隨著上市公司半年報密集披露，百億私募的二季度“排兵布陣”逐漸顯現(xiàn)。

　　根據(jù)私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)，截至2022年8月18日，已有包括高毅資產(chǎn)、沖積資產(chǎn)、盤京投資、寧泉資產(chǎn)等共計23家百億私募旗下產(chǎn)品進(jìn)入了72家A股上市公司的前十大流動股名單。從持倉分布來看，計算機(jī)、半導(dǎo)體、化學(xué)制品、通用設(shè)備等行業(yè)個股數(shù)量較多，成為百億私募年中布局的重點(diǎn)。

　　對于未來的市場預(yù)期與操作策略，部分私募機(jī)構(gòu)表示，下半年，國內(nèi)經(jīng)濟(jì)短時間內(nèi)仍難看到全面繁榮，行業(yè)層面的分化顯著，會關(guān)注少數(shù)有明顯盈利增長的行業(yè)。

　　關(guān)注小市值

　　私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至8月18日，共有23家百億私募旗下產(chǎn)品進(jìn)入到72家上市公司前十大流通股名單，合計持股市值518.17億元(按照6月30日收盤股價計算)，其中新進(jìn)上市公司19家，增持上市公司17家，26家上市公司維持不變，另有10家上市公司遭遇百億私募減持。值得一提的是，沃爾核材（002130）和【蘇交科(300284)、股吧】（300284）兩家公司被兩家私募機(jī)構(gòu)交叉持有。

　　記者發(fā)現(xiàn)，部分百億私募機(jī)構(gòu)持倉中新增了19家上市公司，并一躍成為其前十大流動股東，其中多數(shù)為中小市值的上市公司。

　　具體來看，在上述19家上市公司中，除【恒力石化(600346)、股吧】（600346）的市值超千億，達(dá)1409.23億元外，其余18家上市公司市值均不足370億元，其中有10家公司市值在200億元以下，還有包括瑞納智能（301129）、【萬集科技(300552)、股吧】（300552）等5家公司市值不足百億。

　　在百億私募新進(jìn)持倉中，數(shù)量最大及市值最大的恒力石化被玄元投資旗下包括玄元元寶16號、15號、17號和18號四只私募產(chǎn)品持有，并出現(xiàn)在該個股的前十大流通股東名單中，持股數(shù)量合計2.92億股，占流通股本的4.14%，合計持倉市值64.85億元。

　　根據(jù)恒力石化中報顯示，該公司上半年營收1191.55億元，同比增長13.94%，歸母凈利潤同比降低7.13%，不過，該公司雖盈利承壓，卻有不少機(jī)構(gòu)看好其未來成長空間，二季度恒力石化股價累計漲幅為11.76%。

　　除恒力石化，玄元投資在二季度還進(jìn)入了英維克（002837）、【昌紅科技(300151)、股吧】（300151）、威勝信息的前十大流通股東名單，持倉數(shù)量分別為445.64萬股、256.83萬股和211萬股，持股市值分別為1.1億元、4854.08萬元和4428.89萬元。

　　值得一提的是，上述三只個股去年末至今一直處于震蕩下跌狀態(tài)，但自4月27日觸底后便強(qiáng)勢反彈，截至二季度末，英維克、昌紅科技及威勝信息分別漲56.34%、30.92%和23.33%，4月27日至8月18日，上述三只個股的股價分別漲124.33%、44.36%和54.35%。

　　另一只科創(chuàng)板新股普源精電亦獲得了百億私募相聚資本的青睞。普源精電今年4月8日上市，相聚資本以3136.09萬元建倉，成為其第四大流通股東，持股數(shù)量54萬股，占其流通股比例2.13%。如今，其股價已翻倍。

　　相聚資本總經(jīng)理梁輝在此前公開表示，行業(yè)和個股的機(jī)會基本都來自于一些相對重大的變化，這種變化可以來自于宏觀經(jīng)濟(jì)的重大變化，還可以來自于科技創(chuàng)新的重大變化，也可以來自于企業(yè)能力的重大變化。

　　梁輝預(yù)計，今年下半年股市的主要驅(qū)動力主要在創(chuàng)新層面，并關(guān)注一些領(lǐng)域的變化和機(jī)會，一是科技行業(yè)，如半導(dǎo)體、手機(jī)制造、軟件應(yīng)用等領(lǐng)域，二是傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的復(fù)蘇機(jī)會，集中在家電、汽車、白酒、旅游等領(lǐng)域。三是消費(fèi)和醫(yī)藥行業(yè)的確定性機(jī)會。

　　此外，去年的百億私募冠軍沖擊資產(chǎn)在今年二季度新進(jìn)可立克（002782）和銀邦股份（300337）兩只個股，并成為其前十大流通股東。

　　數(shù)據(jù)顯示，沖積資產(chǎn)旗下兩只產(chǎn)品成為可立克的第八和第九大流通股東，合計持股428.1萬股，持倉市值7294.74萬元。沖積資產(chǎn)旗下一只基金持有銀邦股份334.08萬股，持倉市值3684.90萬元。

　　而知名“公轉(zhuǎn)私”大佬楊東發(fā)起的寧泉資產(chǎn)旗下產(chǎn)品成為元力股份（300174）的第十大流通股東，持股數(shù)量為256.09萬股，持股市值3948.84萬元。4月27日至今，元力股份的股價上漲超80%。

　　高毅資產(chǎn)動作頻頻

　　在上述23家百億私募重倉股中，備受關(guān)注的高毅資產(chǎn)旗下產(chǎn)品進(jìn)入上市公司十大流通股東名單數(shù)量最多，旗下共計6只產(chǎn)品進(jìn)入了12家A股上市公司十大流通股明單。

　　其中，明星基金經(jīng)理馮柳管理的高毅鄰山1號遠(yuǎn)望在二季度大舉增持了?？低暎?02415）1.88億股，增持?jǐn)?shù)量近乎翻倍，增持比例達(dá)89.52%，持股數(shù)量達(dá)3.98億股，占流動股比例4.28%，成為?？低暤牡谒拇蠊蓶|。

　　此外，高毅鄰山1號遠(yuǎn)望還出現(xiàn)在羚銳制藥（600285）、龍軟科技及容知日新的前十大流通股東名單中，其中，容知日新遭遇馮柳減持147.29萬股，占流通股比例環(huán)比減少12.7%，羚銳制藥、龍軟科技則分別維持2700萬股和100萬股不變。

　　同為高毅明星基金經(jīng)理的鄧曉峰也動作頻頻，其管理的高毅曉峰鴻遠(yuǎn)、高毅曉峰2號和高毅曉峰1號分別加倉紫金礦業(yè)（601899）3655.63萬股、加倉281.29萬股和減持163.36萬股，三只產(chǎn)品累計加倉了3710.56萬股，占流動股比例的4.35%。

　　根據(jù)紫金礦業(yè)披露的中報顯示，今年上半年，該公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入1324.58億元，同比增長20.57%；實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤126.3億元，同比增長89.95%。銅、金等主力礦種產(chǎn)能大幅提升為該公司業(yè)績增長的主要原因。

　　與此同時，鄧曉峰旗下產(chǎn)品還小幅加倉了華東醫(yī)藥（000963）、光威復(fù)材（300699）和聯(lián)創(chuàng)電子（002036），分別加倉179.69萬股、100萬股和60.38萬股；高毅曉峰2號新進(jìn)聯(lián)創(chuàng)電子1306.49萬股，高毅曉峰鴻遠(yuǎn)新進(jìn)長光華芯186.26萬股。

　　鄧曉峰在近期的一場交流中表示，上半年市場最大的主線首先是疫情，疫情對很多產(chǎn)業(yè)造成的影響超出了預(yù)期；其次，地緣政治沖突加劇了能源緊張的問題，全球能源轉(zhuǎn)型依舊是市場的另一條主線。

　　對于下半年的投資管理思路，鄧曉峰認(rèn)為，下半年國內(nèi)經(jīng)濟(jì)短時間內(nèi)仍難看到明顯的全面繁榮。由于疫情影響以及地產(chǎn)持續(xù)調(diào)整的原因，消費(fèi)、地產(chǎn)及其產(chǎn)業(yè)鏈等行業(yè)都會承受一定壓力。預(yù)期有明顯盈利增長的行業(yè)，主要集中在新能源相關(guān)領(lǐng)域，例如光伏、風(fēng)電和電動車。

　　所以下半年，行業(yè)層面的分化會非常顯著，少數(shù)行業(yè)有明顯的增長動力，而大多數(shù)行業(yè)由于需求不足會面臨比較大的盈利壓力。