2024年私募基金業(yè)績(jī)排名來(lái)了！

　　回顧2024年市場(chǎng)行情，私募行業(yè)走過(guò)了極不尋常的一年。開(kāi)年以來(lái)，小票流動(dòng)性危機(jī)顯現(xiàn)，微盤(pán)爆發(fā)流動(dòng)性危機(jī)，量化私募成了“眾矢之的”。隨后市場(chǎng)便經(jīng)歷了難熬的調(diào)整階段，分化比較明顯，直到“924”行情以來(lái)，在重磅政策和各路資金加持之下，市場(chǎng)迎來(lái)階段性“牛市”行情。在這樣的市場(chǎng)背景下，哪些私募基金能夠經(jīng)得住重重考驗(yàn)，在2024年交出一份滿意的答卷？

　　百億私募強(qiáng)者恒強(qiáng)

　　東方港灣蟬聯(lián)年度冠軍

　　據(jù)某第三方平臺(tái)數(shù)據(jù)顯示，截至2024年12月底，有業(yè)績(jī)展示的3084只私募基金產(chǎn)品2024年收益均值為19.85%，收益中位數(shù)為14.04%。按規(guī)模劃分，百億私募旗下產(chǎn)品的收益均值和收益中位數(shù)名列前茅。

　　在有業(yè)績(jī)展示的私募基金共有309只，其中2024年收益均值為23.94%，2024年收益中位數(shù)為15.09%。

　　從公司角度來(lái)看，旗下產(chǎn)品2024年收益均值排在前10名的私募基金管理人分別是東方港灣、樂(lè)瑞資產(chǎn)、寬德私募、量派投資、磐松資產(chǎn)、鳴石基金、玄元投資、進(jìn)化論資產(chǎn)、誠(chéng)奇資產(chǎn)，以及衍復(fù)投資。

　　具體來(lái)看，但斌掌舵的東方港灣以60.59%的收益均值、61.18%收益中位數(shù)位列百億私募業(yè)績(jī)排行榜第一。當(dāng)前其有業(yè)績(jī)顯示的產(chǎn)品共70只，旗下產(chǎn)品總規(guī)模達(dá)到850142萬(wàn)元。

　　2024年百億私募業(yè)績(jī)亞軍是樂(lè)瑞資產(chǎn)，這家私募位于北京市，旗下5只有業(yè)績(jī)展示的產(chǎn)品規(guī)模合計(jì)35885萬(wàn)元。2024年，該公司旗下產(chǎn)品收益均值為34.10%，收益中位數(shù)達(dá)到15.09%。

　　季軍由寬德私募摘得。這是一家位于上海的量化私募，核心策略為股票策略，3只有業(yè)績(jī)展示的產(chǎn)品總規(guī)模達(dá)到41533萬(wàn)元。2024年，寬德私募旗下產(chǎn)品收益均值達(dá)到31.23%，收益中位數(shù)達(dá)到32.62%。

　　值得一提的是，多家明星私募基金公司紛紛上榜2024私募業(yè)績(jī)收益率前30榜單。其中，進(jìn)化論資產(chǎn)2024年收益率均值達(dá)到20.57%，收益率中位數(shù)為17.39%，位列第8名。海南希瓦以14.80%的收益率均值和14.46%的收益率中位數(shù)在2024百億私募業(yè)績(jī)榜單中位列第15；寧波幻方量化則以12.18%的收益率均值和13.02%的收益率中位數(shù)，勉強(qiáng)躋身榜單TOP20，位列第19名。

　　股票策略依舊強(qiáng)勢(shì)

　　內(nèi)部表現(xiàn)分化明顯

　　如果從核心策略角度來(lái)看，整個(gè)私募基金行業(yè)2024年五大策略私募證券產(chǎn)品排名又發(fā)生變化。

　　根據(jù)某第三方數(shù)據(jù)顯示，期貨及衍生品策略成為2024年整體表現(xiàn)最好的策略產(chǎn)品。有業(yè)績(jī)記錄的1309只期貨及衍生品策略產(chǎn)品2024年收益均值12.17%，1022只產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)正收益，占比78.07%。

　　股票策略緊隨其后，有業(yè)績(jī)記錄的7245只股票策略產(chǎn)品2024年收益均值11.30%，5%分位數(shù)收益達(dá)52.95%，25%分位數(shù)收益達(dá)21.29%。

　　如果但從百億規(guī)模私募來(lái)看，截至2024年12月底，有3只及以上數(shù)量產(chǎn)品并有業(yè)績(jī)展示的百億私募共有29家，其中股票策略私募占23家，多資產(chǎn)策略私募占4家。

　　具體來(lái)看，2024年量化策略整體跑贏主觀策略。截至12月31日，有業(yè)績(jī)展示的1178只量化多頭基金2024年度收益均值為14.32%，正收益占比達(dá)82.17%，75%分位數(shù)收益達(dá)4.91%。而有業(yè)績(jī)記錄的5432只主觀多頭產(chǎn)品2024年度收益均值為11.33%，正收益占比達(dá)74.64%，75%分位數(shù)收益為-1.09%。

　　在股票策略中，表現(xiàn)相對(duì)最差的是股票市場(chǎng)中性策略。截至12月31日，有業(yè)績(jī)記錄的440只股票市場(chǎng)中性策略產(chǎn)品，2024年度收益均值為4.11%，正收益占比71.36%，75%分位數(shù)收益達(dá)為虧損狀態(tài)，錄得-0.78%。

　　融智投資FOF基金經(jīng)理李春瑜表示，2024年量化股票策略整體表現(xiàn)相對(duì)較好，在主要的私募投資策略中排名靠前，主流的滬深300指增、中證500指增、中證1000指增、國(guó)證2000指增等策略均取得了不錯(cuò)的超額收益。從全年股票量化策略的整體表現(xiàn)來(lái)看，有兩方面情況值得關(guān)注。一是市場(chǎng)整體超額收益下行的趨勢(shì)沒(méi)有改變。從2021年開(kāi)始，隨著市場(chǎng)環(huán)境的變化以及更多量化指增類產(chǎn)品的出現(xiàn)，市場(chǎng)整體超額收益的衰減和波動(dòng)更加突出。二是超額收益的獲取難度增加，不同量化私募管理人的超額收益相關(guān)性有所提高。

　　（：趙艷萍 HF094）