本報記者朱寶琛

　　最高人民法院審判委員會專職委員劉貴祥9月26日在首屆中小投資者服務論壇上表示，在鼓勵投資者通過提起民事訴訟維護自身權益、震懾不法行為的資本市場法治化進程中，應當從提高投資者的訴訟能力和解決人民法院的專業(yè)能力兩個方面作為基本路徑，著力解決投資者舉證難和人民法院受理此類案件后的查證、認證難等問題。

　　他同時表示，建議利用目前證券法正在修訂的難得機遇，推動在修法過程中對建立證券侵權事實司法鑒定機制作出必要的規(guī)定。

　　劉貴祥表示，從國外成熟資本市場的經(jīng)驗看，證券行政監(jiān)管與證券司法審判是保障證券市場健康發(fā)展、維護投資者合法權益的兩大主要力量。在我國二十多年的資本市場法治化進程中，人民法院切實履行證券審判工作職責，通過審判規(guī)則制定和個案審判，在保護投資者合法權益、防控金融風險，促進資本市場改革發(fā)展方面發(fā)揮了重要作用。

　　他同時表示，相對于當前證券市場違法違規(guī)行為的發(fā)展態(tài)勢和投資者合法權益保護的要求，我們對中小投資者的司法保障還有很多的改進和完善空間。

　　“我們認為，我國證券市場正處于新興加轉軌的發(fā)展時期，許多重要的監(jiān)管和交易制度還有待成熟，審判工作也必須立足這一現(xiàn)實，統(tǒng)籌好投資者個體權利保護和促進資本形成這一資本市場基本功能，特別是更好地發(fā)揮證券民事訴訟制度填補損失和阻卻不法行為發(fā)生的功能作用?！眲①F祥說，毋庸諱言，我們面臨著投資者在專業(yè)知識上不如證券侵權主體的客觀實際，更為重要的是投資者取得和控制關鍵證據(jù)往往處于弱勢地位。因此，在鼓勵投資者通過提起民事訴訟維護自身權益、震懾不法行為的資本市場法治化進程中，應當從提高投資者的訴訟能力和解決人民法院的專業(yè)能力兩個方面作為基本路徑，著力解決投資者舉證難和人民法院受理此類案件后的查證、認證難等問題。

　　“總的原則是，對證券民事訴訟制度的設計，應當與一般意義上著眼于投資者個體民事權利保護的訴訟模式有所區(qū)別，證券行政監(jiān)管部門、證券行業(yè)和理論界應該凝聚共識，資源共享，形成合力。”劉貴祥表示，就此，我們建議作如下制度設計探索：

　　在提高投資者舉證能力方面，可考慮適當強化有關知情單位和個人的協(xié)助義務，減輕人民法院的調查取證負擔，對拒不履行協(xié)助取證義務的單位和義務要依法予以民事制裁。充分發(fā)揮律師在調查取證方面的職業(yè)作用，探索在民事訴訟中的律師調查令制度。

　　在解決人民法院認證難問題上，需要考慮專家陪審和專家證人的制度設計。在專家陪審方面，民事訴訟法和黨的十八屆四中全會公報已經(jīng)為我們提供了法律和政策依據(jù)，下一步的工作重點是要設計出開放、動態(tài)、透明的證券案件專家陪審機制，進一步提升證券糾紛審判的公信力。在專家證人的程序設計方面，進一步細化民事訴訟法司法解釋的相關規(guī)定，使得案件審理所涉及的會計、審計、投資理論、金融工程等多學科的專門知識能夠在案件審理程序中得以充分展現(xiàn)，擴充案件審理的知識容量和審理深度，努力構建當事人能夠真正參與的案件審理程序，以增強司法民主，提升裁判結果的信服度。優(yōu)化資源配置，提高人民法院證券商事審判質量和效率，可以探索建立中立專業(yè)第三方就證券侵權事實、損失數(shù)額等予以專業(yè)鑒定的制度。在專業(yè)審判領域，醫(yī)療損害賠償案件的審理，就是借助專門的醫(yī)療事故專門鑒定制度較好地解決了事實認定和賠償責任確定等難點問題。目前，部分證券投資者保護機構已就證券虛假稱述案件中的損失計算問題探索出了損失計算軟件，接受法院委托對案件所涉繁重的投資者具體損失數(shù)額進行精確計算，并積累了較為專業(yè)的技術力量，大大減輕了受訴法院的專業(yè)審判壓力。在這方面，誠摯希望社會各界多提建設性意見和方案。我們建議利用目前證券法正在修訂的難得機遇，推動在修法過程中對建立證券侵權事實司法鑒定機制作出必要的規(guī)定。