產(chǎn)業(yè)觀點(diǎn)①在技術(shù)封鎖下自力更生，軍用核心元器件與原材料獲突破，軍轉(zhuǎn)民空間廣闊②連接器行業(yè)特點(diǎn)與發(fā)展趨勢：國內(nèi)連接器企業(yè)集中度提升與產(chǎn)業(yè)升級是大勢所趨③碳纖維行業(yè)特點(diǎn)與發(fā)展趨勢：高技術(shù)與資本壁壘，政策與禁運(yùn)推動國產(chǎn)化率提升④紅外探測器行業(yè)特點(diǎn)與發(fā)展趨勢：軍品滲透率不斷提升，民品拓展依賴成本下降①我國半導(dǎo)體市場供需不匹配，急需國產(chǎn)替代②全球半導(dǎo)體行業(yè)景氣度有望觸底回暖③上游半導(dǎo)體設(shè)備銷售有望隨之向好④我國政策、資金、市場環(huán)境三面扶持醫(yī)療器械4TMT5①醫(yī)療器械國產(chǎn)替代邏輯分析②國產(chǎn)設(shè)備+高值耗材的進(jìn)口替代之路：先易后難③IVD的國產(chǎn)替代之路1.通信①信息安全亟需網(wǎng)絡(luò)設(shè)備自主可控，國內(nèi)已涌現(xiàn)一批世界級優(yōu)秀企業(yè)②網(wǎng)絡(luò)設(shè)備的自主可控，除設(shè)備本體外，更為關(guān)鍵的是核心芯片③基于自主可控核心芯片的網(wǎng)絡(luò)設(shè)備發(fā)展將提速，應(yīng)用將從政府向更多行業(yè)延伸2.電子①電子零組件環(huán)節(jié)實(shí)力雄厚，上游核心突破大勢所趨②國產(chǎn)替代趨勢下，看好半導(dǎo)體/PCB/面板環(huán)節(jié)3.計(jì)算機(jī)①產(chǎn)能不是大問題，市場已經(jīng)明確，產(chǎn)能能夠快速提升，今年底之前產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)全力準(zhǔn)備應(yīng)對②基礎(chǔ)軟硬件不成熟也不是問題，Windows成熟穩(wěn)定也經(jīng)歷了15年迭代，