贏家財富網(wǎng)7月2日訊 愛瑪科技集團股份有限公司(以下簡稱“愛瑪科技”)上周五晚間在證監(jiān)會網(wǎng)站披露招股書，公司擬在上交所發(fā)行6500萬股，計劃募集資金約16.81億元，其中2.6億元用來補充流動資金，其余將投向天津愛瑪車業(yè)科技有限公司電動車自行車整車及配件加工制造三期等12大項目。據(jù)了解，愛瑪科技本次IPO的保薦機構(gòu)是中信證券(600030,股吧)。

　　值得一提的是，截至2017年12月31日，愛瑪科技賬面上的貨幣資金約為25.88億元。

　　公開資料顯示，愛瑪科技成立于1999年，并于2004年步入電動自行車行業(yè)，是中國最早的電動自行車制造商之一。公司的主營業(yè)務(wù)為電動自行車的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售。在生產(chǎn)方面，公司目前建立了以天津愛瑪、江蘇愛瑪、浙江愛瑪、廣東愛瑪為主的四大制造基地；在營銷網(wǎng)絡(luò)方面，公司在全國31個省、自治區(qū)及直轄市擁有超過1900家經(jīng)銷商。

　　據(jù)了解，2008年至2017年，愛瑪科技連續(xù)邀請著名音樂人周杰倫擔(dān)任企業(yè)形象代言人。

　　2015-2017年，愛瑪科技實現(xiàn)營業(yè)收入59.12億元、64.64億元和77.94億元，同期凈利潤分別為3.75億元、4.47億元和2.63億元，經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流分別為10.22億元、8.37億元和14億元。其中，來自電動自行車的收入占比分別為96.09%、96.6%和87.89%。

　　據(jù)了解，愛瑪科技的電動自行車包括簡易款電動自行車和豪華款電動自行車。從產(chǎn)品售價來看，簡易款電動自行車報告期內(nèi)的售價分別為每輛1381.91元、1413.68元和1467.16元，豪華款電動自行車的售價分別為2051.84元、2092.3元和2110.99元。

　　報告期內(nèi)，愛瑪科技計入當(dāng)期損益的政府補助分別為2540.66萬元、3965.32萬元和7787.07 萬元，占當(dāng)期利潤總額的比重分別為5.35%、6.72%和 20.35%。如果未來公司所享受的政府補助政策發(fā)生較大的變化，將對公司的持續(xù)盈利能力帶來較大的不利影響。

　　愛瑪科技還在招股書中提示了一系列財務(wù)風(fēng)險。2015-2017年末，公司應(yīng)收賬款賬面凈額分別為7063.9萬元、10057.91萬元和26389.01萬元，占當(dāng)期營業(yè)收入的比例分別為1.19%、1.56%和3.39%；存貨凈額分別為17439.89萬元、29968.16萬元及35872.02萬元，占總資產(chǎn)的比例分別為5.01%、5.31%和6.47%。

　　從負債端來看，愛瑪科技2015-2017年的資產(chǎn)負債率分別為75.15%、81.97%和80.85%，而同行業(yè)上市公司平均值分別為70.14%、62.02%和59.34%。

　　本次發(fā)行前，愛瑪科技的控股股東、實際控制人為張劍，其持有公司83.36%的股份，若按本次公開發(fā)行6500萬股計算，發(fā)行完成后公司實際控制人張劍仍將持有公司 69.94%的股份，居控股地位。