不破不立！今日(7月15日)A股三大股指早盤全線低開，盤初受白馬股回調(diào)影響，股指出現(xiàn)快速下探，滬指一度跌破2900點(diǎn)后探底回升，在券商及科技股助力下，三大股指全線翻紅，股指進(jìn)一步走強(qiáng)。

　　從盤面上來(lái)看，國(guó)產(chǎn)軟件板塊維持活躍，概念股掀漲停潮。截止午間收盤，網(wǎng)達(dá)軟件、宇信科技、金證股份、華軟科技、中國(guó)軟件等個(gè)股漲停，科藍(lán)軟件、【衛(wèi)寧健康(300253)、股吧】、頂點(diǎn)軟件等個(gè)股大漲。

　　消息面上，據(jù)經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)報(bào)道，在近日舉行的第二十三屆中國(guó)國(guó)際軟件博覽會(huì)上，工業(yè)和信息化部部長(zhǎng)苗圩表示，要面向經(jīng)濟(jì)社會(huì)數(shù)字化轉(zhuǎn)型重大需求，推進(jìn)各行業(yè)各領(lǐng)域知識(shí)和技術(shù)的軟件化，重點(diǎn)是強(qiáng)化“軟件定義”在工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能、智能網(wǎng)聯(lián)汽車等新興領(lǐng)域的推廣。

　　近年來(lái)，我國(guó)軟件產(chǎn)業(yè)增速位列國(guó)民經(jīng)濟(jì)各行業(yè)前列?！暗覈?guó)軟件業(yè)仍面臨著產(chǎn)業(yè)不大不強(qiáng)、缺乏國(guó)際龍頭企業(yè)、軟件價(jià)值失衡、人才結(jié)構(gòu)性短缺等不少困難和挑戰(zhàn)?！泵幺妆硎?，要突破核心技術(shù)，深化產(chǎn)學(xué)研用合作，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)價(jià)值鏈邁向中高端。要培育新型生態(tài)，培育一批具有品牌和市場(chǎng)影響力的大型軟件企業(yè)，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈上下游協(xié)同發(fā)展和跨領(lǐng)域價(jià)值鏈橫向拓展。

　　【興業(yè)證券(601377)、股吧】指出，國(guó)產(chǎn)替代仍是當(dāng)下時(shí)代最強(qiáng)音，國(guó)產(chǎn)半導(dǎo)體公司迎來(lái)發(fā)展大機(jī)遇。我們認(rèn)為華為事件再次提高了我國(guó)芯片產(chǎn)業(yè)自主可控的重視程度，未來(lái)政策、資金上的傾斜將改善國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體創(chuàng)業(yè)環(huán)境，國(guó)產(chǎn)半導(dǎo)體公司將迎來(lái)發(fā)展大機(jī)遇。未來(lái)半導(dǎo)體領(lǐng)域5G+AI為行業(yè)增長(zhǎng)打開新空間，而國(guó)產(chǎn)替代仍是投資主線，建議重點(diǎn)關(guān)注近期國(guó)產(chǎn)有望實(shí)現(xiàn)技術(shù)突破的領(lǐng)域。

　　天風(fēng)證券也表示，回歸到基本面的本源，從中長(zhǎng)期維度上，擴(kuò)張半導(dǎo)體行業(yè)成長(zhǎng)的邊界因子依然存在，下游應(yīng)用端以5G/新能源汽車/云服務(wù)器為主線，具化到中國(guó)大陸地區(qū)，我們認(rèn)為“國(guó)產(chǎn)替代”是當(dāng)下時(shí)點(diǎn)的板塊邏輯，“國(guó)產(chǎn)替代”下的“成長(zhǎng)性”優(yōu)于“周期性”考慮。

　　另外，中信證券指出，當(dāng)前信息安全重要性持續(xù)提升，同時(shí)亦被云計(jì)算平臺(tái)、底層芯片、系統(tǒng)平臺(tái)等視為內(nèi)在的核心基礎(chǔ)能力。近年來(lái)，美股軟件市場(chǎng)并購(gòu)案例持續(xù)增多，在混合云的產(chǎn)業(yè)大趨勢(shì)下，我們建議基于核心平臺(tái)廠商在產(chǎn)品能力補(bǔ)齊、客戶及渠道資源整合等層面的緊迫訴求，關(guān)注基礎(chǔ)軟件、部分行業(yè)應(yīng)用軟件企業(yè)被并購(gòu)預(yù)期帶來(lái)的價(jià)值重估機(jī)會(huì)。

　　(僅供投資者參考，不構(gòu)成投資建議；股市有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎。)

　?。ㄎ恼聛?lái)源：東方財(cái)富研究中心）