本月東方財(cái)富發(fā)行了可轉(zhuǎn)債，債券簡稱就是東財(cái)轉(zhuǎn)3，代碼是123111，東財(cái)發(fā)債的申購時(shí)間是2021年4月7日，申購代碼是370059，原股東配售碼是380059，123111東財(cái)轉(zhuǎn)債3什么時(shí)候上市及上市價(jià)格預(yù)計(jì)多少？123111東財(cái)轉(zhuǎn)3開盤時(shí)間？我們今天一起來看看。

　　首先我們來簡單看下本次的發(fā)行安排：

　　上述日期均為交易日，如遇重大事項(xiàng)影響本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行，公司將與保薦人及主承銷商協(xié)商后修改發(fā)行日程并及時(shí)公告。

　　123103東財(cái)發(fā)債什么時(shí)候上市：

　　一般按照可轉(zhuǎn)債上市規(guī)則來看，可轉(zhuǎn)債上市時(shí)間一般在申購之后的20到30天左右，而東財(cái)轉(zhuǎn)3申購的時(shí)間是2021年4月7日，所以它的上市時(shí)間就是2021年4月27日到4月7日之間，東財(cái)發(fā)債上市之后就可以開盤交易了，大家接下來耐心等待吧。

　　東財(cái)轉(zhuǎn)3上市價(jià)格預(yù)估：

　　綜合公司前兩期轉(zhuǎn)債的極佳表現(xiàn)、以及公司作為券商板塊稀缺的核心白馬，靜態(tài)看東財(cái)轉(zhuǎn)3上市首日獲得的轉(zhuǎn)股溢價(jià)率在25%-29%區(qū)間內(nèi)，價(jià)格為126-129元。

　　與本次可轉(zhuǎn)債相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)

　　（一）本息兌付風(fēng)險(xiǎn)

　　在本次可轉(zhuǎn)債存續(xù)期限內(nèi)，公司需對(duì)未轉(zhuǎn)股的本次可轉(zhuǎn)債支付利息及到期時(shí)兌付本金。此外，在可轉(zhuǎn)債觸發(fā)回售條件時(shí)，若投資者提出回售，則公司可能在短時(shí)間內(nèi)面臨較大的現(xiàn)金支出壓力，對(duì)企業(yè)經(jīng)營產(chǎn)生負(fù)面影響。本次可轉(zhuǎn)債未提供擔(dān)保。因此，若公司經(jīng)營活動(dòng)出現(xiàn)未達(dá)到預(yù)期回報(bào)的情況，可能影響公司對(duì)本次可轉(zhuǎn)債本息的按時(shí)足額兌付，以及投資者回售時(shí)的承兌能力。

　?。ǘ┍敬慰赊D(zhuǎn)債到期未能轉(zhuǎn)股的風(fēng)險(xiǎn)

　　本次可轉(zhuǎn)債在轉(zhuǎn)股期限內(nèi)是否轉(zhuǎn)股取決于轉(zhuǎn)股價(jià)格、公司股票價(jià)格、投資者偏好等因素。如果本次可轉(zhuǎn)債未能在轉(zhuǎn)股期限內(nèi)轉(zhuǎn)股，公司則需對(duì)未轉(zhuǎn)股的本次可轉(zhuǎn)債支付利息并兌付本金，從而增加公司財(cái)務(wù)費(fèi)用和資金壓力。

　?。ㄈ┍敬慰赊D(zhuǎn)債存續(xù)期限內(nèi)轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款不實(shí)施及修正幅度存在不確定性的風(fēng)險(xiǎn)

　　本次可轉(zhuǎn)債設(shè)置了公司轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款，在本次可轉(zhuǎn)債存續(xù)期限內(nèi)，當(dāng)公司股票在任意連續(xù)三十個(gè)交易日中有十五個(gè)交易日的收盤價(jià)格低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)格的85%時(shí)，公司董事會(huì)有權(quán)提出轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正方案并提交公司股東大會(huì)審議表決。若在前述三十個(gè)交易日內(nèi)發(fā)生過轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整的情形，則在轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日前的交易日按調(diào)整前的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤價(jià)計(jì)算，在轉(zhuǎn)股價(jià)格調(diào)整日及之后的交易日按調(diào)整后的轉(zhuǎn)股價(jià)格和收盤價(jià)計(jì)算。該方案須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的三分之二以上通過方可實(shí)施。股東進(jìn)行表決時(shí)，持有本次可轉(zhuǎn)債的股東應(yīng)當(dāng)回避。修正后的轉(zhuǎn)股價(jià)格應(yīng)不低于該次股東大會(huì)召開日前二十個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)和前一交易日公司股票的交易均價(jià)。

　　本次可轉(zhuǎn)債存續(xù)期限內(nèi)，在滿足本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條件的情況下，公司董事會(huì)仍可能基于公司的實(shí)際情況、股價(jià)走勢(shì)、市場(chǎng)因素等多重考慮，不提出轉(zhuǎn)股價(jià)格向下調(diào)整的方案。并且，公司董事會(huì)審議通過的本次可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正方案可能未能通過公司股東大會(huì)審議。因此，存續(xù)期限內(nèi)本次可轉(zhuǎn)債持有人可能面臨轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款不能實(shí)施的風(fēng)險(xiǎn)。此外，即使公司決議向下修正轉(zhuǎn)股價(jià)格，修正幅度亦存在不確定性。

　　（四）本次可轉(zhuǎn)債存續(xù)期限內(nèi)轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款實(shí)施導(dǎo)致公司原有股東股本排薄程度擴(kuò)大的風(fēng)險(xiǎn)

　　可轉(zhuǎn)債存續(xù)期限內(nèi)，若公司股票觸發(fā)“轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款”的條件則本次可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)股價(jià)格將可能向下做調(diào)整，在同等轉(zhuǎn)股規(guī)模條件下，公司轉(zhuǎn)股股份數(shù)量也將相應(yīng)增加。這將導(dǎo)致未認(rèn)購本次可轉(zhuǎn)債或未實(shí)施轉(zhuǎn)股的公司原有股東持股比例進(jìn)一步稀釋。因此，存續(xù)期限內(nèi)公司原有股東可能面臨轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款實(shí)施導(dǎo)致的股本攤薄程度擴(kuò)大的風(fēng)險(xiǎn)。

　?。ㄎ澹┍敬慰赊D(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股期權(quán)價(jià)值降低的風(fēng)險(xiǎn)

　　公司股價(jià)走勢(shì)取決于公司業(yè)績、宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、股票市場(chǎng)總體狀況等多種因素影響。本次可轉(zhuǎn)債發(fā)行后，公司股價(jià)可能持續(xù)低于本次可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)股價(jià)格，因此本次可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)換價(jià)值可能降低，本次可轉(zhuǎn)債持有人的利益可能受到重大不利影響。本次可轉(zhuǎn)債設(shè)置了公司轉(zhuǎn)股價(jià)格向下修正條款。如果公司未能及時(shí)向下修正轉(zhuǎn)股價(jià)格或者即使公司向下修正轉(zhuǎn)股價(jià)格，但公司股票價(jià)格仍低于轉(zhuǎn)股價(jià)格，仍可能導(dǎo)致本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)換價(jià)值降低，本次可轉(zhuǎn)債持有人的利益可能受到不利影響。

　?。┍敬慰赊D(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股后攤薄即期回報(bào)的風(fēng)險(xiǎn)

　　本次發(fā)行扣除發(fā)行費(fèi)用后的募集資金凈額將用于補(bǔ)充公司全資子公司東方財(cái)富證券的營運(yùn)資金，在可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股后按照相關(guān)監(jiān)管要求用于補(bǔ)充東方財(cái)富證券的資本金。發(fā)展主營業(yè)務(wù)產(chǎn)生效益需要一定的過程和時(shí)間，如可轉(zhuǎn)債持有人在轉(zhuǎn)股期開始后的較短期間內(nèi)將大部分或全部可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)換為公司股票，公司凈資產(chǎn)將大幅增加，總股本亦相應(yīng)增加，公司將面臨當(dāng)期每股收益和凈資產(chǎn)收益率被攤薄的風(fēng)險(xiǎn)。

　?。ㄆ撸┰u(píng)級(jí)風(fēng)險(xiǎn)

　　大公國際對(duì)本次可轉(zhuǎn)換公司債券進(jìn)行了評(píng)級(jí)，信用等級(jí)為AAt，在本次可轉(zhuǎn)換債券存續(xù)期限內(nèi)，大公國際將持續(xù)關(guān)注公司經(jīng)營環(huán)境的變化、經(jīng)營或財(cái)務(wù)狀況的重大事項(xiàng)等因素，出具跟蹤評(píng)級(jí)報(bào)告。如果由于公司外部經(jīng)營環(huán)境、自身或評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)變化等因素，導(dǎo)致本次可轉(zhuǎn)債的信用評(píng)級(jí)級(jí)別變化，將會(huì)增大投資者的風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)投資人的利益產(chǎn)生一定影響。

　　公司最近三年分紅情況

　　公司最近三年以現(xiàn)金方式分配的利潤情況如下表所示：

　　為保持公司的可持續(xù)發(fā)展，公司扣除分紅后的其余未分配利潤作為公司業(yè)務(wù)發(fā)展資金的一部分，用于公司的業(yè)務(wù)發(fā)展。

　　東財(cái)發(fā)債什么時(shí)候上市以及上市價(jià)格預(yù)估就是以上了，大家接下來耐心等待吧，更多轉(zhuǎn)債知識(shí)可以關(guān)注100800360