港交所SPAC上市機制將于2022年1月1日起生效

　　12月17日，港交所發(fā)布消息稱，香港交易所全資附屬公司聯(lián)交所今天公布引入新規(guī)則，在中國香港設(shè)立全新SPAC上市機制，并于2022年1月1日起生效。

　　香港交易所集團政總裁歐冠升表示：“香港交易所致力提升中國香港市場在國際上的吸引力、競爭力和多元性。增設(shè)SPAC上市機制反映了我們努力不懈提升中國香港作為亞洲首要融資市場的聲譽，鞏固我們作為全球領(lǐng)先國際金融中心的地位。我們希望透過引進SPAC上市機制，容許經(jīng)驗豐富而信譽良好的SPAC發(fā)起人物色新興和創(chuàng)【新產(chǎn)業(yè)(300832)、股吧】公司作為并購目標(biāo)，扶植一些富有潛力的企業(yè)新星茁壯成長、邁向成功。我在此感謝所有持份者的踴躍回應(yīng)和貢獻，讓我們能夠在中國香港引入一個全新而重要的上市路徑，協(xié)助新知創(chuàng)見有機會在市場資本的支持下蓬勃發(fā)展?！?/p>

　　同時，聯(lián)交所共收到90份來自多個不同界別對新上市機制咨詢的非重復(fù)回應(yīng)意見，回應(yīng)人士包括SPAC發(fā)起人、專業(yè)團體、投資管理公司、企業(yè)融資公司及個人，大多數(shù)建議均獲逾八成有表明意見的回應(yīng)人士支持。

　　香港交易所上市主管陳翊庭表示：“在設(shè)計SPAC機制的過程中，我們一直與持份者緊密溝通，務(wù)求充分了解市場的需要、運作和關(guān)注。新規(guī)則將大致按照建議所述實施，并因應(yīng)一些商業(yè)因素作出修訂，確保兼顧上市公司質(zhì)素與市場考慮?！?/p>

　　教育科技巨頭Byju's正洽談通過SPAC上市

　　彭博12月16日報道稱，印度估值最高的Edtech初創(chuàng)公司 Byju's，正在與Churchill Capital旗下一家特殊目的收購公司SPAC的合并上市進行深入討論。

　　知情人士稱，Byju's與幾個潛在的 SPAC 合作伙伴進行了會談，在與Churchill Capital資本達成協(xié)議方面走得最遠。Churchill Capital VII 在 2 月份的發(fā)行中籌集了超過 13 億美元，并在紐約證券交易所交易。

　　知情人士稱，根據(jù)討論的初步條款，Byju's 將總共籌集約 40 億美元，尋求約 480 億美元的最新估值。根據(jù)市場研究公司 CB Insights 的數(shù)據(jù)，這家初創(chuàng)公司的當(dāng)前估值為210億美元。

　　雖然最早可能在一月份宣布，但本次談判并不是最終的。知情人士稱，Byju's 或 Churchill 仍可能選擇退出此類交易，而 Byju's 可能會考慮明年在印度進行 IPO。

　　其中一位知情人士稱，這家初創(chuàng)公司早些時候曾討論過與MSD Acquisition Corp. 和 Altimeter Capital Management 的 SPAC 合并。根據(jù)該國現(xiàn)行規(guī)定，總部位于印度的公司不能在美國通過傳統(tǒng)的IPO首次公開募股上市。

　　這家總部位于印度班加羅爾的公司，由前教師 Byju Raveendran 創(chuàng)立和領(lǐng)導(dǎo)，為該國競爭激烈的工程和醫(yī)學(xué)入學(xué)考試而學(xué)習(xí)的數(shù)百萬印度學(xué)生，提供 K-12 課程和視頻材料。它還為北美、中東和拉丁美洲國家的學(xué)生提供一對一的編程、數(shù)學(xué)和閱讀課程和材料。

　　BYJU'S在此前曾得到一系列頂級投資機構(gòu)及創(chuàng)始人旗下基金投資，包括 Chan-Zuckerberg Initiative、Naspers、CPPIB、General Atlantic、騰訊、紅杉資本、Sofina、Verlinvest、IFC、Aarin Capital、TimesInternet、Lightspeed Ventures、Tiger Global、Owl Ventures 和卡塔爾投資局等，至今累計獲投額高達45億美元，即便放在2020年的中國Edtech市場，仍是一項無可忽視融資額記錄。

　　據(jù)彭博社9月報道，Byju's 的目標(biāo)是最早在 2022 年第二季度提交傳統(tǒng)IPO首次公開募股的初步文件，并且還在考慮SPAC合并形式上市。這加速了早先在 12到24 個月內(nèi)上市的計劃。知情人士當(dāng)時表示，這家初創(chuàng)公司及其投資者曾討論過400億至500億美元的估值，但最終決定將取決于財務(wù)業(yè)績和投資者需求。

　　軟銀敲定首筆SPAC上市交易

　　軟銀日前與沃爾瑪支持的供應(yīng)鏈AI初創(chuàng)公司Symbotic完成了自己的首筆SPAC合并交易。Symbotic方面表示，將與軟銀旗下的特殊目的收購公司（SPAC）SVF Investment Corp 3合并上市，合并后市值將達55億美元。Symbotic的投資方沃爾瑪將參與到這樁SPAC交易的私募股權(quán)投資計劃（PIPE）當(dāng)中。

　　這筆并購交易的總收益為7.25億美元，這包括Symbotic的投資者沃爾瑪貢獻的1.5億美元，以及今年3月從SVF的IPO中籌集到的3.2億美元。合并完成后，沃爾瑪將擁有新公司9%的股份。

　　這筆交易預(yù)計會在2022年上半年完成，屆時，Symbotic將在納斯達克上市，股票代碼為SYM。

　　軟銀集團也將通過其愿景基金二期，再向Symbotic公司注入2億美元。目前，愿景基金二期的規(guī)模為1080億美元，主要聚焦在醫(yī)療和軟件領(lǐng)域的初創(chuàng)企業(yè)。軟銀旗下幾家SPAC公司的主要專注領(lǐng)域與之基本一致。

　　2007年，Symbotic成立于美國馬薩諸塞州威爾明頓，主要通過研發(fā)人工智能和機器人(300024)技術(shù)提高配送中心的速度，幫助零售商提升供應(yīng)鏈效率。目前，它在美國16個州和加拿大8個省的1400多家商店提供服務(wù)，主要零售商客戶包括沃爾瑪和世界第三大超市Albertsons，美國最大的雜貨批發(fā)分銷商C&S Wholesale Grocers也是其合作伙伴。

　　Symbotic的自主移動機器人叫做Symbots，移動速度高達25英里/小時，準(zhǔn)確率達99.99%。Symbotic認(rèn)為，使用其機器人產(chǎn)品可以幫助客戶減少浪費，實現(xiàn)更有效率的庫存管理。

　　Symbotic預(yù)計2022年收入將達到4.33億美元，較今年增長73%；隨著公司規(guī)模的擴大，從2020財年到2025財年，其收入的年復(fù)合增長率將達到86%。

　　同時Symbotic還提到，全球供應(yīng)鏈?zhǔn)袌鲞€有1萬億美元的缺口亟待填補。借此交易，Symbotic希望實現(xiàn)其增長計劃，并交付合同中積壓的貨物。

　　電動摩托車品牌LiveWire將通過SPAC上市

　　哈雷·戴維森（Harley-Davidson）日前表示，計劃將其電動摩托車部門LiveWire與SPAC公司- AEA-Bridges Impact Corp.合并上市。這筆交易對LiveWire的估值約為17.7億美元。

　　LiveWire將通過這筆交易獲得5.45億美元資金，用于產(chǎn)品開發(fā)，提高制造和分銷能力。

　　交易預(yù)計將于明年上半年完成，屆時LiveWire將在紐約證券交易所交易，代碼為“LVW”。交易完成后，哈雷·戴維森將持有新公司約74%的股份，SPAC的股東將持有約17%的股份，其余股份將由SPAC的創(chuàng)始人和臺灣光陽機車（Kymco）持有。