麥格理:維持比亞迪股份跑贏大市評級 目標價升21%至321港元
摘要: 麥格理發(fā)布研究報告稱,維持比亞迪股份(01211)“跑贏大市”評級,目標價由265港元升21%至321港元,將未來3年的純利預測上調8%-13%,考慮上半年業(yè)績以及調整汽車銷量和毛利假設。

麥格理發(fā)布研究報告稱,維持比亞迪股份(01211)“跑贏大市”評級,目標價由265港元升21%至321港元,將未來3年的純利預測上調8%-13%,考慮上半年業(yè)績以及調整汽車銷量和毛利假設。
報告中稱,公司今年上半年銷量略高于該行及市場共識。按銷量計算,比亞迪(002594,股吧)在中國新能源汽車市場的份額為13%,期待今年下半年受新能源汽車銷量增長191%的推動,整體汽車銷量增長48%。
該行指,預計公司在在今年交付52.8萬架新能源汽車,相信秦、宋等DMi模型將為下半年新能源汽車銷量貢獻61%;純電動車型,如元Pro和海豚均以MSRP10萬元人民幣的市場為目標,下半年將占39%。該行預計下半年汽車收入將增長48%。另外,受Android旗艦產品組件銷售回升的推動,預計下半年手機收入增長56%;下半年可充電電池和光伏銷售額增長25%,這要歸功于ESS出口需求強勁。
新能源,汽車銷量






