摘要 【美陵股份首次增發(fā) 100元/股 淄博財(cái)政資金：投！】山東美陵化工設(shè)備股份有限公司(美陵股份，838404)日前披露非公開發(fā)行優(yōu)先股預(yù)案稱，公司擬非公開發(fā)行不超過20萬股優(yōu)先股，計(jì)劃募集資金不超過2000萬元。本次非公開發(fā)行優(yōu)先股的發(fā)行對象，為淄博齊信產(chǎn)業(yè)投資有限公司(下稱“齊信投資”)。 　　山東美陵化工設(shè)備股份有限公司(美陵股份，838404)日前披露非公開發(fā)行優(yōu)先股預(yù)案稱，公司擬非公開發(fā)行不超過20萬股優(yōu)先股，計(jì)劃募集資金不超過2000萬元。本次非公開發(fā)行優(yōu)先股的發(fā)行對象，為淄博齊信產(chǎn)業(yè)投資有限公司(下稱“齊信投資”)。

　　經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)記者獲悉，齊信投資系由淄博市財(cái)政局投資設(shè)立的全資子公司，本次認(rèn)購資金來源于淄博市市級財(cái)政股權(quán)投資專項(xiàng)資金。

　　“此次股票發(fā)行，為公司在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌并公開轉(zhuǎn)讓后第一次股票發(fā)行?！?月20日下午，美陵股份董事、副總經(jīng)理、財(cái)務(wù)總監(jiān)付士國告訴經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)記者，此次發(fā)行股份募集的資金在扣除發(fā)行費(fèi)用后，將用于公司智慧工廠項(xiàng)目，公司擬借此提高原有鉚焊車間及機(jī)加工車間的技術(shù)裝備水平及信息化水平，實(shí)現(xiàn)公司業(yè)務(wù)升級。

　　優(yōu)先股票面股息率為4.65%

　　本次非公開發(fā)行的優(yōu)先股的種類為固定股息率、不可轉(zhuǎn)換為普通股的在境內(nèi)發(fā)行的人民幣優(yōu)先股，每股優(yōu)先股票面金額為100元，以票面金額平價(jià)發(fā)行。本次優(yōu)先股票面股息率為4.65%，不高于發(fā)行前公司最近兩個(gè)會(huì)計(jì)年度的年均加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率(7.80%)。本次擬非公開發(fā)行的優(yōu)先股之股東具有回售權(quán)，因此，在會(huì)計(jì)處理上將全部計(jì)入金融負(fù)債。

　　此次優(yōu)先股的發(fā)行，將由美陵股份實(shí)際控制人劉效華為發(fā)行對象提供擔(dān)保安排，承擔(dān)連帶保證責(zé)任。

　　據(jù)悉，美陵股份所處行業(yè)為通用設(shè)備制造業(yè)，公司主營業(yè)務(wù)為石油石化專用換熱器及石化設(shè)備配件的生產(chǎn)與銷售，同時(shí)兼營汽車配件、高強(qiáng)度緊固件、重型鍛件、風(fēng)機(jī)等產(chǎn)品的生產(chǎn)與銷售。公司具有大型壓力容器制造許可資質(zhì)，2020年公司先后參與投標(biāo)300余次，涉及壓力容器設(shè)備2200多臺(tái)，投標(biāo)總額超過14億元。

　　齊信投資成立于2013年，注冊資本1億元，由淄博市財(cái)政局100%持股。齊信投資不屬于私募投資基金管理人，也不屬于私募投資基金，其本次認(rèn)購資金來源于淄博市市級財(cái)政股權(quán)投資專項(xiàng)資金，屬于合法合規(guī)的受托管理資金。

　　“本次發(fā)行將采取向合格投資者非公開發(fā)行的方式，一次發(fā)行完畢。齊信投資已與公司簽訂附條件生效的《優(yōu)先股認(rèn)購協(xié)議》，擬認(rèn)購本次發(fā)行的優(yōu)先股20萬股，對應(yīng)金額為2000萬元?！备妒繃榻B，本次發(fā)行優(yōu)先股的存續(xù)期限為2年，自投資款項(xiàng)進(jìn)入公司銀行賬戶之日起計(jì)算。

　　盈利能力和現(xiàn)金流狀況良好

　　上述預(yù)案顯示，本次發(fā)行募集資金主要用于公司智慧工廠項(xiàng)目。針對該項(xiàng)目，美陵股份擬總投資1億元，其中固定資產(chǎn)投資9360萬元，鋪底流動(dòng)資金640萬元。公司通過購置數(shù)控鉆銑床、數(shù)控激光切割機(jī)、機(jī)器人、加工中心、自動(dòng)焊機(jī)、自動(dòng)操作機(jī)、自動(dòng)輸送線等數(shù)字化、智能化裝備，并通過ERP等軟件建立數(shù)字化中心，最終實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)的互聯(lián)互通。

　　公司本次所募資金不超過2000萬元(含2000萬元)，在扣除發(fā)行費(fèi)用后，全部用于智慧工廠項(xiàng)目中固定資產(chǎn)的購買，不涉及補(bǔ)充流動(dòng)資金。本項(xiàng)目所需資金差額部分，為公司自籌資金。

　　本次優(yōu)先股發(fā)行完成后，公司的普通股股本不會(huì)發(fā)生變化，公司的凈資產(chǎn)未發(fā)生變化，公司的資產(chǎn)負(fù)債率將上升1.72%至58.32%，處于合理水平。優(yōu)先股發(fā)行完成后，公司的資產(chǎn)規(guī)模將有所上升，營運(yùn)資金狀況也會(huì)得到改善。

　　據(jù)介紹，公司的盈利能力和現(xiàn)金流狀況良好，為優(yōu)先股的股息支付打下了基礎(chǔ)，也為公司的優(yōu)先股贖回能力提供了支撐。財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，2019年度及2020年度，公司實(shí)現(xiàn)的凈利潤分別為568.73萬元和2372.70萬元，經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為5248.56萬元和5035.91萬元，加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率分別為3.16%和12.43%。2020年度，公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入4.96億元，同比增長11.05%；實(shí)現(xiàn)凈利潤2372.70萬元，同比增長317.19%。

　　今年4月30日，美陵股份披露的2020年年報(bào)(更正后)顯示，截至報(bào)告期末，公司共有股東1218名，實(shí)際控制人劉效華及其子女合計(jì)持有公司21.69%的股份，其余股東持股比例均在5%以下。但劉效華已與李金松、劉奇等16人簽訂了《一致行動(dòng)協(xié)議》，一致行動(dòng)人合計(jì)持有公司股票2273.24萬股，占公司總股本的37.95%，這在一定程度上增強(qiáng)了劉效華對公司的控制力。

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　　(原標(biāo)題：直擊新三板 | 美陵股份首次增發(fā) 100元/股，淄博財(cái)政資金：投！)