(lái)股份表示，公司歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)較上年同期下降較大，主要原因?yàn)椋汗举?gòu)買的委托理財(cái)（認(rèn)購(gòu)私募基金）在報(bào)告期內(nèi)大額虧損，對(duì)凈利潤(rùn)影響6,820.66萬(wàn)元。

　　預(yù)計(jì)本報(bào)告期非經(jīng)常性損益對(duì)凈利潤(rùn)的影響金額約為-12,473.55 萬(wàn)元，報(bào)告期內(nèi)的非經(jīng)常性損益金額主要系公司購(gòu)買的私募基金在報(bào)告期內(nèi)大額虧損以及報(bào)告期內(nèi)公司及控股子公司收到的政府補(bǔ)助所致。

　　若扣除非經(jīng)常性損益，本報(bào)告期歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為2.15億元～2.39億元，較上年同期（1.89億元）增長(zhǎng)13.34%～26.53%。

　　截止今日下午3點(diǎn)收盤，中來(lái)股份報(bào)收于9.50元，股價(jià)跌停，換手率為14.81%，公司總市值為73.94億元。

　　2億閑置資金踩雷4只私募基金

　　同日，中來(lái)股份還發(fā)布閑置自有資金委托理財(cái)?shù)倪M(jìn)展公告顯示，公司2019年11月至2020年1月期間，公司以2億元閑置資金委托給申宏萬(wàn)源、國(guó)泰君安認(rèn)購(gòu)4只私募基金，包括，泓盛騰龍1號(hào)私募證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“騰龍1號(hào)基金”）、泓盛騰龍4號(hào)私募證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“騰龍4號(hào)基金”）、方際正帆1號(hào)私募證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“正帆1號(hào)基金”）、正帆順風(fēng)2號(hào)私募證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“正帆2號(hào)基金”）分別認(rèn)購(gòu)了3000萬(wàn)元、5000萬(wàn)元、6000萬(wàn)元、6000萬(wàn)元。

　　2021年1月4日午后，基金管理人給中來(lái)股份發(fā)送的最新基金凈值表顯示，截止2020年12月31日，上述四只基金凈值較2020年11月30日均有急劇下降，具體情況如下表：

　　上述基金凈值表顯示，4只基金產(chǎn)品在2020年12月當(dāng)月虧損額為1.587億元，與11月份相比，環(huán)比虧損額度為97.18%。

　　隨后，經(jīng)中來(lái)股份調(diào)查核實(shí)，上述四只基金凈值大幅幅降低的主要原因?yàn)榛鹜顿Y的股票市值出現(xiàn)大幅度下降。

　　同時(shí)，在中來(lái)股份調(diào)查核實(shí)中發(fā)現(xiàn)，基金管理人每月向公司報(bào)送的基金產(chǎn)品凈值表僅包含凈值數(shù)據(jù)，但無(wú)持倉(cāng)等信息。

　　根據(jù)最新材料顯示，在整個(gè)投資運(yùn)作期間，騰龍1號(hào)基金重倉(cāng)了濟(jì)民制藥（603222）；騰龍 4 號(hào)基金重倉(cāng)了濟(jì)民制藥，持有博濟(jì)醫(yī)藥（300404）、【奇信股份(002781)、股吧】（002781）和榮科科技（300290）；正帆 1 號(hào)基金重倉(cāng)了濟(jì)民制藥，持有博濟(jì)醫(yī)藥、奇信股份和榮科科技；正帆 2 號(hào)基金先后重倉(cāng)了濟(jì)民制藥、博濟(jì)醫(yī)藥，持有榮科科技。如下表：

　　從上表中可以看出，申宏萬(wàn)源、國(guó)泰君安基金管理人在上述基金存續(xù)期內(nèi)，均重倉(cāng)了濟(jì)民制藥。然而，2020年12月16日，濟(jì)民制藥連續(xù)10個(gè)交易日跌幅10%，從2020年12月15日收盤價(jià)41.79元跌至12月31日收盤價(jià)13.52元，12個(gè)交易日內(nèi)骨架跌幅為67.65%，其他重倉(cāng)股票的股價(jià)亦出現(xiàn)了虧損，且上述基金產(chǎn)品在投資過(guò)程中使用了杠桿工具，從而造成基金凈值大幅下降，當(dāng)月虧損97.18%。

　　擬對(duì)申宏萬(wàn)源、國(guó)泰君安等人提出訴訟

　　對(duì)于上述4只私募基金出現(xiàn)大幅虧損的情況，中來(lái)股份進(jìn)一步表示，公司與申宏萬(wàn)源、國(guó)泰君安簽訂協(xié)議時(shí)，雙方明確約定：基金資產(chǎn)總值占基金資產(chǎn)凈值的比例不得超過(guò) 200%。

　　然而，根據(jù)每月末的基金資產(chǎn)估值表顯示，申宏萬(wàn)源、國(guó)泰君安在管理私募基金過(guò)程中存在多項(xiàng)超出合同約定的行為。

　　公司投資的四只產(chǎn)品均在產(chǎn)品成立后的一個(gè)月內(nèi)，迅速建倉(cāng)，并運(yùn)用杠桿工具重倉(cāng)濟(jì)民制藥，導(dǎo)致基金資產(chǎn)總值占基金資產(chǎn)凈值的比例在當(dāng)月都接近或超過(guò)了合同約定的 200%上限；

　　正帆1號(hào)基金、正帆2號(hào)基金和騰龍1號(hào)基金三只產(chǎn)品的該比例均曾超過(guò)200%，未按合同約定在10個(gè)工作日內(nèi)調(diào)整倉(cāng)位。

　　同時(shí)，根據(jù)四只產(chǎn)品的基金合同約定，基金份額凈值0.85為預(yù)警線、0.80為止損線，等于或低于以上凈值，即觸發(fā)預(yù)警通知和平倉(cāng)通知。而正帆 1 號(hào)基金、騰龍 1 號(hào)基金和騰龍4號(hào)基金，多次出現(xiàn)基金份額凈值低于平倉(cāng)線的情況，但未發(fā)現(xiàn)管理人進(jìn)行平倉(cāng)操作，也未向公司發(fā)起提示。

　　此外，公司未發(fā)現(xiàn)基金托管人申萬(wàn)宏源、國(guó)泰君安在上述風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)時(shí)，采取過(guò)監(jiān)督提示、披露及報(bào)告等行為，也未發(fā)現(xiàn)托管人對(duì)管理人采取交易權(quán)限限制措施。

　　此外，中來(lái)股份發(fā)布進(jìn)展公告表示，2020年1月7日，自然人李萍萍、李祥已經(jīng)向公司出具《承諾函》，對(duì)泓盛騰龍 1 號(hào)私募基金等三支基金產(chǎn)品的本金及年化10%的投資收益提供差額補(bǔ)足擔(dān)保。

　　對(duì)于投資私募產(chǎn)品“踩雷”事件，2020年1月10日，公司控股股東、實(shí)際控制人、部分持有公司5%以上股東、知悉本事項(xiàng)的部分董事及高級(jí)管理人員已向公司出具了承諾函，其與私募基金管理人、差額補(bǔ)足義務(wù)人李萍萍、李祥不存在任何直接或間接利益輸送及不正當(dāng)往來(lái)情形，若違反本承諾的，則本人/本企業(yè)愿意承擔(dān)由此給公司造成的全部損失。

　　對(duì)此，中來(lái)股份表示，公司已就相關(guān)事項(xiàng)委托律師采取相應(yīng)的法律手段，擬向基金管理人泓盛資產(chǎn)管理（深圳）有限公司、深圳前海正帆投資管理有限公司及基金托管人申萬(wàn)宏源、國(guó)泰君安，及差額補(bǔ)足義務(wù)人李萍萍、李祥提起訴訟或仲裁。

　　深交所火速六連問(wèn)

　　公開(kāi)資料顯示，泓盛資產(chǎn)與前海正帆住所均為深圳市前海深港合作區(qū)前灣一路 1 號(hào) A 棟 201 室，且《進(jìn)展公告》顯示四支基金產(chǎn)品持倉(cāng)重合度較高。

　　深交所要求核實(shí)并說(shuō)明泓盛資產(chǎn)與前海正帆是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，相關(guān)基金產(chǎn)品的實(shí)際募資規(guī)模及其他投資方，你公司獲取投資明細(xì)、資產(chǎn)凈值等信息的約定及具體執(zhí)行情況，并按月列示相關(guān)基金產(chǎn)品運(yùn)作期間內(nèi)的具體投向、杠桿運(yùn)用及凈值變動(dòng)情況。同時(shí)要求核實(shí)并說(shuō)明你公司、控股股東及實(shí)際控制人、董監(jiān)高人員是否與相關(guān)基金管理人及其管理人員、投資負(fù)責(zé)人等存在資金往來(lái)或業(yè)務(wù)合作等關(guān)系。

　　此前，中來(lái)股份發(fā)布進(jìn)展公告表示，2020年1月7日，自然人李萍萍、李祥已經(jīng)向公司出具《承諾函》，對(duì)泓盛騰龍 1 號(hào)私募基金等三支基金產(chǎn)品的本金及年化10%的投資收益提供差額補(bǔ)足擔(dān)保。

　　深交所要求核實(shí)李萍萍、李祥與泓盛資管、正帆資管的關(guān)系，為相關(guān)產(chǎn)品提供擔(dān)保的原因及合規(guī)性，你公司接受擔(dān)保時(shí)就其履約能力所采取的核查措施及結(jié)論；結(jié)合目前掌握情況說(shuō)明其履行差額補(bǔ)足義務(wù)的可行性，如與前期判斷存在重大差異請(qǐng)說(shuō)明原因。

　　進(jìn)展公告顯示，泓盛騰龍 1 號(hào)私募基金等三支基金產(chǎn)品截至 2020 年 6 月 30 日資產(chǎn)凈值觸及預(yù)警線或止損線。你公司2020年 4 月 27日補(bǔ)充披露時(shí)就提及已提出全部贖回的申請(qǐng)，保薦機(jī)構(gòu)申萬(wàn)宏源在核查意見(jiàn)中明確將持續(xù)關(guān)注公司贖回情況，但截至目前僅收到 1,840萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)及對(duì)應(yīng)盈利143.52萬(wàn)元。

　　深交所要求結(jié)合四支基金產(chǎn)品截至2020年6月30日及投資期間其他節(jié)點(diǎn)知悉的凈值情況，說(shuō)明相關(guān)虧損或盈利是否觸及臨時(shí)信息披露義務(wù)，你公司是否及時(shí)充分披露投資風(fēng)險(xiǎn)，相關(guān)定期報(bào)告的披露是否準(zhǔn)確。

　　同時(shí)說(shuō)明公司未及時(shí)采取有效措施贖回全部款項(xiàng)且未披露相關(guān)贖回不利進(jìn)展的原因，公司董監(jiān)高人員、保薦機(jī)構(gòu)就督促公司及時(shí)贖回款項(xiàng)已采取的措施，是否履行勤勉盡責(zé)義務(wù)。

　　此外，深交所還關(guān)注到，2020年1月4日中來(lái)股份即得知相關(guān)基金凈值變動(dòng)信息，但直至1月10日下午才對(duì)外披露相關(guān)情況。深交所要求說(shuō)明未及時(shí)披露的具體原因，董監(jiān)高及內(nèi)幕信息知情人近一個(gè)月內(nèi)買賣公司股票的情況，是否存在利用相關(guān)信息進(jìn)行交易的情形。