投資人告訴《中國經(jīng)營報》記者，吉林安圖旺民長富農(nóng)業(yè)開發(fā)有限公司(下稱“旺民長富”)的收入主要集中在三塊，藍莓、五味子和藍莓苗。“我們實地調(diào)查發(fā)現(xiàn)，最高年份2009年三項加一起總利潤僅數(shù)千萬元?！蓖顿Y人表示，怎樣才能令財務報表上的幾千萬變成幾億元？造假是唯一途徑?！　⊥顿Y人告訴《中國經(jīng)營報》記者，吉林安圖旺民長富農(nóng)業(yè)開發(fā)有限公司(下稱“旺民長富”)的收入主要集中在三塊，藍莓、五味子和藍莓苗?！拔覀儗嵉卣{(diào)查發(fā)現(xiàn)，最高年份2009年三項加一起總利潤僅數(shù)千萬元。”投資人表示，怎樣才能令財務報表上的幾千萬變成幾億元？造假是唯一途徑。

　　投資人羅列的旺民長富數(shù)據(jù)造假、虛構合同，編造業(yè)績神話的手段簡單粗暴，近乎荒唐。

　　比如，引資之初對外推介的“兩個萬畝園”一萬畝藍莓，一萬畝五味子，實際上是“兩個兩千畝”；藍莓果產(chǎn)量最高畝產(chǎn)不足300公斤，財務數(shù)據(jù)卻顯示畝產(chǎn)2噸；一筆3000萬元的款項來回多次“倒賬”，就可產(chǎn)生數(shù)億元的銷售收入。

　　　　種植面積夸大3~5倍

　　投資人認為，旺民長富出現(xiàn)5.3億元的利潤，主要手段依靠造假，首先是夸大土地種植面積。

　　旺民長富向投資人提供的《旺民長富IPO項目初步盡職調(diào)查報告》(下稱《IPO調(diào)查報告》)顯示，10塊土地五味子種植總面積約9941畝；藍莓種植分布于吉林安圖、山東乳山和遼寧丹東三個基地16個地塊，總計約10793畝。

　　投資人謝明表示，經(jīng)實地核查，五味子的種植面積約為3200畝(該數(shù)目包括盜用東北虎藥業(yè)公司的1100畝).

　　一份《執(zhí)行裁定書》揭示了旺民長富土地面積造假并非虛言。

　　《IPO調(diào)查報告》顯示：旺民長富子公司東北虎農(nóng)業(yè)開發(fā)有限公司(下稱“東北虎農(nóng)業(yè)”)2007年4月在靖宇林場購買的五味子種植基地為1000畝，靖宇五段(東興林場施業(yè)區(qū))購買的五味子種植基地為2000畝。而吉林省白山市中級人民法院的一份《執(zhí)行裁定書》【(2014)白山執(zhí)字第48—2號】卻證實，東北虎農(nóng)業(yè)所有的“靖宇林場南五味子基地具有承包使用權的土地344.6畝”；“靖宇縣三道湖東興村五味子基地具有承包使用權的土地925.40畝”。在《IPO調(diào)查報告》中，前者被人為擴大了近3倍，后者虛構擴大了2倍。

　　藍莓的實際種植面積也與對外宣傳大相徑庭。

　　“從我們調(diào)查的情況看，能夠結果的藍莓基地只有乳山、丹東、安圖三地，歷史最大種植面積不到3000畝，所謂‘一萬畝藍莓園’的說法純系胡編亂造?！北本稳A投資管理公司執(zhí)行董事長、投資人李峻表示。

　　2014年之后，投資人通過股權和資產(chǎn)重組，接管了旺民長富全部藍莓果地和一部分苗地，經(jīng)實測，三基地總面積近1700畝。

　　　　藍莓、五味子產(chǎn)量虛增數(shù)倍

　　“除了種植面積造假之外，對產(chǎn)量、銷售收入的編造也肆無忌憚?！蓖顿Y人表示，經(jīng)過對歷史數(shù)據(jù)、近期數(shù)據(jù)以及安永審計數(shù)據(jù)的比對，旺民長富造假的事實清晰可見。

　　“經(jīng)過與旺民長富老員工、銷售人員的多方調(diào)研核實以及周邊走訪，同時參考有信息披露的歷年市場行情，我們大概能夠推算出旺民長富藍莓部分每年的最高收益?！蓖顿Y人表示，2009~2013年藍莓最高平均畝產(chǎn)約300公斤以內(nèi)，最高銷售收入應該在3000萬元以內(nèi)。

　　大連藍莓協(xié)會常務副會長潘鋒告訴《中國經(jīng)營報》記者，2012年大連地區(qū)10萬畝藍莓總產(chǎn)量約1萬噸。如此推算，正常年景藍莓平均畝產(chǎn)僅100公斤左右。

　　據(jù)旺民長富給全資子公司九臺旺民長富農(nóng)業(yè)科技有限公司(下稱“九臺旺民”)提供的“旺民長富藍莓基地收入效益測算”顯示：2014年總計產(chǎn)量2107噸，銷售收入8430萬元；2015年產(chǎn)量為2268噸，銷售收入9072萬元。

　　“據(jù)杜麗華說2014~2016年比2008~2013年產(chǎn)量更高，因為全面進入了‘盛果期’，但2014、2015年的實際數(shù)據(jù)不及其所做收入測算的十分之一，不及經(jīng)過審計的2009年~2010年收入的二十分之一。”李峻表示。

　　九臺旺民歸于投資人后，最近兩年的財務實際統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2014、2015年乳山、丹東、和安圖三個基地的財務數(shù)據(jù)顯示，三地合計年銷售收入不超過800萬元，作為正常年景，兩年分別虧損上百萬元。

　　而安永的審計結果顯示，2009年藍莓果銷售19685萬元，利潤1.63億元；2010年藍莓果銷售19968萬元，利潤1.65億元。

　　五味子產(chǎn)量也高得離奇。

　　投資人告訴記者，旺民長富2008年度開具發(fā)票的五味子銷售產(chǎn)量為10000噸，居然高達吉林全省實際市場總產(chǎn)量的2倍以上。

　　　　“倒賬”倒出數(shù)億元收入

　　《IPO調(diào)查報告》顯示，旺民長富2009年前五大客戶中，煙臺三站果品批發(fā)市場有限公司(下稱“煙臺三站”)作為最大的藍莓果銷售商，銷售記錄為1.8億元。

　　2010年，旺民長富還請北京市德恒律師事務所從法務角度做了《盡職調(diào)查報告》。報告顯示，2009年9月7日，旺民長富與煙臺三站簽訂的藍莓鮮果銷售合同為1.56億元。

　　另據(jù)投資人透露，實際上旺民長富與煙臺三站從沒有那么大的交易量。旺民每年給三站打一筆幾千萬元的資金，然后兩邊“倒賬”，由于自營農(nóng)產(chǎn)品不收稅，所以用幾千萬倒幾次就可以做出一兩億元的銷售收入。

　　“我曾經(jīng)見到旺民長富給我這個朋友發(fā)來的通知短信，說打款3000萬元過來，我朋友跟我說這是用來‘倒賬’的錢?！币晃粺熍_三站有關負責人的朋友表示，為了顯示銷售的情況更好，旺民長富公司打錢過來，煙臺三站再給打回去。

　　而煙臺三站股東向投資人提供的說法則是，煙臺三站2009年沒有銷售旺民長富的鮮果和凍果，從2010年6月才開始認識杜麗華。2010年采購旺民長富藍莓鮮果和凍果總計不足3000萬元?！吨袊?jīng)營報》記者向該股東求證，其表示是兩個企業(yè)之間的事情，不方便回答問題。

　　而吉林誠和信物資經(jīng)銷有限公司(下稱“誠和信”)的一份《情況說明》，則進一步佐證了旺民長富“倒賬”的事實。

　　《情況說明》證明，誠和信2011年8月16日與東北虎農(nóng)業(yè)開發(fā)有限公司(下稱“東北虎農(nóng)業(yè)”)簽訂《五味子鮮果購銷合同》，合同金額2363.2萬元。誠和信分別于2011年10月24日支付400萬元、2011年11月2日支付800萬元、2011年12月29日支付1163.2萬元的“五味子”款項。而上述款項總計2363.2萬元均不是誠和信自有資金，均來源于杜麗華、徐道田、徐哲等人實際控制的公司，其控股公司打款給誠和信后，誠和信在當日匯給東北虎農(nóng)業(yè)。

　　誠和信證實，沒有收到上述合同項下的任何五味子鮮果，沒有任何入庫記錄，也沒有銷售該五味子鮮果的記錄。亦未收到東北虎農(nóng)業(yè)開出的銷售五味子鮮果的任何發(fā)票。